【正文】 為銀行提供了一條新的解決流動(dòng)性不足問(wèn)題的渠道。 房地產(chǎn)金融創(chuàng)新參考點(diǎn)介紹 .? 宏觀經(jīng)濟(jì)：資產(chǎn)證券化? 金融： 房地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)投資基金? 公司業(yè)務(wù)：房地產(chǎn)信托? 政策： 存量房與房地產(chǎn)金融? 個(gè)人業(yè)務(wù)：民生房貸獨(dú)門絕學(xué) 壽險(xiǎn)抵押貸款 反向抵押貸款保險(xiǎn).? .房地產(chǎn)抵押貸款資產(chǎn)證券化房地產(chǎn)抵押貸款資產(chǎn)證券化? 資產(chǎn)證券化 (Assetbacked但是一個(gè)過(guò)度的金融，就會(huì)有一個(gè)過(guò)度失控的房地產(chǎn)市場(chǎng)，關(guān)鍵要在適度發(fā)展和風(fēng)險(xiǎn)控制中取得平衡。 ? 深交所的研究報(bào)告顯示：我國(guó)房地產(chǎn)業(yè)已成為與銀行業(yè)高度依存的行業(yè)，大約 70%的房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)資金來(lái)自銀行貸款的支持。 房地產(chǎn)金融發(fā)展前景預(yù)測(cè)? 隨著中國(guó)金融經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，在 15年到 20年時(shí)間內(nèi)，整個(gè)中國(guó)房地產(chǎn)貸款會(huì)占銀行貸款 40％到 50％，或50％以上。 房地產(chǎn)金融發(fā)展前景預(yù)測(cè)? 中國(guó)總體經(jīng)濟(jì)發(fā)展已經(jīng)持續(xù)了將近 20年較高速度的增長(zhǎng)，今后，至少還能有 20年連續(xù)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)過(guò)程。 銀行貸款的結(jié)構(gòu)各金融機(jī)構(gòu)貸款份額? 2023年 12月末，全部金融機(jī)構(gòu)各項(xiàng)貸款本外幣余額為 ，同比增長(zhǎng) %。? 2023年 12月底，全部金融機(jī)構(gòu)人民幣貸款余額 ，同比增長(zhǎng) % 房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)信貸的增長(zhǎng).個(gè)人住房抵押信貸的增長(zhǎng) 房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資資金來(lái)源 (億元 )年份 2023 2023 2023 三年合計(jì) 所占比例國(guó)家預(yù)算內(nèi)資金 %國(guó)內(nèi)貸款 %債券 %利用外資 %自籌資金 %其他資金 3670. 56 %資金來(lái)源總額 100%房地產(chǎn)貸款及其占金融機(jī)構(gòu)貸款余額的比例年份 1998 1999 2023 2023 2023個(gè)人住房抵押貸款余額 4261358337755988253房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸款余額26802972328142046616房地產(chǎn)貸款余額310643306658980214869金融機(jī)構(gòu)貸款余額865249373499371112314139803占金融機(jī)構(gòu)貸款余額的比例 (%)92 310.64居民存款的結(jié)構(gòu).? .負(fù)利率下居民存款增速持續(xù)下滑.? 2023年 12月末，全部金融機(jī)構(gòu)本外幣各項(xiàng)存款余額為 ，同比增長(zhǎng) %。據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國(guó)個(gè)人住房抵押貸款余額和房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸款余額占金融機(jī)構(gòu)全部貸款余額的比例，已經(jīng)由 1998年的 %增長(zhǎng)到 2023年的 %。房地產(chǎn)業(yè)與金融業(yè)的關(guān)系 ? 房地產(chǎn)業(yè)與金融業(yè)之間，存在著一種相互依存、相互支持、相互促進(jìn)、共同發(fā)展的緊密聯(lián)系，也稱之為良性互動(dòng)的關(guān)系，這是由于雙方的特性所決定的。從形式上看，它既包括資金籌集，也包括資金貸放；既包括直接的資金借貸，也包括間接融資和通過(guò)金融市場(chǎng)的融資；既包括房產(chǎn)資金融通活動(dòng)，也包括地產(chǎn)融資活動(dòng)。內(nèi)訓(xùn)資料 房地產(chǎn)金融創(chuàng)新房地產(chǎn)金融創(chuàng)新房地產(chǎn)金融創(chuàng)新? 房地產(chǎn)金融的含義和特點(diǎn)? 房地產(chǎn)金融的數(shù)字化描述? 房地產(chǎn)金融創(chuàng)新是市場(chǎng)發(fā)展的需要? 房地產(chǎn)金融創(chuàng)新參考點(diǎn)介紹.? 房地產(chǎn)金融的含義和特點(diǎn)房地產(chǎn)金融的含義和特點(diǎn)? 房地產(chǎn)金融是與房地產(chǎn)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)有關(guān)的各種資金融通活動(dòng)。? 房地產(chǎn)金融作為一種資金融通活動(dòng)，它具有一般金融活動(dòng)所具備的共性，同時(shí)也具有它作為服務(wù)于房地產(chǎn)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)產(chǎn)生的特殊性。 ? 房地產(chǎn)業(yè)發(fā)展離不開(kāi)金融業(yè)的支持? 金融業(yè)的發(fā)展需要房地產(chǎn)業(yè)與其相結(jié)合房地產(chǎn)發(fā)展與金融支持 金 融 的 支 持 流通存量房銷售房屋建設(shè)房屋開(kāi)發(fā)土地購(gòu)置土地.? 房地產(chǎn)金融的數(shù)字化描述房地產(chǎn)金融的數(shù)字化描述? 據(jù)統(tǒng)計(jì)，在 2023～ 2023年房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資資金來(lái)源中，平均有 %來(lái)源于國(guó)內(nèi)銀行貸款，有 ％來(lái)源于主要是定金和預(yù)付款的其他資金來(lái)源。表明房地產(chǎn)貸款已經(jīng)成為中國(guó)銀行金融機(jī)構(gòu)信貸投向的重要方面。金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)存款余額為 24萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng) 16%。全部金融機(jī)構(gòu)人民幣貸款余額 ，同比增長(zhǎng) %。前 20年的投資主要集中于基礎(chǔ)工業(yè)方面，而今后 20年，基礎(chǔ)工業(yè)和與改善生活品質(zhì)、居民消費(fèi)有關(guān)的投資將并重發(fā)展。銀行貸款余額在 2023年是 15． 8萬(wàn)億，2023年房貸增長(zhǎng)速度預(yù)計(jì)為 15％。近年來(lái)，房地產(chǎn)貸款在金融機(jī)構(gòu)新增資產(chǎn)中的比重呈上升的趨勢(shì)，從2023年的 39%，預(yù)測(cè)會(huì)上升到 2023年的 42%67%，2023年的 45%62%，這將對(duì)銀行產(chǎn)生很大的壓力。 .? 下一步，估計(jì)銀行會(huì)相應(yīng)推出一些新的金融產(chǎn)品，以解決金融風(fēng)險(xiǎn)。Securities，ABS)是指將一組流動(dòng)性較差的 (金融 )資產(chǎn)進(jìn)行一系列的組合，使該組資產(chǎn)在可預(yù)見(jiàn)的未來(lái)所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量可以保持相對(duì)穩(wěn)定；在此基礎(chǔ)上配以相應(yīng)的信用擔(dān)保，將該組資產(chǎn)的預(yù)期現(xiàn)金流量的收益權(quán)轉(zhuǎn)變?yōu)榭稍诮鹑谑袌?chǎng)上流動(dòng)、信用等級(jí)較高的債券型證券的技術(shù)和過(guò)程。發(fā)放貸款的銀行將抵押貸款銷售給二級(jí)市場(chǎng)的中介機(jī)構(gòu)，就可把其長(zhǎng)期的貸款資產(chǎn)變現(xiàn)成具有高流動(dòng)性的現(xiàn)金資產(chǎn)。 中小型國(guó)有企業(yè)資產(chǎn)證券化 基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)資產(chǎn)證券化 房地產(chǎn)抵押貸款資產(chǎn)證券化房地產(chǎn)抵押貸款資產(chǎn)證券化? 房貸證券化是指銀行將房地產(chǎn)抵押貸款按照價(jià)值單元分割成小的產(chǎn)權(quán)單位，出售給投資者，由于住房貸款的期限普遍很長(zhǎng)，而金融機(jī)構(gòu)吸收的存款又具有短期性，一方面可以解決銀行 “短存長(zhǎng)貸”流動(dòng)性不足的問(wèn)題，另一方面也可以使資金較少的企業(yè)參與房地產(chǎn)投資。隨著房貸規(guī)模的日益膨脹，作為２１世紀(jì)全球金融結(jié)構(gòu)調(diào)整及金融工具創(chuàng)新的最重要的內(nèi)容之一，在我國(guó)盡早實(shí)施房貸證券化的試點(diǎn)，加快建設(shè)住房抵押貸款二級(jí)市場(chǎng)已勢(shì)在必行?！　∪绻l(fā)生抵押貸款借款者還款逾期甚至違約的情況，首先由保險(xiǎn)公司承擔(dān)其承諾的部分或全部損失，最終可以依法處置抵押物以獲得補(bǔ)償，如果還不夠償還證券本息，其損失只能投資者自已承擔(dān)。.? 此外，個(gè)人住房抵押貸款證券化也是分散商業(yè)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)的有效途徑。但目前人們?cè)谡劦椒康禺a(chǎn)金融問(wèn)題時(shí)，僅僅關(guān)注增量房市場(chǎng)，而沒(méi)有考慮巨大的存量房市場(chǎng)。如果每 1平方米 2023元，則其價(jià)值分別為 36萬(wàn)億元和 22萬(wàn)億元。存量房與房地產(chǎn)金融? 一個(gè) 健全的房地產(chǎn)市場(chǎng)自有率和出租率應(yīng)有合理分配，即使在發(fā)達(dá)的美國(guó)、德國(guó)，住房的自有比例也只有 70％和 40％。既解決了大量低收入者買不起房的問(wèn)題，保證人人能有房住，也使銀行規(guī)避了風(fēng)險(xiǎn)。 民生房貸獨(dú)門絕學(xué) 組合還款法 ? 目前，各家商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)個(gè)人住房貸款業(yè)務(wù)時(shí)，給客戶提供的只有兩種還貸方式 —— 等額本金還款法和等額本息還款法。否則，就只能重新選擇更便宜的房子。按照這種方式，客戶的全部貸款被劃分成幾個(gè)不同償還階段，根據(jù)客戶在不同階段的收入狀況差異，每個(gè)階段償還的本金數(shù)額也不相同。 個(gè)人業(yè)務(wù)：壽險(xiǎn)抵押貸款? 我國(guó)住房抵押貸款的發(fā)展給我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)提供了很大的發(fā)展空間。這種做法，對(duì)貸款方來(lái)講，它避免了借款人健康狀況帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，到期由