東方聞道科技發(fā)展有限公司分析報(bào)告(存儲(chǔ)版)
【正文】 新疆 銷售點(diǎn) 甘肅 寧夏 青海 湖北 西藏 A公司現(xiàn)有市場(chǎng)的主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手 ⊕ S省省： S省 S市 X產(chǎn)品廠 ⊕ 甘肅、青海、寧夏： S省 S市 X產(chǎn)品廠、西北化工 ⊕ 山西、河南： S省 S市 X產(chǎn)品廠 ⊕ 四川：渝三峽 ⊕ 湖北：力諾工業(yè)（雙虎涂料） ⊕ 北京、山東：燈塔 X產(chǎn)品 17 客戶結(jié)構(gòu) 97%的客戶是建筑商及居民，直銷用戶主要是寶雞石油機(jī)械廠、酒泉鋼鐵公司、寶雞消防器材廠、三橋車輛廠四家，基本上只占銷售的 3%，潛在的客戶如：陜汽等汽車行業(yè)用漆 建筑商居民97%工業(yè)用漆、防腐漆工廠3%18 銷售、渠道結(jié)構(gòu) 98%的 X產(chǎn)品通過(guò)經(jīng)銷商銷售，只有 2%的 X產(chǎn)品是直接銷售給最終用戶 ◆銷售點(diǎn)全部是連鎖分店式，每個(gè)地區(qū)設(shè)數(shù)家銷售點(diǎn)、由各經(jīng)銷點(diǎn)自負(fù)盈虧、執(zhí)行統(tǒng)一銷售價(jià)格，在此基礎(chǔ)上公司下幅 13%百分點(diǎn)，完成年初合同銷售量任務(wù)后再下浮 2%；對(duì)超額銷售量部分獎(jiǎng)勵(lì) 200300元 /噸 ◆經(jīng)銷商具有獨(dú)立法人資格，銷售業(yè)績(jī)好的是公司股東 ◆ 200公里以內(nèi)公司送貨到目的地、 200公里以外公司與經(jīng)銷商各承擔(dān)一半運(yùn)費(fèi) ◆現(xiàn)款現(xiàn)貨、若經(jīng)銷商資金緊張可憑資產(chǎn)抵押在公司貸款、利率按同期銀行貸款利率 銷售分公司 直銷業(yè)務(wù)部 片區(qū)經(jīng)理 經(jīng)銷商 經(jīng)銷商 經(jīng)銷商 片區(qū)經(jīng)理 片區(qū)經(jīng)理 客 戶 19 生產(chǎn)結(jié)構(gòu) 1. 公司現(xiàn)有七條 X產(chǎn)品生產(chǎn)線（五條為 92年投入，兩條為 2023年新建投入）、一條脂肪酸生產(chǎn)線 2. 關(guān)鍵設(shè)備反應(yīng)釜磨、砂機(jī)的設(shè)計(jì)能力分別為 25000噸 /年、 17000噸/年，實(shí)際利用能力為 63% 20 產(chǎn)品結(jié)構(gòu) ◆ 建筑用 X產(chǎn)品一直是公司的主要產(chǎn)品，比重在 80%左右 ◆ 近兩年公司加快了新產(chǎn)品開(kāi)發(fā)，工業(yè)用 X產(chǎn)品、防腐漆的比重雖不大，但將是今后的發(fā)展方向 01020304050607080902023年 2 0 0 2 年( 1 8 月)建筑裝飾漆 木器裝飾漆 工業(yè)用漆 防腐漆 其他百分比 % 21 產(chǎn)品結(jié)構(gòu)（續(xù)） 高檔漆只占銷售數(shù)量的 19%，符合行業(yè)發(fā)展的乳膠漆只占銷售數(shù)量的 12%，公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu)還尚待改善 高檔漆19%中低檔漆81%乳膠漆12%調(diào)和漆88%22 ◆ 醇酸樹(shù)脂漆（建筑裝飾漆）一直是公司的主導(dǎo)產(chǎn)品，在 2023年以前，其占總銷售的比例在 85%以上 ◆ 從 2023年起，新產(chǎn)品酚醛樹(shù)脂漆（工業(yè)用漆）、丙烯酸樹(shù)脂漆（建筑裝飾漆）在銷售中的比重逐步擴(kuò)大到 15%、 10%左右，符合市場(chǎng)對(duì)產(chǎn)品的需求趨勢(shì) 產(chǎn)品結(jié)構(gòu)（續(xù)） 0 20 40 60 80 10001年0 2 年( 1 8 月)醇酸樹(shù)脂漆類酚醛樹(shù)脂漆類丙烯酸樹(shù)脂漆類天然樹(shù)脂漆類氨基樹(shù)脂漆類硝基纖維素漆類過(guò)氯乙烯漆類聚酯漆類環(huán)氧樹(shù)脂漆類聚氨酯漆類橡膠漆類輔助材料各產(chǎn)品銷售數(shù)量百分比 23 直接材料成本占總成本的 97%，其中化工原材料為 76%、包裝物21%、動(dòng)力 1%，直接人工和制造費(fèi)用合計(jì)只占 3%，所以對(duì)外購(gòu)原材料、包裝物成本的控制是公司成本節(jié)約的關(guān)鍵 成本結(jié)構(gòu) 原材料76%動(dòng)力1 %直接人工1%制造費(fèi)用2 % 直接材料97%包裝物21%24 ? 公司采購(gòu)基本上都是通過(guò)招標(biāo)方式進(jìn)行，付款時(shí)間短，對(duì)公司現(xiàn)金壓力大； ? 對(duì)于關(guān)聯(lián)公司顏料廠，因高層領(lǐng)導(dǎo)關(guān)系，經(jīng)常采用提前付款方式； 主要原材料供應(yīng) 材料名稱 年需求量 年采購(gòu)金額 主要供應(yīng)商 供應(yīng)比例 付款方式油酸 3 0 0 0 t 1080 萬(wàn)元 寶塔山公司脂肪酸分廠 80% 貨到付款200 溶劑油 4 5 0 0 t 2320 萬(wàn)元 玉門油田 70% 預(yù)付款立德粉 1 8 0 0 t 4 9 5 萬(wàn)元 鄭州五龍冶金有限公司 60% 貨到付款鈦白粉 1 0 0 t 198 萬(wàn)元 南京浩倫有限公司 100% 貨到付款苯酐 400 t 240 萬(wàn)元 石家莊化工二廠 50% 貨到付款季戊四醇 400 t 3 2 4 萬(wàn)元 湖北宣化公司 70% 貨到付款硫酸鋇 1500 t 217 萬(wàn)元 富平化工廠 90% 貨到付款中黃 120 t 1 2 0 萬(wàn)元 興平寶塔山顏料有限公司 100% 貨到付款合計(jì) 499425 費(fèi)用結(jié)構(gòu) 2246810121416181998年 1999年 2023年 2023年 2 0 0 2 年( 1 8 月)營(yíng)業(yè)費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 合計(jì)從 98年到 2023年，公司期間費(fèi)用率平均增速為 14%，高于銷售收入 %的增長(zhǎng)率，在 2023年費(fèi)用率增速減緩至 9%，今年費(fèi)用率預(yù)算為 %，比 2023年下降 6% 26 稅收結(jié)構(gòu) 增值稅和所得稅是公司的主要稅種，比重分別為 58%、 34%，城建稅 4%、房產(chǎn)稅 2% 0% 20% 40% 60% 80% 100%99年00年01年02年增值稅 城建稅 教育費(fèi)附加土地稅 印花稅 防洪基金所得稅 房產(chǎn)稅 固定資產(chǎn)調(diào)節(jié)稅27 歷年實(shí)繳稅金 單位：元項(xiàng)目 99年 00年 01年 0 2 年( 1 8 月）增值稅 3,111,397 3,900,101 4,882,439 2,368,395 城建稅 355,085 261,076 397,543 158,661 教育費(fèi)附加 102,179 148,705 25,857 8,674 土
教學(xué)課件相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號(hào)-1