【正文】 太平洋保險公司也計劃在3年之內(nèi)將電子商務(wù)業(yè)務(wù)量提高到整體業(yè)務(wù)量的10%15%。雖然與傳統(tǒng)銷售渠道所取得的龐大數(shù)據(jù)相比，這還算不上什么，但其增長速度正用鐵的事實證明：網(wǎng)絡(luò)營銷正得到越來越多消費者的認(rèn)同。這可部分歸因于證券公司目前代理的保險產(chǎn)品還存在一些局限，由于保單的簽署還是在投保人和保險公司之間完成，因此券商初期代理的保險產(chǎn)品多是比較簡單的，不需要體檢、不經(jīng)常發(fā)生理賠的產(chǎn)品，營業(yè)部客戶看中的也主要是分紅險品種。銀保合作的成功不能不讓那些困于傳統(tǒng)經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的券商心動，他們也積極地與保險公司合作代理銷售保險產(chǎn)品，以實現(xiàn)收入多元化。在銀行保險的發(fā)展上保險公司開始轉(zhuǎn)變?yōu)閺姆?wù)和理財規(guī)劃上做文章。如銀行有審貸責(zé)任之過的，保險公司則根據(jù)銀行開展汽車消費貸款逾期情況和資信審查質(zhì)量來讓其承擔(dān)一定比例的責(zé)任，從而實現(xiàn)了免賠比例的個性化，構(gòu)筑了靈活的風(fēng)險共擔(dān)體系。包括中國人壽、平安、新華、太平人壽在內(nèi)的國內(nèi)各大保險公司已和十幾家商業(yè)銀行普遍建立了業(yè)務(wù)合作關(guān)系，截止到2002年底，銀行代理業(yè)務(wù)幾乎占保險公司總保費的半壁江山。第二節(jié) 按營銷方式不同細(xì)分市場 　　近年來，保險公司一直致力于拓展多元化的銷售渠道，以減少對傳統(tǒng)保險代理人模式單一依賴的局面。外資公司進(jìn)入中國市場十分清楚自己與中資直接承保公司之間的競爭，是搶客戶、爭保單，而同再保險公司的競爭，則是對分公司的爭奪戰(zhàn)。從11月1日起，慕再將作為首席再保險接受人正式向中國出口信用保險公司提供再保險保障。2003年上半年，人保財險先后分三批推出了25種意外險產(chǎn)品，第一批6個產(chǎn)品主要是人身意外傷害保險、團體人身意外傷害保險及附加意外醫(yī)療費用保險等大眾化的基礎(chǔ)產(chǎn)品；第二批12個產(chǎn)品主要是體現(xiàn)多樣化選擇的產(chǎn)品，其中包括針對特定人群的出境人員、駕駛?cè)藛T、執(zhí)法人員、住宿旅客、游客保險，以及在市場上頗受歡迎的交通類保險；第三批7個產(chǎn)品屬于高端產(chǎn)品，具有差異化的特色，包括針對危險人群的產(chǎn)品、帶有全球24小時救援服務(wù)的旅游產(chǎn)品，以及綜合型的家庭產(chǎn)品等?！　?002年12月，保監(jiān)會下發(fā)了《關(guān)于加快健康保險發(fā)展的指導(dǎo)意見》，在此基礎(chǔ)上，保監(jiān)會正在近期抓緊制定《健康保險管理辦法》，明確從業(yè)人員資格和市場準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，制定相關(guān)的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)與風(fēng)險管理標(biāo)準(zhǔn)，規(guī)范國內(nèi)商業(yè)健康保險的發(fā)展，從根本上提高國內(nèi)健康保險的專業(yè)能力和盈利能力，加快健康險專業(yè)化發(fā)展進(jìn)程。　　在服務(wù)方面，公司要有意識培養(yǎng)專業(yè)的健康險營銷隊伍，除了能從專業(yè)的角度解釋健康險條款外，還應(yīng)為保戶提供定期走訪、健康咨詢等服務(wù)。最后，沒有有效的服務(wù)體系，缺少相關(guān)專業(yè)人才。這些產(chǎn)品中存在很多不足。除了通過產(chǎn)品創(chuàng)新、加強資產(chǎn)負(fù)債管理等渠道控制利率風(fēng)險外，降低企業(yè)經(jīng)營成本也是不可缺少的。再次，加強資產(chǎn)負(fù)債管理。在變額壽險保單的管理上，保費減去費用及死亡給付分?jǐn)傤~后，存入一個單獨的投資帳戶，投資方式有貨幣市場基金、債券基金、普通股票基金及其他形式的基金。其次，發(fā)展非保證型現(xiàn)代投資品種?！　膰獾慕?jīng)驗來看，由于各國壽險業(yè)的情況不同，保險公司和監(jiān)管機構(gòu)對利率風(fēng)險采取的方法也不盡相同?！　±曙L(fēng)險表現(xiàn)形式很多，歸根結(jié)底有兩種：一是產(chǎn)品預(yù)定利率與投資收益率背離造成的利差風(fēng)險。 人身險市場面臨三大挑戰(zhàn)2003年，人身險市場積極創(chuàng)新產(chǎn)品，改善服務(wù)，開拓市場，各主要險種齊頭并進(jìn)，發(fā)展充滿活力。通過銀行賣保險亦已成為壽險業(yè)飛躍式發(fā)展的主要推動力，而國內(nèi)財險公司也有過銀行保險的初步實踐。但與發(fā)達(dá)國家相比，保險公司對大型工程提供的保險保障缺口還很大。 開發(fā)針對中小企業(yè)的險種中國保監(jiān)會在廣東的一項調(diào)查表明，各保險公司企財險的目標(biāo)客戶幾乎都是國有大型、特大型企業(yè)或三資企業(yè)，諸多保險公司在這個狹窄的市場上打得幾乎不可開交。責(zé)任類險種占比較低，既與投保人風(fēng)險保障意識不足有關(guān)；也與外部環(huán)境不健全有關(guān)。賠款、（見圖表10）圖表 10 2003年財產(chǎn)險保費收入及賠款、給付額 單位：億元2003 年1 月2 月3 月4 月5月6月保費收入賠款、給付額2003 年7月8月9月10月11月12月保費收入賠款、給付額注：保費收入為當(dāng)年月度累積數(shù)據(jù)資料來源：中國保險監(jiān)督管理委員會 利用車改提高經(jīng)營水平　　統(tǒng)計數(shù)據(jù)表明，2003年1月1日起實行的車險條款費率市場化改革的正面作用正在逐步彰顯。特別是在面對非典這場戰(zhàn)斗中，各保險公司，尤其是各壽險公司，積極參與新產(chǎn)品的開發(fā)，并進(jìn)一步改進(jìn)理賠服務(wù)，較好地提升了保險業(yè)的社會形象。中國保監(jiān)會最新數(shù)據(jù)顯示，%。預(yù)計未來23年財險的綜合比率在98%左右，因而承保利潤將進(jìn)一步減少。%，%，主因為占投資資產(chǎn)3040%的協(xié)議存款利率從5%%左右。預(yù)期未來5年國內(nèi)GDP的年均增長率約為7%，壽險保費收入的年均復(fù)合增長率大概為2025%，到2007年將達(dá)到6000億元，超越臺灣、澳大利亞、韓國成為僅次于日本的亞太地區(qū)第二大壽險市場。2002年國內(nèi)實現(xiàn)保費收入3053億元，%。當(dāng)前的關(guān)鍵是要形成監(jiān)管者和經(jīng)營者互動的氛圍，“一頭熱”是不行的，要心往一處想，勁往一處使，結(jié)合點就是市場，要樹立市場理念、尊重市場規(guī)律、發(fā)揮市場作用。但就當(dāng)前和近期來講，最迫切的還是解除那些本來就不應(yīng)有的限制和妨礙發(fā)展的人為障礙。那么機構(gòu)怎么設(shè)呢，你等一年兩年、三年五年都是很正常的。然而，時間長了又會有什么樣的變化呢？ 在2003年初召開的全保會上，中國保監(jiān)會鄭重表示，發(fā)展是中國保險業(yè)的第一要務(wù)，一切不利于保險業(yè)健康發(fā)展的制度障礙都要堅決清除。2003年底，外資財產(chǎn)保險公司將被允許經(jīng)營意外險和短期健康險業(yè)務(wù)。這就好像大家一直在說“狼來了”，因此一直在為“狼來了”做準(zhǔn)備，現(xiàn)在只是狼真的來了。顯然，政府還需要給予保險業(yè)更多的支持。比如，可以通過政府舉辦政策性保險公司，介入風(fēng)險大、微利或無利，商業(yè)保險公司不愿或難以經(jīng)營的領(lǐng)域，如農(nóng)作物保險、洪水保險、地震保險等等，以進(jìn)一步完善保險體系。拓寬保險資金運用渠道，保險公司投資企業(yè)債券的范圍由原來的4個行業(yè)，擴大到AA級以上的企業(yè)債券，投資比例由原來不超過總資產(chǎn)的10%提高到20%第二節(jié) 2004年中國保險業(yè)監(jiān)管前瞻在2003年保險法制體系建設(shè)取得一定成效，出臺了一系列有利于規(guī)范和促進(jìn)保險業(yè)發(fā)展的監(jiān)管規(guī)定的情況下，中國保監(jiān)會進(jìn)一步加快了保險法制體系的建設(shè)與完善工作，目前一些行業(yè)監(jiān)管方面的行政法規(guī)及規(guī)章的制定和修訂工作正在抓緊進(jìn)行，并將于2004年陸續(xù)出臺。2003年1月1日，新《保險法》開始實施，這是《保險法》1995年頒布實施后第一次進(jìn)行修訂的新版本?！　≡认硎?7%退稅率的服裝、棉紡織品、部分機電產(chǎn)品的出口退稅率下降為13%，降幅達(dá)到4個百分點。本著“適度、穩(wěn)妥、可行”的原則，區(qū)別不同產(chǎn)品調(diào)整退稅率：對國家鼓勵出口的產(chǎn)品退稅率不降或少降，對一般性出口產(chǎn)品退稅率適當(dāng)降低，對國家限制出口的產(chǎn)品和一些資源性產(chǎn)品多降或取消退稅。 2004年將是稅制改革力度較大的一年2004年將是稅制改革力度較大的一年，部分稅制調(diào)整將在全國范圍內(nèi)開展。2004年，積極財政政策將依據(jù)經(jīng)濟運行環(huán)境的變化，及時推進(jìn)積極財政政策的轉(zhuǎn)型。由此可以看出面對復(fù)雜的經(jīng)濟金融形勢，央行并無大力收緊銀根的意圖。但貨幣信貸不會出現(xiàn)“緊縮”現(xiàn)象。9月末，由于央行在8月23日宣布提高法定存款準(zhǔn)備金率。許多建設(shè)項目均未經(jīng)國家審批，屬地方政府越權(quán)違規(guī)審批。因此，重工業(yè)新一輪大發(fā)展使得這幾個行業(yè)呈現(xiàn)出高增長態(tài)勢。預(yù)計全年進(jìn)出口可增長25%以上，規(guī)模突破8800億美元，在全球的貿(mào)易排位將上升到第四位。民間投資的加速啟動減輕了政府投資拉動的壓力，顯示經(jīng)濟增長的自主性不斷加強。消費信貸就是借錢消費，同上文我們談到高儲蓄下的高投資原理是一樣的。商品房銷售近幾年都保持在30%左右的增長速度，2003年前三季度增長超過40%。這個余額在總體上只占中國GDP的1%至2%，而且在出現(xiàn)貿(mào)易逆差時還會在實際上降低GDP的增長率。第三，資本項目下的管制。的確，過去20年我們的投資效率確實不高，大量的銀行不良貸款就是例證。只有理解了這個特征，才能理解高儲蓄支持下的高投資對中國的經(jīng)濟增長為什么一直那么重要。而且中國又處于經(jīng)濟轉(zhuǎn)軌時期，教育、醫(yī)療、養(yǎng)老等方面的不確定性非常大。中國的國情決定了中國的經(jīng)濟增長方式。因此，準(zhǔn)確把握宏觀經(jīng)濟環(huán)境與宏觀經(jīng)濟走勢，有助于正確把握保險業(yè)發(fā)展的潛力和趨勢，為中國保險業(yè)持續(xù)發(fā)展確定目標(biāo)，為保險公司開拓市場提供宏觀背景上的支持。除此之外，SARS帶來的非典險創(chuàng)新和艾滋險的推出，都反映了保險公司的機敏和市場需求的強大力量。與此同時，企業(yè)自身發(fā)展的步伐也與這股涌動的改革大潮緊緊相連。宏觀經(jīng)濟環(huán)境良好，經(jīng)濟發(fā)展水平提高，企業(yè)和個人可支配收入增加，保險的有效需求增加，保險業(yè)由此得以快速發(fā)展。一手抓戰(zhàn)勝“SARS”，一手抓經(jīng)濟建設(shè)，在經(jīng)過數(shù)月的努力后，%。中國擁有世界上最多的廉價勞動力，而且素質(zhì)比較好，特別是從全世界的角度而言還比較年輕。擴大再生產(chǎn)創(chuàng)造了財富，勞動力又把大部分的財富存入銀行，銀行再貸給企業(yè)進(jìn)行新一輪投資。而隨著外資企業(yè)、民營企業(yè)的進(jìn)入和快速擴張，高投資又在部門之間、地區(qū)之間轉(zhuǎn)移、聚集。維持目前增長方式的條件就會慢慢發(fā)生逆轉(zhuǎn)。對外貿(mào)易增長對中國經(jīng)濟增長的貢獻(xiàn)常常被嚴(yán)重地低估。具體到現(xiàn)階段，推動近兩年中國經(jīng)濟快速增長的短期動力主要有以下幾個方面。除了上述原因以外，我們認(rèn)為消費信貸所起的作用更應(yīng)該被重視。2003年前三季度，集體和個體經(jīng)濟投資7839億元，%，比2002年顯著提高。 短期動力之三：入世效應(yīng)2002年加入世貿(mào)以來，中國的出口快速增長。 短期動力之四：重工業(yè)出現(xiàn)新發(fā)展由于消費升級的帶動，入世后世界制造業(yè)中心向中國的遷移，以及城鎮(zhèn)化速度加快，導(dǎo)致重工業(yè)在2003年出現(xiàn)了新一輪大發(fā)展。國家發(fā)展改革委對鋼鐵、電解鋁、水泥、汽車等行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r進(jìn)行了調(diào)研。一旦市場發(fā)生變化，鋼材價格下降，經(jīng)濟效益惡化，將難以償還銀行貸款，形成銀行新的不良資產(chǎn)。2003年上半年，新增貸款已超過上年全年增長水平，貸款增速一再創(chuàng)出新高。圖表 2 2002－2003年M2同比增長趨勢圖數(shù)據(jù)來源：亞博數(shù)據(jù)庫其次，當(dāng)前所面臨的是投資需求旺盛，新一輪經(jīng)濟增長出現(xiàn)，商業(yè)銀行積極放貸。2004年，央行將盡可能采取一些較為溫和的政策和措施，進(jìn)行預(yù)調(diào)和微調(diào)，在保證貨幣信貸總量穩(wěn)定增長的基礎(chǔ)上，及時傳達(dá)貨幣信貸政策意圖，正確引導(dǎo)社會心理預(yù)期。在國債投資規(guī)模調(diào)減的同時，投資方向也將調(diào)整。探索如何由生產(chǎn)型增值稅改為消費型增值稅，鼓勵企業(yè)增加固定資產(chǎn)投資。由于2004年起退稅進(jìn)度的加快，退稅政策調(diào)整對這類出口企業(yè)的經(jīng)營效率有一定的積極作用。而且目前外貿(mào)流通企業(yè)對上下游的要價能力越來越低，供銷兩頭擠壓將使專業(yè)外貿(mào)公司面臨更大的生存難題。按照世貿(mào)組織透明度的要求，中國保監(jiān)會2003年還進(jìn)一步提高了保險法規(guī)制訂和監(jiān)管工作的透明度：在重大法規(guī)和政策出臺前都公開向社會征求意見；在制訂和修訂基本險種和費率時允許公眾參與；通過保險法規(guī)制度的完善，加強監(jiān)管工作的程序化和規(guī)范化建設(shè)，提高監(jiān)管操作的透明度。《非壽險業(yè)務(wù)準(zhǔn)備金管理暫行辦法》也即將于近期出臺。中國是各種災(zāi)害多發(fā)的國家，統(tǒng)計資料顯示，在歷次重大災(zāi)害中，保險業(yè)支付的賠款與損失總額之比僅為1∶100，損失基本都由財政承擔(dān)，保險業(yè)應(yīng)發(fā)揮的作用遠(yuǎn)未到位。此舉將加快國內(nèi)財險公司對外開放的步伐，無論對外資財產(chǎn)險公司還是對國內(nèi)財產(chǎn)險公司都有深刻的影響。中國在加入世貿(mào)后已經(jīng)開放了上海、廣州、大連、深圳和佛山5個城市，并在2003年第二批開放北京、天津、蘇州、重慶和成都5個城市，加上此次宣布開放的5個城市，中國保險業(yè)對外開放城市已累計15個。2003年3月，中國入世后首家被批準(zhǔn)籌建的外資財產(chǎn)險公司德國安聯(lián)集團廣州分公司就已經(jīng)正式營業(yè)，并開始向投保人提供包括財產(chǎn)損失險、責(zé)任險、運輸險和工程險等一系列財產(chǎn)保險及相關(guān)的再保險服務(wù)。你不許出去，別人也不許進(jìn)來。2003年初，中國保監(jiān)會終于將對保險公司分支機構(gòu)和中介機構(gòu)的審批納入日常工作，只要大家是真心實意發(fā)展保險事業(yè)，只要大家守法合規(guī)，就不用苦苦地等待了。特別是2003年以來，進(jìn)行了一系列實質(zhì)性改革。保險業(yè)的資產(chǎn)同時倍增。圖表 3 2002年國內(nèi)與亞洲國家的保 圖表 4 2002年國內(nèi)與亞洲國險深度 家的保險密度資料來源：亞博數(shù)據(jù)庫 資料來源：亞博數(shù)據(jù)庫根據(jù)世界保險發(fā)展的經(jīng)驗，保費收入的增長一般要快于收入的增長。其中以對中國人壽集團的影響最為嚴(yán)重，但香港上市的中國人壽則已經(jīng)將1999年前的舊保單剝離給集團公司，擺脫了利差損的負(fù)擔(dān)。2002年財險公司的綜合比率大概在95%，因此大約有5%左右的承保利潤率，較上年下降了約1個百分點。在主要的北美及亞太地區(qū)主要保險公司中，中國人壽、中國財險、中保國際的P/B02或P/B03與美國的AIG、澳大利亞的IAG及加拿大的GTREATWEST相當(dāng)。2003年，%，%，后者增長速度快于前者，同時，%的增長速度。（見圖表9）圖表 9 2003 年1－12 月份資產(chǎn)總額注：資產(chǎn)總額為當(dāng)年月度累積數(shù)據(jù)資料來源：中國保險監(jiān)督管理委員會第四章2003年中國保險業(yè)市場細(xì)分 第一節(jié) 按產(chǎn)品不同細(xì)分市場　　2003年以來，監(jiān)管部門陸續(xù)出臺了一些促進(jìn)保險業(yè)發(fā)展的政策和措施，為財險業(yè)的強力發(fā)展創(chuàng)造了有利條件。財險公司應(yīng)該充分利用這次機會，檢驗自身市場化運作的能力，及時總結(jié)經(jīng)驗教訓(xùn)，完善內(nèi)控制度，提高對市場的靈敏度，調(diào)整經(jīng)營結(jié)構(gòu)，為長期穩(wěn)健的發(fā)展打下堅實的基礎(chǔ)。 充分利用“兩險”業(yè)務(wù)短期健康險和意外傷害險業(yè)務(wù)是財險公司擴大服務(wù)領(lǐng)域、培育新的增長點的一個契機。