【正文】 ? 計劃與時間表 ? 資源管理 ? 從屬關系管理 ? 假設管理 ? 項目財務情況 ? 業(yè)務情況監(jiān)督及收益實現(xiàn) ? 溝通管理 ? 利益相關者管理 ? 項目監(jiān)督與匯報 ? 風險管理 ? 問題管理 ? 工作范圍管理及變革控制 ? 供應商管理 ? 質(zhì)量管理 ? 知識及辦公室管理 整合管理辦公室負責追蹤整合計劃的執(zhí)行情況并及時反映發(fā)現(xiàn)的問題，隨著并購項目的進展，其職責會相應發(fā)生轉(zhuǎn)變 34 羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 目錄 ? [第一章 ]整合的困難與挑戰(zhàn) ? [第二章 ]整合的成功關鍵因素 ? [第三章 ]整合的方法 ? [第四章 ]案例研究 35 羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 案例一 —— 某制藥企業(yè) 項目背景與客戶的問題 我們的客戶收購了一家位于香港，具有 20多年歷史的行業(yè)領先的制藥公司。期間目標企業(yè)發(fā)生了一件事故，即由于生產(chǎn)過程污染而導致藥品變質(zhì)，可能致使五名患者死亡。事故導致產(chǎn)品停售，同時，政府衛(wèi)生監(jiān)管機構(gòu)對生產(chǎn)設備進行了現(xiàn)場檢查。 為了應對事故，減少政府衛(wèi)生監(jiān)管機構(gòu)的顧慮，同時作為企業(yè)自身產(chǎn)品質(zhì)量持續(xù)提升項目的一部分，客戶采取了一系列的手段和方法優(yōu)化實驗室及技術研發(fā)流程。 普華永道由此受聘協(xié)助客戶管理層 有效推行這一系列的變革活動，使之深入每個員工心里形成一整套全新的“工作方式”。 思考 ? 為什么要推行變革？ ? 可以推行哪些變革？ ? 若不及時應對，將會有怎樣的后果？ 36 羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 第 37頁 案例一 —— 某制藥企業(yè)（續(xù)） 我們的服務 ? 規(guī)劃階段 審閱公司文檔 與公司高管及負責生產(chǎn)質(zhì)量監(jiān)管的高級負責人訪談 制定初步變革方案、戰(zhàn)略及行動計劃 確定未來營運模式 與營運層面相關負責人進一步訪談以了解各營運模塊和功能 更新變革戰(zhàn)略并制定整合的變革計劃 ? 執(zhí)行階段 協(xié)助進行并購雙方高管層前期研討會 制定行動計劃 協(xié)助項目小組進行計劃的設計與后期培訓 取得的收益 ? 積極應對負面消息，充實消費者信心 ? 增強員工歸屬感和企業(yè)凝聚力，員工能從企業(yè)成長中獲得實際收益 ? 建立公司層面標準流程和制度，不斷提升企業(yè)合規(guī)性 ? 股東對高效的事故應對機制感到滿意，利于公司未來進一步的發(fā)展 人員、技術 和文化 流程 系統(tǒng) 組織結(jié)構(gòu)和 企業(yè)治理 變革計劃的四個方面 37羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 案例二 —— 某運動產(chǎn)品零售商 項目背景 某私募基金投資中國的四家大型體育用品零售公司，希望同四家零售公司的創(chuàng)始人一起，通過并購與整合建立一家全國性的大型控股公司，經(jīng)營體育休閑服飾的零售和批發(fā)業(yè)務。普華永道幫助其統(tǒng)一財務政策與經(jīng)營流程，培訓員工管理報表制作能力，以實現(xiàn)其長期發(fā)展的業(yè)務目標。 項目概況 : ? 法人數(shù)量 : 30 ? 收入規(guī)模 : RMB 38億 ? 零售終端數(shù)量 : 2023+ ? 零售覆蓋城市數(shù)量 : 25 客戶面臨的問題 : ? 四家公司會計制度和業(yè)務流程存在差異 ? 缺乏有效的系統(tǒng)架構(gòu)來支持業(yè)務經(jīng)營目標的達成 ? 對法定報告的需求缺乏足夠的認識 基金 T4 所有者 戰(zhàn)略 審計 法律 稅務 當?shù)卣? 中央政府 估價 38 羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 案例二 —— 某運動產(chǎn)品零售商（續(xù)） 我們的方法 ? 第一階段 在中國會計準則框架下對四家公司會計制度進行比較分析 審閱四家公司的會計科目表、報表流程和報表格式 就會計制度、流程提出改進和調(diào)整建議 組織關于公司新會計制度的討論和培訓 制定新會計制度的推廣計劃 成立 PMO專門負責管理新會計制度和新會計科目表的實施 ? 第二階段 規(guī)范主要業(yè)務流程，包括采購到付款、訂單到現(xiàn)金、記賬到報表、數(shù)據(jù)收集、安全和備份等 制定標準業(yè)務操作流程 SOP 編制后臺系統(tǒng)業(yè)務需求說明，包括財務、人力資源、 POS和供應鏈管理等 根據(jù)業(yè)務發(fā)展規(guī)劃，制定相應的 IT戰(zhàn)略規(guī)劃和臨時計劃 設計臨時性 IT架構(gòu)，包括網(wǎng)絡結(jié)構(gòu)、通信、服務器、遠程訪問、數(shù)據(jù)中心運營和 IT資源等 制定臨時 IT實施路線圖，實施臨時性 IT系統(tǒng) 39 羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 案例二 —— 某運動產(chǎn)品零售商（續(xù)） 取得的收益 ? 提高公司管理能力，幫助管理層進行實時監(jiān)督和決策、降低公司間接成本并最大化公司的營運利潤； ? 使得公司財務報表滿足對外報表及法定財務報表的要求； ? 幫助新成立的控股公司做好實施全新 ERP系統(tǒng)的準備。 40 羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 案例三 —— 某水泥制造企業(yè) 項目背景與客戶的問題 我們的客戶 作為世界前 5名的領先水泥制造企業(yè)， 收購了一家位于 中國西部的小型民營水泥企業(yè)。這家小型的民營企業(yè)成立時間短，內(nèi)部管理不夠規(guī)范，缺少標準的規(guī)章制度，對現(xiàn)有制度的執(zhí)行也不夠嚴格；財務人員專業(yè)知識不足，財務報表不夠準確，缺乏有效的管理報告。除了巨大的文化差異外，這些都是客戶在并購交易后需要立刻解決的問題 。 為了 順利完成收購業(yè)務，加快整合過程，實現(xiàn)協(xié)同效應 。普華永道由此受聘協(xié)助客戶管理層 有效推行一系列的整合活動，使其能夠融入到世界先進企業(yè)的組織中。 41 羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 第 42頁 案例三 —— 某水泥制造企業(yè)（續(xù)） 我們的服務 ? 本地化客戶集團的會計科目表和報告需求； ? 評估關賬流程，提出改進建議； ? 為財務人員提供有關合并報表和關賬的培訓； ? 比較中國會計準則和國際會計準則之間的差異，并向財務人員提供培訓； ? 設計和編制銷售日報、生產(chǎn)日報、質(zhì)量日報和現(xiàn)金日報； ? 評估和分析現(xiàn)有的政策和流程，如采購和投資，提出改進建議。 取得的收益 ? 傳授相關的知識和能力給當?shù)氐呢攧詹繂T工，使他們可以順利完成每月的任務； ? 使當?shù)氐呢攧杖藛T可以根據(jù)客戶集團和國際會計準則的要求按時完成月度的結(jié)賬報告； ? 向管理層提供有效的管理報表，加強對企業(yè)生產(chǎn)運營的監(jiān)管和控制。 42羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 案例四 —— 某工業(yè)產(chǎn)品制造企業(yè) 項目背景與客戶的問題 我們的客戶 作為世界領先的耐火材料制造商，為擴大在中國的市場，通過注資的方式與 一家 大型國有企業(yè)組建了新的合資企業(yè)。新的合資企業(yè)是在原來老企業(yè)的基礎上改制建立的，其組織架構(gòu)和規(guī)章制度都是多年前遺留下來的，已經(jīng)無法滿足外方的管理需求，老企業(yè)的員工對新的管理模式也沒有充分的認識，信息系統(tǒng)十分陳舊，內(nèi)部流程不暢。新聘請的管理層對企業(yè)不夠了解，需要有人幫助其推動一系列新的變革 。 為了 順利完成合資企業(yè)的組建，盡快投入正常的生產(chǎn)運營，擺脫國有企業(yè)一些弊端， 普華永道由此受聘協(xié)助客戶 對合資公司的財務和行政能力、業(yè)務流程及其控制進行評估。 思考 ? 為什么要推行變革？ ? 新組建的合資公司會遇到那些問題？ ? 如果您作為新聘請的管理者，您會重點關注那些方面？ 43 羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 第 44頁 案例四 —— 某工業(yè)產(chǎn)品制造企業(yè)（續(xù)） 我們的服務 ? 建立項目辦公室進行項目管理以及合并首日的管理。 ? 制定詳細的首日計劃，以幫助合資公司在約定日期作為獨立法人實體運行。 ? 評估關鍵業(yè)務流程及其控制，報告闡述現(xiàn)有流程與關鍵控制點間的差距及改進機會。 ? 幫助新上任的財務總監(jiān)理解財務報告要求，映射關鍵賬戶并且制定報告流程。 取得的收益 ? 合資公司在約定日期實現(xiàn)其作為獨立法人實體的運行。 ? 財務部門能夠根據(jù)合資雙方的要求，制作符合中國會計準則或是國際會計準則的財務報告。 44羅兵咸永道會計師事務所 2023年 4月 行百里者半九十 并購交易的價值實現(xiàn) –整合篇 演講完畢，謝謝觀看！