【正文】 理與內(nèi)部控制 二者最大的區(qū)別： 目標(biāo)和側(cè)重點(diǎn)不同v有效的公司治理結(jié)構(gòu)的 目標(biāo) 是股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和經(jīng)理層之間權(quán)、責(zé)、利的配置與劃分 , 實(shí)現(xiàn)所有者、管理者和其他利益相關(guān)者的制衡 , 其 側(cè)重點(diǎn) 是實(shí)現(xiàn)各相關(guān)主體責(zé)權(quán)利的對(duì)等。 v公司治理與內(nèi)部控制的交叉部分是 監(jiān)督 、 信息傳遞 與 權(quán)責(zé)分配 ；v治理主體 評(píng)價(jià) 內(nèi)部控制效果；v經(jīng)營(yíng)者 有責(zé)任向治理機(jī)關(guān) 報(bào)告 內(nèi)部控制執(zhí)行情況案例引入 科龍電器的內(nèi)部治理問(wèn)題 q表面上看，科龍電器已經(jīng)按照 《 公司法 》 、 《 證券法 》 和中國(guó)證監(jiān)會(huì)有關(guān)法律規(guī)范的要求，建立了公司法人治理結(jié)構(gòu)，但實(shí)質(zhì)上公司內(nèi)部治理仍存在嚴(yán)重缺陷，公司的獨(dú)立董事制度名存實(shí)亡。執(zhí)行董事占絕對(duì)多數(shù)且均代表大股東利益，這樣的董事會(huì)結(jié)構(gòu)決定了其內(nèi)部必然缺乏有效的權(quán)力制衡關(guān)系。q為防止科龍電器在 2022年繼續(xù)虧損而退市， 2022年至2022年間，顧雛軍指使姜寶軍等人以加大 2022年的虧損額、壓貨銷售、本年費(fèi)用延后入賬、作假?gòu)U料銷售等方式虛增利潤(rùn)。通過(guò)這些措施，科龍電器 2022年、 2022年公布的虛假財(cái)務(wù)報(bào)告顯示，其利潤(rùn)分別達(dá) 1億余元、 2億余元。q科龍電器會(huì)計(jì)信息失真的一個(gè)重要原因是公司內(nèi)部治理問(wèn)題，但科龍所存在的公司內(nèi)部治理問(wèn)題，不是偶然，而是在中國(guó)的上市公司中普遍存在。安然 (Enron)公司的破產(chǎn)也凸現(xiàn)了美國(guó)公司治理模式問(wèn)題，如 治理結(jié)構(gòu)中股東監(jiān)督蒼白 ,外部市場(chǎng)體系對(duì)董事的監(jiān)管脆弱與滯后等缺陷。 我國(guó)國(guó)有企業(yè)的法人治理問(wèn)題：所有人虛擬全國(guó)人民國(guó)家 中央政府企業(yè)經(jīng)營(yíng)者各級(jí)地方政府國(guó)有股權(quán)代表人誰(shuí)都是所有者，誰(shuí)都不是所有者委托的鏈條太長(zhǎng)?我國(guó)國(guó)有企業(yè)的法人治理問(wèn)題：無(wú)解的委托－代理問(wèn)題企業(yè)經(jīng)營(yíng)者各級(jí)地方 政府 國(guó)有股權(quán) 代表人在長(zhǎng)長(zhǎng)的委托－代理鏈條中，每一個(gè)結(jié)點(diǎn)都既是委托人又是代理人，作為委托人他可能違背上一層委托人的意志，而他的代理人又可能違背他的意志 … … 從企業(yè)外部競(jìng)爭(zhēng)的角度來(lái)分析，正因?yàn)槲墟溙L(zhǎng)和所有人虛擬這些固有弊病，國(guó)有企業(yè)通常不可能和產(chǎn)權(quán)明晰的私有控股企業(yè)來(lái)競(jìng)爭(zhēng)的委托鏈太長(zhǎng)和所有人虛擬等固有問(wèn)題決定了國(guó)有企業(yè)委托－代理問(wèn)題的無(wú)解性?我國(guó)國(guó)有企業(yè)的法人治理問(wèn)題：股東會(huì)形同虛設(shè)國(guó)有企業(yè)是指國(guó)有獨(dú)資或國(guó)有絕對(duì)控股的企業(yè)！n 國(guó)有股代表以個(gè)人利益為導(dǎo)向的行為方式n 國(guó)有企業(yè)的一股獨(dú)大或者絕對(duì)控股使得國(guó)有股代表有絕對(duì)的發(fā)言權(quán)導(dǎo)致導(dǎo)致n 股東會(huì)不可能真正地從企業(yè)的長(zhǎng)期利益出發(fā)來(lái)議事和股東會(huì)不可能真正地從企業(yè)的長(zhǎng)期利益出發(fā)來(lái)議事和決策決策n 國(guó)有企業(yè)股東一言堂，股東會(huì)的作用不可能發(fā)揮國(guó)有企業(yè)股東一言堂，股東會(huì)的作用不可能發(fā)揮?我國(guó)國(guó)有企業(yè)的法人治理問(wèn)題：董事長(zhǎng)權(quán)利過(guò)于集中，董事會(huì)作用無(wú)從發(fā)揮n 以個(gè)人利益為導(dǎo)向的行為方式n 在股權(quán)結(jié)構(gòu)上的絕對(duì)控股地位n 國(guó)有企業(yè)的董事長(zhǎng)都是由政府任命的，相當(dāng)于政府高層官員導(dǎo)致導(dǎo)致n 董事會(huì)在決定企業(yè)的長(zhǎng)期戰(zhàn)略和重大投資時(shí)并不一定以企 業(yè)真正的需求和企業(yè)發(fā)展的內(nèi)在要求來(lái)考量n 董事長(zhǎng)也不真想發(fā)揮董事會(huì)的真正作用?我國(guó)國(guó)有企業(yè)的法人治理問(wèn)題：監(jiān)事會(huì)僅是擺設(shè) ,職責(zé)難以發(fā)揮n 在實(shí)際國(guó)企里，監(jiān)事通常成了一個(gè)在實(shí)際國(guó)企里，監(jiān)事通常成了一個(gè) “閑職閑職 ”。政府在任命監(jiān)事的時(shí)候，往往把有資格而無(wú)能力的閑人派任命監(jiān)事的時(shí)候，往往把有資格而無(wú)能力的閑人派任為監(jiān)事，這又形成了惡性循環(huán)。n 監(jiān)事會(huì)不可能正常發(fā)揮真正的監(jiān)督職能監(jiān)事會(huì)不可能正常發(fā)揮真正的監(jiān)督職能?我國(guó)國(guó)有企業(yè)的法人治理問(wèn)題： 小股東的 “搭便車 ”現(xiàn)象和侵犯小股東利益小股東搭便車現(xiàn)象的正常的n 小股東作為個(gè)體很難能影響公司的決策n 小股東能做的只有用 “腳 ”投票但大股東侵犯小股東利益卻是不正常和非法的n 大股東在進(jìn)行決策時(shí)的短視心里，不考慮侵犯小股東 利益會(huì)有長(zhǎng)期利益的損失n 董事會(huì)里應(yīng)該有代表小股東利益的說(shuō)話人（如獨(dú)立董事）第三節(jié) 機(jī)構(gòu)設(shè)置及權(quán)責(zé)分配一、機(jī)構(gòu)設(shè)置類型v縱觀世界的公司治理模式，主要有英美法系、大陸法系、混合模式三種不同的模式。l機(jī)構(gòu)設(shè)置：股東會(huì)、董事會(huì)、主管委員會(huì)（不設(shè)監(jiān)事會(huì)），其中美國(guó)率先創(chuàng)立了獨(dú)立董事制度。 股東大會(huì)CEO和高級(jí)經(jīng)理層提名委員會(huì)審計(jì)委員會(huì)薪酬委員會(huì)其他各委員會(huì)董事會(huì) 獨(dú)立董事英美法系的公司治理模式 （續(xù)）（二）大陸法系（德日）的公司治理模式l又稱 “ 雙層委員會(huì)制 ” 、 “ 二元制 ” ，在這種模式下，公司治理結(jié)構(gòu)強(qiáng)調(diào)決策權(quán)、執(zhí)行權(quán)和監(jiān)督權(quán)的分離l在股東會(huì)下，分設(shè)公司獨(dú)立的執(zhí)行機(jī)關(guān)和和監(jiān)督機(jī)關(guān)，分別由董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)享有和行使。 股東（資方）董事會(huì)(經(jīng)理理事會(huì) )職工（勞方）資方代表監(jiān)事會(huì)勞方代表n 德國(guó)的二元公司治理模式任命理任命理事會(huì)事會(huì)1/32/3席位席位(三 )我國(guó)公司治理模式 兩種模式交叉的 混合模式 ，具有雙重特征：v一方面，從我國(guó) 《 公司法 》 的規(guī)定看，中國(guó)公司的治理結(jié)構(gòu)采用的是類似于大陸法系國(guó)家（德、日）的二元治理結(jié)構(gòu)。 我國(guó)公司治理結(jié)構(gòu)股東會(huì)董事會(huì)經(jīng)理（高級(jí)職員）監(jiān)事會(huì)股東會(huì)是公司的 權(quán)力 機(jī)構(gòu)；監(jiān)事會(huì)是最高 監(jiān)督 機(jī)構(gòu)；董事會(huì)是最高 決策 機(jī)構(gòu)；經(jīng)理會(huì)是最高 執(zhí)行 機(jī)構(gòu)。股東大會(huì)是由公司全體股東組成、決定公司經(jīng)營(yíng)者管理重大事項(xiàng)的 最高權(quán)力機(jī)構(gòu) 。職權(quán) :216。 （二）董事會(huì) 216。216。 董事會(huì)職權(quán)216。 (2)決定 公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)計(jì)劃和投資方案。(4)批準(zhǔn) 公司的基本管理制度。 (6)制訂 公司年度財(cái)務(wù)預(yù)、決算方案和利潤(rùn)分配方案、彌補(bǔ)虧損方案。 (8)聘任或解聘 公司總經(jīng)理、副總。經(jīng)理是公司業(yè)務(wù)的執(zhí)行機(jī)關(guān)，是公司日常經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)的 組織者 。經(jīng)理機(jī)關(guān)與股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)等機(jī)關(guān)不同的是，前三者都是會(huì)議體機(jī)關(guān)，經(jīng)理機(jī)關(guān)是由經(jīng)理個(gè)人來(lái)?yè)?dān)任的。(l)主持 公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理工作，組織實(shí)施董事會(huì)決議； (2)組織實(shí)施 公司年度經(jīng)營(yíng)計(jì)劃和投資方案； (3)擬定 公司內(nèi)部管理機(jī)構(gòu)設(shè)置方案；(4)擬定 公司基本管理制度； (5)制定 公司具體制度； (6)提請(qǐng)聘任 和解聘公司副經(jīng)理、財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人； (7)聘任或者解聘 除應(yīng)由董事會(huì)聘任或解聘以外的負(fù)責(zé)管理人員； (8)公司章程中董事會(huì)授予的其它職權(quán)。 （四）監(jiān)事會(huì) 216。216。 216。監(jiān)事會(huì)職權(quán)216。 案例引入 民生銀行董事會(huì)內(nèi)斗凸顯公司治理尷尬 v 2022年 9月 9日，民生銀行第三次臨時(shí)股東大會(huì)如期召開(kāi)。民生銀行董事會(huì)內(nèi)部歷來(lái)不缺乏爭(zhēng)斗。次日，民生銀行向港交