【正文】 151美元，收盤 。其實兩者有很大的不同，投機的錢是“贏”回來的，而投資的錢是“賺”回來的。 5/29/2022 四、學(xué)會用別人的錢來賺錢 （ 一 ） 為什么要借錢 例如 ， 你要貸款買房進行投資 ， 假定你貸款 100萬元 ， 如果銀行利率每年 6％ ， 若你購買的房產(chǎn)每年漲幅 10％ ， 不考慮其他因素 ， 你每年凈得是 100萬 (10％ － 6％ )＝ 4萬元 。如果這套房首付需要 10萬元，那么，從現(xiàn)在開始每個月至少存 3000元，你的一切生活開銷必須圍繞這個計劃來進行，該壓縮的就要壓縮，不能放縱自己的消費欲。 5/29/2022 儲蓄罐里大乾坤 理財首先需要節(jié)儉，節(jié)儉需要你對人生有熱情！對于許多享樂主義的新人類來說，可能從來也不曾想過“為什么要節(jié)儉”這個問題。 5/29/2022 ? 所得來源分類與特性 一、不同家庭收入來源的收支規(guī)劃 所得類型 收入穩(wěn)定性 收入成長性 收入中斷風(fēng)險 普通雇員 收入來源穩(wěn)定，有勞動法保障 每年調(diào)薪有限，獎金比重不高 失業(yè)或傷病 公司業(yè)務(wù)員、經(jīng)紀(jì)人 收入高低視業(yè)績表現(xiàn)，時好時壞 獎金畢生高，收入空間寬廣 失業(yè)、傷病或喪失勞動能力、被裁員 個體經(jīng)營者 視業(yè)別而定，收入來源還算穩(wěn)定 受限于地區(qū)環(huán)境，收入空間有限 經(jīng)營不善倒閉 自由職業(yè)者 收入相對而高的人群，但可能有最低的起薪點 依個人的專業(yè)與經(jīng)驗而定，差別大 客源不足，傷病或喪失勞動能力 小型私營企業(yè) 視業(yè)別而定，收入來源不穩(wěn)定 有較好的賣點，收入空間廣 經(jīng)營不善倒閉 大型私營企業(yè) 收入以股息紅利為主，見經(jīng)營成效波動較大 景氣好時，轉(zhuǎn)讓持股利得甚大 極差時，大企業(yè)也可能倒閉 專業(yè)投資者 收入肥財產(chǎn)所得為主，波動大 選對時機或標(biāo)的時，獲利甚高 投資不當(dāng)被套牢，甚至血本無歸 5/29/2022 (一 )收入規(guī)劃 各類人員理財策略 ? 普通雇員 —穩(wěn)定但沒有額外收入，現(xiàn)金流量控制非常重要，留有緊急備用款 ? 公司業(yè)務(wù)員 —傭金為主要收入，每月工資收入高低不等，擬定不同收入水平下每月的消費支出與儲蓄。 ? 儲備應(yīng)急基金。 王先生創(chuàng)辦了一家軟件公司，很快就倒閉了。購買家具、房屋 1．急用款項規(guī)劃 新婚人士和為人父母 2．子女智力開發(fā)及營養(yǎng) 2．房產(chǎn)規(guī)劃 3．減少債務(wù) 3．保險規(guī)劃 4．建立應(yīng)急基金 4．現(xiàn)金規(guī)劃 5．增加收入 5．大額消費規(guī)劃 6．購買保險 6．稅務(wù)規(guī)劃 7．建立退休基金 7．子女教育規(guī)劃 5/29/2022 不同階段理財規(guī)劃的優(yōu)先順序 (續(xù) ) 人生階段 理財目標(biāo) 理財規(guī)劃優(yōu)先順序 事業(yè)有成 1．購買房屋、汽車 2．子女教育費用 2。 5/29/2022 新婚人士要解決好以下問題： （ 1）居住 （ 2）未來目標(biāo)的確定 （ 3）收支預(yù)算 （ 4）投資取向 5/29/2022 ? 為人父母的理財策略 理財策略：控制消費、量入為出；為子女建立教育基金，越早越好；家長以身作則，教導(dǎo)孩子如何管好錢，用好錢；購買保險，以備不時之需。 新婚人士 25635 經(jīng)濟上會以家庭為中心，穩(wěn)定為主，財務(wù)開支變大，例如買車、購房等。 ，不過可別一直偷懶，放棄進財?shù)臋C會。 5/29/2022 ? 你期盼已久的新房要裝修了，你會在哪一部分投入最多 . 、馬桶； ； 、開關(guān)；。 、扎實，是理想派。 答案： 、美感，屬于唯美派。在投資組合中增加低風(fēng)險的投資，比如：購買國債 20萬元、債券型或貨幣型基金 20萬元、定期存款 15萬元、活期存款 5萬元、股票型基金 20萬元、保險 10萬元、股票 10萬元。 5/29/2022 A B C D E F 1 14 8 6 4 2 0 2 12 0 6 3 17 9 4 2 0 4 0 2 4 6 5 15 12 9 6 3 0 6 18 14 10 5 2 0 7 0 2 4 8 12 18 5/29/2022 三、承受態(tài)度測驗（見 WORD文檔） A B C D E F 1 15 11 0 6 2 0 3 0 5 4 7 5 2 0 3 5 0 3 7 6 0 13 7 7 0 14 7 8 3 7 10 13 9 9 7 4 2 0 5/29/2022 四、風(fēng)險承受能力與態(tài)度的相互配合 張先生是一名律師， 40歲，已婚，且有一個孩子，是一個中產(chǎn)階級。 ； ； ； ； ； ； ； 。 ? 辜振甫屬于慢郎中型，而辜濂松屬于急驚風(fēng)型。 ? 冒險型投資者可以在原有比率的基礎(chǔ)上再加上 20%； ? 積極型投資者可以在原有比率的基礎(chǔ)上再加上 10%； ? 保守型投資者可以在原有比率的基礎(chǔ)上再減去 20%； ? 消極型投資者可以在原有比率的基礎(chǔ)上再減去 10%； ? 穩(wěn)健者則維持在原有比率不變。 = 如果你的投資年復(fù)利率為 20％，這筆等額款為 100萬元 =C [(1+20%)251]247。 (1 +8%)3 =++ = 5/29/2022 例如你現(xiàn)在已經(jīng) 40歲“高齡”了，才想起考慮養(yǎng)老問題，也想在 65歲時成為百萬富翁。 (1+r)200 (1+r)200= r=%. 同理我們可以得到波士頓的年投資回報率為 % 5/29/2022 例如你今后 3年的學(xué)費是每年 20220元，每年年底支付。 5/29/2022 二、現(xiàn)值與貼現(xiàn) 1. 復(fù)利終值和現(xiàn)值的計算 案例 1 富蘭克林死于 1790年。到2050年， 60歲以上的老齡人口總數(shù)為 ， 65歲以上的老齡人口總數(shù)為 。目的是在一定時期內(nèi)獲得資產(chǎn)增值和一定的收入預(yù)期。 ? 第七步，把國稅局當(dāng)成投資伙伴，合理利用稅收籌劃。 ? 第五步，每月固定投資，使投資成為習(xí)慣?，F(xiàn)實生活中六成以上的人連成為百萬富翁的第一步都沒邁出。到 1953年基金會只剩下 300多萬美元。 ? 從 1965年 1994年，巴菲特公司的股票平均每年增值 %，高出道 .瓊斯指數(shù)近 17個百分點。 ? 1931年， 11歲的他躍身股海，購買了平生第一張股票 ? 1962年，巴菲特與合伙人合開的公司資本達到了 720萬美元，其中有100萬是屬于巴菲特個人的。 5/29/2022 三、要成為富有的人，你還缺什么 1. 基本的財務(wù)知識 2. 投資知識 3. 資產(chǎn)負(fù)債管理 5/29/2022 四、如何打造自己的理財智商 FQ的分析： 1. 自我風(fēng)險和個人性格的分析； 2. 編制個人或家庭的資產(chǎn)負(fù)債表； 3. 編制個人或家庭的現(xiàn)金流量表； 4. 制定個人或家庭的短期、中期及長期目標(biāo)； 5. 設(shè)定計劃完成時間 6. 小測驗：你是否是一個高 EQ的人（見 WORD文檔） 5/29/2022 第二節(jié) 理財能夠給我們帶來什么 ? 個人理財是針對我們每個人或者家庭一輩子而不是某個階段的規(guī)劃，它包括對個人或者家庭生命周期每個階段的資產(chǎn)和負(fù)債分析、現(xiàn)金流量預(yù)算和管理、個人風(fēng)險管理與保險規(guī)劃、投資目標(biāo)確立與實現(xiàn)、職業(yè)生涯規(guī)劃、子女養(yǎng)育及教育規(guī)劃、居住規(guī)劃、退休規(guī)劃、個人稅務(wù)籌劃及遺產(chǎn)規(guī)劃等方面。 ? EQ——情商，能使你事業(yè)成功。少買一件不必要的衣服。你會賺錢，但不一定會理財，這是一個大問題。旅游、健身等一年 ， 30年下來需要 75萬元。每人每月 1000元（不含醫(yī)療費用），共計144萬元（ 1000元 4人 12月 30年）。像點樣子的要 25萬元，每月月底養(yǎng)車費、燃油費、修理費等 1500元。在北京，買一棟像樣點的住宅，加上裝修等至少要 100萬元 2. 車子。培養(yǎng)一個孩子至大學(xué)畢業(yè)約需要 60萬元，還不算出國留學(xué)費用 4. 孝敬夫妻雙方的父母。 6. 休閑生活。 5/29/2022 合計： 100萬元（房子） 129萬元（車子） 60萬元（孩子教育） 144萬元（贍養(yǎng)父母） 144萬元（家庭支出） 75萬元（旅游休閑） 72萬元（頤養(yǎng)天年） =724萬元。 5/29/2022 第一節(jié) 改變你的財務(wù)人生 “ 十五”時期城鄉(xiāng)居民生活改善情況 指標(biāo) 單位 2022年 2022年 2022年 2022年 2022年 城鎮(zhèn)居民人均可支配收入 元 6860 7703 8472 9422 10493 農(nóng)村居民人均純收入 元 2366 2476 2622 2936 3255 城鎮(zhèn)居民家庭恩格爾系數(shù) % 農(nóng)村居民家庭恩格爾系數(shù) % 5/29/2022 ? 理財就是少貪一杯酒 ,少吸一根煙。 5/29/2022 二、 FQ——理財智商，管理金錢的能力 ? IQ——智商，能使你聰明。 ? 最重要的一點：這些財富能否給你帶來幸福和歡樂，而不是沉重的負(fù)擔(dān)。 5/29/2022 一、 理財給我們帶來的好處 理財?shù)暮锰庴w現(xiàn)在以下幾個方面： 1. 達到財務(wù)目標(biāo)，平衡一生中的收支差距 2. 過更好的生活，提高生活品質(zhì) 3. 追求收入的增加和資產(chǎn)的增值 4. 抵御不測風(fēng)險和災(zāi)害 5. 提高信譽度 6. 造福社會 5/29/2022 ? 1930年 8月 30日，沃倫 .巴菲特出生于美國內(nèi)布拉斯加州的奧馬哈市。 ? 1994年底巴菲特公司已發(fā)展成擁有 230億美元資產(chǎn)的伯克希爾工業(yè)王國，它早已不再是一家紡紗廠，而已變成巴菲特龐大的投資金融集團。但是每年頒發(fā)的獎項至少要支付 500萬美元的獎金。 5/29/2022 理財規(guī)劃與否對各項理財行為影響的比較 理財活動 理財規(guī)劃 無規(guī)劃的可能結(jié)果 有規(guī)劃的預(yù)期效益 收入 事業(yè)規(guī)劃 隨意地求職就業(yè)情緒性地離職跳槽一窩蜂地創(chuàng)業(yè)轉(zhuǎn)業(yè) 可以學(xué)以致用階段性目標(biāo)達成后開始轉(zhuǎn)業(yè)可行性評估后創(chuàng)業(yè) 支出 消費預(yù)算 無計劃地消費信用卡刷爆后的信用危機 在既定預(yù)算下消費進行實際與預(yù)算間的差異性分析逐月改善以達到目標(biāo) 儲蓄 儲蓄規(guī)劃 儲蓄成為偶然行為，有時有，有時沒有缺乏持續(xù)性缺乏前瞻性 儲蓄根據(jù)長期目標(biāo)來決定有持續(xù)性有前瞻性 置產(chǎn) 買房風(fēng)車規(guī)劃 僅根據(jù)短期支付能力來決定購買與否，未考慮長期承擔(dān)的能力 通盤考慮買房購車計劃 5/29/2022 理財規(guī)劃與否對各項理財行為影響的比較 (續(xù) ) 理財活動 理財規(guī)劃 無規(guī)劃的可能結(jié)果 有規(guī)劃的預(yù)期效益 投資 退休金與教育準(zhǔn)備金規(guī)劃 無目標(biāo)地盲目投資，導(dǎo)致過高的投資風(fēng)險 缺乏連貫一致性的投資策略 以凈值儲蓄以及風(fēng)險承受度設(shè)計投資組合 貸款 償債規(guī)劃 未規(guī)劃還款來源忽略借貸投資風(fēng)險可能導(dǎo)致違約 以未來的收入水平以及儲蓄能力決定可貸額度按計劃分?jǐn)傔€貸減輕壓力 保險 保障計劃 視關(guān)系投?；ù箦X買小保險違約投保難獲理賠 以生活保障需要來投保出險后能及時獲得賠償 稅收 稅收規(guī)劃 繳了本不用繳的稅未善用免稅額度 在稅法允許的范圍內(nèi)善用基金、保險、信托等避稅工具 整體面 全方位規(guī)劃 只考慮短期目標(biāo)，忽略教育基金或退休金等長期項目考慮中長期目標(biāo) 考慮中長期目標(biāo)確保退休后財務(wù)獨立，以過有尊嚴(yán)的晚年 5/29/2022 二、你可能不太愿意理財?shù)脑? 1. 不愿意儲蓄，財務(wù)緊張 2. 拖延、不關(guān)心或者沒有在意 3. 缺乏理財知識 5/29/2022 三、中國投資者的特點 1. 受中國傳統(tǒng)文化和習(xí)俗的影響 2. 受傳統(tǒng)社會制度的影響 5/29/2022 成為百萬富翁的八個行動步驟： ? 第一步，現(xiàn)在就開始投資。 ? 第四步，不要眼高手低，選擇績優(yōu)股而不是高風(fēng)險股。調(diào)查顯示， 3/4的百萬富翁買一種股票至少持有 5年以上，將近 4成的百萬富翁買一種股票至少持有 8年以上。 5/29/2022 第三節(jié) 個人理財主要從哪些方面入手 一、個人理財?shù)闹饕獌?nèi)容 投資是指投資者運用自己擁有的資本，用來購買實物資產(chǎn)或者金融資產(chǎn)，或者取得這些資產(chǎn)的權(quán)利。 人口研究的數(shù)據(jù)顯示： 2030年前后，我國 60歲以上的人口總數(shù)約為 4億左右，相當(dāng)于現(xiàn)在歐盟 15國的人口總和。 一、利息 利率（ interest rate）是資金的使用價格，是資金的借入者（債務(wù)人）為在一定時期內(nèi)使用資金而支付給借出者的一種利益補償。請問兩者的年投資回報率各為多少 . 對于費城的年回報率，有以下算式 : 1000=2022000247。 (1+8%)2+20220247。 10% C=1000000247。 5/29/