【正文】 一個人借款利率與貸款利率不同，會導(dǎo)致預(yù)算約束線上有一個折點。如果他當(dāng)前消費大于 50000，小王就必須貸款 如果他當(dāng)前消費小于 50000，小王就會儲蓄 如果他當(dāng)前消費恰好是 50000，那么小王不需要借款，也沒有儲蓄。 比如，如果小王今年 30 歲，他現(xiàn)在有 50000 元錢，并且知道自己在 40 歲時會得到一筆 500000 元的遺產(chǎn)。但是，事實上，由于流動性約束的原因，你們的消費在收入上升時有大幅度的上升。要做到這一點，你們就必須借錢。在資本市場進(jìn)行融資的方式一般是發(fā)行債券或出售股票。一般來說。因此，工作期的縮短又會導(dǎo)致人們儲蓄行為的 增加。其一：資產(chǎn)替代效應(yīng)——即人們從社會保障中獲得收益會降低人們?yōu)橥诵菹M而進(jìn)行 資產(chǎn)積累的需要，從而使得人們減少儲蓄，增加消費。社會保險：由國家立法加以保證，由企業(yè)、個人、政府三方或其中一方或兩方出資形 成基金，根據(jù)保險的原則，在被保人因疾病、年老等減少或中斷收入時，對其進(jìn)行經(jīng)濟(jì)補 償，以分擔(dān)其損失，比如養(yǎng)老保險、醫(yī)療保險以及失業(yè)保險等。 社會保障制度是指國家在公民患病、年老、遇到意外事故等情況下，對公民受到的損失或生活處境的困難給予物質(zhì)幫助，以保障其基本生活條件的一種制度。 從經(jīng)濟(jì)政策的角度看，這種結(jié)果令人失望。只要兩個時期的消費品都是正常物品，消費者就會傾向于利用這種福利的增加在兩個時期享受 更多的消費。利率變化對儲蓄的影響1．利率變化產(chǎn)生的替代效應(yīng) 當(dāng)利率上升時，相對于年輕時的消費而言，年老時消費的成本低了。(圖 3—2I)(1)更高的利率使預(yù)算約束線向外移動；(2)導(dǎo)致年輕時消費減少、儲蓄增加；(3)從而年老時的消費增加得多。兩幅圖表示小王不同偏好以及對更高利率的反應(yīng)。由于小王偏好在 兩個時期都多消費，所以他對較高無差異曲線上的各點的偏好大于較低無差異曲線的各 點，小王就會在這樣的偏好下來選擇他的消費儲蓄組合。如果小王不儲蓄，那么年輕時小王將消費 10 萬元二年老時沒有消費。在退休后，小王 將消費他的儲蓄及利息。加上現(xiàn)有金融資產(chǎn)選擇余地狹小,以安全性、穩(wěn)定性、靈活性 為特征的儲蓄存款理所當(dāng)然成為老百姓的首選,使儲蓄存款有了廣泛的群眾基礎(chǔ)。所以,實際利息率的增加對儲蓄率有正效應(yīng)。特點：穩(wěn)定；存貨款融于一體；存款時間相對來說較短。謹(jǐn)慎動機(jī)越大，儲蓄得越多；謹(jǐn)慎動 機(jī)越小，儲蓄得越少。比如，一個人在一生的不同時期會遇到不同的風(fēng)險。 遺產(chǎn)動機(jī)越大，人們在有能力的工作年間進(jìn)行的儲蓄就越多； 遺產(chǎn)動機(jī)越小，人們工作年間增加的儲蓄就越少。下面這張圖很好的說明了 消費，儲蓄和負(fù)儲蓄的生命周期模式。因此工作時間 M 為 45 年（65—20），生活年數(shù) N 為 60 年（80—20）（這里假定該人 20 歲之前的生命 開支由其父母為其支付，不由自己支付）。但不管怎 么說，這個簡圖還是讓我們對一般的儲蓄行為方式有一個大致的概念。這張圖表明的就是一個人的儲蓄和他積累的財富。莫迪利安尼強(qiáng)調(diào)的儲蓄行為的一個重要方面。好的，現(xiàn)在我們已經(jīng)把我們要研究的問題給界定清楚了：即儲蓄中的廣義的居民個人 儲蓄。討論的是居民個人把他的貨幣收入在當(dāng)前消費 和未來消費之間如何分配。就是我們課件上顯示出來的第二部分和第三部分。除了消費者的收入和商品的價格之外，消費者的消費據(jù)側(cè)還會受其他因素的影響，下 面我們簡單的講一下其他因素對消費決策的影響。消費者剩余指的是消費者愿意支付的貨幣量與其實際支付的貨幣量之差，即消費者通 過消費在心理上所獲得的收益。也就是說，消費者會把消費調(diào)整到這樣一點，在這點上，花費 每一分錢在不同商品上得到的邊際效用相等。當(dāng)他有一個單位商品時，增加一個單位的相同商品的邊際效用為 80，當(dāng)他有兩個， 再增加一個的邊際效用是 60，剛才這個圖就畫出了這個消費者對該商品的邊際效用曲線。我們在購買商品的時候，經(jīng)常會遇到一個情況，商家會采取這樣的銷售方式： 買一個：100 買兩個：180 買三個：240他之所以這樣賣，是因為有消費者愿意這樣買，你如果你愿意這樣買，那么對你來說：英海航買一個：給了你 100 個單位的效用 買兩個：給了你 180 個單位的效用 買三個：就給了你 240 個單位的效用可見，你的支付意愿會隨著商品數(shù)量的增加而增加，原因很簡單，更多的商品會給你 帶來更大的效用。但對于 某一個確定的消費者來說，他可以判定某種商品對他的效用大小。所謂效用，就是指商品或勞務(wù)滿足消費者欲望或需要的能力。在這種情況下，企業(yè)只能接受市場的價格，而不能 以高于或低于其的價格來銷售。在這種情況下，企業(yè)變動價格不會引起總收益的變化。彈性充足或有彈性。 如果用 P 表示價格，ηp 表示價格彈性系數(shù)，需求價格彈性公式:ηp=?Q/Q/ ?P/P通常情況下，商品的需求曲線向右下方傾斜，即價格上升需求減少，價格下降需求增 加，所以需求價格彈性系數(shù)為負(fù)數(shù)。如果交叉彈性系數(shù)為負(fù)，就是互補品。比如球和球拍的關(guān)系就是一種互補關(guān)系。替代品與互補品有時候我們發(fā)現(xiàn)，一種商品價格的變動不僅會影響該產(chǎn)品自身的需要，同時對其他商 品的需求也會產(chǎn)生一定的影響。不過沒有關(guān)系，因為 C 點是可以達(dá)到的，對 于消費者來說，B 和 C 的效用是一樣的，所以消費者最終的消費點是 C，從而由 x1 移到 x2，這是替代效應(yīng)作用的結(jié)果。 通過無差異曲線，我們就可以準(zhǔn)確的計算替代效應(yīng)和收入效應(yīng)，課件上畫出了三種商品需求曲線的推導(dǎo)過程，這三種商品分別是正常商品、低檔商品和吉芬商品。比如在課件上，I 和 I1 就是關(guān)于商品 X 和 Y 的無差異曲線，在 I 上的 A 點和 B 點雖然商品組合不同， 但他們給消費者帶來的效用是一樣的。下面我們來詳細(xì)分析一下替代效應(yīng)和收入效應(yīng)。 盡管消費者的收入沒有改變，但用這些收入能夠購買的東西減少了，即消費者收入的實際 購買力下降了。即隨價格的上升，替代效應(yīng)減少了消費者對該商品的 需求量。比如，豬 肉的價格上漲后，消費者可能會選擇其他肉類產(chǎn)品來替代豬肉，比如選擇魚肉或雞肉來替 代豬肉，以滿足消費者對肉類產(chǎn)品的需要。 那么這跟線我們就把他叫做需求曲線。因此，需求曲線描繪的是在不同價格英海航下某個消費者對某種商品的消費來那個。 因此，預(yù)期收入對消費者的消費決策也有著非常重要而顯著的影響，這部分內(nèi)容，我們將在第三講：消費者的信貸決策中詳細(xì)講解。當(dāng)然，如果需求收入彈 性小于 1，就是我們所說的低檔商品。205。大于零，所以它的需求收入彈性為正。一種商品需求收入彈性的符號取決于需求量變動相對于收入變動的方向，對于正常商 品而言，需求量隨收入的增加而增加，即196。彈性表 示的就是作為因變量的相對變化對作為自變量的經(jīng)濟(jì)變量變化的反映程度或者靈敏程度。英海航那么，我們劃分正常商品和低檔商品的的標(biāo)準(zhǔn)是什么呢？下面我們就來解決這個問題。在現(xiàn)實中這樣的例子非常多，自有發(fā)揮。但是，我們在生活中也會有這樣的體會，當(dāng)收入增加后，有個別商品的消費量反而下 降了。下面，我們就來分析一下消費者收入的變化如何改變商品的消費數(shù)量，以及消費 收入的變化對消費者消費決策的影響有多大。當(dāng)消費者收入增加時，預(yù)算約束線向右平移，如當(dāng)收入由每月 2000 元增加到每月 3000 元時，預(yù)算約束線會由 EF 向右平移到 CD, 換句話說，當(dāng)收入增加時，消費者可以選擇的 范圍擴(kuò)大了，當(dāng)收入減少時，預(yù)算約束線會向左平移。 分析圖中的 A 和 B結(jié)論，在收入不變的情況下，X 價格越高，消費者購買該商品的數(shù)量也就會越少。我們還是用這個例子來具體說明收入和價格的變動對預(yù) 算約束的影響。如果考慮其絕對值，本例中斜率 應(yīng)該就=20，正好是這兩種產(chǎn)品的相對價格，實質(zhì)上，月算約束線的斜率就是由這兩種產(chǎn) 品的相對價格決定的。在這個例子中，X 的價格是 Y 價格 的 20 倍，因此，為了多得到 1 個單位的 X，就必須要放棄 20 個單位的 Y。在 A 點，消費者購買 5 個單位的 X 和商品和 300 個單位的 Y 商品，但如果他想得到更多的 X，比如他想得到 10 個單位的 X 產(chǎn)品，那么就只 能購買到 200 個單位的 Y 產(chǎn)品，也就是 B 點。雖然預(yù)算約束線內(nèi)的任何一點都是消費者可以選擇的點。如果他將所有的收入都花費的商品 Y 上，英海航那么他可以購買到 400 個單位的 Y 商品，也就是預(yù)算約束線上的 E 點。其中，直線 EF 我們稱之為預(yù)算約束線。他們每月 所有物品的消費的總開支不能超過 2000 元。預(yù)算約束 所謂預(yù)算約束，是指消費者只能在自己有限收入的約束下選擇最優(yōu)的商品組合。消費者的消費決策問題，就是要考察單個消費者或家庭如何分配他們收入，以及這些 決策如何受到收入、價格及其他因素的影響。我們知道，經(jīng)濟(jì)學(xué)按照考察對象和分析立足點的不同，分為微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)和宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué) （近幾年兩者有相互融合和滲透的趨勢），我們消費經(jīng)濟(jì)學(xué)對消費的研究也分化為兩個方 向：英海航微觀消費問題：從經(jīng)濟(jì)學(xué)的角度去研究消費行為。但人們 在消費這些產(chǎn)品前，還必須確定這些產(chǎn)品歸誰所有，也就是確定人們占有社會產(chǎn)品的份額， 這就是分配，但分配只是產(chǎn)品轉(zhuǎn)入消費的前提，要使產(chǎn)品能夠真正進(jìn)入消費，還必須使人 們能夠得到產(chǎn)品，這就有賴于交換，通過交換，占有各自的產(chǎn)品，人們得到自己的產(chǎn)品之 后就是進(jìn)行消費，從而實現(xiàn)了生產(chǎn)的目的，因此，馬克思認(rèn)為：一方面生產(chǎn)決定消費。五、馬克思主義經(jīng)濟(jì)學(xué)對生產(chǎn)和消費關(guān)系的分析馬克思把經(jīng)濟(jì)看成是由生產(chǎn)——交換——分配——消費諸要素構(gòu)成的有機(jī)統(tǒng)一體，從 再生產(chǎn)過程分析，首先是生產(chǎn)，然后是分配，再經(jīng)過交換，最后進(jìn)入消費，結(jié)束一個經(jīng)濟(jì) 過程之后，又進(jìn)入下一個經(jīng)濟(jì)過程。四、當(dāng)代經(jīng)濟(jì)學(xué)對消費理論的貢獻(xiàn)凱恩斯經(jīng)濟(jì)學(xué)在西方主要國家的經(jīng)濟(jì)政策中占統(tǒng)治地位長達(dá)幾十年，但第二次世界大 戰(zhàn)后經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生巨大的變化，特別是 20 世紀(jì) 6070 年代，西方國家普遍出現(xiàn)了經(jīng)濟(jì)衰 退，從而使更多的經(jīng)濟(jì)學(xué)家在凱恩斯理論之外尋找答案，但消費在經(jīng)濟(jì)學(xué)中仍然占有重要 的地位。凱恩斯認(rèn)為，資本主義經(jīng)濟(jì)危機(jī)的原因在于有效需求不足，而有效需求不足的根源在 于一下三個方面：消費傾向遞減——人們的消費支出并不隨收入的增長而同比例增長。此外，馬歇爾還對社會消費發(fā)展的長期趨勢作了分析，他認(rèn)為，社會消費水平會隨著 技術(shù)進(jìn)步而提高，他還意識到人們對閑暇的重視可能對消費支出格局產(chǎn)生影響——當(dāng)然， 這些都被后來的實踐所證實。為了減輕危機(jī)，他主張政府應(yīng)采取措施 關(guān)心消費者的利益和過問消費方面的事物?？问侵剞r(nóng)學(xué)派的代表人物，他把消費品分為必需品和奢侈品，他認(rèn)為，農(nóng)業(yè)提供的 是生活必需品，而工業(yè)中有些工場則生產(chǎn)奢侈品，由于必需品的消費會增加財富和收入， 而奢侈品的消費不利于財富和收入的增加，因此，他主張減少奢侈品的生產(chǎn)和消費，保護(hù) 農(nóng)業(yè)，以保證必需品的供應(yīng)，因此，魁奈認(rèn)為只有讓農(nóng)民富裕起來，讓他們消費更多的產(chǎn) 品，才能促進(jìn)社會的繁榮，這是魁奈對經(jīng)濟(jì)學(xué)理論的一大貢獻(xiàn)，他把消費水平的提高看成 是一國繁榮昌盛的保證。另一種是“改良自身狀況的欲望。并且，他認(rèn)為“賦稅”是實 現(xiàn)這一主張的有力手段，通過對那些不利于生產(chǎn)的消費支出進(jìn)行征稅，可以達(dá)到節(jié)制消費， 增加積累的目的。 消費行為的社會性：個體消費行為受參照群體和其他社會因素的影響。消費的兩重屬性 自然過程屬性——自然屬性指商品的使用價值發(fā)揮作用的行為與過程，也就是商品用來滿足人們生活需要的行為 和過程，自然屬性所滿足的是人們的生存性和功能性需要，比如人們對衣食住用行的需要， 因此，消費的自然屬性是生理學(xué)、營養(yǎng)學(xué)、商品學(xué)等學(xué)科研究的對象。 消費對象：指被消費的物質(zhì)產(chǎn)品、精神產(chǎn)品及勞務(wù) 消費工具：指將消費者和消費對象結(jié)合起來的媒介物，又稱之為消費手段。（1）生產(chǎn)消費：生產(chǎn)過程發(fā)生的各種生產(chǎn)資料及勞動者體力、腦力的消耗，顯然， 生產(chǎn)消費屬于生產(chǎn)行為或生產(chǎn)過程本身，包含在生產(chǎn)之中，屬于中間消費。我們通常所說的消費是指滿足需要的行為，是人們在生產(chǎn)與生活中，對物質(zhì)產(chǎn)品和勞 動力的消費過程，因此，廣義的消費包括兩個部分，即生產(chǎn)消費和生活消費。 同生產(chǎn)過程必須具備三個要素一樣，任何消費過程也包含三個要素： 消費者：即人，是消費的主體，人只有在消費中才能稱之為現(xiàn)實的消費者。因此，從這個角度講，消費力反映了消費者需要得到滿足的可能性。 消費觀念的社會性：不同的社會條件和社會關(guān)系制約著不同的消費觀念，不同的群體、階層和名族經(jīng)常有不同的消費觀念。 在他生活的年代，英國正處于資本主義工場手工業(yè)建立和迅速發(fā)展的階段，為了加速資本主義的發(fā)展，資本積累被提到首要地位，在這樣的背景下，佩蒂對消費有一個基本觀 點：即主張節(jié)制不必要的消費，以保證資本積累和財富增長。這種欲望的熱烈，簡直 難以抑制”。同一時期的法國，封建生產(chǎn)關(guān)系仍占統(tǒng)治地位，資本主義生產(chǎn)關(guān)系的發(fā)展受到嚴(yán)重阻 礙，在這樣的條件下，法國古典經(jīng)濟(jì)學(xué)家對消費問題的認(rèn)識，有著自己的特點，其中，具 有代表性的經(jīng)濟(jì)學(xué)家是魁奈和西斯蒙蒂。西斯蒙蒂看到了資本主義社會中生產(chǎn)和消費之間的尖銳矛盾，以及由此而引起的經(jīng)濟(jì) 危機(jī)，并用消費不足來說明經(jīng)濟(jì)危機(jī)產(chǎn)生的原因。比如馬歇爾，馬歇爾把需求看成是人們的主觀欲望所決定的一種心理狀態(tài)，并在此基 礎(chǔ)上發(fā)展了他的消費學(xué)說——需求理論，包括欲望飽和理論（效用遞減規(guī)律）、需求規(guī)律 以及需求的價格彈性等等。在凱恩斯經(jīng)濟(jì)學(xué)中，有效需求理論是其整個理論的基礎(chǔ)，因此，對消費問題的研究， 在凱恩斯經(jīng)濟(jì)學(xué)中占有相當(dāng)重要的地位。英海航雖然凱恩斯承襲了前人的觀點，但他看到了消費在社會經(jīng)濟(jì)運行過程中所起的重要作用。1992，加里貝克爾因：把微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)分析的范圍擴(kuò)展到人類行為及其相互作用的更 廣泛的領(lǐng)域。 這就需要生產(chǎn)，通過生產(chǎn)，人們創(chuàng)造出能夠滿足社會需要，具有使用價值的產(chǎn)品。消費經(jīng)濟(jì)學(xué)的