【正文】 世界銀行國(guó)內(nèi)客座研究項(xiàng)目報(bào)告:個(gè)人與企業(yè)信用體系的建立和發(fā)展 項(xiàng)目承擔(dān)人：夏業(yè)良 北京大學(xué)中國(guó)經(jīng)濟(jì)研究中心博士后研究員 項(xiàng)目指導(dǎo)人：海 聞 北京大學(xué)中國(guó)經(jīng)濟(jì)研究中心教授、常務(wù)副主任 No. C2002002 2002年1月30日項(xiàng)目完成時(shí)間： 2001年12月25日?qǐng)?bào)告摘要： 本報(bào)告從結(jié)構(gòu)上分為信用與個(gè)人信用評(píng)分（第一部分）、西方發(fā)達(dá)國(guó)家個(gè)人信用評(píng)估的發(fā)展（第二部分）、我國(guó)個(gè)人信用評(píng)估的發(fā)展（第三部分）等內(nèi)容，在重新審視信用與信貸涵義和回溯信用發(fā)展歷史的基礎(chǔ)上，對(duì)我國(guó)建立信用體系的歷史與現(xiàn)狀進(jìn)行了簡(jiǎn)略的分析，并提出在我國(guó)建立和發(fā)展新時(shí)期個(gè)人與企業(yè)信用體系的某些設(shè)想和建議以及相應(yīng)的路徑。第一部分: 信用與個(gè)人信用評(píng)估第一節(jié) 信用的概念及分類一、 信用的概念隨著人類社會(huì)商品經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，信用交易已經(jīng)發(fā)展為一種重要的市場(chǎng)交易方式，于是，現(xiàn)代信用管理技術(shù)和服務(wù)便有了用武之地。一方面，它能夠指導(dǎo)企業(yè)對(duì)信用銷售活動(dòng)進(jìn)行科學(xué)管理，提供企業(yè)適應(yīng)在這種市場(chǎng)環(huán)境下進(jìn)行成功銷售的保障；另一方面，建立消費(fèi)者信用記錄，能夠幫助廣大消費(fèi)者將自己的生活更深入地融入到社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活中去，從而在新市場(chǎng)規(guī)則下享受到由超前消費(fèi)帶來的種種好處。因此，系統(tǒng)地研究信用管理方法，提供成熟有效的技術(shù)支持和服務(wù)，成為在新形勢(shì)下開展我國(guó)經(jīng)濟(jì)金融創(chuàng)新活動(dòng)的當(dāng)務(wù)之急。信貸（Credit）是建立在商業(yè)信用基礎(chǔ)上的一種借貸行為，受信人不用立即付款就可獲取資金、物資或服務(wù)。但在債務(wù)雙方事先商定好的時(shí)間期限內(nèi)，受信人必須為所獲得的資金、物資、服務(wù)而付款或還款，同時(shí)，他還要為提前支取行為付一定的費(fèi)用，并以支付利息的形式返還給授信人。在現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，信用也可以作為一種有限接受性的交易媒介，表現(xiàn)出一定的貨幣屬性，在這種情況下，信用成為了貨幣的替代品。但它又與貨幣不同，只是一種付款的承諾。信用交易能否被接受，取決于買方信用的可靠性。如果可靠性良好，其付款承諾容易被賣方接受，在這種情況下，信用與貨幣現(xiàn)金等同，承擔(dān)了商品流通的交易媒介職能。因而從某種意義上說，信用是商品經(jīng)濟(jì)發(fā)展到過剩經(jīng)濟(jì)階段而形成的一種高級(jí)貨幣形式。而且，它有可能發(fā)展為下一代商品流通中的主要媒介。我們?cè)谶@里所研究的信用是從屬于商品和貨幣關(guān)系的一個(gè)經(jīng)濟(jì)范疇，這與通常意義下所說的道德范疇的信用有所不同?，F(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)下的信用，是建立在商品流通和貨幣交換存在的條件之下，利用信用的個(gè)人或企業(yè)將承擔(dān)一定的經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)或獲得一定的經(jīng)濟(jì)收益。二、信用的分類 對(duì)信用的分類有許多種不同的方法，但基本類型是相似的，這里我們選擇了一套比較符合我國(guó)國(guó)情的信用分類方法加以介紹。首先，根據(jù)受信人的身份類別，將信用分為公共（public credit）信用與私人信用（private credit）兩大類。其中公共信用主要指各級(jí)政府的舉債能力。這種信用行為主要出現(xiàn)在政府為彌補(bǔ)財(cái)政赤字，而發(fā)行和出售各種信用工具，如國(guó)債、地方政府債券等。一般來說，公共信用的級(jí)別較高。 有人認(rèn)為，私人信用是企業(yè)（business）信用和個(gè)人（individual）信用的總和，是商品和勞務(wù)交易的承擔(dān)媒介。其中，企業(yè)信用也叫做商業(yè)信用，個(gè)人信用也可以稱為消費(fèi)者信用。兩者在經(jīng)濟(jì)體系中有非常密切的關(guān)系，構(gòu)成市場(chǎng)連接環(huán)節(jié)中的要素。個(gè)人信用正是我們主要的研究對(duì)象。 再往下細(xì)分，以信用的使用目的為標(biāo)準(zhǔn)，商業(yè)信用可細(xì)分為金融資本信用和商品信用。金融資本主要是指企業(yè)為了配置固定資產(chǎn)、支付員工薪水及其他固定費(fèi)用。企業(yè)期望通過將來的經(jīng)營(yíng)賺取利潤(rùn)，用以償還這些借款。一般這些信用行為主要發(fā)生在一般企業(yè)與金融機(jī)構(gòu)之間。商品信用主要是發(fā)生在企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的信用行為，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)本身能產(chǎn)生利潤(rùn)，可以用來償還借款，屬于自償性交易。 同樣以信用的使用目的為標(biāo)準(zhǔn)，個(gè)人信用可以細(xì)分為零售信用、現(xiàn)金信用和房地產(chǎn)信用。以信用的支付方式為標(biāo)準(zhǔn)，零售信用可以再細(xì)分為循環(huán)信用、零售分期付款信用與專業(yè)服務(wù)信用；現(xiàn)金信用分為分期付款貸款、單筆貸款和一般用途信用卡。 信用的分類公共信用中央政府信用地方政府信用私人信用企業(yè)信用銀行信用投資信用產(chǎn)品和商品零售信用個(gè)人信用零售信用循環(huán)信用零售分期付款信用專業(yè)服務(wù)信用現(xiàn)金信用分期付款貸款單筆貸款一般用途信用卡房地產(chǎn)信用第二節(jié)：個(gè)人信用評(píng)估的定義一、個(gè)人信用評(píng)估的定義 個(gè)人信用評(píng)估概括地說，是指通過使用科學(xué)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)姆治龇椒?，綜合考察影響個(gè)人及其家庭的內(nèi)在和外在的主客觀環(huán)境，并對(duì)其履行各種經(jīng)濟(jì)承諾的能力進(jìn)行全面的判斷和評(píng)估。 個(gè)人信用評(píng)估的概念主要包括三個(gè)方面。第一，對(duì)個(gè)人信用的考察范圍應(yīng)該是綜合性、全方面的，不但有反映其外在客觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的指標(biāo)，如個(gè)人的資產(chǎn)狀況、收入水平、社會(huì)職務(wù)與地位以及該人所生活的經(jīng)濟(jì)環(huán)境的宏觀經(jīng)濟(jì)狀況等，還包括能反映其內(nèi)在道德誠(chéng)信水平的指標(biāo)，如歷史的信用行為記錄、犯罪記錄等。第二，個(gè)人信用評(píng)估應(yīng)使用科學(xué)的分析方法，得到定量化的評(píng)估結(jié)果。第三，個(gè)人信用評(píng)估應(yīng)包括對(duì)該人履行各種經(jīng)濟(jì)承諾的評(píng)價(jià)，對(duì)不同的征信單位分別給出相應(yīng)的評(píng)估結(jié)果。二、個(gè)人信用行為管理制度模式框架個(gè)人信用評(píng)估制度在一些發(fā)達(dá)國(guó)家已有一百多年的歷史，經(jīng)過不斷的改進(jìn)和完善，形成了一些符合各自特點(diǎn)的、較為科學(xué)的個(gè)人信用評(píng)分體系。而近幾年來，我國(guó)也根據(jù)自身的國(guó)情，對(duì)個(gè)人征信制度做了一些探索和嘗試。 一般而論，：首先，個(gè)人消費(fèi)者要在信用評(píng)估公司建立自己的信用檔案，這是進(jìn)行信用消費(fèi)的前提條件。在征得個(gè)人消費(fèi)者允許的前提下，信用評(píng)估公司將對(duì)個(gè)人的信用情況進(jìn)行調(diào)查，并獲得有關(guān)資料。個(gè)人在使用信用消費(fèi)時(shí)，應(yīng)向授信公司提出申請(qǐng)，此時(shí)，授信公司獲得向信用評(píng)估公司調(diào)查該消費(fèi)者信用評(píng)級(jí)的權(quán)力，以決定是否授信以及授信額度。此后，消費(fèi)者便可在授信額度的范圍內(nèi)行使信用行為，并承諾在一定期限內(nèi)還款付息。授信公司可再將個(gè)人消費(fèi)者的還款情況反饋給信用評(píng)估公司，便于信用評(píng)估公司對(duì)個(gè)人的信用行為進(jìn)行跟蹤管理。應(yīng)注意的是，信用評(píng)估公司應(yīng)對(duì)個(gè)人的相關(guān)資料絕對(duì)保密，在未經(jīng)個(gè)人允許的情況下，不得擅自向任何企業(yè)或個(gè)人透露客戶信息。而對(duì)于信用銷售公司的請(qǐng)求，也只能根據(jù)其權(quán)限在一定程度范圍內(nèi)披露消費(fèi)者的信用情況。 在實(shí)際的操作過程中，信用行為的具體步驟可能有所調(diào)整。如，對(duì)于一些小型的信用行為，企業(yè)可以根據(jù)自己所掌握的客戶信息決定是否向信用評(píng)估公司征詢?cè)摽蛻粜庞?，信用評(píng)估公司也可以在企業(yè)提出要求后再調(diào)查客戶的信用情況建立信用檔案等。但在一般情況下。授信者（提供信用消費(fèi)的企業(yè)）信用評(píng)估公司（建立個(gè)人信用檔案及評(píng)價(jià)的公司）受信者（個(gè)人消費(fèi)者） ：個(gè)人信用行為管理制度略圖三、個(gè)人信用行為評(píng)分框架 在個(gè)人信用管理中，信用評(píng)估公司起到了一個(gè)核心的作用。信用評(píng)估公司通過建立個(gè)人信用制度，進(jìn)行個(gè)人信用等級(jí)評(píng)定。個(gè)人信用制度的建立主要包括個(gè)人信用檔案的建立和個(gè)人信用等級(jí)評(píng)定兩部分。 個(gè)人信用檔案主要由個(gè)人的身份證明和個(gè)人社會(huì)檔案、個(gè)人稅務(wù)情況、個(gè)人的社會(huì)保險(xiǎn)、商業(yè)保險(xiǎn)記錄、個(gè)人儲(chǔ)蓄和債務(wù)記錄、個(gè)人信用歷史、個(gè)人資產(chǎn)情況、個(gè)人所處社會(huì)環(huán)境等資料組成，是個(gè)人信用的原始資料。個(gè)人信用等級(jí)評(píng)定是通過客觀公允的評(píng)估方法把個(gè)人信用的原始資料量化處理，得到在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中易于引用的個(gè)人信用評(píng)分。個(gè)人社會(huì)檔案?jìng)€(gè)人稅務(wù)情況個(gè)人儲(chǔ)蓄和債務(wù)記錄個(gè)人身份證明個(gè)人的社會(huì)保險(xiǎn)個(gè)人信用歷史個(gè)人所處社會(huì)環(huán)境資料個(gè)人信用評(píng)分零售信用評(píng)分現(xiàn)金信用評(píng)分房地產(chǎn)信用評(píng)分………… 個(gè)人信用評(píng)分框架草圖個(gè)人信用評(píng)分是個(gè)人信用評(píng)估的最核心部分。最初的個(gè)人信用評(píng)分都是由評(píng)價(jià)人依個(gè)人的經(jīng)驗(yàn)進(jìn)行主觀評(píng)價(jià)，之后發(fā)展到3C評(píng)價(jià)原則（即品德character、能力capacity、擔(dān)保collateral），近年來為了降低信用評(píng)估中的主觀因素，越來越多的數(shù)學(xué)方法被應(yīng)用到信用評(píng)估中來。這些方法主要有：判別分析、回歸分析、數(shù)學(xué)規(guī)劃法、遞歸判別法、專家系統(tǒng)、神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)法、非參數(shù)法以及時(shí)間變動(dòng)模型等方法。關(guān)于信用評(píng)分的這些方法我們將在后續(xù)部分節(jié)中詳細(xì)論述。四、個(gè)人信用評(píng)估的作用 對(duì)消費(fèi)者而言，個(gè)人信用評(píng)估，是個(gè)人進(jìn)入信用經(jīng)濟(jì)交易活動(dòng)的一個(gè)重要環(huán)節(jié)和步驟，是對(duì)個(gè)人在參與市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的交往過程中，對(duì)履行有關(guān)與資本項(xiàng)目、融資、合同、契約，取得某種服務(wù)有關(guān)的能力及其可信度的綜合評(píng)定。 從實(shí)際績(jī)效來看，個(gè)人信用評(píng)估的推出，能使得一部分信用好的個(gè)人，通過信用提前購(gòu)買生活資料，以享受到物質(zhì)生活的便利和舒適。當(dāng)個(gè)人需要資金進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)時(shí)，還能通過使用信用縮短生產(chǎn)資料積累的周期，增加個(gè)人對(duì)社會(huì)貢獻(xiàn)的時(shí)間。個(gè)人信用的建立還能幫助消費(fèi)者應(yīng)付各種突發(fā)事件，提供一種支付這些緊急開支的手段，提高個(gè)人解決突發(fā)事件的能力。對(duì)企業(yè)而言，個(gè)人信用評(píng)估可以增加消費(fèi)者的購(gòu)買力，為企業(yè)提供更廣闊的市場(chǎng)。當(dāng)前社會(huì)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展導(dǎo)致市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈，客戶的數(shù)量以及市場(chǎng)占有率已成為企業(yè)賴以生存的重要基礎(chǔ)。在西方發(fā)達(dá)國(guó)家，多數(shù)企業(yè)都采取通過信用銷售的方式擴(kuò)大銷售，以達(dá)到擴(kuò)展市場(chǎng)的功能。此外，通過有效的個(gè)人信用消費(fèi)管理，還能幫助企業(yè)安全地進(jìn)行信用銷售，在一定程度上避免了壞帳風(fēng)險(xiǎn)，從而保證企業(yè)的金融安全。對(duì)社會(huì)整體而言，由于信用的貨幣屬性，個(gè)人信用能夠?qū)崿F(xiàn)一定的經(jīng)濟(jì)政策功能，成為國(guó)家調(diào)控宏觀經(jīng)濟(jì)的重要工具。一方面，大力提倡和發(fā)展個(gè)人信用的使用，能有效地刺激消費(fèi)、拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)需求；另一方面，個(gè)人消費(fèi)信用發(fā)展到一定階段，能使得個(gè)人的信用能力增值，并轉(zhuǎn)化為商業(yè)資本或產(chǎn)業(yè)資本，進(jìn)一步帶動(dòng)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的需求。以上兩個(gè)方面分別通過加速效應(yīng)和乘數(shù)效應(yīng)起作用，作用于整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)體系，從而保證社會(huì)經(jīng)濟(jì)快速、穩(wěn)定的增長(zhǎng)。 對(duì)個(gè)人信用評(píng)估的管理應(yīng)該是嚴(yán)格的，如果處理不好，也會(huì)帶來一定的負(fù)面作用。比如，如果消費(fèi)者不恰當(dāng)?shù)厥褂眯庞孟M(fèi)，就有可能陷入過度消費(fèi)的險(xiǎn)境。對(duì)于企業(yè)來說，會(huì)造成企業(yè)壞帳損失增大，從而加大了成本，使企業(yè)處于不利的競(jìng)爭(zhēng)地位，甚至走向經(jīng)營(yíng)失敗。而對(duì)于消費(fèi)者個(gè)人來說，將有可能無力償還借款，甚至有違法的風(fēng)險(xiǎn)。第二部分：西方發(fā)達(dá)國(guó)家個(gè)人信用評(píng)估的發(fā)展 第一節(jié): 西方發(fā)達(dá)國(guó)家個(gè)人信用評(píng)估發(fā)展概況個(gè)人信用評(píng)估是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物，任何一個(gè)國(guó)家的資信評(píng)估業(yè)都是隨著經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展而發(fā)展的。世界上最早的征信機(jī)構(gòu)為1801年于英國(guó)布魯林克成立的征信局，經(jīng)過整整200年的發(fā)展，資信行業(yè)在歐美發(fā)達(dá)國(guó)家已經(jīng)相當(dāng)成熟并在社會(huì)經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域占據(jù)了不可替代的一席，相對(duì)來說歐洲的英國(guó)和美洲的美國(guó)是資信行業(yè)最發(fā)達(dá)的國(guó)家。在很多西方國(guó)家，由于人們經(jīng)常遷徙，人口流動(dòng)性大，使戶籍管理非常困難，應(yīng)該說資信調(diào)查也是不容易的。一般在這些國(guó)家，每個(gè)公民都有一個(gè)無法偽造的終身社會(huì)安全號(hào)碼，通過這個(gè)社會(huì)安全號(hào)碼，資信公司就可以跟蹤個(gè)人的信用行為，出具信用報(bào)告，任何銀行、公司或業(yè)務(wù)對(duì)象也可據(jù)此號(hào)碼付費(fèi)查詢其個(gè)人信用狀況。一旦有不良記錄，將在7年之內(nèi)無法從信用記錄中抹去，由此會(huì)給其貸款、經(jīng)營(yíng)生意等活動(dòng)帶來極大麻煩，因此每個(gè)公民都非常珍視自己的信用。在美國(guó)，每人都有一個(gè)社會(huì)保障號(hào)碼，其所有經(jīng)濟(jì)活動(dòng)都要用到社會(huì)保障號(hào)碼。國(guó)家專門設(shè)置有聯(lián)網(wǎng)電腦記錄這些資料，每個(gè)人的收入、納稅情況，特別是與銀行的交往記錄都可以通過電腦查到。個(gè)人信用評(píng)估公司再據(jù)此做出長(zhǎng)期保存的信用報(bào)告，這些報(bào)告在法律允許的范圍內(nèi)可以有償提供給銀行、公司或業(yè)務(wù)對(duì)象等授信方，他們將根據(jù)這些個(gè)人信用信息來決定是否向其提供貸款及貸款額度的多少。伴隨IT應(yīng)用的深入，個(gè)人信用評(píng)估體系獲得了極大發(fā)展：貨幣電子化極大方便了檔案登記，個(gè)人信用狀況可以通過發(fā)達(dá)的網(wǎng)絡(luò)反應(yīng)出來，信用評(píng)估機(jī)構(gòu)可以通過網(wǎng)絡(luò)獲取比較全面的個(gè)人信用資料，銀行等授信方也可方便快捷地得到更加詳實(shí)的客戶信用報(bào)告。西方發(fā)達(dá)國(guó)家的信用評(píng)估行業(yè)基本是以二戰(zhàn)為界劃分為兩個(gè)發(fā)展階段。在第二次世界大戰(zhàn)以前，西方發(fā)達(dá)國(guó)家的資信業(yè)發(fā)展緩慢，即使在美國(guó)資信評(píng)估業(yè)同樣也很不發(fā)達(dá)。當(dāng)時(shí)只有極少數(shù)的零售商采用信用銷售，而且其客戶也僅局限于那些非常知名的客戶，因?yàn)槿狈Ρ憬萦行У慕煌üぞ吲c通訊設(shè)施，人們的信貸活動(dòng)受到很大的局限。1910年的摩利斯計(jì)劃銀行可以被稱為最早提供消費(fèi)信貸的銀行。1916年，一個(gè)名為Russell Sage的慈善機(jī)構(gòu)制定出“小型貸款統(tǒng)一法”，該法為消費(fèi)貸款者提供了一個(gè)最早的框架。在第二次世界大戰(zhàn)結(jié)束后的20年中，由于科學(xué)技術(shù)的快速發(fā)展，生產(chǎn)力極大程度的提高，促進(jìn)了消費(fèi)者對(duì)產(chǎn)品、服務(wù)的需求，信用交易成為在市場(chǎng)發(fā)達(dá)國(guó)家中非常重要的促銷手段，而且信用交易額猛增，征信公司的規(guī)模也迅速擴(kuò)大。由于市場(chǎng)發(fā)展的需要，信用管理行業(yè)步入了現(xiàn)代信用管理階段，并取得了快速發(fā)展。但伴隨著信用交易量的增長(zhǎng)和信用管理行業(yè)的發(fā)展，征信數(shù)據(jù)和服務(wù)方式方面不可避免地產(chǎn)生了一些問題，諸如公平授信、正確報(bào)告消費(fèi)者信用狀況、誠(chéng)實(shí)放貸等問題，其中特別敏感的是保護(hù)消費(fèi)者隱私權(quán)問題。這些問題在引起廣泛爭(zhēng)論的同時(shí)，也促進(jìn)了信用管理法律體系的建立，使資信行業(yè)得以在不斷完善的法律體系保護(hù)下健康發(fā)展。由于我國(guó)目前尚無信用相關(guān)的法律出臺(tái)，作為信用評(píng)估公司在處理相關(guān)業(yè)務(wù)時(shí)難免會(huì)覺得無所適從，下面我們將以美國(guó)為例，介紹西方發(fā)達(dá)國(guó)家信用相關(guān)的基本法律框架體系，以為借鑒。第二節(jié) 美國(guó)的信用管理相關(guān)基本法律框架體系鑒于市場(chǎng)的發(fā)展情況，社會(huì)各個(gè)有關(guān)方面都對(duì)美國(guó)國(guó)會(huì)適時(shí)出臺(tái)信用管理相關(guān)法律提出了強(qiáng)烈要求。于是，在20世紀(jì)60年代末期至80年代期間，美國(guó)開始制訂與信用管理相關(guān)的法律，并逐步趨于完善，形成了一個(gè)完整的框架體系。由于個(gè)人信用評(píng)估不僅僅關(guān)系到經(jīng)濟(jì)生活，它還與人權(quán)、個(gè)人隱私等諸多方面有著千絲萬縷的關(guān)聯(lián)，因此要受到各種法律法規(guī)的約束，跳出這些約束奢談個(gè)人信用評(píng)估是不現(xiàn)實(shí)的，因此我們有必要通過對(duì)較為健全的美國(guó)法律框架體系中有