【正文】 后努力 ,也是 90 年代日本第二次動用公共資金處理不良貸款 .銀行改革法案的要點(diǎn)如下 :① 銀行若自認(rèn)為資本不足 ,必須向一個獨(dú)立委員會申請撥出公款融資 .② 銀行若要政府注資 ,必須收購一家虧損的銀行或需要資金 ,預(yù)防信用緊縮危害整個經(jīng)濟(jì) .③ 銀行的資本與資產(chǎn)比率超過 8%,政府可根據(jù)某些 條件在這家銀行投資 ,購買優(yōu)先股 。若資本與資產(chǎn)比率介于 2%一 4%,政府可購買這家銀行的普通股或優(yōu)先股 ,但銀行董事會必須辭職 ,分行數(shù)目也必須削減 ,海外分行則關(guān)閉 。原中國投資銀行簽發(fā)的各種存單存折 ,國債收購憑證及其他有價證券繼續(xù)有效 ,原中國投資銀行簽訂的貸款 ,拆借 ,回購等資金往來合同繼續(xù)有效 ,不會對客戶的利益造成任何損害 .經(jīng)過資產(chǎn)重組 ,中國光大銀行的資產(chǎn) ,人員 ,網(wǎng)點(diǎn)分別翻了一番 ,資產(chǎn)達(dá)到 1500 多億元 ,網(wǎng)點(diǎn) 245家 ,員工 5000多人 ,總規(guī)模位居全國銀行業(yè)前六位 . 中國光大銀行自成立以來 ,保持著旺盛的發(fā)展態(tài)勢 ,資產(chǎn)規(guī)模迅速擴(kuò)大 ,利潤高速增長 .到 1998年底 ,本外幣資產(chǎn)總額達(dá) 747億元人民幣 ,各項(xiàng)存款余額近 500 億元 ,人均利潤 43 萬元 ,資產(chǎn)利潤率 ,人均利潤在中國銀行業(yè)中名列前茅 .1996 年 ,中國光大銀行成功地完成股份制改造 ,由中國光大 (集團(tuán) )總公司全資企業(yè)改組為由中國光大 (集團(tuán) )總公司控股 ,包括亞洲開發(fā)銀行在內(nèi)的 ,擁有 131 家 股東的全國性股份制商業(yè)銀行 .特別是亞洲開發(fā)銀行這一國際金融機(jī)構(gòu)入股 ,在我國商業(yè)銀行發(fā)展史上尚屬首次 ,它有助于促進(jìn)中國光大銀行形成符合國際慣例的科學(xué)合理的管理模式和運(yùn)行機(jī)制 .1997 年 6 月 ,中國光大 (集團(tuán) )總公司將其所持有的中國光大銀行20%的股份 ,成功地注入到香港聯(lián)交所上市的 中國光大控股有限公司 ,使中國光大銀行成為國內(nèi)惟一一家在境外間接上市 ,擁有 %外資股份的銀行 ,從而與國際資本市場相銜接 ,拓展了銀行的發(fā)展空間 .這次經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)的接受工作可以說在中國金融史上是一個先例 ,是中國金融改革的重大 舉措 ,也是中國銀行業(yè)首次按商業(yè)原則進(jìn)行資產(chǎn)重組的典型 . [分析提示 ] 企業(yè)并購已有一百多年的歷史 ,但銀行間的并購活動則是隨著金融自由化才逐漸增多的 .銀行的并購是銀行業(yè)乃至整個金融業(yè)重建的重要方式 ,并購加劇了銀行間的競爭 .20 世紀(jì) 90 年代后期 ,銀行并購又高潮迭起 ,究其原因在很大程度上是追求利潤和迫于競爭的需要 .80 年代的金融自由化加劇了銀行間的競爭 ,非銀行金融機(jī)構(gòu)大量進(jìn)入傳統(tǒng)銀行業(yè)領(lǐng)域 ,使銀行在吸收存款 ,發(fā)放貸款方面的壟斷地位受到挑戰(zhàn) ,盈利性也受到極大的影響 .在這種情況下 ,銀行迫切需要增強(qiáng)自身實(shí)力 .并購 ,一方 面可以擴(kuò)大銀行規(guī)模 ,另一方面也可以產(chǎn)生較大的協(xié)同效應(yīng) .光大銀行對原投資銀行的收購正是基于這樣一種考慮下進(jìn)行的 ,實(shí)踐證明也達(dá)到了理想的效果 . [思考題 ] ,從整個運(yùn)作過程來看 ,有何特點(diǎn) 案例 12:加拿大兩家銀行合并受挫 1998年 1月 ,加拿大最大的商業(yè)銀行皇家銀行宣布將和排名第三的蒙特利爾銀行合并 .三個月后 ,排名第二的帝國商業(yè)銀行也宣布 ,要和排名第五的道明銀行 實(shí)行聯(lián)姻 . 1998 年 12 月 14 日 ,加拿大政府正式拒絕了這兩項(xiàng)合并意向 .分析家稱 ,合并若成事實(shí) ,勢必將產(chǎn)生兩家控制加拿大銀行體系 70%資產(chǎn)的大銀行 ,因此兩項(xiàng)合并計劃未獲批準(zhǔn) . 據(jù)悉 ,擬議中合并后的兩家新銀行 ,足以操縱約 70%的加拿大銀行體系資產(chǎn) ,其數(shù)額高達(dá) 9600億加元 (約合 6230 億美元 ).四家銀行稱 ,它們有必要合并以對抗外資的競爭 ,以及滿足未來發(fā)展所需的龐大技術(shù)投資 . 加拿大政府財政部長馬丁在宣布這一決定時說 ,擬議中的兩項(xiàng)銀行合并計劃 ,不符合加拿大的最大利益 .馬丁說 ,如果允許合并 ,將導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)權(quán)力不合理地 過分集中在少數(shù)大銀行手中 ,從而極大地降低銀行業(yè)的競爭 ,并削弱政府對金融問題的處理能力 . 馬丁還說 ,政府正在制定金融業(yè)面向未來的有關(guān)政策 ,在新政策出臺之前 ,政府將不考慮銀行間的任何合并事宜 . 調(diào)查表明 ,三個加拿大人中就有一個反對銀行合并 ,他們擔(dān)心銀行合并將削弱競爭 ,損害自己的切身利益 . [分析提示 ] 雖然說銀行并購能夠擴(kuò)大銀行規(guī)模 ,搶占市場 ,同時降低經(jīng)營成本 ,實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益 ,另外還能通過優(yōu)勢互補(bǔ)來實(shí)現(xiàn)協(xié)同效益 ,但是大銀行之間的合并在一定程度上維護(hù)了銀行體系穩(wěn)定的同時 ,也具有潛在的威脅 .一方面 ,銀行規(guī)模擴(kuò)大會 使其陷入破產(chǎn)困境時營救更困難 ,影響范圍更大 ,甚至?xí)_擊全球金融市場 ,另一方面 ,銀行規(guī)模過大也會削弱其業(yè)務(wù)調(diào)整的靈活性 .因此 ,有些國家限制超大規(guī)模銀行合并 ,以防對銀行業(yè)造成不利影響 . [思考題 ] 如何看待經(jīng)濟(jì)的過分集中與銀行并購的關(guān)系 你對中國銀行業(yè)的未來合并趨勢有何預(yù)見 案例 12:日本三家大銀行合并 —— 又一艘 金融超級航空母艦 誕生 1999年 8月 20 日下午 ,日本興業(yè) 銀行 ,第一勸業(yè)銀行和富士銀行在東京正式宣布 ,三家銀行已就全面合作達(dá)成共識 .這表明 ,一個總資產(chǎn)規(guī)模超過 150萬億日元的世界最大的金融集團(tuán)將在日本誕生 . 根據(jù)三家銀行達(dá)成的共識 ,三方的合作將分成兩個步驟 :第一步是按相同比例共同出資 ,在2020 年秋天設(shè)立共同的控股金融公司 ,三家銀行則分別成為該控股公司的完全子公司 。第一勸業(yè)銀行總資產(chǎn)約為 ,從業(yè)人員 16 090人 。① 交足存款準(zhǔn)備金 ,留足備付金 。⑧ 遵守法定營業(yè)時間的規(guī)定 ,等等 .特別是對存款利率 ,由于存款利率的高低直接關(guān)系到存款人和商業(yè)銀行的切身利益 ,關(guān)系到國家的金融秩序 ,所以商業(yè)銀行在開展存款時 ,要求得更加明確和嚴(yán)格 .我國《商業(yè)銀行法》第 31條和第 47條以及第 79條對此都有明確規(guī)定 .根據(jù)這些有關(guān)規(guī)定 ,允許商業(yè)銀行在人民銀行規(guī)定的存款利率限度內(nèi) ,依據(jù)自身的條件和所處地區(qū)的實(shí)際情況確定相應(yīng)的存款利率 ,不允許商業(yè)銀行超出人民銀行規(guī)定的利率限度 ,更不允許不顧經(jīng)濟(jì)規(guī)律 ,以不正當(dāng)?shù)氖侄畏欠ê兔つ课沾婵?.對此 ,我國的《反不正當(dāng)競爭法》和《刑法》中也有明確的規(guī)定 . [思考題 ] ,通過提高利息的手段大量集中資金將導(dǎo)致什么樣的社會后果 ,形成吸收存款上的不正當(dāng)競爭 ,對國家金融秩序會造成哪些不良影響 《商業(yè)銀行法》中規(guī)定的保護(hù)存款人的權(quán)益 ,是在何種條件下實(shí)施的 ,中國人民銀行需要做哪些工作 ,應(yīng)采取怎樣的措施 ,分析我國有關(guān)的金融法規(guī)和《刑法》以及《反不正當(dāng)競爭法》對規(guī)范我國金融市場行為有何重要意義 . 案 例 15:存款人的合法權(quán)益不容侵害 1,金融服務(wù) ,應(yīng)依法而行 北京曾發(fā)生了一起投訴金融企業(yè)的事件 .案情大致是 ,一王女士 1996 年在北京海淀區(qū)一家儲蓄所辦理了一筆 1萬元港幣的定期存款 .1997年該存款到期 ,她丈夫到該儲蓄所辦理了轉(zhuǎn)存手續(xù) ,將到期存款連本帶息續(xù)存 1 年 .今年夏季的一天 ,該存款又快到期了 ,因?yàn)樗麄兦放笥训腻X急需歸還 ,就將該存單交給了那位朋友 .可是這位朋友到銀行取出錢后給王女士打電話說 ,你存的錢不是 1 萬多元 ,而是 1000 多元 .王女士頓感疑惑和歉疚 .經(jīng)過交涉 ,該儲蓄所和上級行為王女士查了賬 ,結(jié)果是 1997年辦轉(zhuǎn)存時 ,王女士的丈夫取走了 9500 元 ,僅轉(zhuǎn)存了 1000 多元 .當(dāng)王女士提出要看轉(zhuǎn)存時的存單時 ,發(fā)現(xiàn)儲蓄所出示的存單 ,不是她丈夫親筆所寫 ,而是別人代填的 .王女士要求銀行方面對此作出解釋 .儲蓄所的一位女營業(yè)員并不否認(rèn)這個事實(shí) ,她說存單是她代填的 ,原因是王女士的丈夫當(dāng)時稱他本人不會填單 ,她是應(yīng)客戶要求 代客服務(wù) .王女士說 ,我們兩口子都是大學(xué)生 ,丈夫是一位科技工作者 ,他不會填存單 誰信 ! 王女士與銀行的糾紛 ,雖說這筆錢的去向一時無法確定 ,但很明顯的是那家儲蓄所的工作人員存在違規(guī)操作 ,責(zé)任是不容置疑的 . 2,嚴(yán)格 按照規(guī)章制度操作 ,可以避免不必要的糾紛 不久前 ,一名中年男子手持身份證和公安機(jī)關(guān)開具的查詢證明 ,匆匆來到浙江省松陽支行古市分理處 ,稱其妻林某意外死亡 ,存單下落不明 ,因而他抱著試試看的心理來到該處查詢 ,要求查詢其妻林某的存款情況并申請辦理掛失手續(xù) . 營業(yè)員小陳明白中年男子的來意后 ,對他的遭遇深表同情 ,心想他妻子若真有錢存在這里 ,就一定要想辦法幫他找到 ,對于一直沉浸在喪妻悲痛中的他 ,這也許是一種慰藉 .她一邊安慰他 ,一邊迅速打開電腦進(jìn)行查詢 ,查詢很快就有了結(jié)果 —— 林 XX,活期存款 ,余額 4000 元 .小陳想馬上為 其辦理掛失手續(xù) ,可一轉(zhuǎn)念 ,顧客提供的存款證明材料十分有限 ,為慎重起見 ,是不是按規(guī)定再查詢一下儲戶的其他交易材料 .她翻開原始憑證 ,當(dāng)查到該儲戶的開戶憑條時 ,大吃一驚 ,該儲戶填寫的地址與中年男子提供的地址不符 .小陳馬上意識到這事可能會有蹊蹺 ,會不會是粗心的儲戶當(dāng)時填寫地址一欄的時候填錯了 會不會是同名同姓不同人 她不停地猜測著 ,同時決定不辦理掛失手續(xù) ,并耐心向中年男子作了說明 . 次日 ,中年男子嘟囔著來到行長辦公室 ,他似乎認(rèn)定這筆錢就是他妻子的 ,執(zhí)意要求行長同意其辦理掛失手續(xù) .行長對此事十分重視 ,認(rèn)定這事若處理不 當(dāng) ,極易引起存款糾紛 .從維護(hù)存款人的正當(dāng)權(quán)益出發(fā) ,他果斷決定 ,請法律公證部門依法協(xié)助調(diào)查并予以公證 . 按照開戶憑條上的地址 ,公證員在分理處主任的陪同下 ,趕了幾十里崎嶇泥濘的鄉(xiāng)間小路 ,先后走訪四個村莊 ,費(fèi)盡周折終于找到了另一個同姓的林某 .這位林某向公證員詳細(xì)敘述了存款開戶日期 ,金額及前前后后的存款情況 ,并向公證員出具了蓋有中行古市分理處業(yè)務(wù)公章的活期存折 .經(jīng)過分理處主任的仔細(xì)辨認(rèn)及在場公證員的公證 ,最終確認(rèn)這位林某才是真正的存款人 .至此 ,這起由同名同姓引起的存款掛失疑案 ,在法律公證的協(xié)助下 ,徹底查清 .而此時中 年男子的疑慮也已煙消云散 ,他非但沒有因?yàn)榈貌坏竭@筆存款而埋怨 ,反被中行員工認(rèn)真負(fù)責(zé)的工作態(tài)度而打動 . [分析提示 ] 我國《商業(yè)銀行法》第 29條規(guī)定 :商業(yè)銀行辦理個人儲蓄存款業(yè)務(wù) ,應(yīng)遵循 存款自愿 ,取款自由 ,存款有息 ,為存款人保密 的原則 . 對個人儲蓄存款 ,商業(yè)銀行有權(quán)拒絕任何單位或個人查詢 ,凍結(jié) ,扣劃 ,但法律另有規(guī)定的除外 .銀行人員在辦理儲蓄存款業(yè)務(wù)時 ,應(yīng)該遵章守紀(jì) ,代客 服務(wù)的范圍要有個限度 ,首先要保證存款安全 . [思考題 ] . 《商業(yè)銀行法》中多處提到對存款人進(jìn)行保護(hù) ,請分析這些規(guī)定對商業(yè)銀行的經(jīng)營管理有何重要意義 . 案例 16:美國 80年代規(guī)避既有管理法規(guī)的吸存創(chuàng)新 1,繞開 Q 條例對活期存款不支付利息的限制 ,創(chuàng)新 NOW,ATS,MMM 和隔日回購協(xié)議等新的存款品種 1970 年 ,作為努力尋找法律管制漏洞的結(jié)果 ,馬薩諸塞州的一家互助儲蓄銀行發(fā)現(xiàn)了對支票存款禁止支付利息的法規(guī)的漏洞 ,從而發(fā)了橫財 .實(shí)際上 ,只要把一種支票稱作可轉(zhuǎn)讓提款通知書 (NOW),可簽發(fā)這種通知書的賬戶便可以在法律上不被作 為支票賬戶看待了 .這樣 ,NOW賬戶便不受有關(guān)支票賬戶法規(guī)之限 ,可以支付利息 .在兩年的訟爭后 ,馬薩諸塞州的互助儲蓄銀行于 1972年 5 月獲準(zhǔn)發(fā)行支付利息的 NOW 賬戶 .繼之 ,1972 年 9月新罕布什爾州的法院確認(rèn)了 NOW 賬戶在該州的合法性 .由于商業(yè)銀行不愿意在支票賬戶存款上受到來自其他金融中介機(jī)構(gòu)的競爭 ,他們發(fā)動了一場運(yùn)動來阻止此類賬戶向其他州蔓延 .結(jié)果 ,是美國國會于1974 年元月通過法令 ,把 NOW 賬戶限制在新英格蘭的各州之內(nèi) .1980 年 ,法律最終還是允許了全國各地的儲貸協(xié)會 ,互助儲蓄銀行和商業(yè)銀行開辦 NOW 賬戶 ,同時信貸協(xié)會的類似賬戶(股金匯票賬戶 )也獲批準(zhǔn) . 另一種能使銀行對支票賬戶支付利息的創(chuàng)新是自動轉(zhuǎn)換儲蓄賬戶 (ATS).在這種安排中 ,支票賬戶中一定金額之上的余額都能自動轉(zhuǎn)換為支付利息的儲蓄賬戶 .當(dāng)對自動轉(zhuǎn)換儲蓄賬戶簽發(fā)支票時 ,必要的兌付支票資金會自動地從儲蓄賬戶轉(zhuǎn)到支票賬戶上 .這樣 ,可得利息的儲蓄賬戶上的金額實(shí)際上成為存款者支票賬戶的一部分 ,因?yàn)樗鼈兪强晒┖灠l(fā)支票的 .然而 ,從法律上說 ,這是一種儲蓄賬戶 ,而不是向存款者支付利息的支票賬戶 .商業(yè)銀行向他們的公司存款者提供了另一種形式的 ATS賬戶 ,他們利用一種所謂 清理賬戶 來從事隔日回購安排 .在這種安排下 ,在一家公司營業(yè)終了時 ,其支票賬戶一定金額以上的存款都 全數(shù)清理出去 ,投資于隔日回購協(xié)定上 ,而這項(xiàng)交易是向該公司支付利息的 ,即這家公司購買財政部債券 ,而銀行同意于第二天以稍高的價格回購這些債券 .同樣 ,盡管支票賬戶在法律上不支付利息 ,但該公司實(shí)際上還是在它可以簽發(fā)支票的存款余額上獲得了利息 . MMM 即貨幣市場互助基金 ,它也是為了規(guī)避存款利率上限和法定準(zhǔn)備要求的管制而產(chǎn)生的 .貨幣市場互助基金發(fā)行一種股份 ,這種股份可按固定價格 (通常是一美元 )以開支票的方式兌現(xiàn) .此外 ,你還能對這些以股份形式持有的存款簽發(fā)支票 .盡管貨幣市場基金的股份實(shí)際上是有利息的支票賬戶 ,但它們在法律上并不是存款 ,因而不受法規(guī)限制 ,可以支付高于銀行存款的利率 .第一家 MMM 是由華爾街兩名離經(jīng)叛道者布魯斯本特和亨利布朗于 197