【正文】 止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。與上述終止確認(rèn)條件相同，企業(yè)在判斷是否已將金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給了轉(zhuǎn)入方時(shí)，應(yīng)當(dāng)比較轉(zhuǎn)移前后該金融資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量凈現(xiàn)值及時(shí)間分布的波動(dòng)使其面臨的風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)沒有因金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移發(fā)生實(shí)質(zhì)性改變的，表明該企業(yè)仍保留了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬。以下情形通常表明企業(yè)保留了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬：(1)采用附追索權(quán)方式出售金融資產(chǎn)。企業(yè)出售金融資產(chǎn)時(shí)，如果根據(jù)與購買方之間的協(xié)議約定，在所出售金融資產(chǎn)的現(xiàn)金流量無法收回時(shí)，購買方能夠向企業(yè)進(jìn)行追償，企業(yè)也應(yīng)承擔(dān)任何未來損失。此時(shí)，可以認(rèn)定企業(yè)保留了該金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。(2)附回購協(xié)議的金融資產(chǎn)出售，回購價(jià)固定或是原售價(jià)加合理回報(bào)。在附回購協(xié)議的金融資產(chǎn)出售中，轉(zhuǎn)出方將予回購的資產(chǎn)與售出的金融資產(chǎn)相同或?qū)嵸|(zhì)上相同、回購價(jià)格固定或是原售價(jià)加上合理回報(bào)的，表明企業(yè)保留了該金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，因此不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)所出售的金融資產(chǎn)。例如，采用買斷式回購、質(zhì)押式回購交易賣出債券等。(3)附總回報(bào)互換的金融資產(chǎn)出售，該互換使市場風(fēng)險(xiǎn)又轉(zhuǎn)回給了金融資產(chǎn)出售方。在附總回報(bào)互換的金融資產(chǎn)出售中，企業(yè)出售了一項(xiàng)金融資產(chǎn)，并與轉(zhuǎn)入方達(dá)成一項(xiàng)總回報(bào)互換協(xié)議，如將該資產(chǎn)產(chǎn)生的利息現(xiàn)金流量支付給企業(yè)以換取固定付款額或變動(dòng)利率付款額，該項(xiàng)資產(chǎn)公允價(jià)值的所有增減變動(dòng)由企業(yè)承擔(dān)，從而使市場風(fēng)險(xiǎn)等又轉(zhuǎn)回企業(yè)。在這種情況下，企業(yè)保留了該金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，因此不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)所出售的金融資產(chǎn)。(4)將信貸資產(chǎn)或應(yīng)收款項(xiàng)整體出售，同時(shí)保證對(duì)金融資產(chǎn)購買方可能發(fā)生的信用損失等進(jìn)行全額補(bǔ)償。企業(yè)將信貸資產(chǎn)或應(yīng)收款項(xiàng)整體出售，符合金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移的條件，但由于企業(yè)出售金融資產(chǎn)時(shí)作出承諾，當(dāng)已轉(zhuǎn)移的金融資產(chǎn)將來發(fā)生信用損失時(shí)，由企業(yè)(出售方)進(jìn)行全額補(bǔ)償。在這種情況下，企業(yè)實(shí)質(zhì)上保留了該金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，因此不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)所出售的金融資產(chǎn)。(5)附重大價(jià)內(nèi)看跌期權(quán)的金融資產(chǎn)出售，持有該看跌期權(quán)的金融資產(chǎn)買方很可能在期權(quán)到期時(shí)或到期前行權(quán)。企業(yè)將金融資產(chǎn)出售，同時(shí)按照與購買方之間簽訂的看跌期權(quán)合約，購買方有權(quán)將該金融資產(chǎn)返售給該企業(yè)，但從合約條款判斷，由于該看跌期權(quán)為重大價(jià)內(nèi)期權(quán)，致使購買方到期時(shí)或到期前很可能會(huì)行權(quán)，此時(shí)可以認(rèn)定企業(yè)保留了該項(xiàng)金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，因此，不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該金融資產(chǎn)。(6)附重大價(jià)內(nèi)看漲期權(quán)的金融資產(chǎn)出售，持有該看漲期權(quán)的金融資產(chǎn)賣方很可能在期權(quán)到期時(shí)或到期前行權(quán)。(例24—1) A 銀行為B 企業(yè)提供了一項(xiàng)5 年期貸款，貸款本金為10 000 萬元，貸款利率為5％。隨后，A 銀行與C 公司達(dá)成一項(xiàng)協(xié)議，A 銀行同意向C 公司交付它從上述貸款中收取的本息合計(jì)的90％，以交換9 450 萬元現(xiàn)金付款。A 銀行保留了對(duì)上述貸款本息10％的剩余權(quán)利，如果B 企業(yè)違約，所收回的貸款本息應(yīng)先歸還C公司。假定A 銀行因B 企業(yè)違約，只收回8 500 萬元貸款本息，按協(xié)議約定應(yīng)將8 500萬元全部交付給C 公司，同時(shí)補(bǔ)償C 公司950 萬元；如果A 銀行收回貸款本息金額為10 000 萬元，則應(yīng)將9 450 萬元交付給C 公司，其余550 萬元?dú)w屬于A 銀行。在這種情況下，說明A 銀行保留了該項(xiàng)貸款的次級(jí)權(quán)利使其承擔(dān)了凈現(xiàn)金流量所有可能變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，因而保留了所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，A 銀行所收到的9 450萬元現(xiàn)金，視同向C 公司的融資借款，A 銀行仍應(yīng)繼續(xù)確認(rèn)全部貸款。2．企業(yè)既沒有轉(zhuǎn)移也沒有保留金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，但未放棄對(duì)該金融資產(chǎn)控制的，應(yīng)當(dāng)按照其繼續(xù)涉入所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的程度確認(rèn)有關(guān)金融資產(chǎn)，并相應(yīng)確認(rèn)有關(guān)負(fù)債。繼續(xù)涉入所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的程度，是指該金融資產(chǎn)價(jià)值變動(dòng)使企業(yè)面臨的風(fēng)險(xiǎn)水平。在這種情況下，這種轉(zhuǎn)移實(shí)際上反映了企業(yè)對(duì)所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的風(fēng)險(xiǎn)敞口，這一風(fēng)險(xiǎn)敞口并不與資產(chǎn)整體有關(guān)，而是限制為一定的金額。即企業(yè)對(duì)被轉(zhuǎn)移資產(chǎn)繼續(xù)涉入的程度。繼續(xù)涉入的方式主要有：具有追索權(quán)、享有繼續(xù)服務(wù)權(quán)、簽訂回購協(xié)議、簽發(fā)或持有期權(quán)以及提供擔(dān)保等。有時(shí)，企業(yè)僅繼續(xù)涉入所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的一部分，例如，保留一項(xiàng)買入期權(quán)，以回購所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的某一部分；保留所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)上的一項(xiàng)剩余權(quán)益，該剩余權(quán)益使企業(yè)僅保留了所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)所有權(quán)上的部分重大風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬。此時(shí)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照其繼續(xù)涉入所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的部分確認(rèn)有關(guān)金融資產(chǎn)，并相應(yīng)確認(rèn)有關(guān)負(fù)債。在實(shí)務(wù)中，企業(yè)判斷金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移時(shí)應(yīng)注意以下事項(xiàng)：一是企業(yè)是否轉(zhuǎn)移或保留了金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬，通常情況下是比較明顯的，不需要進(jìn)行任何計(jì)算。但在某些情況下，企業(yè)需要通過計(jì)算未來現(xiàn)金流量凈現(xiàn)值的變動(dòng)來判斷是否已將金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬轉(zhuǎn)移給了轉(zhuǎn)入方。企業(yè)在計(jì)算金融資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量凈現(xiàn)值時(shí)，應(yīng)當(dāng)考慮所有合理、可能的現(xiàn)金流量波動(dòng)，并采用適當(dāng)?shù)默F(xiàn)行市場利率作為折現(xiàn)率。二是企業(yè)在判斷是否已放棄對(duì)所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的控制時(shí)，應(yīng)當(dāng)注重轉(zhuǎn)入方出售該金融資產(chǎn)的實(shí)際能力。如果轉(zhuǎn)入方能夠單獨(dú)將轉(zhuǎn)入的金融資產(chǎn)整體出售給與其不存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系的第三方，且沒有額外條件對(duì)此項(xiàng)出售加以限制的，表明企業(yè)已放棄對(duì)該金融資產(chǎn)的控制，而轉(zhuǎn)入方具有出售該金融資產(chǎn)的實(shí)際能力。因此，企業(yè)應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)該項(xiàng)金融資產(chǎn)。①當(dāng)企業(yè)所轉(zhuǎn)移的金融資產(chǎn)具有活躍市場時(shí)，表明轉(zhuǎn)入方具有出售該金融資產(chǎn)的實(shí)際能力，此時(shí)企業(yè)如果保留了回購該資產(chǎn)的選擇權(quán)，轉(zhuǎn)入方易于從活躍市場上購回。如果所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)不存在活躍市場，即使合同約定轉(zhuǎn)入方有權(quán)處置被轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，也不表明企業(yè)具有出售該金融資產(chǎn)的實(shí)際能力。②轉(zhuǎn)入方是否能夠自由地處置所轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，也是判斷轉(zhuǎn)入方是否具有出售金融資產(chǎn)的實(shí)際能力的一個(gè)方面?！澳軌蜃杂傻靥幹谩保砻鬓D(zhuǎn)入方能夠單方面行使這種權(quán)利，即能夠單獨(dú)出售所轉(zhuǎn)入金融資產(chǎn)且沒有額外條件對(duì)此銷售加以限制，使其獨(dú)立于其他人的行為；并且，不存在與出售密切相關(guān)的約束性條款。如果轉(zhuǎn)入方不能自由地處置所轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，則轉(zhuǎn)入方不具有出售該金融資產(chǎn)的實(shí)際能力。比如，轉(zhuǎn)入方出售轉(zhuǎn)入的金融資產(chǎn)時(shí)附有一項(xiàng)看漲期權(quán)，且該看漲期權(quán)又是重大價(jià)內(nèi)期權(quán)，以致于可以認(rèn)定轉(zhuǎn)入方將來很可能會(huì)行權(quán)。在這種情況下，不表明轉(zhuǎn)入方有出售所轉(zhuǎn)入金融資產(chǎn)的實(shí)際能力。三是企業(yè)在判斷金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移是否滿足金融資產(chǎn)終止確認(rèn)條件時(shí)，應(yīng)當(dāng)注重金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移的實(shí)質(zhì)。例如，在采用保留次級(jí)權(quán)益或提供信用擔(dān)保等進(jìn)行信用增級(jí)的金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移中，如果轉(zhuǎn)出方保留了所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)所有權(quán)上幾乎所有的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的，不應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)所轉(zhuǎn)移的金融資產(chǎn)；如果轉(zhuǎn)出方只保留了所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)所有權(quán)上的部分(非幾乎所有)風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬且能控制所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的，應(yīng)當(dāng)按照其繼續(xù)涉入所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的程度確認(rèn)相關(guān)資產(chǎn)和負(fù)債。四是企業(yè)對(duì)金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)入方具有控制權(quán)的，除在該企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表基礎(chǔ)上按照金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移準(zhǔn)則進(jìn)行確認(rèn)和計(jì)量外，還應(yīng)當(dāng)按照《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第33 號(hào)——合并財(cái)務(wù)報(bào)表》的規(guī)定，將轉(zhuǎn)入方納入合并財(cái)務(wù)報(bào)表范圍。圖24—1 說明了如何判斷金融資產(chǎn)是否應(yīng)當(dāng)終止確認(rèn)，以及在多大程度上終止確認(rèn)。二、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移的計(jì)量(一)整體轉(zhuǎn)移滿足終止確認(rèn)條件時(shí)的計(jì)量金融資產(chǎn)整體轉(zhuǎn)移滿足終止確認(rèn)條件的，應(yīng)當(dāng)將下列兩項(xiàng)金額的差額計(jì)入當(dāng)期損益：1．所轉(zhuǎn)移金融資產(chǎn)的賬面價(jià)值；2．因轉(zhuǎn)移而收到的對(duì)價(jià)，與原直接計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動(dòng)累計(jì)額之和。具體計(jì)算公式如下：金融資產(chǎn) 因轉(zhuǎn)移 所轉(zhuǎn)移 原直接計(jì)入所有者整體轉(zhuǎn)移 ＝收到的一 金融資產(chǎn)＋(或一)權(quán)益的公允價(jià)值變動(dòng)形成的損益