【正文】 2007年奧倫公司營(yíng)業(yè)外收支明細(xì)表單位：元項(xiàng) 目20062007增加金額（元）增長(zhǎng)率（%）一、營(yíng)業(yè)外收入2786592767001959處置固定資產(chǎn)凈收益0700700二、營(yíng)業(yè)外支出其中：罰款及違約金0 100處置固定資產(chǎn)凈損失三、營(yíng)業(yè)外收支凈額根據(jù)表3可以知道， ，主要原因是營(yíng)業(yè)外收入減少了1959元，總體看來(lái)，2007年比2006年的營(yíng)業(yè)外收支凈額有所下降。按照企業(yè)會(huì)計(jì)制度的規(guī)定，企業(yè)向外提供的會(huì)計(jì)報(bào)表主要包括：資產(chǎn)負(fù)債表，利潤(rùn)表，現(xiàn)金流量表以及資產(chǎn)減值準(zhǔn)備明細(xì)表，股東權(quán)益增減變動(dòng)表，應(yīng)交增值稅明細(xì)表，分部報(bào)表等有關(guān)附表。在會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中，財(cái)務(wù)報(bào)表附注可采用旁證、附注和底注等形式。資產(chǎn)負(fù)債表是制反映企業(yè)在某一特定日期的財(cái)務(wù)狀況的報(bào)表，資產(chǎn)負(fù)債表是根據(jù)資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益這一會(huì)計(jì)等式，按照一定的分類標(biāo)準(zhǔn)和程序，把企業(yè)在一定日期的資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益各項(xiàng)目予以適當(dāng)排列并對(duì)日常會(huì)計(jì)核算工作中形成的大量數(shù)據(jù)進(jìn)行整理、匯總后編制的。這種變化主要是由固定資產(chǎn)的增加造成的。就這一變化來(lái)看，表明企業(yè)資產(chǎn)的流動(dòng)性有所減弱。（4）（）元，%。流動(dòng)負(fù)債增加的原因主要是因其他應(yīng)付款、應(yīng)付賬款、預(yù)付賬款、應(yīng)付工資的增加造成的。（1）資產(chǎn)項(xiàng)目變動(dòng)情況的分析資產(chǎn)的增加主要是固定資產(chǎn)的增加，而固定資產(chǎn)的增加主要是因?yàn)槔塾?jì)折舊的增加。. 資產(chǎn)負(fù)債表變動(dòng)原因分析從資產(chǎn)負(fù)債表中，可以發(fā)現(xiàn)該企業(yè)資產(chǎn)總額較上年有所增加，說(shuō)明企業(yè)的在這一時(shí)期所擁有的經(jīng)濟(jì)資源總額增加了。利潤(rùn)表又稱損益表，是反映企業(yè)在一定會(huì)計(jì)期間經(jīng)營(yíng)成果的報(bào)表。作為企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的綜合表現(xiàn)，利潤(rùn)不僅是衡量企業(yè)經(jīng)營(yíng)績(jī)效的重要指標(biāo)，同時(shí)也是對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行分類的重要依據(jù)。%比較大，其原因是利潤(rùn)總額的增加。營(yíng)業(yè)利潤(rùn)是主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)與其他業(yè)務(wù)利潤(rùn)的和再減去期間費(fèi)用。主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)是主營(yíng)業(yè)務(wù)收入減去主營(yíng)業(yè)務(wù)成本再減去主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加。現(xiàn)金流量表，是反映企業(yè)一定會(huì)計(jì)期間現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出的報(bào)表。6.　企業(yè)財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)財(cái)務(wù)分析是以企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告及其他相關(guān)資料為主要依據(jù)，對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行評(píng)價(jià)和剖析。財(cái)務(wù)分析既是已完成的財(cái)務(wù)活動(dòng)的總結(jié)，又是財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)的前提，在財(cái)務(wù)管理的循環(huán)中起著承上啟下的作用。財(cái)務(wù)分析通常是從某一特定角度，就企業(yè)某一方面的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所作的分析。財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)以財(cái)務(wù)分析為前提，財(cái)務(wù)分析以財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)為結(jié)論，財(cái)務(wù)分析離開(kāi)財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)就沒(méi)有太大的意義。企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，為了彌補(bǔ)自有資金不足，經(jīng)常通過(guò)舉債來(lái)籌集部分生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)資金。如果企業(yè)不能按時(shí)償還所負(fù)債務(wù)的本息，那么企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)就會(huì)陷入困境，以至危及企業(yè)的生存。所謂償債能力，是指企業(yè)償還到期債務(wù)的能力?！　∑髽I(yè)的經(jīng)營(yíng)者了解企業(yè)的償債能力，主要是通過(guò)對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)報(bào)表的分析實(shí)現(xiàn)的，而債務(wù)最終是要用現(xiàn)金來(lái)償付的，因而反映企業(yè)現(xiàn)金收支情況的現(xiàn)金流量表就成為報(bào)表使用者分析企業(yè)償債能力的重要依據(jù)。主要是通過(guò)流動(dòng)資產(chǎn)的變現(xiàn)，來(lái)償還到期的短期債務(wù)。評(píng)價(jià)企業(yè)短期償債能力的財(cái)務(wù)比率有流動(dòng)比率、速動(dòng)比率和現(xiàn)金比率。表示每一元的流動(dòng)負(fù)債，有多少流動(dòng)資產(chǎn)作為償還保證。流動(dòng)負(fù)債100%年初流動(dòng)比率＝247。100%=%%償債的壓力是非常大的。（2）速動(dòng)比率速動(dòng)比率是指企業(yè)的速動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債的比率，用來(lái)衡量企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)中可以立即變現(xiàn)償付流動(dòng)負(fù)債的能力。它比流動(dòng)比率更準(zhǔn)確，一般為1：1表明企業(yè)有較好的償債能力。流動(dòng)負(fù)債速動(dòng)資產(chǎn)=貨幣資金+交易性金融資產(chǎn)+應(yīng)收賬款+應(yīng)收票據(jù)+其他應(yīng)收款年初速動(dòng)比率=（+++）247。=%從計(jì)算結(jié)果可以看出，年末的短期償債能力比年初的短期償債能力有所下降，仍離一般標(biāo)準(zhǔn)較遠(yuǎn)，仍然處于弱勢(shì)，這說(shuō)明企業(yè)的償債能力還是較差。用來(lái)反映企業(yè)直接償付流動(dòng)負(fù)債的能力。流動(dòng)負(fù)債年初的現(xiàn)金比率=247。=從計(jì)算結(jié)果可以看出： 年末現(xiàn)金比率比年初現(xiàn)金比率高，說(shuō)明企業(yè)還需一步有效運(yùn)用現(xiàn)金資產(chǎn)，合理安排資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，提高資產(chǎn)使用效益。長(zhǎng)期償債能力是指企業(yè)償還長(zhǎng)期負(fù)債的能力。（1）資產(chǎn)負(fù)債率分析資產(chǎn)負(fù)債率是反映債權(quán)人所提供的資金占全部資金的比重，以及企業(yè)資產(chǎn)對(duì)債權(quán)人權(quán)益的保障程度。計(jì)算公式是：資產(chǎn)負(fù)債率=（負(fù)債總額247。100%=%年末資產(chǎn)負(fù)債率=247。如果這一比率超過(guò)100%，則表明企業(yè)已資不抵債，視為達(dá)到破產(chǎn)的境界線。計(jì)算公式是：產(chǎn)權(quán)比率=（負(fù)債總額247。100%=%年末產(chǎn)權(quán)比率=247。（3）利息保障倍數(shù)利息保障倍數(shù)。常被用以測(cè)定企業(yè)一定時(shí)期內(nèi)所獲得的利潤(rùn)總額來(lái)承擔(dān)支付利息的能力。利息費(fèi)用息稅前利潤(rùn)總額=利潤(rùn)總額+利息支出上年已獲利息倍數(shù)=(+358351)247。=一般來(lái)說(shuō)，利息保障倍數(shù)越大，反映企業(yè)投資利潤(rùn)率越高，支付長(zhǎng)期債務(wù)利息的能力越強(qiáng),該企業(yè)已獲利息倍數(shù)都不高,說(shuō)明企業(yè)償付負(fù)債利息的能力不強(qiáng)。營(yíng)運(yùn)能力的分析包括人力資源營(yíng)運(yùn)能力分析和生產(chǎn)資料營(yíng)運(yùn)能力分析。（1）流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況分析反映流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況的指標(biāo)主要有應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率和流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。其計(jì)算公式為：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=營(yíng)業(yè)收入247。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù) 表6： 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)計(jì)算表單位:元項(xiàng)目2005年2006年2007年?duì)I業(yè)收入應(yīng)收賬款年末余額平均應(yīng)收賬款余額續(xù)表6應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率（次）應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期(天)根據(jù)表6可以知道，該公司 2007年度的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率比2006年度有所下降， ，這說(shuō)明公司的營(yíng)運(yùn)能力有所下降，收賬緩慢，賬齡較長(zhǎng)。銷售收回等各環(huán)節(jié)管理效率的綜合性指標(biāo)。平均存貨余額存貨周轉(zhuǎn)期=計(jì)算期天數(shù)247。流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是一定時(shí)期銷售收入凈額與企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)平均占用額之間的比率。平均流動(dòng)資產(chǎn)總額流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期=計(jì)算期天數(shù)247。固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率是指企業(yè)年銷售收入凈額與固定資產(chǎn)平均凈額的比率。其計(jì)算公式為：固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營(yíng)業(yè)收入247。平均固定資產(chǎn)凈值=（期初固定資產(chǎn)凈值+期末固定資產(chǎn)凈值）247。固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 表9： 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率計(jì)算表 單位:元項(xiàng)目2005年2006年2007年?duì)I業(yè)收入凈額固定資產(chǎn)年末凈值平均固定資產(chǎn)凈值固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(次) 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期(天) 根據(jù)表9可以知道， 2007年的固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率比2006年的有所下降，表明企業(yè)固定資產(chǎn)使用率不高,提供的生產(chǎn)成果不多,企業(yè)的營(yíng)運(yùn)能力下降。其計(jì)算公式為：總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營(yíng)業(yè)收入247。2總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期=計(jì)算期天數(shù)247。 ,銷售凈利率,成本利潤(rùn)率,總資本報(bào)酬率.銷售利潤(rùn)率=營(yíng)業(yè)利潤(rùn)247。 成本費(fèi)用利潤(rùn)率是反映盈利能力的另一個(gè)重要指標(biāo)，是利潤(rùn)與成本之比。成本費(fèi)用總額100%成本費(fèi)用總額=營(yíng)業(yè)成本+營(yíng)業(yè)稅金及附加+銷售費(fèi)用+管理費(fèi)用+財(cái)務(wù)費(fèi)用 表12： 成本費(fèi)用利潤(rùn)率計(jì)算表單位：元項(xiàng)目2006年2007年?duì)I業(yè)成本 營(yíng)業(yè)稅金及附加 銷售費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 成本費(fèi)用總額 利潤(rùn)總額 成本費(fèi)用利潤(rùn)率 % %根據(jù)表12計(jì)算結(jié)果可以看出，2007年的成本費(fèi)用率比2006年的成本費(fèi)用率有所提高，表明企業(yè)為取得利潤(rùn)而付出的代價(jià)變小了，成本費(fèi)用的控制能力有所提高，但不明顯。其計(jì)算公式為：資本保值增值率=扣除客觀因素后的年末所有者權(quán)益總額247。100%=%2007年資本保值增值率=247。社會(huì)貢獻(xiàn)率=企業(yè)社會(huì)貢獻(xiàn)總額247。 它是衡量企業(yè)運(yùn)用全部資產(chǎn)為國(guó)家或社會(huì)創(chuàng)造或支付價(jià)值的能力。所謂財(cái)務(wù)綜合分析，就是將企業(yè)營(yíng)運(yùn)能力、償債能力和盈利能力等方面的分析納入到一個(gè)有機(jī)的分析系統(tǒng)之中，全面地對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)狀況進(jìn)行解剖和分析，從而對(duì)企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益做出較為準(zhǔn)確的評(píng)價(jià)與判斷。杜邦財(cái)務(wù)分析體系各主要指標(biāo)之間的關(guān)系如下：凈資產(chǎn)收益率=總資產(chǎn)凈利率權(quán)益乘數(shù)=主營(yíng)業(yè)務(wù)凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率權(quán)益乘數(shù) 主營(yíng)業(yè)務(wù)凈利率=凈利潤(rùn)247。平均資產(chǎn)總額權(quán)益乘數(shù)=資產(chǎn)總額247。（1資產(chǎn)負(fù)債率），如下圖：凈資產(chǎn)收益率%總資產(chǎn)凈利率%權(quán)益乘數(shù)營(yíng)業(yè)凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 %1247。營(yíng)業(yè)收入247。資產(chǎn)平均總額247。資產(chǎn)總額（平均） 359699175營(yíng)業(yè)收入成本費(fèi)用總額+投資收益+營(yíng)業(yè)外收支凈額所得稅費(fèi)用+（）流動(dòng)負(fù)債+長(zhǎng)期負(fù)債 + 0+0流動(dòng)資產(chǎn)+非流動(dòng)資產(chǎn)++營(yíng)業(yè)成本+營(yíng)業(yè)稅金及附加+銷售費(fèi)用+管理費(fèi)用+財(cái)務(wù)費(fèi)用++++圖1 2007年杜邦財(cái)務(wù)分析體系 凈資產(chǎn)收益率=營(yíng)業(yè)凈利率總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率權(quán)益乘數(shù)2006年度指標(biāo)：046%%=% ①第一次替代：%%=% ②第二次替代：%=% ③第三次替代：%=% ④②①=%（%）=% 營(yíng)業(yè)凈利率上的升影響③②=%%=% 總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率下降的影響④③=%%=% 權(quán)益乘數(shù)上升的影響淺談企業(yè)應(yīng)收賬款的管理摘 要：隨著全球經(jīng)濟(jì)一體化進(jìn)程的深入，競(jìng)爭(zhēng)在不斷加劇，迫使大部分企業(yè)不得不為對(duì)方提供商業(yè)信用，以賒銷的形式來(lái)銷售商品，擴(kuò)大產(chǎn)品的市場(chǎng)份額，提高企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，增加企業(yè)的利潤(rùn)，但是越來(lái)越多的企業(yè)發(fā)現(xiàn)，雖然利潤(rùn)表上的贏利數(shù)額非?？捎^，但企業(yè)可供支配的自由現(xiàn)金流卻捉襟見(jiàn)肘。本文針對(duì)一些企業(yè)盲目賒銷，忽視應(yīng)收賬款給企業(yè)帶來(lái)的不利影