【正文】 核心資本 ? 核心資本比率＝ ———————— 100% ≥4% 風(fēng)險資產(chǎn)總額 核心資本＋附屬資本 ? 總風(fēng)險資本比率＝ ————————————— 100% ≥8% 風(fēng)險資產(chǎn)總額 ? （ 風(fēng)險資產(chǎn)總額 =表內(nèi)風(fēng)險資產(chǎn) + 表外風(fēng)險資產(chǎn) ） ◆ 過渡期和實施安排 ? 從 《 巴塞爾協(xié)議 》 提出到 1992年底大約有4年半時間 ，委員會建議采取一個 中期目標(biāo) ，即在 1990年底之前 ，簽約各國初具規(guī)模的銀行都應(yīng)按統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)計算資本與風(fēng)險資產(chǎn)的比率，將該比率至少提高到 %； 在1992年底前 各成員國的國際銀行都應(yīng)達(dá)到這一標(biāo)準(zhǔn)。（如 :、承諾、 保證、擔(dān)保等）但表外業(yè)務(wù)風(fēng)險測定非常困難。 ? ② 從資本中扣除對從事銀行業(yè)務(wù)和金融活動的附屬機(jī)構(gòu)的投資 。 《 巴塞爾協(xié)議 》 還規(guī)定，其比例最多不能超過核心資本的 50%?；旌腺Y本工具是指帶有一定股本性質(zhì)又有一定債務(wù)性質(zhì)的資本工具，包括可轉(zhuǎn)換為普通股的債券、長期性的優(yōu)先股、累積性的優(yōu)先股等。重估儲備一是 房產(chǎn)業(yè)重估儲備 ；二是由商業(yè)銀行持有的有價證券價值上升所造成的，稱為證券重估儲備。 ? 附屬資本（二級資本） ?（ 1）未公開儲備。 《 巴塞爾協(xié)議 》 將銀行資本分為兩大類，一類是核心資本，又稱一級資本；另一類是附屬資本，又稱二級資本。實收資本是指已發(fā)行并完全繳足的 普通股（ 核心一級資本 ） 和 永久性非累積優(yōu)先股 ，這是永久的股東權(quán)益。 （二） 《 巴塞爾協(xié)議 Ⅰ 》 的 內(nèi)容 ? 資本的構(gòu)成 ? 風(fēng)險權(quán)數(shù)系統(tǒng)的規(guī)定（包括 表內(nèi) 資產(chǎn)風(fēng)險權(quán)數(shù)和 表外 項目的 信用轉(zhuǎn)換 系數(shù)） ? 標(biāo)準(zhǔn)化比率 ? 過渡期和實施安排 ◆ 資本的構(gòu)成 ? 核心資本（一級資本） ? 核心資本是銀行資本中最重要的組成部分，應(yīng)占銀行全部資本的 50%以上。 ?雖然巴塞爾委員會不是嚴(yán)格意義上的銀行監(jiān)管國際組織，但事實上已成為銀行監(jiān)管國際標(biāo)準(zhǔn)的制定者。 如何衡量銀行資本充足與否？ ? 美國銀行監(jiān)管當(dāng)局曾向社會公眾建議幫助判別銀行資本充足程度的輔助性方法，包括八方面的因素： ? 管理質(zhì)量； ? 資產(chǎn)的流動性； ? 銀行的歷史收益及收益留存額； ? 銀行股東的情況； ? 營業(yè)費用； ? 經(jīng)營活動效率； ? 存款的變化； ? 當(dāng)?shù)厥袌鲂星椤? ? 資本的多少取決于銀行倒閉風(fēng)險大小 非盈利資產(chǎn) 存款與其他負(fù)債 盈利資產(chǎn) 資本 非盈利資產(chǎn) 存款與其他負(fù)債 盈利資產(chǎn) 資本 資產(chǎn)損失 非盈利資產(chǎn) 存款與其他負(fù)債 盈利資產(chǎn) 資產(chǎn)損失 資本 A B C （二）資本充足與銀行穩(wěn)健 ? 資本充足 只是相對于 銀行的資產(chǎn)負(fù)債的狀況而言， 資本充足并不意味著銀行沒有倒閉的風(fēng)險。 ?監(jiān)管當(dāng)局 要求銀行資本充足是為了 防止銀行冒險經(jīng)營，保證銀行穩(wěn)健經(jīng)營。 第二節(jié) 商業(yè)銀行資本充足性 及其測定（電 12） ?一、資本充足性的含義 ?指銀行所擁有 資本數(shù)量 達(dá)到或超過金融管理當(dāng)局所規(guī)定的最低限額 ；同時 資本的構(gòu)成 要合理?！?資本辦法 》 將于 2023年 1月 1日開始實施 ，商業(yè)銀行 應(yīng)在 2023年底前全面達(dá)到 《 資本辦法 》 規(guī)定的監(jiān)管要求，并鼓勵有條件的銀行提前達(dá)標(biāo)。 ? 同時，按照審慎性原則重新設(shè)計各類資產(chǎn)的風(fēng)險權(quán)重。 ? 三是擴(kuò)大了資本覆蓋風(fēng)險范圍 。 ? 《 資本辦法 》 實施后， 正常時期 系統(tǒng)重要性銀行 和非系統(tǒng)重要性銀行 的資本充足率要求分別為 %和%。構(gòu)建了與國際新監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)接軌并符合我國銀行業(yè)實際的銀行資本監(jiān)管體系。 ? 第二十六條 除本辦法第二十三條、第二十四條和第二十五條規(guī)定的資本要求以外，銀監(jiān)會有權(quán)在 第二支柱 框架下提出 更審慎的資本要求 ，確保 資本充分覆蓋風(fēng)險， 包括： ? （一）根據(jù)風(fēng)險判斷，針對部分資產(chǎn)組合提出的特定資本要求 ； ? （二）根據(jù)監(jiān)督檢查結(jié)果，針對單家銀行提出的特定資本要求 。 ? 第二十五條 除本辦法第二十三條和第二十四條規(guī)定的最低資本要求、儲備資本和逆周期資本要求外， 系統(tǒng)重要性銀行還 應(yīng)當(dāng)計提 附加資本。 儲備資本要求 為風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)的 %， 由核心一級資本來滿足。 ? 商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)按照以下公式計算資本充足率 ?資本充足率 =（ 總資本 對應(yīng)資本扣除項 ） / 風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn) 100%≥ 8% ?一級資本充足率 =（ 一級資本 對應(yīng)資本扣除項 ） /風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn) 100%≥ 6% ?核心一級資本充足率 =（ 核心一級資本 對應(yīng)資本扣除項 ） /風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn) 100%≥ 5% ? 2023年 一季度 二季度 ? 核心一級資本充足率 **% % ? 一級資本充足率 ** % % ? 資本充足率 * % % ☆ 資本充足率監(jiān)管要求 ? 第二十二條 商業(yè)銀行資本充足率監(jiān)管要求包括 最低資本要求 、 儲備資本 和逆周期資本 要求、 系統(tǒng)重要性銀行附加資本要求 以及 第二支柱資本要求。 ?《 商業(yè)銀行資本管理辦法（試行） 》 已經(jīng)中國銀監(jiān)會第 115次主席會議通過，現(xiàn)予公布，自 2023年 1月 1日起施行。 ? 具有債券和資本的雙重屬性 ? 中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會關(guān)于商業(yè)銀行發(fā)行 混合資本債券補(bǔ)充附屬資本 有關(guān)問題的通知 ? 發(fā)文日期 :20231212 ? 混合資本債券 顯現(xiàn)特點 ? （一）具有較高資本屬性 ? 與次級債相比，混合資本債券具有較高資本屬性，當(dāng) 銀行 倒閉或清算， 其清償順序列于次級債之后，先于股權(quán)資本。 ?對資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)項目，按不同風(fēng)險程度規(guī)定了六級風(fēng)險權(quán)數(shù) ?0%、 10%、 20%、 50%、 70%、100% ?資本充足率的計算公式 ?資本充足率 =資本凈額 /風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)期末余額 ≥8% ?核心資本充足率 =核心資本 /風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn)期末余額 ≥4% ? ?根據(jù) 《 巴塞爾協(xié)議 Ⅱ 》 的精神我國于理制度 —— 即 《 商業(yè)銀行資本充足率管理辦法 》 ，主要內(nèi)容有： ?資本構(gòu)成 ?核心資本（在前基礎(chǔ)上加少數(shù)股權(quán)共 5項） ? 附屬資本（重估儲備、一般準(zhǔn)備、優(yōu)先股、可轉(zhuǎn)換債券、長期次級債共 5項但具體項目有變化） ?風(fēng)險權(quán)重確定： ?4級，即 0%、 20%、 50%、 100% ?資本充足率的計算公式： ?資本充足率 ?=（資本 — 扣除項） /（風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn) +市場風(fēng)險資本） ? 100%≥8% ?核心資本充足率 =（核心資本 — 核心資本扣除項）/風(fēng)險加權(quán)資產(chǎn) +） ? 100%≥4% ☆ 關(guān)于 資本扣除項 ? 商業(yè)銀行在計算資本充足率時，應(yīng)該在資本中扣除以下項目：商譽(yù)；商業(yè)銀行對未并表金融機(jī)構(gòu)的資本投資；商業(yè)銀行對非自用不動產(chǎn)和企業(yè)的資本投資。 主要資本 是銀行持股人的股本， 構(gòu)成銀行的核心資本。 ，美國金融當(dāng)局首先提出了 銀行資本額應(yīng)反映銀行資產(chǎn)的風(fēng)險程度。 ? 2023年 3月 23日， 50名來自國內(nèi)頂尖金融機(jī)構(gòu)的精英在中國人民銀行研究生部獲得證書，成為國內(nèi)第一批經(jīng)過系統(tǒng)培訓(xùn)的 金融壓力測試分析師 。 風(fēng)險資本利潤率 ? 風(fēng)險資本利潤率 =經(jīng)濟(jì)利潤 /風(fēng)險資本 100% ? 其中： ? 經(jīng)濟(jì)利潤 =稅后利潤 — 風(fēng)險資本成本 ? 稅后利潤 =經(jīng)營利潤 — 所得稅 ? 風(fēng)險資本成本 =風(fēng)險資本 風(fēng)險資本成本率（ 12%） ? 風(fēng)險資本 =風(fēng)險資產(chǎn) 資本充足率 8% ? 風(fēng)險資產(chǎn) =資產(chǎn) 風(fēng)險權(quán)數(shù) ? 極端損失 ?它是由于 金融危機(jī)等不可抗力因素 造成的重大損失，只能以事前 壓力測試 和事后破產(chǎn)清盤方式解決。如果用經(jīng)濟(jì)資本來考察，兩筆業(yè)務(wù)的收益可能差異很大。 ? 監(jiān)管資本 （其 數(shù)額 由銀監(jiān)會 《 商業(yè)銀行資本充足率管理辦法 》 所規(guī)定） 注意： 賬面資本＞風(fēng)險資本＞監(jiān)管資本） ? 風(fēng)險對銀行造成的損失 （三類） ? 預(yù)期損失（用 準(zhǔn)備金 來彌補(bǔ)） ?不是真正的風(fēng)險概念 ，而是 意料之內(nèi) 的平均損失，因此作為 業(yè)務(wù)成本 來處理，它是 可以預(yù)計并量化計算 的損失 ?通過充分計提 呆賬準(zhǔn)備金 （貸款損失準(zhǔn)備金、證券損失準(zhǔn)備金等）來補(bǔ)償 ?當(dāng)實際呆賬或貶值發(fā)生時就用準(zhǔn)備金補(bǔ)償；如果不發(fā)生或補(bǔ)償后仍有余額留在賬上，則作為 銀行資本的補(bǔ)充（屬其他資本范疇） ? 非預(yù)期損失（用 風(fēng)險資本 來彌補(bǔ)） ? 它是 不能預(yù)計且未實際發(fā)生 的損失，只能在 理論上作動用風(fēng)險資本加以彌補(bǔ)的準(zhǔn)備 ? 《 巴塞爾協(xié)議 》 要求按風(fēng)險資產(chǎn) 8%的比例來計量： ?風(fēng)險資本 =風(fēng)險資產(chǎn) 資本充足率 8% ?啟示 —— 銀行無限性擴(kuò)張的資產(chǎn)業(yè)務(wù)必須受到有限性資本數(shù)量的約束，這是矛盾的又是統(tǒng)一的。 ? 世界上最富有的女人 —— 伊麗莎白女王 也信賴它的理財水準(zhǔn)，并是它的長期客戶。最初從事貿(mào)易活動，后涉足證券業(yè)， 19世紀(jì)初，成為英國政府證券的首席發(fā)行商。 主要原因 超權(quán)越權(quán) ， 違規(guī)違法 ， 作假藏真 ， 監(jiān)控失靈 。 ? 1996年 交易員濱中泰男從事投機(jī)銅的期貨交易造成虧損 40億美元 。 管理松懈 ， 監(jiān)督不利 ， 有章不循 。 ? 流動性風(fēng)險 始終是我國商業(yè)銀行面臨的 最基本風(fēng)險。 ☆ 我國商業(yè)銀行面臨的四大風(fēng)險 ? 信用風(fēng)險 是我國商業(yè)銀行所面臨的 最大風(fēng)險 ，其中最主要的信用風(fēng)險是 信貸風(fēng)險 。 ☆ 銀行業(yè)面臨的主要風(fēng)險 ? 信用風(fēng)險 ：違約的潛在可能性、信用下降給銀行帶來損失的可能性。 ? 面臨的風(fēng)險： 信用、市場、操作風(fēng)險 等 ? 遭受的損失有 : ? 預(yù)期的損失（準(zhǔn)備金去彌補(bǔ)） 非預(yù)期的損失（用經(jīng)濟(jì)資本去彌補(bǔ)） ? 經(jīng)濟(jì)資本也稱風(fēng)險資本、虛擬資本 ? 極端損失（事前壓力測試、事后破產(chǎn)清盤） ? 為什么資本是商業(yè)銀行抵御風(fēng)險的最后一道防火墻。 可轉(zhuǎn)換債券 ? 可轉(zhuǎn)換債券 ：銀行發(fā)行的優(yōu)先股和附屬債券中有一部分可根據(jù)事先約定在一定時期轉(zhuǎn)換為普通股。它是銀行組建時籌集資本金的主要方式，需要增加資本金時也可以通過發(fā)行普通股實現(xiàn)。當(dāng)經(jīng)濟(jì)上行時，貸款質(zhì)量好，不良貸款少，貸款總量增加，貸款損失準(zhǔn)備金余額隨著貸款總量增加也增加。當(dāng)經(jīng)濟(jì)下行時，貸款總量減少，不良貸款余額增加。此時，撥備覆蓋率為 150%，貸款撥備率為 15%。設(shè)撥備覆蓋率為 150%。由于貸款尚未償還，故這 100億元也稱之為貸款余額。 ? 設(shè)有 10家房地產(chǎn)商，每家投資開發(fā)一樓盤需要 11億元資金，每家自有資金 1億元，每家向同一個銀行貸款 10億元。 ? 假設(shè)這家銀行真的按規(guī)定計提了 ，則 撥備覆蓋率 為（ 5+2+1） =%，如果計提了 8億，則撥備覆蓋率為100%；反之，如果僅計提了 4億，則撥備覆蓋率為 50%，且達(dá)不到按比例計提的最低要求，撥備嚴(yán)重不足。 撥備率 的高低應(yīng)適合風(fēng)險程度，不能過低導(dǎo)致?lián)軅浣鸩蛔悖?利潤 虛增；也不能過高導(dǎo)致?lián)軅浣鸲嘤啵?利潤 虛降。 ? （ 34） ☆ 撥備覆蓋率 ? 撥備覆蓋率 是衡量 商業(yè)銀行 貸款損失準(zhǔn)備 金計提是否充足的一個重要指標(biāo)。 ☆ 《 銀行 貸款損失準(zhǔn)備 計提指引 》 ? 根據(jù)我國 《 銀行 貸款損失準(zhǔn)備 計提指引 》 規(guī)定： ? 銀行應(yīng)按 季 計提 一般準(zhǔn)備 ，一般準(zhǔn)備年末余額不得低于年末 貸款余額 的 1%。 ? 注意： 如果損失準(zhǔn)備金在抵償貸款及證券投資損失之后還有 余額 ，那么這一余額便可以按金融監(jiān)管當(dāng)局所規(guī)定的方式 計入到銀行資本 之中。 國際 資本 定義 二、商業(yè)銀行資本的構(gòu)成 ? （一）普通資本 （ 永久性、公開性、穩(wěn)定性 ） ?普通股（ 核心一級資本）（基本形式） ?資本盈余（資本溢價、股本盈余） ?留存盈余（未分配利潤）（ 增加自有資本最廉價、最便捷的主要來源 ，特別是對難以進(jìn)入股票市場的 小型銀行 ） 4一般而言，我們可以大致將商業(yè)銀行資本分為普通資本、優(yōu)先資本和其他資本三部分。 ? 理解：（與一般公司、企業(yè)資本的區(qū)別） ? 從數(shù)量上看，商業(yè)銀行資本在銀行資產(chǎn)中所占的比重遠(yuǎn)低于公司、企業(yè)資本占總資產(chǎn)的比重。 截至