【正文】 。第二節(jié) “結(jié)論及建議”評審要求? 貸款優(yōu)先分值、等級的測算方法及要求參見手冊第四篇。二、總體回顧對借款人、項(xiàng)目情況、償債能力、信用結(jié)構(gòu)、貸款風(fēng)險(xiǎn)度量和貸款貢獻(xiàn)度等情況進(jìn)行簡明扼要的說明。二、關(guān)于談判紀(jì)要談判后形成各方代表簽字的《會談紀(jì)要》作為評審報(bào)告的附件。第二節(jié) 要求一、關(guān)于評審談判談判的內(nèi)容包括借款合同和擔(dān)保合同需落實(shí)的有關(guān)貸款條件和信貸管理?xiàng)l款兩個(gè)方面：（一）貸款條件貸款利率；貸款期限和寬限期；信用結(jié)構(gòu)，包括企 業(yè)信用、政府信用、市 場信用及與商業(yè)銀行的合作；違約風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)條款；“還評掛鉤”措施；其他貸款條件。（二）增量貸款利率優(yōu)惠邊界控制情況分行當(dāng)年優(yōu)惠利率貸款合同發(fā)放額度，占增量貸款計(jì)劃發(fā)放額的比例，給予該項(xiàng)目利率優(yōu)惠后，增量貸款利率優(yōu)惠數(shù)額，占當(dāng)年57 / 59增量貸款計(jì)劃發(fā)放額的比例。預(yù)計(jì)合同簽訂時(shí)間、當(dāng)年用款額度、第一次提款時(shí)間、額度。如在評審階段涉及“管理資產(chǎn)”時(shí)，還需與借款人、參加銀行或非銀行金融機(jī)構(gòu)就“管理資產(chǎn)”的種類、額度、期限、費(fèi)率、是否需要開發(fā)銀行提供融資再安排等事宜進(jìn)行談判，并形成各方簽字的會談紀(jì)要。? 資產(chǎn)收益率（ROA） %，資本配比（CAR）8% ，風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整資本收益率（RAROC）10% 。第三節(jié) 要求? 貸款預(yù)期資產(chǎn)質(zhì)量是貸款決策的重要依據(jù)，原則上開行提供貸款項(xiàng)目的預(yù)期資產(chǎn)質(zhì)量不低于二類 10 級。243。? 抵（質(zhì)）押物質(zhì)量分類測算通過《貸款抵（質(zhì)）押物質(zhì)量分類分析表》（見附件 511）測算抵（質(zhì)）押質(zhì)量分值，然后根據(jù)下表確定抵（質(zhì)）押物質(zhì)量分類。其定義分別為：正常（一類）：抵（質(zhì)）押權(quán)能夠保障所擔(dān)保貸款債權(quán)的全部實(shí)現(xiàn)，沒有影響擔(dān)?？煽啃缘牟焕蛩兀魂P(guān)注（二類）：抵（質(zhì)）押權(quán)能夠保障所擔(dān)保貸款債權(quán)的全部實(shí)現(xiàn)，但存在一些影響擔(dān)?？煽啃缘牟焕蛩?；次級（三類）：抵（質(zhì)）押權(quán)不能夠保障所擔(dān)保貸款債權(quán)的全部實(shí)現(xiàn)，存在明 顯影響擔(dān)?？煽啃缘牟焕蛩兀豢梢桑ㄋ念悾旱郑ㄙ|(zhì)）押權(quán)只能夠保障所擔(dān)保貸款債權(quán)的部分實(shí)現(xiàn)，存在影響擔(dān)保可靠性的嚴(yán)重問題；損失（五類）: 抵（質(zhì)）押 權(quán)已喪失、或根本無法保障所擔(dān)保貸款債權(quán)的實(shí)現(xiàn)。BBB 30%9 采礦 25% 15% 擔(dān)保人信用等級 BB、C 10%10 林業(yè)造紙 55% 40% 3 抵（質(zhì)）押擔(dān)保11 紡織 20% 10% 現(xiàn)金及上市交易債券 90%12 機(jī)械電子 50% 40% 抵（質(zhì)）押物質(zhì)量一類 40%13 中介平臺 60% 60% 抵（質(zhì)）押物質(zhì)量二類 30%14 同業(yè)拆借 95% 90% 抵（質(zhì)）押物質(zhì)量三類 20%15 其他 30% 20% 抵（質(zhì)）押物質(zhì)量四類 10% 抵（質(zhì)）押物質(zhì)量五類 0%4 政府信用 50％?提示：政府 類客戶信用結(jié) 構(gòu)挽回率根據(jù)其評級結(jié)果參照一般企 業(yè)第三方保證擔(dān)保的挽回率取值；53 / 59如果挽回率預(yù)測值大于 100%，則統(tǒng)一取 100%；交通行業(yè)含鐵路、公路、水運(yùn)、城市 軌道交通和民航等；公共設(shè)施含污水排放、城市道路與橋梁、城市綠化、 場館建設(shè)等；其他房地產(chǎn)包括舊城改造，土地開發(fā)與儲備。BBB 10%5 公共設(shè)施 20% 10% 擔(dān)保人信用等級 BB、C 0%6 其他房地產(chǎn)35% 25% 2 金融企業(yè)第三方保證擔(dān)保7 供熱\水\氣\污水處理45% 35% 擔(dān)保人信用等級 A及以上 50%8 金融機(jī)構(gòu) 40% 20% 擔(dān) 保 人 信 用 等 級 BBB+。A 20%4 通訊 50% 35% 擔(dān) 保 人 信 用 等 級 BBB+。AA 30%3 交通 45% 35% 擔(dān)保人信用等級 A+。挽回率取值表一 客戶自身的挽回率 二 信用結(jié)構(gòu)的挽回率行業(yè) 優(yōu)先債權(quán) 非 優(yōu) 先 債 權(quán) 1 一般企業(yè)第三方保證擔(dān)保 挽回率1 電力 70% 45% 擔(dān)保人信用等級 AAA 50%2 石油石化 80% 30% 擔(dān)保人信用等級 AA+。采用多種擔(dān)保方式組合擔(dān)保的，如果明確了各擔(dān)保人或擔(dān)保方式的擔(dān)保金額， 則以擔(dān)保金額占總債權(quán)的金額的比例為權(quán)重，計(jì)算加權(quán)平均的挽回率，作為信用結(jié)構(gòu)的挽回率；如果為不含政府信用的組合擔(dān)保，沒有明確各擔(dān)保人或擔(dān)保方式的擔(dān)保金額，則將各擔(dān)保人或擔(dān)保方式對應(yīng)的挽回率直接相加作為信用結(jié)構(gòu)的挽回率，最大為 100%。凡是與開發(fā)銀行簽訂了《開發(fā)性金融合作協(xié)議》（《信用合作協(xié)議》）或向開發(fā)銀行52 / 59發(fā)文承諾協(xié)調(diào)（兜底）還款或成立償債基金的政府，其貸款的風(fēng)險(xiǎn)緩解措施可認(rèn)定為政府信用。其中一般企業(yè)保證擔(dān)保和金融企業(yè)保證擔(dān)保均根據(jù)擔(dān)保人的信用評級結(jié)果確定挽回率，抵（質(zhì)）押擔(dān)保根據(jù)開發(fā)銀行現(xiàn)行的抵（質(zhì)）押物質(zhì)量分類辦法確定挽回率。優(yōu)先債權(quán)是指開發(fā)銀行與客戶書面約定在同等條件下客戶優(yōu)先償還的開發(fā)銀行債權(quán)；無特殊約定的債權(quán)，屬于非優(yōu)先債權(quán)。其計(jì)算公式如下： 上上上上 ????11LGD挽回率預(yù)測值= 客戶自身的挽回率+ 信用結(jié)構(gòu)的挽回率說明如下：（1）客戶自身的挽回率客戶自身的挽回率按客戶或貸款所屬的行業(yè)劃分，每個(gè)行業(yè)又分為優(yōu)先債權(quán)和非優(yōu)先債權(quán)兩種情況。各信用等 級客 戶的違約概率表如下：客戶等級 AAA AA+ AA AA A+ A A BBB+ BBB BBBPD 建議值 % % % % % % % % % %LGD 值的確定違約損失率（LGD）就是違約損失與違約風(fēng)險(xiǎn)暴露的比率。貸款預(yù)期資產(chǎn)質(zhì)量與信用覆蓋后項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)分值對應(yīng)表貸款預(yù)期資產(chǎn)質(zhì)量分類 一類級別 一級 二級 三級 四級 五級 六級貸款風(fēng)險(xiǎn)分值 0～5 6～10 11～15 16～20 21～25 26～30貸款預(yù)期資產(chǎn)質(zhì)量分類 二類 三類級別 七級 八級 九級 十級 十一級 十二級貸款風(fēng)險(xiǎn)分值 31～35 36～40 41～45 46～50 51～60 61～70三、特定貸款預(yù)期損失率的確定和特定貸款預(yù)期損失額的測算（一）貸款預(yù)期損失率貸款預(yù)期損失率 EL＝PDLGD；貸款預(yù)期損失額= PDLGDEAD。按《信用結(jié)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)覆蓋分析表》（格式參見附件 510）計(jì)算信用結(jié)構(gòu)覆蓋分值， 進(jìn)而得出信用覆蓋后項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)分值。49 / 59第五章 貸款風(fēng)險(xiǎn)度量和貸款貢獻(xiàn)度評價(jià)第一節(jié) 評審內(nèi)容對貸款存在的主要風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行歸納，并提出風(fēng)險(xiǎn)防范措施；對貸款存在的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行量化計(jì)算，確定項(xiàng)目貸款預(yù)期資產(chǎn)質(zhì)量，以此作為貸款決策的依據(jù)；測算貸款的預(yù)期損失率和損失額；測算項(xiàng)目平均資產(chǎn)收益率（ROA） 、風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整資本收益率（RAROC） 、資本配比（CAR） 。三、違約風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)提示? 未對可能出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)事先未形成預(yù)案；? 操作條件、時(shí)間、程序不清。其他認(rèn)為可行的方式。明確補(bǔ)貼資金到位的時(shí)間、補(bǔ)貼資金來源和操作程序。對采用股權(quán)質(zhì)押信用結(jié)構(gòu)的，通過出售股權(quán)償還開發(fā)銀行貸款。如有保證擔(dān)保，立即啟動(dòng)擔(dān)保人的連帶責(zé)任，明確擔(dān)保人代為償還貸款的資金到位時(shí)間和操作辦法。當(dāng)借款人現(xiàn)金流暫時(shí)不足，不能按時(shí)還本付息時(shí)，由結(jié)算代理行貸款給借款人，為其解決資金周轉(zhuǎn)困難，使借款人能夠履行還本付息義務(wù)。一、供參考的分擔(dān)方式在評審過程中，可以根據(jù)項(xiàng)目可能存在的風(fēng)險(xiǎn)類型和分擔(dān)對象47 / 59的具體情況設(shè)計(jì)不同的分擔(dān)方式。第四節(jié) 違約風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制違約風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制是指按照風(fēng)險(xiǎn)提前預(yù)測，事先防范的原則，針對項(xiàng)目未來可能發(fā)生的違約風(fēng)險(xiǎn)，在評審階段事先提出預(yù)案，通過與、談判研究，明確風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)的對象，通過合同或協(xié)議，約定啟動(dòng)條件、時(shí)間、程序，以鎖定風(fēng)險(xiǎn)。第三節(jié) 市場信用市場信用評審是指借助以項(xiàng)目貸款為依托的資本市場運(yùn)作方式和手段，構(gòu)造資本市場運(yùn)作下的信用結(jié)構(gòu)的過程。46 / 59? 抵押擔(dān)保? 抵押人對抵押物無合法的所有權(quán)或處置權(quán)；? 抵押物重復(fù)抵押；? 抵押物難以變現(xiàn)；? 未明確辦理抵押登記的時(shí)間和部門。三、企業(yè)信用風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)提示? 保證人擔(dān)保? 保證人無擔(dān)保意愿；? 保證人凈現(xiàn)金流為負(fù)，沒有代償能力。對于以項(xiàng)目建成后的收費(fèi)權(quán)質(zhì)押的，應(yīng)落實(shí)在建設(shè)期的保障措施，以防范建設(shè)期風(fēng)險(xiǎn)。國家有專門規(guī)定的，評審時(shí)應(yīng)明確質(zhì)押合同在國家規(guī)定的登記部門進(jìn)行登記；國家暫無專門規(guī)定的，評審時(shí)應(yīng)落實(shí)由審批收費(fèi)的同級人民政府出具正式文件，指定質(zhì)押登記部門，并明確在國家有規(guī)定后辦理質(zhì)押登記的轉(zhuǎn)移手續(xù)。評審時(shí)應(yīng)落實(shí)權(quán)益質(zhì)押及收費(fèi)賬戶的設(shè)立和管理的各項(xiàng)具體措施，使質(zhì)押具有可操作性。? 不同質(zhì)押物設(shè)定質(zhì)押時(shí)質(zhì)押率的上限國庫券、央行發(fā)行的金融債券為 100%；政策性 銀行及商業(yè)銀行發(fā)行的金融債券、國家有關(guān)部門發(fā)行的債券、定期存單、銀行承兌匯票，不得超過 90%；各項(xiàng)收費(fèi)權(quán)益和土地出讓 收益權(quán)益質(zhì)押，不得超過 80%；股 權(quán)和股票（按每股凈資產(chǎn)）、企業(yè)債 券等其他有價(jià)證券和可轉(zhuǎn)讓知識產(chǎn)權(quán)，不得超過 70%。? 必須落實(shí)抵押具有可操作性，并在評審時(shí)落實(shí)抵押登記的部44 / 59門和登記的時(shí)間，并在備忘錄或談判紀(jì)要中予以明確；? 機(jī)器、設(shè)備、交通運(yùn)輸工具、 產(chǎn)成品、原材料等動(dòng)產(chǎn)抵押率不得超過 50%；? 建筑物、房地產(chǎn)、土地使用權(quán)的抵押率不得超過 70%；? 以土地使用權(quán)設(shè)定抵押權(quán)的，應(yīng)當(dāng)連同地上房屋或者其他地上附著物一并抵押；? 采用抵押擔(dān)保時(shí)，評審時(shí)應(yīng)對抵押資產(chǎn)現(xiàn)值進(jìn)行估算，在開發(fā)銀行貸款承諾后、簽訂借款合同前，應(yīng)要求借款人委托開發(fā)銀行認(rèn)可的獨(dú)立資產(chǎn)評估公司對抵押資產(chǎn)進(jìn)行評估。具體相關(guān)內(nèi)容參見本手冊第八篇中《擔(dān)保法》的內(nèi)容。評審階段未經(jīng)確 認(rèn)信用等級的擔(dān)保人，相關(guān)分行（含總行營業(yè)部、企業(yè)局）需將保證人信用評級報(bào)告隨貸款評審報(bào)告一并上交；? 應(yīng)與保證人進(jìn)行合同談判，就保證合同的主要條款交換意見，確認(rèn)擔(dān)保責(zé)任，并要求保證人出具明確擔(dān)保責(zé)任和義務(wù)的擔(dān)保意向書；? 應(yīng)了解保證人近期是否面臨重組、改制等問題，以及對擔(dān)保能力的潛在影響；? 擔(dān)保系數(shù)不得大于 100%；? 保證人一般不宜超過 3 個(gè)，且應(yīng)明確多個(gè)保證人具體擔(dān)保責(zé)任；? 我行所指保證人保證的方式原則為連帶責(zé)任保證，如果保證僅同意為我行貸款提供一般保證，評審報(bào)告中要做出明確說明。?提示：? “政府補(bǔ)貼 收益權(quán)”質(zhì)押時(shí)，無需 測算質(zhì)押率；? 借款人與政府簽訂資產(chǎn)回購協(xié)議時(shí)，可參照“政府補(bǔ)貼收益權(quán)”質(zhì)押方式落實(shí)回購資金的質(zhì)押。質(zhì)押的可實(shí)現(xiàn)性，主要按下列公式對質(zhì)押率進(jìn)行測算： %10??質(zhì) 押 物 現(xiàn) 值貸 款 本 息 及 相 關(guān) 費(fèi) 用質(zhì) 押 率以收費(fèi)權(quán)質(zhì)押時(shí)，質(zhì)押率按下列公司測算： 10貸 款 還 本 期 內(nèi) 收 費(fèi) 額貸 款 本 息 及 相 關(guān) 費(fèi) 用收 費(fèi) 權(quán) 質(zhì) 押 率其中貸款本息為貸款本金及貸款還本期內(nèi)發(fā)生的利息之和，相關(guān)費(fèi)用主要是銀行在變現(xiàn)質(zhì)押物時(shí)所發(fā)生的費(fèi)用，如評估、拍賣等，評審測算抵押率時(shí)暫不考慮此項(xiàng)費(fèi)用。（三）質(zhì)押擔(dān)保對質(zhì)押標(biāo)的進(jìn)行分析說明，主要說明出質(zhì)人出質(zhì)的合法性、有效性；采用收費(fèi)權(quán)質(zhì)押擔(dān)保時(shí)，出質(zhì)人應(yīng)在貸款期內(nèi)享有收費(fèi)權(quán)，同時(shí)，還應(yīng)落實(shí)收費(fèi)的審批部門及收費(fèi)的合法性。（二）抵押擔(dān)保對抵押物的基本情況做出說明，主要包括其所有權(quán)屬、現(xiàn)狀、變現(xiàn)能力等，并明確抵押物的合法性。目前我行相關(guān)部門正在制定專業(yè)擔(dān)保類客戶（主要是指擔(dān)保公司）信用評級的方法與標(biāo)準(zhǔn)，通過對專業(yè)擔(dān)保類客戶的評級，可以測算并確定其最大擔(dān)保能力及信用等級。（2）專業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的擔(dān)保能力專業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)為我行貸款提供擔(dān)保時(shí)，應(yīng)重點(diǎn)分析其承擔(dān)擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)數(shù)量及質(zhì)量、擔(dān)保成功率、承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任的比例等數(shù)據(jù)，并由此計(jì)算出最大的擔(dān)保能力。根據(jù)擔(dān)保額及代償系數(shù)測算出擔(dān)?；蛴胸?fù)