【正文】 福利費(fèi)按1500元/月?人計(jì)算。3）污泥處理費(fèi)用每年產(chǎn)生污泥總量約13700噸，其處理費(fèi)用為20元/噸。4）折舊大修費(fèi)①折舊費(fèi)用：殘值率為5%，房屋折舊年限20年，設(shè)備折舊10年，按直線法折舊房屋折舊費(fèi) (15%)247。20年=；(15%)247。10年=；具體計(jì)算詳見(jiàn)附表4《固定資產(chǎn)折舊估算表》②維護(hù)大修費(fèi)用10%=；10%=；項(xiàng)目的總成本估算，詳見(jiàn)附表3《總成本費(fèi)用估算表(按要素分)》。HHH多多藥業(yè)有限責(zé)任公司污水治理工程處理規(guī)模為： 2000m3/d年運(yùn)行天數(shù)360d。主要工程內(nèi)容有：廢水處理系統(tǒng)及給排水管道及附屬工程。資金來(lái)源：；，詳見(jiàn)附表2《投資使用計(jì)劃與資金籌措表》和附表8《資金來(lái)源與運(yùn)用表》。本項(xiàng)目擬定9個(gè)月建成，次年投入生產(chǎn)，生產(chǎn)期按11年計(jì)，整個(gè)計(jì)算期為12年。固定資產(chǎn)投資分年使用，按建設(shè)進(jìn)度進(jìn)行分配。流動(dòng)資金由HHH多多藥業(yè)有限責(zé)任公司提供，詳見(jiàn)附表1《流動(dòng)資金估算表》本項(xiàng)目為HHH多多藥業(yè)有限責(zé)任公司自行建設(shè)且為其公司內(nèi)部生產(chǎn)配套，并未對(duì)外進(jìn)行經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。因此經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)中所指的銷售收入是指公司因本項(xiàng)目的運(yùn)行而節(jié)省的支出（外單位處理HHH多多藥業(yè)有限責(zé)任公司污水的費(fèi)用和因經(jīng)處理后可繼續(xù)使用而節(jié)省的循環(huán)水）。因此也無(wú)銷售稅金、增值稅等費(fèi)用。 銷售收入及稅金附加具體計(jì)算詳見(jiàn)表5《營(yíng)業(yè)收入、稅金及附加估算表》。本項(xiàng)目企業(yè)所得稅按33%計(jì)算。具體計(jì)算見(jiàn)附表6《損益表》。根據(jù)本項(xiàng)目財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量情況可計(jì)算出以下財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)指標(biāo)： ％ （Ic＝10％） 詳見(jiàn)附表7《項(xiàng)目財(cái)務(wù)現(xiàn)金流量表》通過(guò)以上評(píng)價(jià)指標(biāo)可以看出，該項(xiàng)目財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率遠(yuǎn)大于本行業(yè)基準(zhǔn)收益率4%，說(shuō)明盈利能力滿足了行業(yè)最低要求，當(dāng)i=4%，大于零。因此，該項(xiàng)目在財(cái)務(wù)上是可以考慮接受的。盈虧平衡點(diǎn)(以產(chǎn)量表示)＝計(jì)算結(jié)果表明，%時(shí)，企業(yè)就可以保本。計(jì)算結(jié)果表明該項(xiàng)目具有一定的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。%。(包括建設(shè)期11個(gè)月)均滿足了本行業(yè)基準(zhǔn)值的要求考慮到項(xiàng)目在實(shí)施過(guò)程中的一些不確定因素的變化，分別對(duì)固定資產(chǎn)投資，銷售收入，原材料、產(chǎn)量等因素降低或提高177。0%，177。10%，177。20%，177。30%時(shí)的單獨(dú)因素變化對(duì)全部投資財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率，NPV和投資回收期影響的敏感性分析。具體計(jì)算詳見(jiàn)附表9《敏感性分析表》。通過(guò)敏感性分析，可發(fā)現(xiàn)其相關(guān)的IRR4%，因此本項(xiàng)目抗風(fēng)險(xiǎn)能力較強(qiáng)。通過(guò)敏感性分析，可發(fā)現(xiàn)本項(xiàng)目對(duì)固定資產(chǎn)投資變化的敏感度較小，但對(duì)銷售收入、原材料、產(chǎn)量較為敏感。因此在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，決策者一定要對(duì)水價(jià)、原材料價(jià)格、產(chǎn)量的變化予以足夠的重視。根據(jù)對(duì)該項(xiàng)目的技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析表明，該項(xiàng)目財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)各項(xiàng)指標(biāo)較好， %，高于本行業(yè)基準(zhǔn)收益率4%，在折現(xiàn)率為4%時(shí)，(包括建設(shè)期11個(gè)月)等不確定分析具有較強(qiáng)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。該工程項(xiàng)目有較大的社會(huì)效益，建設(shè)該項(xiàng)目將減輕對(duì)河流水質(zhì)的污染，節(jié)約有限的資源，提高水資源利用率，改善社會(huì)環(huán)境，改善投資環(huán)境，推動(dòng)工業(yè)生產(chǎn)的發(fā)展及城市建設(shè)，因此，該項(xiàng)目是可行的。由于該項(xiàng)目費(fèi)用與效益比較直觀，不涉及進(jìn)出口平衡問(wèn)題，財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)的結(jié)果已能滿足決策的需要，根據(jù)《關(guān)于建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)工作的若干規(guī)定》第三條，不再進(jìn)行國(guó)民經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)。廢水治理工程項(xiàng)目的建設(shè)對(duì)保護(hù)生態(tài)環(huán)境、高效利用水資源起到積極作用，預(yù)計(jì)每年的主要污染物總量將大幅度減少，其中：化學(xué)需氧量(COD)約減少6408噸/年生化需氧量(BOD)約減少2498噸/年懸浮物(SS)廢水治理工程項(xiàng)目的建設(shè)將對(duì)減輕水體污染產(chǎn)生巨大效益，該項(xiàng)目的使用在當(dāng)?shù)仄鹬茝V示范作用，帶動(dòng)其他排污企業(yè)盡快建設(shè)回用水設(shè)施。該項(xiàng)目實(shí)現(xiàn)了“低開采、高利用、低排放”，最大限度地利用水資源，提高經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的質(zhì)量和效益，達(dá)到經(jīng)濟(jì)發(fā)展與資源、環(huán)境保護(hù)相協(xié)調(diào)并且符合可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略的目標(biāo)，因此建設(shè)化學(xué)制藥廢水治理工程設(shè)施可以有效的節(jié)約資源，最大限度的提高資源利用率，同時(shí)企業(yè)也取得可觀的經(jīng)濟(jì)效益。1）項(xiàng)目建設(shè)是必要的，而且是可行的。環(huán)境效益、社會(huì)效益十分明顯。2）各種工藝經(jīng)過(guò)比選，處理方法技術(shù)可行，經(jīng)濟(jì)合理。3），；，建設(shè)資金是有保證的。4）該項(xiàng)工程設(shè)計(jì)方案技術(shù)先進(jìn)、經(jīng)濟(jì)合理，建設(shè)資金有保證，環(huán)境效益、社會(huì)效益十分明顯，因此工程建設(shè)是必要的、可行的。，保證正常運(yùn)行建議企業(yè)完善用水制度，對(duì)用水成本進(jìn)行嚴(yán)格控制，結(jié)合企業(yè)實(shí)際情況對(duì)全廠用水建立管理制度，保證排水正常運(yùn)行。在系統(tǒng)運(yùn)行中定期對(duì)水質(zhì)進(jìn)行監(jiān)測(cè)，隨時(shí)根據(jù)水質(zhì)變化調(diào)整加藥量，使得系統(tǒng)始終處于最佳運(yùn)行狀態(tài)。配套設(shè)施的調(diào)試可根據(jù)有關(guān)的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)或由供貨單位派人進(jìn)行技術(shù)指導(dǎo)。試運(yùn)行工作應(yīng)邀請(qǐng)?jiān)O(shè)計(jì)單位，安裝單位共同參加，試運(yùn)行工作人員上崗前必須經(jīng)過(guò)技術(shù)培訓(xùn)并通過(guò)技術(shù)考核。有關(guān)設(shè)施調(diào)試，通水試運(yùn)行以及驗(yàn)收等項(xiàng)工作的技術(shù)文件必須存檔備查。附表1 流動(dòng)資金估算表單位:萬(wàn)元序號(hào)項(xiàng) 目最低周轉(zhuǎn)天數(shù)周轉(zhuǎn)次數(shù)建設(shè)期生 產(chǎn) 經(jīng) 營(yíng) 期1234567891011121流動(dòng)資產(chǎn)　　　應(yīng)收帳款3012　費(fèi)用　　　原材料(含外購(gòu)件等)　　　PAM458　PAC458　電3012　水3012　污泥處理費(fèi)用3012　工資3012　現(xiàn)金3012　　　　　　　　　　　　　小計(jì)　　　2流動(dòng)負(fù)債　　　　　　　　　　　　　　應(yīng)付帳款　　　　　　　　　　　　　　3流動(dòng)資金　　　4流動(dòng)資金本年增加額　　　　　　　　　　　　5流動(dòng)資金借款額　　　　　　　　　　　　　　6流動(dòng)資金借款利息　　　　　　　　　　　　　　7自有流動(dòng)資金　　　附表2 投資使用計(jì)劃與資金籌措表單位:萬(wàn)元序號(hào)項(xiàng) 目合計(jì)1234567891011121總投資1341　　　　　　　　　人民幣1341　　　　　　　　建設(shè)投資(不含建設(shè)期利息)　　　　　　　　　　建設(shè)期利息及其他融資費(fèi)用　　　　　　　　　　　　　流動(dòng)資金　　　　　　　　　　2資金籌措1341　　　　　　　　項(xiàng)目資本金1341　　　　　　　　　建設(shè)投資(不含建設(shè)期利息)　　　　　　　　　　　流動(dòng)資金　　　　　　　　　　　用于建設(shè)期利息及其他融資費(fèi)用 　　　　　　　　　　　　　　其中：注冊(cè)資本　　　　　　　　　　　　　長(zhǎng)期借款及債券　　　　　　　　　　　　　建設(shè)投資借款　　　　　　　　　　　　　流動(dòng)資金借款　　　　　　　　　　　　　建設(shè)期利息借款　　　　　　　　　　　　　附表3 總成本費(fèi)用估算表(按要素分)單位:萬(wàn)元序號(hào)成本及費(fèi)用名稱合計(jì)123456789101112經(jīng)營(yíng)負(fù)荷［%］　0%60%100%100%100%100%100%100%100%100%100%100%1外購(gòu)原材料費(fèi)　 PAC　 PAM　 水　2外購(gòu)燃料及動(dòng)力　3工資及福利費(fèi)　4修理費(fèi)　5折舊費(fèi)　　房屋折舊費(fèi)　　　設(shè)備折舊費(fèi)　　6攤銷費(fèi)23　　　　　　　　　　7污泥處理費(fèi)用11137　8利息支出　　　　　　　　　　　　　　流動(dòng)資金借款利息　　　　　　　　　　　　　　長(zhǎng)期借款利息　　　　　　　　　　　　　　短期借款利息　　　　　　　　　　　　　9總成本費(fèi)用94245　　 可變成本77557　　 固定成本16688　5410經(jīng)營(yíng)成本90737　附表4 固定資產(chǎn)折舊估算表單位:萬(wàn)元序號(hào)項(xiàng) 目折舊年限1234567891011121房屋、建筑物　　　　　　　　　　　　　凈值　　折舊費(fèi)20　余值　　2機(jī)器設(shè)備(線性折舊)　　　　　　　　　　　　　凈值　　折舊費(fèi)10　余值　　3機(jī)器設(shè)備(加速折舊)　　　　　　　　　　　　　凈值　　　　　　　　　　　　　折舊費(fèi)　　　　　　　　　　　　　余值　　　　　　　　　　　　　4合計(jì)　　　　　　　　　　　　　凈值　　折舊費(fèi)　　余值　　附表5 營(yíng)業(yè)收入、稅金及附加估算表單位:萬(wàn)元序號(hào)項(xiàng)目