【正文】 (二)依法設(shè)立并受國務(wù)院金融監(jiān)督管理機構(gòu)監(jiān)管的投資計劃；(三)投資于所管理私募基金的私募基金管理人及其從業(yè)人員；(四)中國證監(jiān)會規(guī)定的其他投資者。公募就是公開募集。私下的意思如上：第一，不可以做廣告。具體而言：（1）募集的對象不同。公募基金募集資金是通過公開發(fā)售的方式進(jìn)行的，而私募基金則是通過非公開發(fā)售的方式募集，這是私募基金與公募基金最主要的區(qū)別。（4）投資限制不同。而私募基金則收取業(yè)績報酬，一般不收管理費。格上理財建議，無論是激進(jìn)型還是保守型投資者，在選擇陽光私募基金前需了解自己的風(fēng)險承受能力，再結(jié)合自己的風(fēng)險偏好選擇適合自己風(fēng)格的基金。據(jù)統(tǒng)計，現(xiàn)存的2000多只陽光私募基金中，當(dāng)年業(yè)績排名在前100位，次年能夠保持的只有50%，兩年后只剩下31%，三年后僅有10%。因此，我們建議，對于明星基金經(jīng)理新成立的基金需要經(jīng)過一段時間的考察。（5）凈值高的陽光私募上漲空間小于凈值低的私募陽光私募凈值的高低與其未來的收益空間并不存在著因果關(guān)系，不同的凈值水平僅反映了目前該陽光私募基金凈資產(chǎn)的市場價值。2)了解私募基金。3)構(gòu)建投資組合。? 私募基金根據(jù)組織形式可以分為以下三種：契約型基金。最后是合伙型基金。1，財富之家是什么公司？跟金澤又是什么關(guān)系？什么時候成立的？答：財富之家是金澤集團的下屬子公司，集團成立于2010年初，注冊資金35億，業(yè)務(wù)板塊包括深圳市招商電梯有公司，金澤家園房地產(chǎn)開發(fā)有限公司（保障房），財富之家百貨有限公司，財富之家金融網(wǎng)絡(luò)有限公司，財富之家投資管理有限公司；其中財富之家金融網(wǎng)絡(luò)科技有限公司是做P2P業(yè)務(wù)，籌建于2013年底，在2014年1月在深圳市工商局注冊的。3，主動管理型基金是什么意思？什么是CPPI策略？答：主動管理型基金是指財富之家資產(chǎn)管理公司作為基金管理人，對所投資的對象票據(jù)進(jìn)行嚴(yán)格調(diào)查，僅僅投資于財務(wù)，法律，和經(jīng)營等多方面的調(diào)查后判斷具有價值的企業(yè)票據(jù)投資對象，并在投資后進(jìn)行跟蹤，監(jiān)督投資對象，嚴(yán)格控制風(fēng)險。通過組合投資實現(xiàn)風(fēng)險分散?！边`反規(guī)定是要被罰款的。最多的可能風(fēng)險是公司在跟銀行進(jìn)行承兌回款的時候延期一些時間，如果這樣的風(fēng)險發(fā)生了，我們基金有20%作為劣后的，80%作為優(yōu)先對付，所以基本是沒有問題的。投資后管理從整個投資管理流程中分離出來，通過對票據(jù)的價值的深入挖掘和精耕細(xì)作，為投資企業(yè)提供個性的服務(wù)。財富中國是金澤集團旗下的公司，公司的實力不容小覷，注冊35億。而票據(jù)一般是銀行開具用于企業(yè)貿(mào)易之間的融資服務(wù)的一種業(yè)務(wù)。所有股權(quán)投資跟票據(jù)投資他是不一樣的，風(fēng)險也是不一樣的。銀行有做托管嗎？答：根據(jù)規(guī)定，可以由基金托管人托管，也可以不托管，托管要收取費用的，更多的是沒有采取托管的，所以這個問題沒必要去追究，有些企業(yè)沒有托管他可以宣稱托管了，但是我們?yōu)榱藶榱私o投資人一個安全監(jiān)管銀行與中國建設(shè)銀行采取了合作。16有限合伙基金是什么意思？和銀行一樣嗎？我買的基金都套起了。以出資額承擔(dān)有限責(zé)任。分為半年，一年，兩年期的封閉型基金。19，我投資的錢打到哪去了？是到公司老板的賬戶里面嗎？答：不是，本基金開立專門的銀行私募賬戶，用于投資人資金的歸集，?？顚Ｓ?。21，打款日跟基金成立日，不一樣嗎？答：本基金向投資人推介后，根據(jù)投資人預(yù)約的情況定出出資期限，并通知投資人在確定的期限內(nèi)投資款項打到基金的銀行莊戶，投資人向基金銀行賬戶打款的日期即為打款日，而這只基金的募集總額完成日即為基金成立日。契約制基金在投資上存在較多限制，沒有有限合伙靈活。所以是不能的?；鹜顿Y人對于投資于本基金，和基金公司形成委托的關(guān)系，這個關(guān)系包含基金公司收取管理費的行為，也包含著其它關(guān)系，財富之家列出了20%的劣后等等。29，為什么合同上寫的是預(yù)期收益，而你們說這是優(yōu)先分配收益？答：這個不沖突，按照國家規(guī)定，我們必須寫預(yù)期收益，否則就是變相承諾收益。32，什么是私募？有哪些形式存在？答：根據(jù)證券投資基金也協(xié)會釋義“私募基金”是指中國境內(nèi)以非公開式向投資者募集資金設(shè)立的投資基金，主要運作的形式有，契約型基金，合伙制，公司型，信托型等。其實契約型基金并非新生事物誒，信托就是一種契約型，只是2014年以前，私募基金不允許使用契約型基金的形式，從不允許到允許也可以看出國家對私募的態(tài)度。36，票據(jù)是什么？票據(jù)基金跟私募有什么聯(lián)系？答：票據(jù)：廣義上的票據(jù)包括各種有價證券和憑證，如股票、國庫券、企業(yè)債券、發(fā)票、提單等；狹義上的票據(jù)則僅指《票據(jù)法》上規(guī)定的票據(jù)，僅指以支付金錢為目的的有價證劵。匯票是國際結(jié)算中使用最廣泛的一種信用工具。支票出票人簽發(fā)的支票金額，不得超出其在付款人處的存款金額。37，財富之家金融網(wǎng)絡(luò)科技有限公司的介紹? 答：個人對個人點對點的第三方中介咨詢服務(wù)平臺。4）投標(biāo)：指投資者用戶在平臺上認(rèn)購借款項目指定數(shù)額債權(quán)的行為。8)墊付：指借款項目預(yù)期，由財富中國合作的第三方擔(dān)保機構(gòu)代為償還的動作，墊付完成后債權(quán)轉(zhuǎn)移至財富中國名下。13)股權(quán)：股票持有者所具備的其擁有的股票比例相對應(yīng)的權(quán)益及承擔(dān)一定責(zé)任的權(quán)利。40，財富之家的企業(yè)文化？答：品牌內(nèi)涵：財商世界，富強中國；公司宗旨：產(chǎn)業(yè)報國，創(chuàng)富于民；企業(yè)文化：誠于信、諾于言、鑒于行；發(fā)展理念：開辟金融藍(lán)海新航線、打造王牌互聯(lián)網(wǎng)金融。41，公司的收益是？答：年化收益在8%15%，根據(jù)線上不同的標(biāo)有不一樣的浮動利率，投資門檻100起，期限為30天2年，財富中國平臺每天的應(yīng)急儲備在4000萬人民幣。44，線下投資收益怎么樣？答：線下投資收益率12%14%,投資期限是3月，6月，1年45，財富中國的客服電話？答：400000365844，你們在成都地址在哪？答：成都市錦江區(qū)東大街芷泉段時代1號27樓0608號46，財富中國的社會關(guān)系？答：2015年5月7號正式掛牌成為華陽兒童康復(fù)中心長久資助單位，承諾友情資助華陽兒童康復(fù)中心房屋租賃費。48，你們集團形式存在，會不會做自融？我怎么知道？答：做金融最核心的部分是“專業(yè)，實力，信譽”，首先沒有實力的公司會想著去空手套白狼，會去做自融，這類的公司是不能長久的，前幾年資金出現(xiàn)問題的公司都是很脆弱的公司，往往以集團形式存在的代表著實力跟專業(yè)，意味著信譽，那么就要求這樣的集團公司不是徒有虛表的，而我們集團下面的電梯公司跟房地產(chǎn)公司早在很多年前就已經(jīng)成立，只是為了企業(yè)轉(zhuǎn)型走向集團化才在2010年初成立集團，發(fā)展金融業(yè)務(wù)；其次，一個集團做項目又做金融，這些業(yè)務(wù)都是不沖突的，因為公司都是獨立的法人，財務(wù)獨立的，業(yè)務(wù)也是不一樣的，《公司法》對集團化，子公司都是有規(guī)定的；李克強總理在十八屆第一次人大會議上政府工作報告指出“推進(jìn)利率改革，匯率市場化改革，發(fā)展多層次資本市場，提高直接融資的比重，而且要保護投資者，尤其是中小企業(yè)的權(quán)益”就因為“提高直接融資的比重”這句話釋放了金融中介的信息，催生了金融的爆發(fā)式增長。49，你們時間不長、辦公樓租賃高檔，人員工資也給的不低，有的業(yè)務(wù)員沒有業(yè)績也要發(fā)工資，你們是不是沒有注意成本控制？答：金融本來就是通過運作資本而產(chǎn)生收益的行業(yè)，至于辦公樓的豪華與否跟公司產(chǎn)品風(fēng)險大小并沒有直接關(guān)系，辦公樓的租賃跟公司的經(jīng)營戰(zhàn)略和策略，盈利狀況來決定的，很多沒有實力的公司會通過這樣的營銷術(shù)語去給投資者造成迷惑，讓投資者不能理性。50,你們的P2P的風(fēng)險為什么不會跑路？答：你知道著名經(jīng)濟學(xué)家郎咸平先生曾經(jīng)就說過這樣的話，“真正的公司是不會容易破產(chǎn)的”。跟何況我們是有擔(dān)保公司再擔(dān)保的。票據(jù)基金也是私募，但是他的標(biāo)是票據(jù)是銀行開具的，性質(zhì)就是見票就要對付，所以它的的風(fēng)險是最低的。目前一些地區(qū)對投資類企業(yè)的工商注冊及經(jīng)營范圍、名稱等變更采取了相關(guān)的限制性措施。若申請機構(gòu)具有《私募基金登記備案相關(guān)問題解答（七）》明確禁止的經(jīng)營范圍，應(yīng)進(jìn)行整改并完成相關(guān)工商信息變更后才能再次提交申請，此類情形包括：私募機構(gòu)工商登記經(jīng)營范圍及實際經(jīng)營業(yè)務(wù)包含可能與私募投資基金業(yè)務(wù)存在沖突的業(yè)務(wù)（如民間借貸、民間融資、配資業(yè)務(wù)、小額理財、小額借貸、P2P/P2B、眾籌、保理、擔(dān)保、房地產(chǎn)開發(fā)、交易平臺等）。律師事務(wù)所應(yīng)當(dāng)對私募基金管理人是否具備從事私募基金管理人所需的資本金、資本條件等進(jìn)行盡職調(diào)查并出具專業(yè)法律意見。例如，相關(guān)制度的建立是否與機構(gòu)現(xiàn)有組織架構(gòu)和人員配置相匹配，是否滿足機構(gòu)運營的實際需求等。申請機構(gòu)注冊地和實際經(jīng)營場所不在同一個行政區(qū)域是否影響登記備案？答：申請機構(gòu)注冊地和實際經(jīng)營場所不在同一個行政區(qū)域的，不影響私募基金管理人登記。前款所稱金融資產(chǎn)包括銀行存款、股票、債券、基金份額、資產(chǎn)管理計劃、銀行理財產(chǎn)品、信托計劃、保險產(chǎn)品、期貨權(quán)益等。私募基金募集規(guī)模證明、實繳出資證明的備案要求有哪些？答：私募基金募集規(guī)模證明、實繳出資證明應(yīng)為第三方機構(gòu)出具的證明，包括基金托管人開具的資金到賬證明、驗資證明、銀行回單、包含實繳信息的工商登記調(diào)檔材料等出資證明文件。私募基金投資者中涉及有限合伙企業(yè)的，需要穿透嗎？答：以合伙企業(yè)、契約等非法人形式，通過匯集多數(shù)投資者的資金直接或者間接投資于私募基金的，請核實其是否在協(xié)會備案。逾期未取得資格的，協(xié)會將暫停受理該機構(gòu)的私募基金產(chǎn)品備案及其他重大事項變更申請。法律意見書應(yīng)對公司整改并完成變更后的實際情況發(fā)表意見，應(yīng)與協(xié)會公示信息保持一致。三是風(fēng)險管理和內(nèi)部控制制度與申請機構(gòu)真實業(yè)務(wù)不符，甚至簡單抄襲模板，相關(guān)制度不具備有效執(zhí)行的現(xiàn)實基礎(chǔ)和條件。表決結(jié)束后，資格認(rèn)定結(jié)果和相關(guān)推薦人的姓名、職務(wù)將一并通過中國證券投資基金業(yè)協(xié)會網(wǎng)站“從業(yè)人員管理資格平臺”向社會公示。請問，外商獨資和合資私募證券基金管理機構(gòu)申請登記成為私募證券基金管理人有何要求？答：根據(jù)第七輪、第八輪中美戰(zhàn)略與經(jīng)濟對話以及第七次中英經(jīng)濟財金對話達(dá)成的政策成果，經(jīng)中國證監(jiān)會同意，外商獨資和合資私募證券基金管理機構(gòu)在中國境內(nèi)開展私募證券基金管理業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會登記為私募證券基金管理人，并應(yīng)當(dāng)符合以下條件：（一）該私募證券基金管理機構(gòu)為在中國境內(nèi)設(shè)立的公司；（二）該私募證券基金管理機構(gòu)的境外股東為所在國家或者地區(qū)金融監(jiān)管當(dāng)局批準(zhǔn)或者許可的金融機構(gòu)，且境外股東所在國家或者地區(qū)的證券監(jiān)管機構(gòu)已與中國證監(jiān)會或者中國證監(jiān)會認(rèn)可的其他機構(gòu)簽訂證券監(jiān)管合作諒解備忘錄；（三）該私募證券基金管理機構(gòu)及其境外股東最近三年沒有受到監(jiān)管機構(gòu)和司法機構(gòu)的重大處罰。問：外商獨資和合資私募證券基金管理機構(gòu)如何進(jìn)行私募證券基金管理人登記？答：外商獨資和合資私募證券基金管理機構(gòu)申請私募基金管理人登記，應(yīng)當(dāng)通過私募基金登記備案系統(tǒng)（），如實填報以下信息：（一）《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》及中國證券投資基金業(yè)協(xié)會已出臺的相關(guān)規(guī)定所要求的私募證券基金管理人相關(guān)登記信息，包括前述問答中所列條件證明材料；（二）私募基金登記備案承諾函，承諾所提交的信息和材料真實、準(zhǔn)確、完整，不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，承諾遵守中國法律法規(guī)及私募基金相關(guān)自律規(guī)則；（三）中國律師事務(wù)所及其經(jīng)辦律師出具的《私募基金管理人登記法律意見書》。現(xiàn)就律師事務(wù)所及其經(jīng)辦律師出具《法律意見書》的內(nèi)容與格式的一般性要求說明如下：一、參照《律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)管理辦法》和《律師事務(wù)所證券法律業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)規(guī)則（試行）》的相關(guān)要求，律師事務(wù)所及其經(jīng)辦律師出具的《法律意見書》內(nèi)容應(yīng)當(dāng)包含完整的盡職調(diào)查過程描述，對有關(guān)事實、法律問題作出認(rèn)定和判斷的適當(dāng)證據(jù)和理由。律師事務(wù)所及其經(jīng)辦律師在《法律意見書》中不得瞞報信息，應(yīng)當(dāng)確保《法律意見書》不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述及重大遺漏。五、《法律意見書》應(yīng)當(dāng)包含律師事務(wù)所及其經(jīng)辦律師的承諾信息。《法律意見書》及私募基金登記備案系統(tǒng)中律師事務(wù)所就“私募基金管理人重要情況說明”出具的確認(rèn)函，均需加蓋律師事務(wù)所公章及騎縫章，列明經(jīng)辦律師的姓名及其執(zhí)業(yè)證件號碼并由經(jīng)辦律師簽署。中國基金業(yè)協(xié)會鼓勵私募基金管理人選擇符合《律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)管理辦法》相關(guān)資質(zhì)要求的律師事務(wù)所及其執(zhí)業(yè)律師出具《法律意見書》?？紤]到我國私募基金行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，為支持私募基金管理人特色化、差異化發(fā)展，保障私募基金管理人風(fēng)險管理和內(nèi)部控制制度的有效執(zhí)行，中國基金業(yè)協(xié)會鼓勵私募基金管理人結(jié)合自身經(jīng)營實際情況，通過選擇在中國基金業(yè)協(xié)會備案的私募基金外包服務(wù)機構(gòu)的專業(yè)外包服務(wù)，實現(xiàn)本機構(gòu)風(fēng)險管理和內(nèi)部控制制度目標(biāo)，降低運營成本，提升核心競爭力。經(jīng)金融監(jiān)管部門批準(zhǔn)設(shè)立的機構(gòu)在從事私募基金管理業(yè)務(wù)的同時也從事上述非私募基金業(yè)務(wù)的，應(yīng)當(dāng)相應(yīng)建立業(yè)務(wù)隔離制度，防止利益沖突?；饛臉I(yè)資格的取得方式已在《私募基金登記備案相關(guān)問題解答（六）》中進(jìn)行了解答。根據(jù)《私募投資基金管理人登記和基金備案辦法（試行）》相關(guān)規(guī)定，現(xiàn)進(jìn)一步明確取得私募證券基金從業(yè)資格的相關(guān)安排。屬于（2）、（3）情形取得基金從業(yè)資格的，應(yīng)提交相應(yīng)證明資料。具體報送方式為：將控股股東、實際控制人或法定代表人（執(zhí)行事務(wù)合伙人）變更報告及相關(guān)證明文件發(fā)送至協(xié)會郵箱pf,并通過私募基金登記備案系統(tǒng)進(jìn)行重大事項變更。對于利用私募基金登記備案證明不當(dāng)增信或從事其他違法違規(guī)活動的，基金業(yè)協(xié)會將依法依規(guī)進(jìn)行處理。為維護基金行業(yè)的公平、公正，統(tǒng)一監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，對從公募基金管理公司離職，轉(zhuǎn)而在私募基金管理公司任職的基金經(jīng)理實行同樣3個月的“靜默期”要求，即私募基金管理人不得聘用從其他公募基金公司離職未滿3個月的基金經(jīng)理從事投資、研究、交易等相關(guān)業(yè)務(wù)。投資者應(yīng)當(dāng)符合協(xié)會關(guān)于合格投資者建議標(biāo)準(zhǔn)：（1）個人投資者的金融資產(chǎn)不低于 500 萬元人民幣，機構(gòu)投資者的凈資產(chǎn)不低于 1000 萬元人民幣；（2）具備相應(yīng)的風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力；（3）投資于單只私募基金的金額不低于 100 萬元人民幣。在證監(jiān)會有關(guān)規(guī)定出臺之前，協(xié)會建議私募基金管理人向符合以下條件的投資者募集資金：（1）個人投資者的金融資產(chǎn)不低于500萬元人民幣，機構(gòu)投資者的凈資產(chǎn)不低于1000萬元人民幣；（2）具備相應(yīng)的風(fēng)險識別能力和風(fēng)險承擔(dān)能力；（3）投資于單只私募基金的金額不低于100萬