【正文】 （二）、簽署合同 ?個人開應(yīng)提供本人身份證，留印鑒或簽名樣卡。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES （一）、風(fēng)險揭示 期貨經(jīng)紀(jì)公司在接受客戶開戶申請時， 須向客戶提供 《 期貨交易風(fēng)險說明書 》。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 第二節(jié) 期貨交易流程 —— 開戶與下單 ?一個完整的期貨交易流程應(yīng)包括開戶與下單、競價、結(jié)算和交割四個環(huán)節(jié)。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 七、強行平倉制度 指當(dāng)會員、客戶違規(guī)時，交易所對有關(guān)持倉實行平倉的一種強制措施。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 四、持倉限額制度 指交易所規(guī)定會員或客戶可以持有的，按單邊計算的某一合約投機頭寸的最大數(shù)額。并實行分級結(jié)算。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 一、 保證金制度 ? 第四、當(dāng)某期貨合約連續(xù) 3個交易日按結(jié)算價計算的漲跌幅之和達(dá)到合約規(guī)定的最大漲（跌）幅的 2倍，連續(xù) 4個交易日按結(jié)算價計算的漲（跌）幅之和達(dá)到合約規(guī)定的最大漲跌幅的 ，連續(xù) 5個交易日按結(jié)算價計算的漲（跌）幅之和達(dá)到合約規(guī)定的最大漲跌幅的 3倍時，交易所將采取單邊或雙邊、同比例或不同比例、部分會員或全部會員提高交易保證金的措施。 ? 根據(jù)中國證監(jiān)會規(guī)定，經(jīng)交易所批準(zhǔn)，會員需在交易所指定結(jié)算銀行開設(shè)專用資金帳戶，也可用標(biāo)準(zhǔn)倉單或交易所允許的其他質(zhì)押物品充當(dāng)交易保證金。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 一、 保證金制度 ?保證金制度是指在期貨交易中任何交易者必須按照其所買賣期貨合約價值的一定比例（通常為 5%～ 10%）繳納資金，用于結(jié)算和保證履約。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 一、 保證金制度 ? 按照不同的區(qū)分標(biāo)準(zhǔn)，保證金可分為： ? 結(jié)算準(zhǔn)備金和交易保證金。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 一、 保證金制度 ?為控制風(fēng)險，在以下幾種情況發(fā)生時，交易所可調(diào)整交易保證金： ?第一，對期貨合約上市運行的不同階段規(guī)定不同的交易保證金比率。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 一、 保證金制度 ?第五、當(dāng)某期貨合約交易出現(xiàn)異常情況時，交易所按規(guī)定的程序調(diào)整交易保證金比例。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 三、漲跌停板制度 ? 又稱每日價格最大波動限制，是指期貨合約在一個交易日中的交易價格波動不得高于或者低于規(guī)定的漲跌幅度，超過該漲跌幅度的報價將被視為無效，不能成交。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 五、大戶報告制度 與持倉限額制度緊密相關(guān)的有一個防范大戶操縱市場價格、控制市場風(fēng)險制度。它也是交易所控制風(fēng)險的手段之一。由于在期貨交易的實際操作中，大多數(shù)期貨交易都是通過對沖平倉的方式了結(jié)履約責(zé)任，進入實物交割環(huán)節(jié)的比重非常小，所以交割環(huán)節(jié)并不是交易流程中的必經(jīng)環(huán)節(jié)。 個人客戶應(yīng)在仔細(xì)閱讀并理解后 ， 在該《 期貨交易風(fēng)險說明書 》 上簽字；單位客戶應(yīng)在仔細(xì)閱讀并理解之后 ， 由單位法定代表人或授權(quán)他人在該 《 期貨交易風(fēng)險說明書 》 上簽字并加蓋單位公章 。單位開戶應(yīng)提供《企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照》影印件，并提供法定代表人及本單位期貨交易業(yè)務(wù)執(zhí)行人的姓名、聯(lián)系電話、單位及其法定代表人或單位負(fù)責(zé)人印鑒等內(nèi)容的書面材料，及法定代表人授權(quán)期貨交易業(yè)務(wù)執(zhí)行人的書面授權(quán)書。期貨經(jīng)紀(jì)公司應(yīng)將客戶所繳納的保證金存入期貨經(jīng)紀(jì)合同中指定的客戶賬戶中，供客戶進行期貨交易之用。交易指令的內(nèi)容一般包括：期貨交易的品種、交易反向、數(shù)量、月份、價格、日期及時間、期貨交易所名稱、客戶名稱、客戶編碼和賬戶、期貨經(jīng)紀(jì)公司和客戶簽名等。在指令成交前，客戶可提出變更或撤銷。下達(dá)限價指令時，客戶必須指明具體的價位。買入時采取階梯式遞減價位的方式，而賣出時采取階梯式遞增價位的方式。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 套利指令 ?指同時買入和賣出兩種期貨合約月份的指令。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES （二）、下單方式 客戶在正式交易前 ， 應(yīng)制定詳細(xì)而周密的交易計劃 。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES 電話下單 ?客戶通過電話直接將指令下達(dá)到期貨經(jīng)紀(jì)公司交易部，再由交易部通知出市代表下單。進入下單系統(tǒng)后，客戶需輸入自己的客戶號與密碼，經(jīng)確認(rèn)后即可輸入下單指令。 ? 一節(jié)一價制是指把每個交易日分為若干節(jié)，每節(jié)只有一個價格的制度。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES （二）、計算機撮合成交方式 集合競價采用最大成交量原則 ， 以此價格成交能夠得到最大成交量 。 ?開盤集合競價中的未成交申報單自動參與開市后競價交易?？蛻艏任磳灰捉Y(jié)算單記載事項確認(rèn)，也未提出異議的，視為對交易結(jié)算單的確認(rèn)。 ? 與期貨市場的層次結(jié)構(gòu)相適應(yīng)，期貨交易的結(jié)算也是分級、分層的。 中 大 期 貨 ZHONGDA FUTURES （一）交易所對會員的結(jié)算 ?第三，會員如對結(jié)算結(jié)果有異議，應(yīng)在第2天開市前 30分鐘以書面形式通知交易所。 中 大