企業(yè)貸款ppt課件-wenkub.com
2025-05-06 22:14 本頁面
【正文】 百分比分析可用于將借款人的財務(wù)報表與同業(yè)平均水平對比， 也可以用于對借款人自己不同年度的財務(wù)報表的比較分析。 47 成本 — 收益定價法 ? 在銀行內(nèi)部還有更復(fù)雜的貸款定價系統(tǒng)，這就是成本 — 收益定價法。這是一種利用乘法而不是加法的定價方式，這種定價程序可以表述如下： ? ? 報價利率＝乘數(shù)因子 *基準(zhǔn)利率 46 假定在乘法因子確定時，貸款的定價是正確的，并且假定基準(zhǔn)利率處于歷史均價附近（不過高或過低），基準(zhǔn)利率相乘定價方法有一個調(diào)整程序， 這個程序暗含著當(dāng)利率升高時借款人更有可能違約 。對某個特定的顧客來說， ? 貸款利率的公式為： 貸款利率＝優(yōu)惠利率（包括各種成本和銀行預(yù)期的利潤）＋加成部分＝優(yōu)惠利率＋違約風(fēng)險貼水＋期限風(fēng)險貼水 45 ? 基準(zhǔn)利率相加法和基準(zhǔn)利率相乘法 ? 一般而言，銀行業(yè)都是通過在基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)上加價來對信用定價。 ? （ 3）補償金額，即貸款發(fā)放后，要求借款人存入貸款銀行一定的資金 。 41 企業(yè)貸款的定價 ? 在對貸款進行定價時，銀行管理人員必須考慮其籌集可貸資金的成本和銀行的其他經(jīng)營成本。 ? ③保證人的保證意愿。 ? ④抵押物的變現(xiàn)價值。在貸款需求方面的多次變化，可能意味著公司的失控，或者不明確下一步怎樣做。這表明公司不能產(chǎn)生足夠的現(xiàn)金。計算方法為： ? 現(xiàn)金凈流量＝經(jīng)營活動的現(xiàn)金凈流量 ＋投資活動的現(xiàn)金凈流量 ＋融資活動的現(xiàn)金凈流量 32 現(xiàn)金流量計算方法有兩種： ? 直接法 ? 間接法。 28 ? （ 1）銷售利潤率 ? 這一比率由稅后凈利潤 (純收益 )除以銷售總額而得出，其計算公式為： ? 銷售利潤率＝稅后凈利潤／銷售總額 ? 銷售利潤率反映每一單位的銷售額可帶來的純收益，反映企業(yè)成本管理和定價政策的效果，說明企業(yè)產(chǎn)品銷售狀況的好壞。 ? 只有現(xiàn)金才能償還貸款。由于速動資產(chǎn)中扣除了存貨，保留了流動性較高的資產(chǎn)，因此更能精確地測量一個企業(yè)的短期償債能力。因此，較低的流動比率通常表明企業(yè)在償還短期債務(wù)方面可能存在某些問題。這一比率越大，企業(yè)償還利息的能力就越強；反之，說明企業(yè)經(jīng)營收益連維持支付利息都很困難。一般說來，這一比率越低越好。 18 資產(chǎn)負(fù)債表的杠桿比率指標(biāo) 19 ? 財務(wù)杠桿比率 ? 該比率是說明企業(yè)用增加負(fù)債的辦法來增強其收益能力的情況，反映了企業(yè)支付債務(wù)本息的能力。其計算公式為： ? 存貨周轉(zhuǎn)率＝銷貨成本／平均存貨 ? 其中： ? 平均存貨＝ (期初存貨十期末存貨 )／ 2 ? 這一比率反映了企業(yè)存貨的適銷性和管理存貨的效率。資
教學(xué)課件相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號-1