【正文】 成單位：人民幣元項(xiàng)目本期2016年1月1日至2016年6月30日股票投資收益——買賣股票差價(jià)收入19,280,股票投資收益——贖回差價(jià)收入－合計(jì)19,280, 股票投資收益——買賣股票差價(jià)收入單位：人民幣元項(xiàng)目本期2016年1月1日至2016年6月30日賣出股票成交總額828,780,減：賣出股票成本總額848,061,買賣股票差價(jià)收入19,280, 債券投資收益 債券投資收益項(xiàng)目構(gòu)成本基金本報(bào)告期未投資債券，債券投資收益為零。在封閉期內(nèi)，本基金不開放申購(gòu)、贖回業(yè)務(wù)，但投資人可在本基金上市交易后通過上海證券交易所轉(zhuǎn)讓基金份額。 其他資產(chǎn)本基金本報(bào)告期末未持有其他資產(chǎn)。 期末買斷式逆回購(gòu)交易中取得的債券本基金本報(bào)告期末未持有買斷式逆回購(gòu)交易中取得的債券。 交易性金融資產(chǎn)單位：人民幣元項(xiàng)目本期末 2016年6月30日成本公允價(jià)值公允價(jià)值變動(dòng)股票2,290,732,2,483,513,192,781,貴金屬投資金交所黃金合約－－－債券交易所市場(chǎng)－－－銀行間市場(chǎng)－－－合計(jì)－－－資產(chǎn)支持證券－－－基金－－－其他－－－合計(jì)2,290,732,2,483,513,192,781, 衍生金融資產(chǎn)/負(fù)債本基金本報(bào)告期末未持有衍生金融資產(chǎn)或負(fù)債。根據(jù)財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局財(cái)稅[2002]128號(hào)文《關(guān)于開放式證券投資基金有關(guān)稅收問題的通知》的規(guī)定，對(duì)基金取得的股票的股息、紅利收入，債券的利息收入、儲(chǔ)蓄存款利息收入，由上市公司、發(fā)行債券的企業(yè)和銀行在向基金支付上述收入時(shí)代扣代繳20%的個(gè)人所得稅；根據(jù)財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局財(cái)稅[2005]103號(hào)文《關(guān)于股權(quán)分置試點(diǎn)改革有關(guān)稅收政策問題的通知》的規(guī)定，股權(quán)分置改革中非流通股股東通過對(duì)價(jià)方式向流通股股東支付的股份、現(xiàn)金等收入，暫免征收流通股股東應(yīng)繳納的個(gè)人所得稅；根據(jù)財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局財(cái)稅[2008]132號(hào)文《財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于儲(chǔ)蓄存款利息所得有關(guān)個(gè)人所得稅政策的通知》的規(guī)定，自2008年10月9日起，對(duì)儲(chǔ)蓄存款利息所得暫免征收個(gè)人所得稅；根據(jù)財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局、中國(guó)證監(jiān)會(huì)財(cái)稅[2012]85號(hào)文《關(guān)于實(shí)施上市公司股息紅利差別化個(gè)人所得稅政策有關(guān)問題的通知》的規(guī)定，自2013年1月1日起，證券投資基金從公開發(fā)行和轉(zhuǎn)讓市場(chǎng)取得的上市公司股票，持股期限在1個(gè)月以內(nèi)（含1個(gè)月）的，其股息紅利所得全額計(jì)入應(yīng)納稅所得額；持股期限在1個(gè)月以上至1年（含1年）的，暫減按50%計(jì)入應(yīng)納稅所得額；持股期限超過1年的，暫減按25%計(jì)入應(yīng)納稅所得額；根據(jù)財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局、中國(guó)證監(jiān)會(huì)財(cái)稅[2015]101號(hào)文《關(guān)于上市公司股息紅利差別化個(gè)人所得稅政策有關(guān)問題的通知》的規(guī)定，自2015年9月8日起，證券投資基金從公開發(fā)行和轉(zhuǎn)讓市場(chǎng)取得的上市公司股票，持股期限超過1年的，股息紅利所得暫免征收個(gè)人所得稅。對(duì)證券投資基金（封閉式證券投資基金，開放式證券投資基金）管理人運(yùn)用基金買賣股票、債券的轉(zhuǎn)讓收入免征增值稅；國(guó)債、地方政府債利息收入免征增值稅；存款利息收入不征收增值稅；根據(jù)財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局財(cái)稅[2016]46號(hào)文《關(guān)于進(jìn)一步明確全面推開營(yíng)改增試點(diǎn)金融業(yè)有關(guān)政策的通知》的規(guī)定，質(zhì)押式買入返售金融商品及持有政策性金融債券的利息收入免征增值稅；根據(jù)財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局財(cái)稅[2016]70號(hào)文《關(guān)于金融機(jī)構(gòu)同業(yè)往來(lái)等增值稅政策的補(bǔ)充通知》的規(guī)定，買斷式買入返售金融商品、同業(yè)存單以及持有金融債券的利息收入免征增值稅。 稅項(xiàng)經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)，財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局研究決定，自2008年4月24日起，調(diào)整證券（股票）交易印花稅稅率，由原先的3‰調(diào)整為1‰；經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)，財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局研究決定，自2008年9月19日起，調(diào)整由出讓方按證券（股票）交易印花稅稅率繳納印花稅，受讓方不再征收，稅率不變；根據(jù)財(cái)政部、國(guó)家稅務(wù)總局財(cái)稅[2005]103號(hào)文《關(guān)于股權(quán)分置試點(diǎn)改革有關(guān)稅收政策問題的通知》的規(guī)定，股權(quán)分置改革過程中因非流通股股東向流通股股東支付對(duì)價(jià)而發(fā)生的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，暫免征收印花稅。 本報(bào)告期所采用的會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)與最近一期年度報(bào)告相一致的說明本基金本報(bào)告期所采用的會(huì)計(jì)政策、其他會(huì)計(jì)估計(jì)與最近一期年度報(bào)告相一致。本財(cái)務(wù)報(bào)表以本基金持續(xù)經(jīng)營(yíng)為基礎(chǔ)列報(bào)。當(dāng)法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定變更時(shí)，基金管理人在履行適當(dāng)程序后可對(duì)上述資產(chǎn)配置比例進(jìn)行適當(dāng)調(diào)整。如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適當(dāng)程序后，可以將其納入投資范圍。本基金的基金管理人為財(cái)通基金管理有限公司，注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)為中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司，基金托管人為中國(guó)光大銀行股份有限公司。在封閉期內(nèi)，本基金不開放申購(gòu)、贖回業(yè)務(wù)，但投資人可在本基金上市交易后通過上海證券交易所轉(zhuǎn)讓基金份額。設(shè)立時(shí)募集的扣除認(rèn)購(gòu)費(fèi)后的實(shí)收基金（本金）為人民幣2,630,111,，在募集期間產(chǎn)生的活期存款利息為人民幣1,094,，以上實(shí)收基金（本息）合計(jì)為人民幣2,631,206,，折合2,631,206,?；鸷贤?015年7月1日生效。報(bào)表附注為財(cái)務(wù)報(bào)表的組成部分。 所有者權(quán)益（基金凈值）變動(dòng)表會(huì)計(jì)主體：財(cái)通多策略精選混合型證券投資基金本報(bào)告期：2016年1月1日至2016年6月30日單位：人民幣元項(xiàng) 目本期2016年1月1日至2016年6月30日實(shí)收基金未分配利潤(rùn)所有者權(quán)益合計(jì)一、期初所有者權(quán)益(基金凈值)2,631,206,276,173,2,907,379,二、本期經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的基金凈值變動(dòng)數(shù)(本期利潤(rùn))－124,039,124,039,三、本期基金份額交易產(chǎn)生的基金凈值變動(dòng)數(shù)（凈值減少以“”號(hào)填列）－－－其中：－－－ －－－四、本期向基金份額持有人分配利潤(rùn)產(chǎn)生的基金凈值變動(dòng)（凈值減少以“”號(hào)填列）－－－五、期末所有者權(quán)益（基金凈值）2,631,206,152,133,2,783,339,注：(1)本基金于2015年7月1日成立，無(wú)比較式的上年度可比期間；(2) 基金合同生效后，本基金設(shè)一個(gè)18個(gè)月的封閉期，起訖時(shí)間為基金合同生效之日至18個(gè)月后的對(duì)應(yīng)日（若該日為非工作日，則為該日之前的最后一個(gè)工作日）止。6 半年度財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告（未經(jīng)審計(jì)） 資產(chǎn)負(fù)債表會(huì)計(jì)主體：財(cái)通多策略精選混合型證券投資基金報(bào)告截止日：2016年6月30日單位：人民幣元資 產(chǎn)附注號(hào)本期末2016年6月30日上年度末2015年12月31日資 產(chǎn)：銀行存款328,194,540,096,結(jié)算備付金－－存出保證金593,89,交易性金融資產(chǎn)2,483,513,2,371,641,其中：股票投資2,483,513,2,371,641, 基金投資－－ 債券投資－－ 資產(chǎn)支持證券投資－－ 貴金屬投資－－衍生金融資產(chǎn)－－買入返售金融資產(chǎn)－－應(yīng)收證券清算款－－應(yīng)收利息70,118,應(yīng)收股利－－應(yīng)收申購(gòu)款－－遞延所得稅資產(chǎn)－－其他資產(chǎn)－－資產(chǎn)總計(jì)2,812,372,2,911,946,負(fù)債和所有者權(quán)益附注號(hào)本期末2016年6月30日上年度末2015年12月31日負(fù) 債：短期借款－－交易性金融負(fù)債－－衍生金融負(fù)債－－賣出回購(gòu)金融資產(chǎn)款－－應(yīng)付證券清算款23,340,－應(yīng)付贖回款－－應(yīng)付管理人報(bào)酬3,288,3,584,應(yīng)付托管費(fèi)548,597,應(yīng)付銷售服務(wù)費(fèi)－－應(yīng)付交易費(fèi)用1,591,184,應(yīng)交稅費(fèi)－－應(yīng)付利息－－應(yīng)付利潤(rùn)－－遞延所得稅負(fù)債－－其他負(fù)債264,200,負(fù)債合計(jì)29,032,4,566,所有者權(quán)益：實(shí)收基金2,631,206,2,631,206,未分配利潤(rùn)152,133,276,173,所有者權(quán)益合計(jì)2,783,339,2,907,379,負(fù)債和所有者權(quán)益總計(jì)2,812,372,2,911,946,注：(1)后附會(huì)計(jì)報(bào)表附注為本會(huì)計(jì)報(bào)表的組成部分；(2)報(bào)告截止日2016年06月30日，基金份額總額2,631,206,。 托管人對(duì)本半年度報(bào)告中財(cái)務(wù)信息等內(nèi)容的真實(shí)、準(zhǔn)確和完整發(fā)表意見中國(guó)光大銀行股份有限公司依法對(duì)基金管理人財(cái)通基金管理有限公司編制的財(cái)通多策略精選混合型證券投資基金2016上半年年度報(bào)告進(jìn)行了復(fù)核，認(rèn)為報(bào)告中相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)、凈值表現(xiàn)、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告、投資組合報(bào)告等內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確。 托管人對(duì)報(bào)告期內(nèi)本基金投資運(yùn)作遵規(guī)守信、凈值計(jì)算、利潤(rùn)分配等情況的說明2016上半年度，中國(guó)光大銀行股份有限公司依據(jù)《證券投資基金法》、《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》、《證券投資基金信息披露管理辦法》及其他法律法規(guī)、相關(guān)實(shí)施準(zhǔn)則、基金合同、托管協(xié)議等的規(guī)定，對(duì)基金管理人財(cái)通基金管理有限公司的投資運(yùn)作、信息披露等行為進(jìn)行了復(fù)核、監(jiān)督，未發(fā)現(xiàn)基金管理人在投資運(yùn)作、基金資產(chǎn)凈值的計(jì)算、基金份額申購(gòu)贖回價(jià)格的計(jì)算、基金費(fèi)用開支等方面存在損害基金份額持有人利益的行為。5 托管人報(bào)告 報(bào)告期內(nèi)本基金托管人遵規(guī)守信情況聲明2016上半年度，中國(guó)光大銀行股份有限公司在財(cái)通多策略精選混合型證券投資基金托管過程中，嚴(yán)格遵守了《證券投資基金法》、《公開募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》、《證券投資基金信息披露管理辦法》及其他法律法規(guī)、相關(guān)實(shí)施準(zhǔn)則、基金合同、托管協(xié)議等的規(guī)定，依法安全保管了基金的全部資產(chǎn)，對(duì)財(cái)通多策略精選混合型證券投資基金的投資運(yùn)作進(jìn)行了全面的會(huì)計(jì)核算和應(yīng)有的監(jiān)督，對(duì)發(fā)現(xiàn)的問題及時(shí)提出了意見和建議。 報(bào)告期內(nèi)管理人對(duì)本基金持有人數(shù)或基金資產(chǎn)凈值預(yù)警情形的說明報(bào)告期內(nèi)，本基金未有連續(xù)20個(gè)工作日基金份額持有人數(shù)量不滿200人或者基金資產(chǎn)凈值低于5000萬(wàn)元的情況出現(xiàn)。 管理人對(duì)報(bào)告期內(nèi)基金利潤(rùn)分配情況的說明本基金《基金合同》約定：在封閉期內(nèi)，本基金不進(jìn)行收益分配；轉(zhuǎn)換為上市開放式基金（LOF）后，在符合有關(guān)基金分紅條件的前提下，本基金每年收益分配次數(shù)最多為12次，每次收益分配比例不得低于該次可供分配利潤(rùn)的25%。估值委員會(huì)職責(zé)：根據(jù)相關(guān)估值原則研究相關(guān)估值政策和估值模型，擬定公司的估值政策、估值方法和估值程序，確保公司各基金產(chǎn)品凈值計(jì)算的公允性，以維護(hù)廣大投資者的利益?；鸾?jīng)理如果認(rèn)為某證券有更能準(zhǔn)確反應(yīng)其公允價(jià)值的估值方法，可以向估值委員會(huì)申請(qǐng)對(duì)其進(jìn)行專項(xiàng)評(píng)估。估值委員會(huì)成員由總經(jīng)理、督察長(zhǎng)、基金投資部、專戶投資部、固定收益部、研究部、風(fēng)險(xiǎn)管理部、監(jiān)察稽核部、基金清算部等部門負(fù)責(zé)人、基金清算部相關(guān)業(yè)務(wù)人員、涉及的相關(guān)基金經(jīng)理或投資經(jīng)理或?qū)嶋H履行前述部門相當(dāng)職責(zé)的部門負(fù)責(zé)人或人員組成。而傳媒、大數(shù)據(jù)、新能源等戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)仍將代表新的增長(zhǎng)方向，未來(lái)資本市場(chǎng)將通過改革、創(chuàng)新和轉(zhuǎn)型三條主線挖掘機(jī)會(huì)，傳統(tǒng)領(lǐng)域的改革是事件性機(jī)會(huì)，可階段性積極參與；創(chuàng)新和轉(zhuǎn)型則代表新經(jīng)濟(jì)的未來(lái)，值得中長(zhǎng)線布局。我們預(yù)計(jì)未來(lái)市場(chǎng)整體波動(dòng)空間將較2015年減小，有望重回結(jié)構(gòu)性行情狀態(tài)，存量博弈的概率較大。而資本市場(chǎng)在經(jīng)歷股災(zāi)之后，在政策的限制下，杠桿的運(yùn)用顯著下降，雖然長(zhǎng)期來(lái)看居民資產(chǎn)向權(quán)益類轉(zhuǎn)移的邏輯仍在，短期對(duì)市場(chǎng)的影響逐漸減弱。在政策的刺激下，一季度受地產(chǎn)復(fù)蘇的帶動(dòng)經(jīng)濟(jì)逐漸見底，但回升的力度有限；而全球經(jīng)濟(jì)都相對(duì)疲弱的情況下，特別是在英國(guó)脫歐以后增加的全球經(jīng)濟(jì)不確定性，使得出口改善的可能性不大，以穩(wěn)增長(zhǎng)、增效益為核心的財(cái)政政策以及供給側(cè)改革兩只手將逐漸解決產(chǎn)能過剩壓力，在此期間，經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)趨于平緩。 管理人對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)、證券市場(chǎng)及行業(yè)走勢(shì)的簡(jiǎn)要展望我們認(rèn)為2016年中國(guó)經(jīng)濟(jì)仍將處于轉(zhuǎn)型階段。通過對(duì)行業(yè)及公司基本面的深入分析和合理的價(jià)值評(píng)估，我們?cè)趫?bào)告期內(nèi)繼續(xù)堅(jiān)持成長(zhǎng)股投資，在市場(chǎng)沒有發(fā)生徹底變化的情況下，仍將大比例配置新興產(chǎn)業(yè)中的龍頭公司。同時(shí)，由于自去年開始美聯(lián)儲(chǔ)進(jìn)入加息周期，使得市場(chǎng)對(duì)于資金回流美國(guó)的預(yù)期較為擔(dān)心，英國(guó)脫歐以后全球主要貨幣相對(duì)美元貶值的壓力持續(xù)增強(qiáng)，這都對(duì)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)偏好提升造成了壓力。經(jīng)過事前制度約束、事中嚴(yán)密監(jiān)控，以及事后的統(tǒng)計(jì)排查，本報(bào)告期內(nèi)各筆交易的市場(chǎng)成交比例、成交均價(jià)等交易結(jié)果數(shù)據(jù)表明，本期基金運(yùn)作未對(duì)市場(chǎng)產(chǎn)生有違公允性的影響，亦未發(fā)現(xiàn)本基金存在異常交易行為。本投資組合為主動(dòng)型基金。 異常交易行為的專項(xiàng)說明本公司原則上禁止不同投資組合之間（完全按照有關(guān)指數(shù)的構(gòu)成比例進(jìn)行證券投資的投資組合及短期國(guó)債回購(gòu)交易除外）或同一投資組合在同一交易日內(nèi)進(jìn)行反向交易。對(duì)異常交易的監(jiān)控包括事前、事中和事后等環(huán)節(jié)，特殊情況會(huì)經(jīng)過嚴(yán)格的報(bào)告和審批程序，會(huì)定期針對(duì)旗下所有組合的交易記錄進(jìn)行了交易時(shí)機(jī)和價(jià)差的專項(xiàng)統(tǒng)計(jì)分析，以排查異常交易。在確保投資組合間信息隔離、權(quán)限明晰的基礎(chǔ)上，形成信息公開、資源共享的公平投資管理環(huán)境。公司將投資管理職能和交易執(zhí)行職能相隔離，實(shí)行集中交易，并建立了公平的交易分配制度，確保在場(chǎng)內(nèi)、場(chǎng)外各類交易中，各投資組合都享有公平的交易執(zhí)行機(jī)會(huì)。 管理人對(duì)報(bào)告期內(nèi)公平交易情況的專項(xiàng)說明 公平交易制度的執(zhí)行情況本基金管理人以價(jià)值投資為