【正文】 山車輛廠生產能力比較完備，綜合技術水平處于行業(yè)內中游，基本上是新技術的跟隨者。 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 38 綜合來看，北車擁有一定的比較優(yōu)勢 北車集團在生產同檔次干線客車產品質量上與競爭對手尚有一定差距，在提高高檔客車制造工藝水平方面還要假以時日。 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 37 競爭方面，在南北集團的四大客車廠中，長客廠 占據(jù)絕對的產量優(yōu)勢 “九五”期間在南北集團的四家客車制造廠中，北車的長春客車廠一家的產量就占了總產量的 43％－ 49％，體現(xiàn)了強勁的競爭實力。 客車制造行業(yè)逐步失去國家的行業(yè)保護，用戶討價能力增強。 雖然 2021年南北集團四家客車制造廠的實際產量都接近或超過了設計生產能力，但各廠的生產潛能還有很大空間。 共 共 6000輛 近 10年來，我國干線客車的技術水平和品種的發(fā)展相當快，據(jù)不完全統(tǒng)計，新設計的客車品種已超過 570種，約為前 40年的總和。 共 共 3000輛 第三代為 25型客車 , 1967～ 2021年間生產。 路內市場需求較大 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 34 技術方面，近十年來中國的鐵路干線客車制造技術發(fā)展迅速，其總體水平已經接近國際先進水平 第一代為 21型客車，1953～ 1961年間生產。其中機車車輛購置及更新約 800億元（含機車、客車及貨車）。 提高生產靈活性，滿足個性化要求 2021年，全國主要城市之間 500公里左右能實現(xiàn)朝走夕回， 1200公里至 1500公里能實現(xiàn)夕發(fā)朝至， 2021公里至 2500公里左右能實現(xiàn)一日到達。 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 32 國民經濟的持續(xù)增長和鐵路客運的擴張需求是這種發(fā)展機遇得以順利實現(xiàn)的重要保證 1995年 2021年 2021年 2021 2021 1995 1990 1980 0 1952 電氣化鐵路營業(yè)里程（萬公里） 全國鐵路營業(yè)里程（萬公里） 年度 全國鐵路營業(yè)里程 據(jù)國家計委預測，“十五”期間鐵路旅客發(fā)送量和周轉量年均增長速度分別為 ％和 ％，鐵路旅客運輸與國民經濟增長的彈性系數(shù)在 ，呈較強正相關。 需求方面，國家制定的 “ 十五 ” 交通發(fā)展重點專項規(guī)劃為客車業(yè)務提供了良好的發(fā)展機遇 國家“十五”交通發(fā)展重點專項規(guī)劃 以城間鐵路干線為重點，加強京津唐、滬寧杭以及廣珠深等城市群客運系統(tǒng)的建設。 64% 64% 63% 65% 64% 68%0%20%40%60%80%100%1996 1997 1998 1999 2021 2021南北集團占部購客車比例南車占部購比例北車占部購比例北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 31 建設城市市內運輸與城間運輸?shù)呐涮足暯庸こ獭? 自攬客車的銷售數(shù)量不斷上升，已經占到整個市場容量的 36％，并且有進一步擴大的趨勢，將成為重要的客車需求市場 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 30 北車在部購市場中穩(wěn)定地占有 2/3的份額，在自纜車市場的優(yōu)勢也逐步展現(xiàn) 北 車 占 部 外 購 車 比 例 / 對 數(shù) 平 滑 趨 勢 線3 5 %5 3 %4 7 %6 2 %0 %2 0 %4 0 %6 0 %8 0 %1 9 9 6 .51 9 9 7 1 9 9 7 .51 9 9 8 1 9 9 8 .51 9 9 9 1 9 9 9 .52 0 0 0 2 0 0 0 .5“ 九五 ” 期間部購客車市場南北集團所占份額相對穩(wěn)定，北車集團在數(shù)量上的優(yōu)勢較為明顯。 1494 1316751 7421327 1155050010001500202125001996 1997 1998 1999 2021 2021部購客車數(shù)量南車部購北車部購部 購 客 車 數(shù) 量 / 對 數(shù) 平 滑 趨 勢 線2 3 3 22 0 4 61 1 8 5 1 1 4 22 0 7 51 7 0 305 0 01 0 0 01 5 0 02 0 0 02 5 0 01 9 9 5 1 9 9 6 1 9 9 7 1 9 9 8 1 9 9 9 2 0 0 0 2 0 0 1 2 0 0 2北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 29 部 外 購 車 數(shù) 量 / 線 性 平 滑 趨 勢 線4 1 1 3 9 16 3 61 1 6 903 0 06 0 09 0 01 2 0 01 5 0 01 9 9 6 1 9 9 7 1 9 9 8 1 9 9 9 2 0 0 0 2 0 0 105 0 01 0 0 01 5 0 01 9 9 7 1 9 9 8 1 9 9 9 2 0 0 0部 外 購 車 數(shù) 量南 車 部 外北 車 部 外“ 九五 ” 期間自攬客車的銷售數(shù)量呈上升趨勢，這種趨勢在 2021年已經顯著加速。 1996 1997 1998 1999 2021全國鐵路營業(yè)里程（萬公里）營業(yè)里程電氣化里程北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 28 近幾年部購客車的數(shù)量變動趨勢并不十分顯著，但總體呈下降態(tài)勢 “ 九五 ” 期間部購客車的數(shù)量呈大幅波動，但總的趨勢是下降的。 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 22 無論從銷售數(shù)量還是從銷售收入上來看，北方集團在內燃機車和電力機車上均不占有優(yōu)勢 北方集團占有43%的份額 大連廠 二七廠 戚墅堰廠 四方廠 資陽廠 銷售收入 銷售數(shù)量435臺 南方集團占有57%的份額 98 91 88 78 80 大連廠 資陽廠 131 27 172 25 8 銷售數(shù)量：355臺 銷售收入： 數(shù)量上北方集團占有45%的份額 收入上北方集團占有44%的份額 南方集團占有55%的份額 南方集團占有56%的份額 大同廠 株電廠 內燃機車 電力機車 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 23 跨國公司的進入對競爭也有深遠的影響，產品重點將在機車高端市場，進入方式偏向于采取合資方式 跨國公司進入中國市場的方式選擇 合資 產品輸入 利用跨國公司的技術、資金、規(guī)模優(yōu)勢，快速滲透中國機車市場，重點占領內燃、電力高速、快速機車市場 跨國公司的市場定位 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 24 總體來看，北車機車產品的技術實力并不占據(jù)明顯優(yōu)勢 ?內燃機車開發(fā)、制造、運用經驗豐富 ?240柴油機技術成熟、 280柴油機起步晚，尚未投入批量運用 ?電力機車起步晚、起點低、總體經驗不足 ?內燃機車擁有一支素質較高的研發(fā)隊伍，整體實力較強 ?電力機車的開發(fā)人員、開發(fā)手段、開發(fā)技術與南車相比均有較大的差距 ?內燃機車產品品種較全，但目前大功率內燃機車尚未投入批量生產，而南車在大功率內燃機車生產上已占了先機 ?電力機車檔次低，且品種單一 ?年產各種內燃機車 400臺左右 ?在電力機車產品開發(fā)、加工制造、試驗檢測等配套制造生產能力方面與南車有較大差距，年產電力機車不足200臺 技術積累 研發(fā)力量 產品結構 生產能力 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 25 預計 2021年 2021年市場總量為 330億元， 2021年的市場容量約 54億元，北車將占有 45%50%的市場份額 ，即銷售收入為 2427億元 產量總量 每年 900臺左右，20212021年合計產量為 5400臺 平均單價 基本保持在 600萬元 /臺左右 市場總量 20212021年市場容量為 330億元左右 2021年市場總量 2021年市場容量為 54億元左右 北車市場份額 在技術實力上不占優(yōu)勢，預計占有45%50%的份額 北車銷售收入 2021年北車機車銷售收入為 2427億元 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 26 導 讀 外部環(huán)境 客 車 機 車 貨 車 修 理 動車組 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 27 我國鐵路客運事業(yè)持續(xù)穩(wěn)定的增長為客車業(yè)務的發(fā)展提供了廣闊的舞臺 02 0 0 04 0 0 06 0 0 08 0 0 01 0 0 0 01 2 0 0 01 9 9 6 1 9 9 7 1 9 9 8 1 9 9 9 2 0 0 0客 運 量 （ 百 萬 人 ）旅 客 周 轉 量 （ 億 人 公里 ）“九五”期間全國鐵路營業(yè)里程已經達到 里，其中電氣化鐵路以平均每年1千公里的速度穩(wěn)定增長。 生產的快速機車全部由內燃機車構成，快速電力機車生產是一片空白，已經生產的電力機車全部為普通機車。 發(fā)展方向 行車速度 牽引技術 關鍵技術 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 20 無論內燃機車還是電力機車，開發(fā)重點是大功率機車和交流傳動機車 交流傳動大功率客運內燃機車 ? 裝用新型 280系列柴油機 ? 采用牽引電動機架懸式轉向架 ? 最高速度 160km/h 交流傳動貨運內燃機車 ? 標稱功率 24303400KW ? 采用徑向轉向架 ? 最高速度 120km/h ? 適用于西部高原、高風沙環(huán)境的內燃機車 ? 燃用天然氣的內燃機車 調車內燃機車 ? 標稱功率 15001860KW ? 采用徑向轉向架 內燃機車 電力機車的關鍵技術： ? GTO、 IGBT、 IGCT應用技術 ? 主變流器控制技術 ?大功率異步牽引電動機 ?徑向轉向架 ?車體輕量化和模塊化設計技術 交流傳動大功率電力機車 ?開發(fā) 25T軸重的貨運電力機車 ?開發(fā) 4800KW的大功率客運電力機車 ? 貨運單軸功率為 1000－ 1600kW，最高速度 140km/h ? 客運單軸功率為 1000－ 1600kW ，最高速度 160－ 200km/h 電力機車 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 21 競爭方面，南北集團分拆后，雙方的生產能力和市場份額發(fā)生了微妙的變化 北方集團 南方集團 2021年 2021年 快速電力機車的生產實現(xiàn)了零的突破，在快速內燃機車的生產上仍占據(jù)優(yōu)勢，但電力機車的市場份額和生產能力仍落后于南方集團。實現(xiàn)電力機車和內燃機車設計模塊化、簡統(tǒng)化。其他線路和調車作業(yè)應采用內燃機車牽引。 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 19 技術方面，根據(jù)鐵路主要技術政策，我國機車未來向快速、重載方向發(fā)展 ◆ 旅客運輸高速化、快速化 ◆貨物運輸重載化、快捷化 ◆ 快速客運 200km/h ◆ 客運繁忙干線 140160km/h ◆ 客運普通線路 120km/h ◆ 貨運快車 120km/h ◆普通貨運 90km/h 大力發(fā)展電力機車牽引技術。 機車需求總量將會保持相對穩(wěn)定，根據(jù)歷史銷售趨勢預測， “ 十五 ”期間，新造機車年需求量約在 900臺左右。 在內燃機車需求總量持續(xù)下降的同時，調車內燃機車可能會有一定的增長。 大功率機車需求旺盛。 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 18 總體來說， “ 十五 ” 期間預計國內機車年需求在 900臺左右，電力機車與大功率內燃機車需求旺盛 需求結構將發(fā)生變化。 電力機車 25億元 內燃機車 51億元 1145 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 16 路內市場銷量有所下降，路外市場需求基本穩(wěn)定 907142898154798154760206770149020040060080010001996 1997 1998 1999 2021路內 路外單位：輛 北大縱橫 機車車輛行業(yè)研究 17 需求方面， “ 十五 ” 期間，預計需要增配提速機車200多臺；同時由于技術進步、舊機車的退役以及擁有自營鐵路的工礦企業(yè)擴能需要，還會產生新的需求 根據(jù)“十五”鐵路提速計劃實施意見和各鐵路局提出的增開旅客列車數(shù)量及開行方案，估算“十五”期間需增加的提速機車數(shù)量如下： 2021年（含 2021年），需增配提速機車約 120臺，其中電力機車 80臺，內燃機車40臺； 2021年，需增配提速機車約 80