【正文】 司按照證券公司客戶信用交易擔保證券賬戶的實際余額派發(fā)現(xiàn)金或利息。涉及的利息稅由登記結算公司根據(jù)證券公司的委托按照信用交易客戶的身份計算。證券公司收到現(xiàn)金紅利和利息款項后，應當及時分派給對應的信用交易客戶。證券發(fā)行人派發(fā)股票紅利或權證等證券的，登記結算公司按照證券公司客戶信用交易擔保證券賬戶的實際余額記增紅股或配發(fā)權證，并根據(jù)證券公司委托相應維護客戶信用證券賬戶的明細數(shù)據(jù)。(三)其他權益的處理證券發(fā)行人向原股東配售股份的，或者證券發(fā)行人增發(fā)新股以及發(fā)行權證、可轉債等證券時原股東有優(yōu)先認購權的，登記結算公司按照證券公司客戶信用交易擔保證券賬戶的實際余額設置配股權或優(yōu)先認購權，并根據(jù)證券公司委托相應維護客戶信用證券賬戶的明細數(shù)據(jù)。證券發(fā)行采取市值配售發(fā)行方式的，客戶信用證券賬戶的明細數(shù)據(jù)納入其對應市值的計算。(四)融券交易期間權益的處理(考點)客戶融入證券后、歸還證券前，在下列情形下應當按照融券數(shù)量對證券公司進行補償：，融券客戶應當向證券公司補償對應金額的現(xiàn)金紅利。，融券客戶應當根據(jù)雙方約定向證券公司補償對應數(shù)量的股票紅利或權證等證券，或以現(xiàn)金結算方式予以補償。，或者證券發(fā)行人增發(fā)新股以及發(fā)行權證、可轉債等證券時原股東有優(yōu)先認購權的，由證券公司和融券客戶根據(jù)雙方約定處理。九、信息披露與報告證券公司應當于每個交易日22：00前向交易所報送當日各標的證券融資買入額、融資還款額、融資余額，以及融券賣出量、融券償還量和融券余量等數(shù)據(jù)。交易所在每個交易日開市前，根據(jù)證券公司報送數(shù)據(jù)，向市場公布以下信息：，包括融資買入額、融資余額、融券賣出量、融券余量等信息。證券公司應當在每一月份結束后10個工作日內(nèi)，向證監(jiān)會、注冊地證監(jiān)會派出機構和證券交易所書面報告當月的下列情況：。、融券余額。、強制平倉的交易金額?！纠?單選題】維持擔保比例超過()時，客戶可以提取保證金可用余額中的現(xiàn)金或沖抵保證金的有價證券。%%%%[答疑編號911070201]【答案】C【例4單選題】客戶融資買入證券時，融資保證金比例不得低于()。%%%%[答疑編號911070202]【答案】C【例5單選題】融券賣出的申報價格不得低于該證券的()。[答疑編號911070203]【答案】C【例6單選題】證券公司應當在每一月份結束后()工作日內(nèi)，向證監(jiān)會、注冊地證監(jiān)會派出機構和證券交易所書面報告當月的相關情況。[答疑編號911070204]【答案】C【例7單選題】融資融券的標的證券為股票的應當符合的條件有()。%[答疑編號911070205]【答案】D【例8多選題】證券公司經(jīng)營融資融券業(yè)務，應當以自己的名義，在商業(yè)銀行應開列的賬戶是()。[答疑編號911070206]【答案】AC【例9多選題】客戶從事融券交易的，可以選擇()的方式，償還向證券公司融入的證券。[答疑編號911070207]【答案】AC【例10判斷題】客戶只能與一家證券公司簽訂融資融券合同，向一家證券公司融入資金和證券。[答疑編號911070208]【答案】正確第三節(jié) 融資融券業(yè)務的風險及其控制【主要考點】熟悉證券公司融資融券業(yè)務的風險種類及其控制。一、證券公司融資融券業(yè)務的風險(考點)(一)客戶信用風險客戶信用風險主要是指由于客戶違約，不能償還到期債務而導致證券公司損失的可能性。(二)市場風險市場風險主要是指因不可預見和控制的因素導致市場波動，交易異常，造成證券交易所融資融券交易無法正常進行、危及市場安全，或造成證券公司客戶擔保品貶值、維持擔保比例不足，且證券公司無法實施強制平倉收回融出資金(證券)而導致?lián)p失的可能性。(三)業(yè)務規(guī)模及集中度風險業(yè)務規(guī)模及集中度風險主要是指證券公司融資融券規(guī)模失控，對單個客戶融資融券規(guī)模過大、期限過長，而造成證券公司資產(chǎn)流動性不足、凈資本規(guī)模和比例不符合監(jiān)管規(guī)定的可能性。(四)業(yè)務管理風險業(yè)務管理風險主要是指證券公司融資融券業(yè)務經(jīng)營中因制度不全、管理不善、控制不力、操作失誤等原因導致業(yè)務經(jīng)營損失的可能性。(五)信息技術風險信息技術風險主要是指因證券公司融資融券交易信息系統(tǒng)故障致使交易中斷、監(jiān)控失效而導致承擔客戶資產(chǎn)損失的賠償責任或無法收回到期債權的可能性。二、證券公司融資融券業(yè)務風險的控制(一)客戶信用風險的控制，明確規(guī)定客戶選擇與授信的程序和權限。、履行風險提示。，確定可沖抵保證金的證券種類、折算率、客戶可融資買入和融資賣出的證券的種類、保證金比例和最低維持擔保比例，并在營業(yè)場所內(nèi)公示。(二)市場風險的控制(考點)%時，交易所可以在次一交易日暫停其融資買入，并向市場公布。當該標的證券的融資余額降低至20%以下時，交易所可以在次一交易日恢復其融資買入，并向市場公布。%時，交易所可以在次一交易日暫停其融券賣出，并向市場公布。當該標的證券的融券余量降低至20%以下時，交易所可以在次一交易日恢復其融券賣出，并向市場公布。，交易所可視情況采取以下措施并向市場公布：(1)調整標的證券標準或范圍。(2)調整可沖抵保證金有價證券的折算率。(3)調整融資、融券保證金比例。(4)調整維持擔保比例。(5)暫停特定標的證券的融資買入或融券賣出交易。(6)暫停整個市場的融資買入或融券賣出交易。(7)交易所認為必要的其他措施。，交易所可以視情況采取限制相關賬戶交易等措施。證券公司應當按照交易所的要求，對融資融券交易進行監(jiān)控，并主動、及時地向交易所報告其客戶的異常融資融券交易行為。(三)業(yè)務規(guī)模和集中度風險的控制，實時監(jiān)控。證券公司要根據(jù)自有資金和證券狀況，在凈資本總額和比例符合監(jiān)管要求、保持正常的資產(chǎn)流動性、風險可承受的前提下確定融資融券業(yè)務總規(guī)模。融資融券業(yè)務總規(guī)模一旦確定則不得隨意擴大，并需通過技術手段進行實時監(jiān)控。、證券均應由公司總部統(tǒng)一控制和辦理，嚴禁分支機構擅自對外辦理相關業(yè)務。：(1)對單一客戶融資業(yè)務規(guī)模不得超過凈資本的5%。(2)對單一客戶融券業(yè)務規(guī)模不得超過凈資本的5%。(3)接受單只擔保股票的市值不得超過該只股票總市值的20%。(四)業(yè)務管理風險的控制、業(yè)務操作規(guī)范、風險管理措施等，并加強對相關業(yè)務人員進行管理制度和業(yè)務知識的培訓。，如征信調查、合同簽署、開立賬戶、擔保品審核、授信審批等實行雙人雙崗復核、審批，并強制留痕。、主要風險指標和每個客戶的賬戶動態(tài)進行實時監(jiān)控，并明確相應的處置措施，發(fā)現(xiàn)問題按相關規(guī)定及時處置。(五)信息技術風險的控制，包括日常業(yè)務運行系統(tǒng)、容錯備份系統(tǒng)和災難備份系統(tǒng)，并制定完善的備份方案和應急處理預案。，加強系統(tǒng)日常維護，確保系統(tǒng)正常運行。，確保相關部門和人員熟悉相關內(nèi)容和應急操作。【例11多選題】嚴格控制業(yè)務集中度的有關規(guī)定有()。%%%%[答疑編號911070209]【答案】ABD【例12判斷題】證券公司對客戶的授信和融出資金、證券的具體事項，由證券公司總部或相關營業(yè)部控制和辦理。()[答疑編號911070210]【答案】錯誤第四節(jié) 融資融券業(yè)務的監(jiān)管和法律責任一、融資融券業(yè)務的監(jiān)管(一)交易所的監(jiān)管(二)登記結算機構的監(jiān)管(三)客戶信用資金存管銀行的監(jiān)管(四)客戶查詢(五)信息公告證券公司應當按照證券交易所的規(guī)定，在每日收市后向其報告當日客戶融資融券交易的有關信息。(六)監(jiān)管機構的監(jiān)管二、法律責任(一)《證券公司融資融券業(yè)務試點管理辦法》(二)《證券公司監(jiān)督管理條例》的有關規(guī)定《條例》的規(guī)定，有下列情形之一的，責令改正，給予警告，沒收違法所得，并處以違法所得1倍以上5倍以下的罰款。沒有違法所得或者違法所得不足3萬元的，處以3萬元以上30萬元以下的罰款。對直接負責的主管人員和其他直接責任人員單處或者并處警告、3萬元以上10萬元以下的罰款。情節(jié)嚴重的，撤銷任職資格或者證券從業(yè)資格：(1)未按照規(guī)定程序了解客戶的身份、財產(chǎn)與收入狀況、證券投資經(jīng)驗和風險偏好。(2)推薦的產(chǎn)品或者服務與所了解的客戶情況不相適應。(3)未按照規(guī)定指定專人向客戶講解有關業(yè)務規(guī)則和合同內(nèi)容，并以書面方式向其揭示投資風險。(4)未按照規(guī)定與客戶簽訂業(yè)務合同，或者未在與客戶簽訂的業(yè)務合同中載入規(guī)定的必備條款。(5)未按照規(guī)定編制并向客戶送交對賬單，或者未按照規(guī)定建立并有效執(zhí)行信息查詢制度。(6)未按照規(guī)定存放、管理客戶擔保賬戶內(nèi)的資金、證券。，責令改正。情節(jié)嚴重的，處以20萬元以上50萬元以下的罰款，并對直接負責的董事、高級管理人員和其他直接責任人員，處以1萬元以上5萬元以下的罰款?！稐l例》的規(guī)定，有下列情形之一的，責令改正，給予警告，沒收違法所得，并處以違法所得1倍以上5倍以下的罰款。沒有違法所得或者違法所得不足10萬元的，處以10萬元以上60萬元以下的罰款。情節(jié)嚴重的，撤銷相關業(yè)務許可。對直接負責的主管人員和其他直接責任人員給予警告，撤銷任職資格或者證券從業(yè)資格，并處以3萬元以上30萬元以下的罰款：(1)證券公司、資產(chǎn)托管機構、證券登記結算機構違反規(guī)定動用客戶擔保賬戶內(nèi)的資金、證券。(2)資產(chǎn)托管機構、證券登記結算機構對違反規(guī)定動用客戶擔保賬戶內(nèi)的資金、證券的申請、指令予以同意、執(zhí)行。(3)資產(chǎn)托管機構、證券登記結算機構發(fā)現(xiàn)客戶擔保賬戶內(nèi)的資金、證券被違法動用而未向國務院證券監(jiān)督管理機構報告。