【正文】 五入。 遵循 “ 存款自愿、取款自由、存款有息、為存款人保密 ” 的原則。存款業(yè)務(wù)的分類(lèi) 按客戶(hù)類(lèi)型，可分為個(gè)人存款和對(duì)公存款。 財(cái)政政策的一般做法是，在經(jīng)濟(jì)高漲時(shí)，需要采取緊縮性的財(cái)政政策，減少政府開(kāi)支，增加稅收，這樣可以抑制總需求，使經(jīng)濟(jì)不致出現(xiàn)過(guò)熱而引起嚴(yán)重的通貨膨脹；在經(jīng)濟(jì)蕭條時(shí)，政府應(yīng)該采取擴(kuò)張性的財(cái)政政策，減稅并擴(kuò)大政府開(kāi)支，以擴(kuò)大總需求，增加就業(yè)。 以限制貸款增減為主要特征的窗口指導(dǎo)。 2020 年 7月 21 日，我國(guó)對(duì)人民幣匯率形成機(jī)制進(jìn)行了又一次改革。） （ 5）匯率政策 ①匯率及其種類(lèi) 基本匯率和套算匯率 固定匯率和浮動(dòng)匯率 遠(yuǎn)期外匯的匯率與即期匯率相比是有差額的。 市場(chǎng)利率、官方利率與公定利率 實(shí)際利率 =名義利率 — 通貨膨脹 固定利率與浮動(dòng)利率 短期利率與長(zhǎng)期利率 即期利率與遠(yuǎn)期利率。 作用機(jī)制：中央銀行提高再貼現(xiàn)率，會(huì)提高商業(yè)銀行向中央銀行融資的成本，降低商業(yè)銀行向中央銀行的借款意愿，減少向中央銀行的借款或貼現(xiàn)。 （ 3）再貸款與再貼現(xiàn) ①再貸款 再貸款是指中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)發(fā)放的貸款，是中央銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的重要組成部分 。（當(dāng)中央銀行提高法定存款準(zhǔn)備金率時(shí)，商業(yè)銀行需要上繳中央銀行的法定存款準(zhǔn)備金增加，可直接運(yùn)用的超額準(zhǔn)備金減少，商業(yè)銀行的可用資金減少，在其它情況不變的條件下，商業(yè)銀行貸款 或投資下降，引起存款的數(shù)量收縮，導(dǎo)致貨幣供應(yīng)量減少。） （ 2）存款準(zhǔn)備金 存款準(zhǔn)備金是指商業(yè)銀行為保證客戶(hù)提取存款和資金清算需要而準(zhǔn)備的資金，包括商業(yè)銀行的庫(kù)存現(xiàn)金和繳存中央銀行的準(zhǔn)備金存款兩部分。由于 M2 通常反映社會(huì)總需求變化和未來(lái)通貨膨脹的壓力狀況，因此，一般所說(shuō)的貨幣供應(yīng)量是指 M2。 基礎(chǔ)貨幣又稱(chēng)為高能貨幣，是指具有使貨幣總量成倍擴(kuò)張或收縮能力的貨幣，由中央銀行發(fā)行的現(xiàn)金通貨和吸收的金融機(jī)構(gòu)存款構(gòu)成。 我國(guó)的政策目標(biāo)是 “ 保持貨幣幣值穩(wěn)定，并以此促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng) ” 。貨幣政策的調(diào)整將直接影響商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)管理。 第三，隨著資本市場(chǎng)的發(fā)展， 一方面，大量?jī)?chǔ)蓄者將資金投資于資本市場(chǎng)，會(huì)減少銀行的資金來(lái)源；另一方面，大量的優(yōu)質(zhì)企業(yè)在資本市場(chǎng)上籌集資金，會(huì)減少在銀行的貸款，造成銀行優(yōu)質(zhì)客戶(hù)的流失。 再次，金融市場(chǎng)的發(fā)展為商業(yè)銀行的客戶(hù)評(píng)價(jià)及風(fēng)險(xiǎn)度量提供了參考標(biāo)準(zhǔn)。 2020 年 9月在上海成立的中國(guó)金融期貨交易所 。1997 年 6月，銀行間債券市場(chǎng)成立，并與交易所債券市場(chǎng)共同構(gòu)成了我國(guó)的債券市場(chǎng)。 ②資本市場(chǎng) 是指以長(zhǎng)期金融工具 為媒介進(jìn)行的、期限在一年以上的長(zhǎng)期資金融通市場(chǎng)，主要包括債券市場(chǎng)和股票市場(chǎng)。 （ 1）貨幣資金融通功能 最主要、最基本的功能 （ 2）優(yōu)化資源配置功能 （ 3）風(fēng)險(xiǎn)分散與風(fēng)險(xiǎn)管理功能 （ 4）經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能 金融市場(chǎng)的經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能既表現(xiàn)在借助貨幣資金供應(yīng)總量的變化影響經(jīng)濟(jì)的發(fā)展規(guī)模和速度，又表現(xiàn)在借助貨幣資金的流動(dòng)和配置可以影響經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)和布局，還表現(xiàn)在借助利率、匯率、金融資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)效益的提高。 在中國(guó)，推動(dòng)整個(gè)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的主要力量是投資，而私人消費(fèi)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)較小，這在很大程度上決定了我國(guó)商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù)對(duì)象是企業(yè)，業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)是批發(fā)業(yè)務(wù)的結(jié)構(gòu)。 第三產(chǎn)業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中所占比重較低，是我國(guó)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)在銀行業(yè)務(wù)中占比低的重要原因。 （ 4）國(guó)際收支平衡與國(guó)際收支 國(guó)際收支平衡是指國(guó)際收支差額處于一個(gè)相對(duì)合理的范圍內(nèi)，既無(wú)巨額的國(guó)際收支赤字，又無(wú)巨額的國(guó)際收支盈余。 城鎮(zhèn)登記失業(yè)人數(shù)是指擁有非農(nóng)業(yè)戶(hù)口，在一定的勞動(dòng)年齡內(nèi)有勞動(dòng)能力，無(wú)業(yè)而要求就業(yè)，并在當(dāng)?shù)鼐蜆I(yè)服務(wù)機(jī)構(gòu)進(jìn)行求職登記的人數(shù)。常住居民是指居住在本國(guó)的公民、暫居外國(guó)的本國(guó)公民和長(zhǎng)期居住在本國(guó)但未加入本國(guó)國(guó)籍的居民。 （ 1）經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值 舉例來(lái)說(shuō)，一個(gè)在日本工作的美國(guó)公民的收入要計(jì)入美國(guó)的 GNP 中，但不計(jì)入美國(guó)的 GDP中，而計(jì)入日本的 GDP 中。 （七）非銀行金融機(jī)構(gòu) 監(jiān)管機(jī)構(gòu)：銀監(jiān)會(huì) 1999 年 組成：信達(dá)、長(zhǎng)城、東方、華融 國(guó)有獨(dú)資非銀行金融機(jī)構(gòu) 主要業(yè)務(wù)：收購(gòu)、管理和處置四大行和開(kāi)發(fā)銀行的部分不良資產(chǎn) 經(jīng)營(yíng)目標(biāo)：以最大限額保全資產(chǎn)、減少損失 依法獨(dú)立承擔(dān)民事責(zé)任 改革方向：探索股份制改造和商業(yè)化經(jīng)營(yíng) 營(yíng)利性企業(yè) 第一家信托投資公司： 1979 中國(guó)國(guó)際信托投資公司 ， “ 受人之托，代人理財(cái) ” 業(yè)務(wù)禁止：集團(tuán)外吸收存款、為非成員單位提供服務(wù) 《金融租賃公司管理辦法》施行時(shí)間： 2020 年 3月 1日 ，接受境內(nèi)股東單位 3 個(gè)月以上期限的存款。 （ 3）發(fā)展趨勢(shì)：一是引 進(jìn)戰(zhàn)略投資者；二是跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)；三是聯(lián)合重組。首先推進(jìn)國(guó)家開(kāi)發(fā)銀行改革，全面推行商業(yè)化運(yùn)作，主要從事中長(zhǎng)期業(yè)務(wù)。 對(duì)監(jiān)管者和被監(jiān)管者兩方面都應(yīng)當(dāng)實(shí)施嚴(yán)格明確的問(wèn)責(zé)制； ①市場(chǎng)準(zhǔn)入：機(jī)構(gòu)、業(yè)務(wù)、高管 ②非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管； ③現(xiàn)場(chǎng)檢查； ④監(jiān)管談話(huà)； ⑤信息披露監(jiān)管。 能夠促進(jìn)金融的穩(wěn)定，同時(shí)又促進(jìn)金融的創(chuàng)新； 通過(guò)審慎有效的監(jiān)管，增進(jìn)市場(chǎng)信心； 依法制定和執(zhí)行貨幣政策 1984 年 1月 1日：專(zhuān)門(mén)行使央行職能，所承擔(dān)的工商信貸和儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)職能移交至新設(shè)立的中國(guó)工商銀行 1995 年 3月 18 日：《中國(guó)人民銀行法通過(guò)》 2020 年：銀監(jiān)會(huì)行使銀行業(yè)監(jiān)管職能 職能：制定和執(zhí)行貨幣政策，防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融穩(wěn)定 職責(zé)： 監(jiān)督管理銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)和銀行間債券市場(chǎng) 持有、管理、經(jīng)營(yíng)國(guó)家外匯儲(chǔ)備、黃金儲(chǔ)備 通過(guò)宣傳教育工作和相關(guān)信息披露，增進(jìn)公眾對(duì)現(xiàn)代金融的了解； 努力提升我國(guó)銀行業(yè)在國(guó)際金融服務(wù)中的競(jìng)爭(zhēng)能力； 對(duì)政策性業(yè)務(wù)要施行公開(kāi)透明的招標(biāo)制。 （四）農(nóng)村金融機(jī)構(gòu) ：農(nóng)村信用社、農(nóng)村商業(yè)銀行、農(nóng)村合作銀行、村鎮(zhèn)銀行和農(nóng)村資金互助社 、農(nóng)村商業(yè)銀行、農(nóng)村合作銀行： 20 世紀(jì) 70 年代，信用社交給國(guó)家銀行管理（人行－農(nóng)行） 1984，恢復(fù)和加強(qiáng)三性：群眾性、民主性、靈活性 1996，農(nóng)信社與農(nóng)行脫鉤 2020 年 7月，江蘇改革試點(diǎn) 2020 年，第一家農(nóng)村股份制商業(yè)銀行 —— 張家港市農(nóng)村商業(yè)銀行正式成立 2020 年，第一家農(nóng)村合作銀行 —— 寧波鄞州農(nóng)村合作銀行成立 村鎮(zhèn)銀行：由境內(nèi)外金融機(jī)構(gòu)、境內(nèi)非金融機(jī)構(gòu)企業(yè)法人、境內(nèi)自然人出資 農(nóng)村資金互助社：由鄉(xiāng)鎮(zhèn)、行政村村民、農(nóng)村小企業(yè)自愿入股的社區(qū)性銀行機(jī)構(gòu) 農(nóng)村資金互助社的資金來(lái)源：社員存款、社會(huì)捐贈(zèng)、融入資金 向社員發(fā)放貸款，也可購(gòu)買(mǎi)國(guó)債和金融債券。 背景知識(shí)：中國(guó)投資有限責(zé)任公司、其他非銀行金融機(jī)構(gòu) 業(yè)務(wù)范圍僅限于向境內(nèi)外金融機(jī)構(gòu)提供經(jīng)濟(jì)服務(wù)，不得從事任何金融產(chǎn)品的自營(yíng)服務(wù)。 衡量指標(biāo) 經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng) （經(jīng)濟(jì)產(chǎn)出 +居民收入的增長(zhǎng)） GDP，它是指一國(guó)（或地區(qū)）所有常住居民在一定時(shí)期內(nèi)生產(chǎn)活動(dòng)的最終成果。 充分就業(yè) 失業(yè)率是指勞動(dòng)力人口中失業(yè)人數(shù)所占的百分比。 物價(jià)穩(wěn)定 常用的指標(biāo)有三種：消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)、生產(chǎn)者物價(jià)指數(shù)、國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值物價(jià)平減指數(shù)。 2．經(jīng)濟(jì)周期 經(jīng)濟(jì)周期亦稱(chēng)經(jīng)濟(jì)循環(huán)或商業(yè)循環(huán)，是指經(jīng)濟(jì)處于生產(chǎn)和在生產(chǎn)過(guò)程中周期性出現(xiàn)的經(jīng)濟(jì)擴(kuò)張與經(jīng)濟(jì)緊縮交替更迭、循環(huán)往復(fù)的一種現(xiàn)象。 2．消費(fèi)投資結(jié)構(gòu) 從支出角度來(lái)看， GDP 由消費(fèi)、投資和凈出口三大部分構(gòu)成。 （三）經(jīng)濟(jì)全球化 經(jīng)濟(jì)與金融全球化對(duì)銀行的要求： 我國(guó)銀行業(yè)加速轉(zhuǎn)型升級(jí)，提高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，積極應(yīng)對(duì)外資銀行的壓力。 （ 5）定價(jià)功能 2．金融市場(chǎng)的種類(lèi) ①貨幣市場(chǎng) 貨幣市場(chǎng)是指以短期金融工具為媒介進(jìn)行的、期限在一年以?xún)?nèi)（含一年）的短期資金融通市場(chǎng)。 金融市場(chǎng) 按期限劃分 貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng) 按具體的交易工具類(lèi)型劃分 債券市場(chǎng)、票據(jù)市場(chǎng)、外匯市場(chǎng)、股票市場(chǎng)、黃金市場(chǎng)、保險(xiǎn)市場(chǎng) 按交易的階段劃分 發(fā)行市場(chǎng)和流通市場(chǎng) 按 交割時(shí)間 劃分 現(xiàn)貨市場(chǎng)和期貨市場(chǎng) 按交易場(chǎng)所劃分 場(chǎng)內(nèi)交易市場(chǎng)（有形市場(chǎng)）和場(chǎng)外交易市場(chǎng) 3．我國(guó)的金融市場(chǎng) （ 1）貨幣市場(chǎng) 我國(guó)金融市場(chǎng)的發(fā)展是從 1984 年同業(yè)拆借市場(chǎng)開(kāi)始的。 構(gòu)成 貨幣市場(chǎng) 銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)（ 1984 年）、銀行間債券回購(gòu)市場(chǎng)（ 1997 年）、票據(jù)市場(chǎng) 資本市場(chǎng) 股票市場(chǎng)（ 1990 年底）、債券市場(chǎng)（ 1997 年 6 月，銀行間債券市場(chǎng)成立） 其他市場(chǎng) 1994 年 4月，全國(guó)統(tǒng)一的銀行間外匯市場(chǎng)建立。 4．金融市場(chǎng)發(fā)展對(duì)銀行的影響 （ 1）金融市場(chǎng)發(fā)展對(duì)銀行的促進(jìn)作用 首先，銀行是金融市場(chǎng)的重要參與者，金融市場(chǎng)的發(fā)展能夠在很多方面直接促進(jìn)銀行的業(yè)務(wù)發(fā)展和經(jīng)營(yíng)管理。 最后，金融市場(chǎng)的發(fā)展能夠促進(jìn)企業(yè)管理水平的提高，為銀行創(chuàng)造和培養(yǎng)良好的優(yōu)質(zhì)客戶(hù)。 （二）金融工具 1．基本概念 金融工具是用來(lái)證明融資雙方權(quán)利義務(wù)的條約。 1．貨幣政策目標(biāo) 中央銀行通過(guò)貨幣政策工具操作直接引起操作目標(biāo)的變動(dòng)，操作目標(biāo)的變動(dòng)又通過(guò)一定的途徑傳導(dǎo)到整個(gè)金融體系，引起中介目標(biāo)的變化。幣值穩(wěn)定包括貨幣對(duì)內(nèi)幣值穩(wěn)定（即國(guó)內(nèi)物價(jià)穩(wěn)定）和對(duì)外幣值穩(wěn)定（即匯率穩(wěn)定）兩個(gè)方面。 我國(guó)基礎(chǔ)貨幣由三個(gè)部分構(gòu)成：金融機(jī)構(gòu)存入中國(guó)人民銀行的存款準(zhǔn)備金、流通中的現(xiàn)金和金融機(jī)構(gòu)的庫(kù)存現(xiàn)金。 2．貨幣政策工具：公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)、存款準(zhǔn)備金、再貸款與再貼現(xiàn)、利率政策、匯率政策、窗口指導(dǎo) 貨幣政策的三大法寶是：公開(kāi)市 場(chǎng)業(yè)務(wù)、存款準(zhǔn)備金、再貼現(xiàn) （ 1）公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù) 公開(kāi)市場(chǎng)業(yè)務(wù)是指中央銀行在金融市場(chǎng)上賣(mài)出或買(mǎi)進(jìn)有價(jià)證券，吞吐基礎(chǔ)貨幣，以改變商業(yè)銀行等存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)的可用資金，進(jìn)而影響貨幣供應(yīng)量和利率，實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)的一種政策措施。 存款準(zhǔn)備金分為法定存款準(zhǔn)備金和超額存款準(zhǔn)備金。） 1984 年，我國(guó)建立了存款準(zhǔn)備金制度。 中國(guó)人民銀行發(fā)放的再貸款分為三類(lèi)： 一是為解決流動(dòng)性不足的需要而發(fā)放的貸款； 二是為處置金融風(fēng)險(xiǎn)的需要而發(fā)放的貸款； 三是用于特定目的的貸款。如果準(zhǔn)備金不足，商業(yè)銀行只能收縮對(duì)客戶(hù)的貸款和投資規(guī)模，進(jìn)而也就縮減了市場(chǎng)貨幣供應(yīng)量。即期利率是指無(wú)息債券當(dāng)前的到期收益率。這種差額叫遠(yuǎn)期差價(jià)，有升水、貼水、平價(jià)三種情況，升水時(shí)表示遠(yuǎn)期匯率比即期匯率貴，貼水則表示遠(yuǎn)期匯率比即期匯率便宜，平價(jià)表示兩者相等。改革的內(nèi)容是：人民幣匯率不再盯住單一美元，而是按照我國(guó)對(duì)外經(jīng)濟(jì)發(fā)展的實(shí)際情況，選擇若干種主要貨幣，賦予相應(yīng)的權(quán) 重，組成一個(gè)貨幣籃子。 財(cái)政政策是一國(guó)政府為實(shí)現(xiàn)一定的宏觀經(jīng)濟(jì)目標(biāo)而調(diào)整財(cái)政收支規(guī)模和收支平衡的指導(dǎo)原則以及相應(yīng)措施，主 要包括財(cái)政收入政策和財(cái)政支出政策。 財(cái)政政策工具：稅收 、 政府支出包括公共支出和政府投資兩部分。 按存款期限，可分為活期存款和定期存款。 1999 年 11 月 1 日起，從中華人民共和國(guó)境內(nèi)的儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)取得的人民幣、外幣儲(chǔ)蓄存款利息，應(yīng)當(dāng)繳納儲(chǔ)蓄存款利息所得稅，利息稅稅率為 20%，由存款銀行代扣代繳。分段計(jì)息算至厘位，合計(jì)利息后分以下四舍五入。（定期） 計(jì)息期為整年（月）的， 利息 =本金年（月）數(shù)年（月）利率 計(jì)息期有整年（月）又有零頭天數(shù)的， 利息 =本金年（月）數(shù)年（月）利率 +本金零頭天數(shù)日利率 定期存款 （ 1）逾期支取的定期存款計(jì)息 超過(guò)原定存期的部分，除約定自動(dòng)轉(zhuǎn)存外，按支取日掛牌公告的活期存款利率計(jì)付利息，并全部計(jì)入本金。 一般存款賬戶(hù) 一般存款帳戶(hù)可以辦理現(xiàn)金繳存，但不得辦理現(xiàn)金支取。 注意同業(yè)存放與存放同業(yè)的區(qū)別 4．外幣存款業(yè)務(wù) 外幣存款業(yè)務(wù)幣種 ①我國(guó)銀行開(kāi)辦的外幣存款業(yè)務(wù)幣種主要有九種：美元、歐元、日元、港幣、英鎊、澳大利亞元、加拿大元、瑞士法郎（簡(jiǎn)稱(chēng) “ 瑞郎 ” ）、新加坡元。 個(gè)人外匯買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)多本著鈔變鈔、匯變匯的原則。 外匯儲(chǔ)蓄存款只能用于外匯存取，不能進(jìn)行轉(zhuǎn)賬 劃分 種類(lèi) 按主體類(lèi)別 境內(nèi)個(gè)人外匯賬戶(hù) 境外個(gè)人外匯賬戶(hù) 按賬戶(hù)性質(zhì) 外匯結(jié)算賬戶(hù)：用于轉(zhuǎn)賬匯款等資金清算支付 資本項(xiàng)目賬戶(hù) 外匯儲(chǔ)蓄賬戶(hù) （ 2）單位外匯存款 境內(nèi)機(jī)構(gòu)原則上只能開(kāi)立一個(gè)經(jīng)常項(xiàng)目外匯賬戶(hù)。 ⑵ 2020 年 10 月 29日，中國(guó)人民銀行決定放開(kāi)