【正文】 式計(jì)算的操作允許利率r0和操作可持續(xù)比率OSR結(jié)果分別為8％和1．09。以上幾個(gè)方面共同導(dǎo)致了成本的提高和壞賬比例的增加。另一個(gè)方面，我國(guó)小額信貸內(nèi)部管理體系也不完善，決策權(quán)和執(zhí)行權(quán)集中于少數(shù)個(gè)人手中，缺乏必要的監(jiān)督機(jī)制，離建立決策、執(zhí)行、監(jiān)督相制衡的組織系統(tǒng)還有很大的距離。小額信貸的高風(fēng)險(xiǎn)是由其服務(wù)對(duì)象所決定的。另外，由于小額信貸在扶貧中大多數(shù)用于種植業(yè)，養(yǎng)殖業(yè)以及其他與自然條件密切相關(guān)的小規(guī)模生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，自然災(zāi)害也使小額信貸的回收存在較大風(fēng)險(xiǎn)。從某種程度上說(shuō)，也是對(duì)政府行為范圍和市場(chǎng)行為范圍的一次重新界定。解決方案無(wú)外乎津貼、企業(yè)合并以及明確產(chǎn)權(quán)幾種方法。這一思路能否達(dá)到目的的兩個(gè)關(guān)鍵點(diǎn)是：財(cái)政貼息的份額必須適度，要兼顧補(bǔ)貼貧困群體和對(duì)信貸機(jī)構(gòu)工作人員提供正面激勵(lì)兩個(gè)目標(biāo)；對(duì)扶貧項(xiàng)目的界定與資格審查必須規(guī)范、有操作性，防止小額信貸的客體偏離扶貧目標(biāo)。其次考慮以靈活的運(yùn)作管理方式來(lái)提高運(yùn)作效率和加強(qiáng)扶貧效果。加強(qiáng)小額貸款項(xiàng)目的論證和管理以盡量減少貸款損失，并建立有效的壞賬補(bǔ)償機(jī)制。以上兩個(gè)方面互為前提、相互補(bǔ)充，在一定程度上能解決一些困擾在我國(guó)小額信貸發(fā)展過(guò)程中的深層次問(wèn)題。（一）中國(guó)農(nóng)村小額信貸的發(fā)展歷程................................2（二）小額信貸可持續(xù)發(fā)展對(duì)我國(guó)的意義............................3（三）小額信貸的成功經(jīng)驗(yàn)介紹....................................3四、目前我國(guó)小額信貸存在的問(wèn)題及成因..............................4（一）小額信貸機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)管理的問(wèn)題................................4（二）缺乏資金來(lái)源..............................................4（三）小額信貸機(jī)構(gòu)生存發(fā)展的政策環(huán)境問(wèn)題........................5五、推進(jìn)小額信貸可持續(xù)發(fā)展的對(duì)策..................................5（一）小額信貸機(jī)構(gòu)..............................................5（二）解決資金問(wèn)題..............................................5（三）為小額信貸發(fā)展創(chuàng)造穩(wěn)定的政策環(huán)境..........................6 結(jié)束語(yǔ).............................................................6 參考文獻(xiàn)...........................................................7山東財(cái)經(jīng)大學(xué)燕山學(xué)院學(xué)士學(xué)位論文山東財(cái)經(jīng)大學(xué)燕山學(xué)院學(xué)士學(xué)位論文我國(guó)小額貸款公司的發(fā)展問(wèn)題及其對(duì)策摘要隨著改革開(kāi)放的不斷深入發(fā)展，我國(guó)小額貸款公司也取得了快速的發(fā)展，數(shù)量巨大，但是在地域差異明顯，發(fā)展不平衡。關(guān)鍵字 小額貸款；瓶頸；可持續(xù)發(fā)展一、引言近幾年，金融機(jī)構(gòu)開(kāi)展小額信用貸款和學(xué)生貸款下崗工人的小額貸款等業(yè)務(wù)，在生活工作中產(chǎn)生了廣泛的影響,促進(jìn)城市和農(nóng)村就業(yè)健康的發(fā)展,和國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展起到了積極的推動(dòng)作用。促進(jìn)農(nóng)村的發(fā)展，學(xué)習(xí)國(guó)外的成功經(jīng)驗(yàn)，國(guó)外近年來(lái)，中國(guó)農(nóng)村小額信貸業(yè)務(wù)得到了快速發(fā)展。此外，對(duì)可持續(xù)發(fā)展的小額貸款的研究，具有重要的現(xiàn)實(shí)意義：它有利于提高小額信貸機(jī)構(gòu)的可持續(xù)發(fā)展；有助于縮小城鄉(xiāng)收入差距，提高低收入群體收入；可以促進(jìn)資源配置，市場(chǎng)的發(fā)展，促進(jìn)農(nóng)村區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。為了促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展在農(nóng)村地區(qū)的銀行和其他金融機(jī)構(gòu)投入大量的補(bǔ)貼資金到農(nóng)村地區(qū)。它通過(guò)提高低收入者的經(jīng)濟(jì)狀況，可以大大增加了社會(huì)有效需求作為一個(gè)整體，并促進(jìn)社會(huì)生產(chǎn)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的投資。三、我國(guó)小額信貸的發(fā)展情況及現(xiàn)狀（一）中國(guó)農(nóng)村小額信貸的發(fā)展歷程小額信貸是在上個(gè)世紀(jì)末進(jìn)入我國(guó)，作為一個(gè)快速的扶貧，特殊信貸業(yè)務(wù)已經(jīng)得到了廣泛的應(yīng)用，實(shí)踐證明小額信貸是快速解決貧困，促進(jìn)就業(yè)的最有效途徑。隨著中國(guó)的小額信貸業(yè)務(wù)發(fā)展的擴(kuò)張已經(jīng)逐漸發(fā)展成為高收入的人使用。小額信貸是一個(gè)低收入城市和農(nóng)村金融服務(wù)的服務(wù)對(duì)象的小規(guī)模的方式，隨著社會(huì)和經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，小額信貸機(jī)構(gòu)越來(lái)越受到各方面的重視，如下圖所示：山東財(cái)經(jīng)大學(xué)燕山學(xué)院學(xué)士學(xué)位論文圖31 小額貸款公司的歷史沿革（二）小額信貸可持續(xù)發(fā)展對(duì)我國(guó)的意義信息不對(duì)稱是指：每個(gè)人都有不同的信息交易。2有助于合約的有效執(zhí)行小額信貸是指在一定區(qū)域內(nèi)，在小的弱勢(shì)群體的融資貸款的形式。3是增加農(nóng)村資金供給的有效途徑政府的貸款政策，通過(guò)積極的宣傳，讓農(nóng)民了解政策，消除農(nóng)民的顧慮，開(kāi)拓第三產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，增加農(nóng)民的貸款需求。多少貸款網(wǎng)點(diǎn)反映貸款需求的數(shù)量，這也反映了發(fā)展貸款。農(nóng)村小額信貸的利率低，利潤(rùn)的折扣和其它激勵(lì)措施使銀行貸款甚至不愿意借。而提高農(nóng)民素質(zhì)，提高他們的信用等級(jí)，讓小額貸款成為農(nóng)民和銀行的優(yōu)惠政策。四、目前我國(guó)小額信貸存在的問(wèn)題及成因（一）小額信貸機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)管理的問(wèn)題社會(huì)和法律地位不明確，公司很難有效地保護(hù)自己的利益。目前，出臺(tái)政策，審批程序復(fù)雜，嚴(yán)格準(zhǔn)入條件，同時(shí)還有一個(gè)多部門(mén)的領(lǐng)導(dǎo)和監(jiān)督，措辭不及時(shí)，效率低的現(xiàn)象。小額貸款公司是一個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)，沒(méi)有高水平的管理團(tuán)隊(duì)，沒(méi)有嚴(yán)格的財(cái)務(wù)管理制度，公司必然制約企業(yè)的發(fā)展。第二，中國(guó)的小額貸款公司的主要資金來(lái)源為自有資金，雖然規(guī)定不超過(guò)50%的資金為銀行的股權(quán)資本，但銀行機(jī)構(gòu)獲得融資更加困難，資金來(lái)源單一，更多的杠桿率低，和豐富的國(guó)外小額信貸資金來(lái)源，更高的杠桿。從這個(gè)角度看，我國(guó)的小額信貸公司或許是一個(gè)過(guò)渡形態(tài)，如下圖所示：山東財(cái)經(jīng)大學(xué)燕山學(xué)院學(xué)士學(xué)位論文圖41：小額貸款公司實(shí)收資本和貸款余額（三）小額信貸機(jī)構(gòu)生存發(fā)展的政策環(huán)境問(wèn)題目前，小額信貸在活躍的私人資本的激活起著至關(guān)重要的作用，拓寬融資渠道，增加社會(huì)資本的供給，優(yōu)化資本配置，促進(jìn)良性競(jìng)爭(zhēng)。隨著國(guó)家多次調(diào)整銀行存款準(zhǔn)備金率，由于中小企業(yè)融資渠道狹窄，難以獲得合適的融資，小額貸款公司有效地解決問(wèn)題，及時(shí)緩解資金短缺的局面，搞活民營(yíng)資本市場(chǎng)。例如在東部經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)和在中國(guó)西部經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)，這兩個(gè)地區(qū)的弱勢(shì)群體也截然不同，所以要對(duì)此區(qū)別開(kāi)來(lái)，畢竟小額貸款目標(biāo)群體定位的差異性，直接影響到還款率。然而，由于對(duì)小額信貸業(yè)務(wù)的限制量，往往不能滿足其資金需求。所以在加強(qiáng)小額信貸資金的供給能力問(wèn)題是刻不容緩。農(nóng)業(yè)項(xiàng)目投資大，速度慢，高風(fēng)險(xiǎn)、投資回收期長(zhǎng)等特點(diǎn)，和一年期限的失業(yè)貸款小額信貸服務(wù)期限最長(zhǎng)只有兩年。（三）為小額信貸發(fā)展創(chuàng)造穩(wěn)定的政策環(huán)境1．建立完善的法律保障體系2002年底，人民銀行下發(fā)了《下崗失業(yè)人員小額擔(dān)保貸款管理辦法》，對(duì)小額擔(dān)保貸款發(fā)放的對(duì)象、數(shù)額、期限、擔(dān)保及貼息等作出了明確規(guī)定。第三，小額貸款公司不能吸收公眾存款，依靠外部資金注入，缺乏可持續(xù)的資金，影響小額信貸的發(fā)展。相關(guān)部門(mén)應(yīng)建立和完善小額貸款公司和機(jī)構(gòu)的監(jiān)管體系，根據(jù)國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要和實(shí)際管理能力，對(duì)小額貸款公司的科學(xué)規(guī)劃和發(fā)展的數(shù)量，按照“誰(shuí)批準(zhǔn)成立，誰(shuí)負(fù)責(zé)，誰(shuí)處理的風(fēng)險(xiǎn)”，切實(shí)承擔(dān)小額貸款公司的監(jiān)管責(zé)任。在中國(guó)，該國(guó)人口的一個(gè)農(nóng)民占多數(shù)，借鑒國(guó)外的經(jīng)驗(yàn)，小額信貸的實(shí)施，是促進(jìn)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的正確的措施。類(lèi)似于國(guó)外的情況，大多數(shù)的小額信貸機(jī)構(gòu)接受一定程度的規(guī)制。同時(shí)，應(yīng)進(jìn)一步優(yōu)化的激勵(lì)和約束機(jī)制，處理感情吸引優(yōu)秀的企業(yè)文化，促進(jìn)公司健康發(fā)展，使小額貸款公司在為“三農(nóng)”和中小企業(yè)的融資服務(wù)中發(fā)揮更積極的作用，讓小額信貸更好的服務(wù)于社會(huì)主義現(xiàn)代化建設(shè)。故而對(duì)農(nóng)民的小額貸款制度就顯得尤為重要。尤努斯博士的證明也可以被看做是一種顛覆，因?yàn)樵谒埃?jīng)濟(jì)學(xué)界的主流觀點(diǎn)是：富人比窮人更講信用?？傊?，在現(xiàn)實(shí)世界，你越有錢(qián)，越能貸到更多的款；反之，如果你沒(méi)有錢(qián)，你就貸不到款。而在這樣寬松的借貸條件下，%。目前我國(guó)小額信貸主要有七種存在方式：第一類(lèi)，農(nóng)村信用社發(fā)放的農(nóng)戶小額信用貸款和農(nóng)戶聯(lián)保貸款。第三類(lèi)，郵政儲(chǔ)蓄銀行的小額信貸。第五類(lèi)是央行試點(diǎn)的商業(yè)性的小額貸款公司。這類(lèi)小額貸機(jī)構(gòu)現(xiàn)在只存在于銀監(jiān)會(huì)的試點(diǎn)框架中，為數(shù)極為有限。在我國(guó)廣泛存在的大量小額信貸機(jī)構(gòu)中，除了那些以信用社和銀行類(lèi)金融機(jī)構(gòu)為名義進(jìn)行的小額信貸之外，大部分小額信貸機(jī)構(gòu)的處境都十分尷尬。去年年底，在央行推行七家“只貸不存”小額貸款公司試點(diǎn)改革之后不到一年，銀監(jiān)會(huì)發(fā)布了《中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)關(guān)于調(diào)整放寬農(nóng)村地區(qū)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入政策，更好支持社會(huì)主義新農(nóng)村建設(shè)的若干意見(jiàn)》，提出農(nóng)村金融市場(chǎng)開(kāi)放的試點(diǎn)方案，并于前不久批準(zhǔn)內(nèi)蒙古、吉林、湖北、四川、青海和甘肅等六個(gè)試點(diǎn)省(區(qū))的村鎮(zhèn)銀行。特別是養(yǎng)殖等行業(yè)，受自然災(zāi)難或市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)影響后，多是血本無(wú)歸，因此，信用社的債權(quán)就越來(lái)越存在追索難，起訴難，執(zhí)行難的問(wèn)題。農(nóng),FJ4,額信貸本來(lái)就是針對(duì)窮人的一項(xiàng)制度，無(wú)須抵押擔(dān)保，一旦出現(xiàn)不良農(nóng)貸，即使法院判決農(nóng)村信用社勝訴，對(duì)農(nóng)民財(cái)產(chǎn)強(qiáng)制執(zhí)行，但是農(nóng)民財(cái)產(chǎn)的變現(xiàn)能力還是值得質(zhì)疑的。私下轉(zhuǎn)讓貸款證引發(fā)的糾紛小額農(nóng)貸信用貸款證是農(nóng)戶據(jù)以借貸的一種書(shū)面的法律憑證。但是目前，一些農(nóng)戶本來(lái)并沒(méi)有實(shí)際借款的需求，但為了滿足一些難獲得貸款農(nóng)戶的私下借貸的需要，出于人際關(guān)系或別的原的考慮，存在著貸款證持有人去貸款，然后將貸款轉(zhuǎn)借他人的情況。良好的制度，大量的投入，政策的支持，沒(méi)有完善的法律支撐都是空談。2005年5月，中國(guó)人民銀行正式在5省區(qū)試點(diǎn)”只貸不存“的小額貸款公司，標(biāo)志著我國(guó)農(nóng)村金融開(kāi)放邁出了關(guān)鍵的一步。微小企業(yè)發(fā)展或個(gè)體工商業(yè)的發(fā)展是培養(yǎng)企業(yè)家的搖籃，也是增加農(nóng)民就業(yè)和收入的重要途徑。同時(shí)，近年來(lái)農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格也有逐漸上升的趨勢(shì)，規(guī)模化的種植養(yǎng)殖業(yè)的盈利前景也越來(lái)越好，逐漸會(huì)成為農(nóng)村金融的信貸主體。在城鎮(zhèn)化的過(guò)程中，農(nóng)民向新市民的轉(zhuǎn)變過(guò)程中有大量的消費(fèi)信貸需要。”信貸支農(nóng)“應(yīng)該是政府的目標(biāo)而不是金融機(jī)構(gòu)的目標(biāo)，如政府希望增加對(duì)低收入人群的信貸覆蓋，幫助他們脫貧致富。第五，滿足日益成長(zhǎng)中的農(nóng)村理財(cái)需求。黨的十七屆三中全會(huì)通過(guò)的《中共中央關(guān)于推進(jìn)農(nóng)村改革發(fā)展若干重大問(wèn)題的決定》指出，”規(guī)范發(fā)展多種形式的新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)和以服務(wù)農(nóng)村為主的地區(qū)性中小銀行“，”大力發(fā)展小額信貸，鼓勵(lì)發(fā)展適合農(nóng)村特點(diǎn)和需要的各種微型金融服務(wù)“。這完全背離了建立農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的初衷。但是對(duì)于大多數(shù)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)而言，還是應(yīng)當(dāng)以全面服務(wù)”三農(nóng)“作為根本宗旨。這一階段小額信貸的資金來(lái)源主要依靠國(guó)際捐助，沒(méi)有政府資金的介入，并以半官方和民間機(jī)構(gòu)為運(yùn)作主體，目的是探求孟加拉鄉(xiāng)村銀行小額信貸模式在我國(guó)的可行性。第三個(gè)階段是全面推廣階段（2000年至今）。截止2008 年年底，己經(jīng)有數(shù)百個(gè)小額貸款試點(diǎn)在中國(guó)大陸展開(kāi)。從宏觀層面來(lái)看，農(nóng)戶的信貸能力具有鮮明的層次性特征，不同的需求需要不同的金融組織和不同形式的金融供給來(lái)滿足。農(nóng)戶小額信用貸款涉及面廣，手續(xù)簡(jiǎn)便，在發(fā)放過(guò)程中稍有不慎，就會(huì)發(fā)生借名、冒名貸款，給信用社資產(chǎn)帶來(lái)風(fēng)險(xiǎn)。由于當(dāng)前農(nóng)業(yè)受自然氣候因素、市場(chǎng)因素等的影響，加上分散和小的農(nóng)戶一般都沒(méi)有投保，存在較大的風(fēng)險(xiǎn)隱患。因此，直接為農(nóng)民服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)實(shí)際上只有農(nóng)村信用合作社一家，但農(nóng)村信用合作社不能廣泛吸收更多社會(huì)閑置資金。部分聯(lián)社每年組織的信貸大檢查不到位，只注重對(duì)貸款手續(xù)的審查，而不注重到農(nóng)戶進(jìn)行逐一核對(duì)，使違規(guī)問(wèn)題長(zhǎng)期隱藏。此類(lèi)項(xiàng)目主要矛盾是長(zhǎng)期發(fā)展的合法性問(wèn)題沒(méi)有解決。三是以農(nóng)村信用社存款和央行再貸款為資金來(lái)源，以農(nóng)信社為運(yùn)作機(jī)構(gòu)的農(nóng)戶小額信用貸款和聯(lián)社貸款。在資信等級(jí)評(píng)定過(guò)程中，杜絕各種違章貸款、人情貸款、以貸謀私等行為的發(fā)生。建立責(zé)任追究制度，強(qiáng)化農(nóng)村信用社縣聯(lián)社稽核部門(mén)的作用，建立定期和不定期檢查、通報(bào)和經(jīng)濟(jì)處罰制度。建立信用社貸款管理機(jī)制要對(duì)貸款損失率、貸款到期收回率、收息率進(jìn)行考核，個(gè)人報(bào)酬與其掛鉤，如造成資金損失，沒(méi)收其風(fēng)險(xiǎn)金。由于農(nóng)業(yè)自然災(zāi)害發(fā)生頻率高，范圍廣，造成損失大。農(nóng)村信用社小額信貸業(yè)務(wù)對(duì)三農(nóng)問(wèn)題的解決有著重大的實(shí)踐意義，盡快地推進(jìn)一系列的改不僅有利于三農(nóng)問(wèn)題的解決，而且在當(dāng)前世界金融危機(jī)的大背景下，對(duì)提振農(nóng)村市場(chǎng)擴(kuò)大內(nèi)需也有著重要的意義。本文希望通過(guò)對(duì)我國(guó)農(nóng)村小額信貸發(fā)展的探討，為解決當(dāng)前農(nóng)村金融困境、促進(jìn)“三農(nóng)”問(wèn)題的解決起到一定的推動(dòng)作用。它是在吸收和借鑒國(guó)際上小額信貸成功經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上產(chǎn)生和發(fā)展起來(lái)的。同時(shí)，正規(guī)金融部門(mén)的高門(mén)檻，也使得廣大農(nóng)民望門(mén)止步。農(nóng)村小額貸款有效解決了農(nóng)村中低收入群體貸款難、融資難問(wèn)題，成為廣大農(nóng)民脫貧致富的法寶。二是政策性支農(nóng)功能。在操作上采用“政府+銀行+扶貧組織”的運(yùn)作模式，小額貸款在一定程度上承擔(dān)了扶貧組織的責(zé)任。目 前農(nóng)業(yè)災(zāi)害補(bǔ)償制度等政策性扶持和保障制度尚不完善，不同程度上也制約了農(nóng)村小額信貸的發(fā)展。此外，由于部分地方政府的“短視”，有些地方對(duì)信用村的建立只做表面文章。（四）小額信貸資金供給存在較大缺口隨著農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的進(jìn)程加快,小額信貸買(mǎi)方市場(chǎng)過(guò)大。其次,伴隨農(nóng)村人口城市化進(jìn)程不斷深入,曾在農(nóng)信社短暫停留過(guò)的部分存款,逐步流入城市。當(dāng)小額信貸機(jī)構(gòu)還處于初級(jí)階段時(shí),基本上還不能實(shí)現(xiàn)資金自足,這就需要政府通過(guò)減免各種稅費(fèi)、貼息等政策鼓勵(lì)小額信貸機(jī)構(gòu)的發(fā)展,同時(shí)鼓勵(lì)其他機(jī)構(gòu)和個(gè)人提供資助以建立更多的小額信貸機(jī)構(gòu)。（二）不斷強(qiáng)化小額信貸資金的供給能力第一,發(fā)展多層次的小額信貸載體,利用多樣化的資金供給滿足多層次的農(nóng)村金融需求。（三）加強(qiáng)對(duì)小額信貸的風(fēng)險(xiǎn)防范 一是加大宣傳力度，培育良好的社會(huì)誠(chéng)信環(huán)境。四是規(guī)范操作程序，做到及時(shí)收貸。（四）政府應(yīng)對(duì)農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施和人力資源發(fā)展進(jìn)行投資改善農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施可以增強(qiáng)農(nóng)村家庭獲得收入的能力，這種辦法常常比提供同等金額的金融信貸服務(wù)更加有效。因此，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是小額信貸運(yùn)作機(jī)構(gòu)的重要環(huán)境，只有在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，才能擺脫政府的干預(yù)，才能建立起小額信貸規(guī)范運(yùn)行的機(jī)制；也只有在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，農(nóng)戶的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)才可能獨(dú)立，才可能獲得相應(yīng)的資源來(lái)發(fā)展經(jīng)濟(jì)。國(guó)際上小額信貸的償還機(jī)制主要是采取小組聯(lián)保貸款的管理辦法，由相互了解和信賴、嚴(yán)守信用的借款者組成聯(lián)保小組，共同對(duì)貸款的償還負(fù)責(zé)。