【正文】 具體步驟 風險程度 ? 現(xiàn)有業(yè)務(wù)的發(fā)展 趨勢趨緩 ? 現(xiàn)有業(yè)務(wù)的競爭 日益激烈、利潤 逐步降低 ? 通過建立聯(lián)盟開 拓新業(yè)務(wù) ? 通過聯(lián)盟增強競爭 實力（資金、技術(shù)、 設(shè)備等） ? 現(xiàn)有市場的業(yè)務(wù)潛 力有限 ? 新的市場逐漸發(fā)展 成熟 ? 具備進入新的市場， 把握市場機遇的能力 ? 審視有吸引力的 新產(chǎn)品 ? 分析新產(chǎn)品的重 要成功因素 ? 結(jié)合現(xiàn)有資源為 新產(chǎn)品服務(wù) ? 尋求合作伙伴 ? 明確合作領(lǐng)域及 合作條件 ? 建立業(yè)務(wù) ? 分析具體潛力的 新市場 ? 分析進入該市場 的必要條件及成功 因素 ? 進入市場 高 低 業(yè)務(wù)單元五年經(jīng)營及財務(wù)預測目標 總銷售額（億元） 銷售額的增長驅(qū)動因素 ? 業(yè)務(wù) 1以 X%的速度增加 ? 開拓新市場 A， B 2023 2023 2023 2023 3004 2023 960 1， 104 1， 270 1， 460 1， 679 1931 CAGR= 15% 主要業(yè)務(wù)的市場分額預測 業(yè)務(wù) 1（ %） 75 80 2023 2023 業(yè)務(wù) 2（ %） 10 40 2023 2023 業(yè)務(wù) 3（ %） 20 35 2023 2023 與前一年戰(zhàn)略目標的比較 戰(zhàn)略目標 1999 2023 目標變化的主要因素 ? 總銷售額的 年增長率 ? 業(yè)務(wù) 1銷售額 的年增長率 ? 業(yè)務(wù) 2銷售額 的年增長率 ? 擴大業(yè)務(wù) 2的 市場 ? XX 15% 20% 25% 將業(yè)務(wù)推廣 到地區(qū) A、 B XX 12% 10% 25% 將業(yè)務(wù)推廣 到地區(qū) A、 B C XX 主要業(yè)務(wù)增長速度減緩， 市場競爭加劇 市場需求的增長速度減緩， 同時市場競爭加劇 C市場逐漸成熟 XX 今日議題 ? 遠景目標 ? 企業(yè)整體戰(zhàn)略：增長的三個層面和對中國企業(yè)的啟示 ? 業(yè)務(wù)單元戰(zhàn)略和業(yè)務(wù)計劃 ? 財務(wù)模型和財務(wù)指標制定 通過建立財務(wù)模型分析未來的營運及財務(wù)狀況 關(guān)鍵輸入 ? 經(jīng)營業(yè)務(wù)的歷史數(shù)據(jù) 業(yè)務(wù)的地理分布 業(yè)務(wù)的市場分額 用戶細分 價格戰(zhàn)略等 ? 財務(wù)歷史數(shù)據(jù) 損益表 資產(chǎn)負債表等 ? 不同的情景假設(shè)（例如；戰(zhàn)略選擇 1，戰(zhàn)略選擇 2） ? 基本假設(shè) 利率 稅率 通貨膨脹率等 關(guān)鍵輸出 ? 不同情景下的財務(wù)預測 總銷售額 利潤 自由現(xiàn)金流 ROIC 凈現(xiàn)值等 ? 不同情景下的業(yè)務(wù)預測 各業(yè)務(wù)的市場分額 用戶數(shù)量等 關(guān)鍵在于每個利潤中心都要有自己的財務(wù)報表， 哪些業(yè)務(wù)單元 /部門應該成為利潤中心以及 利潤中心的數(shù)量應根據(jù)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)來決定 業(yè)務(wù)模型將顯示各情況下的財務(wù)預測 戰(zhàn)略選擇 1 凈收入 （億元） 凈利潤 （億元） 自由現(xiàn) 流金 戰(zhàn)略選擇 2 凈收入 （億元） 凈利潤 （億元） 自由現(xiàn) 金流 15 4 25 2023年 2023年 年遞增率 % 84 16 21 15 3 21 78 14 17 41 40 32 貼現(xiàn)終值 為 53億 39 46 36 貼現(xiàn)終值 為 48億 并預測各情況下的業(yè)務(wù)狀況 戰(zhàn)略選擇 1 A業(yè)務(wù)市場分額（ %） 戰(zhàn)略選擇 2 17 40 2023 2023 年增長率 =18% 14 27 年增長率 =14% 2023 2023 業(yè)務(wù)模型的結(jié)果將幫助確定最終的戰(zhàn)略選擇及主要財務(wù)目標，并為公司價值評估奠定基礎(chǔ) 財務(wù)指標 營運指標 ? 凈收入 ? EBITA ? 凈利潤 ? 自由現(xiàn)金流 ? XX ? A業(yè)務(wù)的市場 分額 ? XXX 戰(zhàn)略選擇 2 2023年 年遞增率（ %） 84億 44億 16億 21億 XX 40% XX 41 40 32 XX 18 XX 戰(zhàn)略選擇 1 2023年 年底增量率 % 78億 40億 14億 17億 XX 27% XX 39 46 36 XX 14 XX 戰(zhàn)略選擇 1從總體上優(yōu)于戰(zhàn)略選擇 2 用嚴格的管理流程推動業(yè)績增長 遠大目標 環(huán)境 集團戰(zhàn) 略規(guī)劃 經(jīng)營 /預算計劃 制定經(jīng)營計劃 及關(guān)鍵業(yè)績指標 編制預算 人力資源管理 目的 ? 決定公 司在哪 些方面 及如何 在市場 上競爭 ? 展望未 來，提 供由戰(zhàn) 略議題 驅(qū)動的 方法 ? 把戰(zhàn)略轉(zhuǎn)變 成下一年的 計劃并最后 制定下一年 的關(guān)鍵業(yè)績 指標 ? 確定下一年 所用的資源 和優(yōu)先行動 ? 為實施經(jīng)營 計劃分配資 源 ? 參照經(jīng)營計劃和預算 中制定的關(guān)鍵業(yè)績指 標，確定主要經(jīng)理人 員（例如 100名）的考 核方法及指標 ? 制定具體的薪酬、激 勵計劃 ? 制定人力資源計劃， 支持戰(zhàn)略規(guī)劃的需求 ? 對主要經(jīng)理人員及后 備管理人才進行考核 7月 9月 9月 — 11月 12月 1月 財務(wù)預測計劃 業(yè)務(wù)狀況 基本假設(shè) * 資本結(jié)構(gòu) 成本 第一年 運營收入 運營成本 EBIT 利息支出 稅后利潤 折舊 運營資本的變化 資本支出 自由現(xiàn)金流 輸入 財務(wù)預算（現(xiàn)金流量表） 根據(jù)戰(zhàn)略規(guī)劃與財務(wù)預算制定下一年的指標 ? 可以根據(jù)每一年戰(zhàn)略方向的調(diào)整或管控需求的 不同調(diào)整 KIP指標及 KIP的權(quán)重 ? 每年系統(tǒng)的、科學的制定各個 KIP目標，落實到各單位 與崗位 效益類指標 組織類指標 運營類指標 KIP（舉例） 權(quán)重 量化目標 ? 投資資本回報率 30% ? 稅息前利潤 ? 自由現(xiàn)金流 ? 營運收入 50% ? 營運成本 ? 營運資本周轉(zhuǎn) ? 員工總量 20% KIP類別 KIP指標 指標重要性 預算目標 具體的實施計劃 實施計劃 主要經(jīng) 營舉措 時間安排 1月 2月 3月 負責人 必須明確每一項 經(jīng)營舉措的責任 人及完成時間， 并設(shè)立關(guān)鍵里程 碑 XXX XXX XXX XXX XXX XXX XXX XXX XXX XXX XXX XXX XXX XXX 然后根據(jù)指標進行人力資源管理，主要包括業(yè)績評估、建立薪酬及機理機制 責任部門 集團財務(wù)部 （財務(wù)計 劃科） 集團人力 資源部（薪 酬和激勵） 業(yè)務(wù)群 /業(yè)務(wù) 單元和職能 部門 制定職務(wù) 審批崗位 提供通用 制定公司 1完善業(yè)務(wù) 1計算每 級別的標 職責說明 的業(yè)績評 工資和獎 單位的獎 個人的 準 書及劃分 價工具 金計算方 金計算方 獎金 級別 法 法 計劃與業(yè)