【正文】 但在一定程度上受資金的影響較大，建議 抓緊進行前期工作，盡快投入建設(shè)，爭取早見成效。因此，項目的實施具有非常重要的現(xiàn)實意義。對于促進促進當(dāng)?shù)氐慕?jīng)濟發(fā)展，提高中藥產(chǎn)品的產(chǎn)量和質(zhì)量，增強企業(yè)在市場經(jīng)濟中的競爭能力。 (4)符合中藥現(xiàn)代化和產(chǎn)業(yè)化的政策，有利于連翹產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，促進當(dāng)?shù)禺a(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和升級，加快現(xiàn)代化農(nóng)業(yè)建設(shè)，保護土壤自然生態(tài) 環(huán)境，提高土壤肥力。 (2)生產(chǎn)原料立足當(dāng)?shù)氐馁Y源優(yōu)勢，價格合理，產(chǎn)品性價比高，具有很強的競爭能力。同時，還可帶動 包裝、運輸業(yè)的發(fā)展。該項目實施后年可實現(xiàn)銷售收入 11085萬元，上繳稅金 ，平均投資利稅率 %。各項經(jīng)濟指標(biāo)計算結(jié)果，表明本項目財務(wù)益效是可行的。 基本 方案內(nèi)部收益率 40 30 20 10 20% 10 0 +10 +20% 不確定因素變化率 9 基準(zhǔn)收益率 銷售價格 經(jīng)營成本 財務(wù)內(nèi)部收益率（ %） 固定資產(chǎn)投資 財務(wù)評價結(jié)論 綜上分析 ，各項經(jīng)濟指標(biāo)計算結(jié)果表明本項目財務(wù)上是可行的。由此可以看出該項目具有很強的抗風(fēng)險能力。計算結(jié)果見下表及下圖： 敏 感 性 分 析表 單位： % 項目 基本方案 固定資產(chǎn)投資 經(jīng)營成本 銷售價格 10000 8000 6000 4000 2021 0 10 20 30 40 50 60 70 80 90 100 生產(chǎn)能力利用率（ %） 收入 （萬元 ） 總成本 固定成本 銷售收入（扣除銷售稅金及附加） 虧損區(qū) 贏利區(qū) 以生產(chǎn)能力表示的盈虧平衡圖 盈虧平衡點 +10% 10% +10% 10% +10% 10% 內(nèi)部收益率 較基本方案增減 由上表及上圖可見，固定資產(chǎn)投資、經(jīng)營成本、銷售價格三個因素的變動對財務(wù)內(nèi)部收益率均有一定的影響，而以銷售價格最為敏感，經(jīng)營成本次之，但提高和降低 10%的單因素變化，其內(nèi)部收益率仍高于行業(yè)基準(zhǔn)收益率（ ic=9%）?？梢娫擁椖靠癸L(fēng)險能力是很強的。（ 11085－ ― ） 100% =247。以生產(chǎn)能力利用率表示的盈虧平衡點（ BEP）為： BEP=年固定總成本247。（見附表 12） 不確定性分析 盈虧平衡分析 有項目達到設(shè)計生產(chǎn)能力還清貸款后各年份（第五年）總成本費用為 萬元。 盈利能力分析 由“項目財務(wù)現(xiàn)金流量表（有項目）”可以看出，有項目所得稅后財務(wù)內(nèi)部收益率為 %，所得稅前財務(wù)內(nèi)部收益率為 %，都高于基準(zhǔn)收益率 9%；所得稅后財務(wù)凈現(xiàn)值為 萬元，所得稅前財務(wù)凈現(xiàn)值為 萬元；所得稅后投資回收期為 年，所得稅前投資回收期為 年，都低于基準(zhǔn)投資回收期 12 年；說明項目在財務(wù)上是可 行的，具有很強的盈利能力。 產(chǎn)品銷售收入、增值稅及附加估算 項目各年銷售收入、銷售稅金及附加見下表： 各年銷售收入、銷售稅金及附加 （單位：萬元） 序號 項目 單位 無項目 有項目 1 2 1 2 3 生產(chǎn)負荷 50% 70% 100% 1 銷售（營業(yè)）收入 萬元 連翹 萬元 單價 元 銷售量 噸 1000 1000 500 700 青翹 萬元 單價 元 銷售量 噸 1500 1500 750 1050 黃芩 萬元 單價 元 銷售量 噸 500 500 250 350 連翹浸膏 萬元 單價 元 銷售量 噸 80 112 160 口服連翹提取物 萬元 單價 萬元 銷售量 噸 針用連翹提取物 萬 元 單價 萬元 銷售量 噸 口服雙黃連提取物 萬元 單價 萬元 銷售量 噸 63 88 125 針用雙黃連提取物 萬元 單價 萬元 銷售量 噸 63 88 125 2 銷售稅金及附加 萬元 營業(yè)稅 萬元 消費稅 萬元 河道管理費 萬元 城市維護建設(shè)稅 （ 萬元 教育費附加 萬元 總成本及經(jīng)營成本估算 無項目總成本費用為 萬元，經(jīng)營成本為 萬元；有項目正常年份總成本費用為 萬元，經(jīng)營成本為 萬元。實現(xiàn)總銷售收入 11085 萬元。 主要產(chǎn)品為有產(chǎn)品連翹浸膏、連翹提取液（口服、針用）、雙黃連提取物（口服、針用）。（見附表 1） 有項目企業(yè)人員及開發(fā)能力 項目實施后，新增管理人員 13 人，管理人員總?cè)藬?shù)達到 19 人。 現(xiàn)生產(chǎn)能力：年生產(chǎn)青翹 1500 噸，連 翹 1000 噸，黃芩 500 噸，總銷售收入 3700 萬元。 企業(yè)管理人員 6 人，技術(shù)推廣中心 2 人（包括總農(nóng)藝師 1 人），育苗基地技術(shù)人員 3 人，農(nóng)民工 20 人，營銷人員 3 人，其他輔助人員 4 人。主要依據(jù)： 國家計委、建設(shè)部發(fā)布的《建設(shè)項目經(jīng)濟評價方法與參數(shù)》（第二版） 國家發(fā)展計劃委員會計辦投資 (2021)15 號《投資項目可行性研究指南》 中國國際工程咨詢公司《投資項目經(jīng)濟咨詢評估指南》 《商業(yè)銀行貸款評估實務(wù)與參考數(shù)據(jù)》 參考企業(yè)現(xiàn)行有關(guān)成本價格數(shù)據(jù)和現(xiàn)行市場調(diào)查價格。計劃從投產(chǎn)當(dāng)年開始分兩年還清貸款，各年還款數(shù)量分別為 萬元、 萬元。 資金管理 在資金使用上要加強管理，嚴格審批，做到?？顚Ｓ?，減少非生產(chǎn)性開支，提高資金使用效率。 建設(shè)工程投資 萬元，其中土建工程 萬元，占建設(shè)工程投資的 %；設(shè)備購置及安裝費 899 萬元，占建設(shè)工程投資的 %；其它費用 萬元，占建設(shè)工程投資的 %。（見附表 21） 資金籌措 項目新增投資總額為 萬元，企業(yè)自籌 萬元，申請長期貸款 2300 萬元，擴建期利息 萬元，申請財政貼息。 （ 4）預(yù)備費用 萬元。其中： 生產(chǎn)設(shè)備投資 454 萬元，輔助設(shè)備 175 萬元，公用 270 萬元。（見附表 21） 新增總投資分項估算： （ 1）新增土建工程估算： 項目新增土建工程面積 9410 平方米，投資 萬元，其中： 生產(chǎn)工程 3560 平方米，投資 萬元；輔助工程 5050 平方米，投資 138 萬元；公用工程 800 平方米，投資 74 萬元。 第八章 新增投資估算與資金籌措 項目新增總投資估算 項目總投資估算依據(jù) 國家計劃委員會、建設(shè)部頒發(fā)的《建設(shè)項目經(jīng)濟評價方法與參數(shù)》（第二版） 中國工程咨詢公司編寫的《投資 項目經(jīng)濟咨詢評估指南》 設(shè)備價格為現(xiàn)行的市場價 企業(yè)提供的基礎(chǔ)數(shù)據(jù) 有項目新增投資估算 新增總投資估算： 有項目新增總投資 萬元（見附表 1），其中：新增建設(shè)工程投資 萬元（見附表 21），鋪底流動資金 萬元（見附表 11）。 車間屋