【正文】 財(cái)務(wù)費(fèi)用 三、利潤總額 減:所得稅 30四、凈利潤 單位：萬元注：公司五年所得稅稅率為 20%。 通過未五年的損益表可以看出，第二年即可回本，且兩年以后，銷售收入呈逐漸上升的趨勢。預(yù)計(jì)第五年銷售收入可達(dá)到 356 萬元，凈利潤可達(dá)到 萬元。 現(xiàn)金流量表 現(xiàn) 金 流 量 表第一年 第二年 第三年 第四年 第五年一、經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 會計(jì)利潤 加：應(yīng)付賬款增加額 折舊 攤銷 財(cái)務(wù)費(fèi)用 減：應(yīng)收賬款增加額 經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 二、投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 購建固定資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金 投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 三、籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 吸收權(quán)益性投資所收到的現(xiàn)金 借款所收到的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計(jì) 31 償還借款所支付的現(xiàn)金 償付利息所支付的現(xiàn)金 .00 償付股利所支付的現(xiàn)金 現(xiàn)金流出小計(jì) 籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 四、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額 資 產(chǎn)負(fù)債表 單位：萬元第一年 第二年 第三年 第四年 第五年貨幣資金 應(yīng)收賬款 存貨 流動資產(chǎn)合計(jì) 固定資產(chǎn)：固定資產(chǎn)原值 減：累計(jì)折舊 固定資產(chǎn)凈值 無形資產(chǎn)： 減：累計(jì)攤銷 無形資產(chǎn)凈值 資產(chǎn)合計(jì) 　負(fù)債及權(quán)益流動負(fù)債：應(yīng)付賬款 短期借款 負(fù)債合計(jì) 32所有者權(quán)益：實(shí)收資本 盈余公積 未分配利潤 所有者權(quán)益總計(jì) 負(fù)債及所有者權(quán)益總計(jì) 注：無形資產(chǎn)按 10 年攤銷，無殘值。 第七部分 風(fēng)險(xiǎn)及對策 風(fēng)險(xiǎn) 技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)IT 行業(yè)本身是一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)很大的企業(yè)，技術(shù)更新日新月異，一項(xiàng)技術(shù)今天本來可能還很先進(jìn)，但是明天就有可能另一項(xiàng)更先進(jìn)的技術(shù)取代前者。EPOST 挑戰(zhàn) EMAIL， Linux 挑戰(zhàn) Window，該等事例比比皆是，如果企業(yè)不能夠居安思危，搶占技術(shù)的制高點(diǎn)，直接后果就是企業(yè)衰退倒閉，王安公司、賀氏公司等就是最好的案例。公司能否始終保持領(lǐng)先的技術(shù)水平，將直接影響其未來的興衰成敗。另一方面，國內(nèi)的智能交通業(yè)迄今為止，還沒有比較成熟的核心技術(shù)，操作系統(tǒng)和數(shù)據(jù)庫核心技術(shù)絕大部分都掌握在西方巨頭手中。迅速建立自己獨(dú)具特色的核心競爭力和核心產(chǎn)品，將是智通公司急需解決的戰(zhàn)略性問題。公司技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)主要體現(xiàn)為軟件開發(fā)失敗，而軟件開發(fā)成功與否在很大程度上取決于公司人才素質(zhì)以及對交通行業(yè)管理、業(yè)務(wù)流程是否有深入的調(diào)研、了解與掌握。由于本項(xiàng)目是高新技術(shù)產(chǎn)品，科技含量較高，在研究開發(fā)的過程中，還會面臨著可能出現(xiàn)的技術(shù)泄密和技術(shù)侵犯等技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)。33 市場風(fēng)險(xiǎn) 市場價(jià)格波動（1）隨著市場規(guī)模的逐漸變大，價(jià)格受供求關(guān)系的影響，會出現(xiàn)諸如供不應(yīng)求或者供過于求的現(xiàn)象，從而對公司的盈利產(chǎn)生影響。（2）商品的價(jià)格還會受到貨幣供應(yīng)量、人們的心理預(yù)期、國家政策等多種因素，所以商品價(jià)格會上下波動。這對公司未來的發(fā)展也會是一種風(fēng)險(xiǎn)。（3）隨著行業(yè)內(nèi)現(xiàn)有競爭對手競爭力量的逐步加劇，各公司會采取“價(jià)格戰(zhàn)”策略打擊競爭對手，因而引起公司產(chǎn)品價(jià)格波動，進(jìn)而影響公司收益。 銷售不足公司客戶主要是各地區(qū)交通主管部門、交通運(yùn)輸企業(yè)，城市道路規(guī)劃人員以及科研人員。在市場進(jìn)入方面很可能會遭遇區(qū)域壁壘——即地方保護(hù)主義的限制。銷售渠道的不完善，設(shè)立不科學(xué)等因素，也會造成公司在銷售過程中處于一個(gè)盈利非最大化的狀態(tài)，對公司將來的發(fā)展造成不良的影響。 經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn) 人力成本上升和高素質(zhì)人才不足為穩(wěn)定技術(shù)人員和吸引外部優(yōu)秀人才，公司必將采取一系列的獎(jiǎng)勵(lì)措施，因此人力成本的投入必然會逐步增加。同時(shí)，由于公司處于創(chuàng)業(yè)階段，工作環(huán)境、福利待遇在開始時(shí)同其他公司相比可能會存在一定差距，從而增加了引進(jìn)高素質(zhì)人才的難度。 經(jīng)營管理的不成熟隨著公司規(guī)模的急劇膨脹，公司組織結(jié)構(gòu)、管理方法可能不適應(yīng)不斷變化的內(nèi)外環(huán)境。經(jīng)營管理一個(gè)涉及到全國范圍的智能交通的應(yīng)用系統(tǒng)，必須有著嚴(yán)謹(jǐn)務(wù)實(shí)、科學(xué)求真的作風(fēng)。智能交通行業(yè)產(chǎn)品的應(yīng)用，有其特殊要求，從試點(diǎn)測試到正式使用，都必須嚴(yán)格地按照具體使用單位的需求研發(fā)、實(shí)施，對于用戶數(shù)量巨大，與原有的應(yīng)用系統(tǒng)數(shù)據(jù)銜接等問題都是向項(xiàng)目實(shí)施管理提出挑戰(zhàn)。34 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)公司自 2022 年成立以來，運(yùn)行的各種成本和研發(fā)等費(fèi)用均為公司自籌資金，目前公司的運(yùn)營狀況良好，已上市產(chǎn)品的銷售收入可以為公司的進(jìn)一步發(fā)展和產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)化提供一定的財(cái)務(wù)保障。本項(xiàng)目的開發(fā)及產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)化需要大量的資金保證，隨著項(xiàng)目的持續(xù)發(fā)展，各方面的經(jīng)營成本也將不斷增加，特別是為了保持項(xiàng)目成果的先進(jìn)性投入大量的研發(fā)資金，如果不能及時(shí)滿足或資金投向發(fā)生偏差，將影響產(chǎn)品的開發(fā)和產(chǎn)業(yè)化進(jìn)度，不能滿足公司快速發(fā)展的需要，不能進(jìn)入銷售占領(lǐng)市場，不能及時(shí)收回項(xiàng)目的投資成本。 對策 技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)對策 對于產(chǎn)品進(jìn)入市場之后，技術(shù)壁壘的減弱，產(chǎn)品的生命較短的問題，我公司將加大科技投入，加快系列應(yīng)用型產(chǎn)品的研發(fā)速度，保證每年都有新的產(chǎn)品面市，以增強(qiáng)自己的核心競爭力。 技術(shù)泄密很大程度上由于公司的技術(shù)人員突然離職導(dǎo)致，在這個(gè)問題上，公司一方面加強(qiáng)對主要技術(shù)人員的挑選，另一方面公司在關(guān)鍵技術(shù)和業(yè)務(wù)及主要崗位上都有適當(dāng)?shù)膫浞荩⑶医⒘送晟频奈臋n資料，以確保公司能夠穩(wěn)健發(fā)展。對于競爭對手仿冒等技術(shù)侵權(quán)行為，公司將借助法律手段依法維護(hù)自身的合法權(quán)力。 市場風(fēng)險(xiǎn)及對策 本項(xiàng)目是在充分考慮終端用戶的實(shí)際購買力的基礎(chǔ)上進(jìn)行的研發(fā)工作，因此，市場風(fēng)險(xiǎn)較小。其中，最終駕駛員用戶承擔(dān)了信息服務(wù)的購買費(fèi)用，分散了相應(yīng)的研究風(fēng)險(xiǎn)，使得研發(fā)過程的投入獲得相應(yīng)的補(bǔ)償。 進(jìn)一步提高產(chǎn)品質(zhì)量，降低產(chǎn)品成本，提高產(chǎn)品綜合競爭力，增強(qiáng)產(chǎn)品適應(yīng)市場變化的能力；加快對新產(chǎn)品的開發(fā)進(jìn)度和加強(qiáng)對交通行業(yè)信息化領(lǐng)域前沿技術(shù)的研究與探索，增強(qiáng)市場應(yīng)變能力，豐富產(chǎn)品結(jié)構(gòu)；建立一套完善35的市場信息網(wǎng)絡(luò)體系，制定合理的銷售價(jià)格，增強(qiáng)公司盈利能力；尋求各地交通管理部門及有關(guān)信息技術(shù)公司的支持；實(shí)施品牌戰(zhàn)略。 公司在加大科研投入，保證技術(shù)成果的先進(jìn)性的基礎(chǔ)上，加大軟件支撐的投入，樹立行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，加強(qiáng)知識產(chǎn)權(quán)的申請。此外，還將與上下游產(chǎn)業(yè)鏈的生產(chǎn)公司密切配合，密切關(guān)注市場動向，不斷開發(fā)調(diào)整符合市場需求、特殊行業(yè)用戶需求的產(chǎn)品，開拓更多的合作伙伴，適時(shí)對市場風(fēng)險(xiǎn)做出預(yù)警供決策層決策。 經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)及對策 推行目標(biāo)成本管理，加強(qiáng)成本控制；采取內(nèi)部培訓(xùn)、外部培訓(xùn)等多種措施，提高管理團(tuán)隊(duì)的整體素質(zhì)；倡導(dǎo)組織創(chuàng)新、思想創(chuàng)新，以適應(yīng)不斷變化的外部環(huán)境。 項(xiàng)目經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)主要包括采購風(fēng)險(xiǎn)、生產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)、存活風(fēng)險(xiǎn)、應(yīng)收賬款變現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)等。公司將盡量避免原材料市場供應(yīng)商的變動而產(chǎn)生的供貨不足的可能，保持良好的信用條件及合理的付款方式；嚴(yán)格管理信息、技術(shù)及人員，保證生產(chǎn)工藝流程的一貫性，保持有合理的庫存，避免銷售遲滯的發(fā)生；貼近市場，及時(shí)了解產(chǎn)品市場信息，避免產(chǎn)品銷售受阻的可能；我公司將在保持資產(chǎn)流動性的前提下，確定一個(gè)最優(yōu)的先進(jìn)持有量，實(shí)現(xiàn)利益的最大化。 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)對策 構(gòu)筑和拓寬暢通的融資渠道，為公司的發(fā)展不斷輸入資金，同時(shí)，要完善公司自身的“造血”機(jī)制； 加強(qiáng)對資金運(yùn)行情況的監(jiān)控，最大限度地提高資金使用效率；實(shí)施財(cái)務(wù)預(yù)決算制度。 賬目核實(shí)要做到有帳可查，每一筆資金的流動都必須做到合理、可靠。 第八部分 融資說明 投資數(shù)目36為保證項(xiàng)目實(shí)施，需要新增投資是多少 200 萬新增投資中，需投資方投入 100 萬公司自身投入 100 萬。 投入資金的用途和使用計(jì)劃其中 %進(jìn)行技術(shù)投資，主要進(jìn)行技術(shù)研發(fā)和新技術(shù)突破 ，其中的 %用于公司的基本運(yùn)營，用來維持公司的基本消耗，如水費(fèi)、電費(fèi)，以及人才招攬所需費(fèi)用，剩下的 50%是公司的備用資金，主要用來解決和處理各種前期運(yùn)營的風(fēng)險(xiǎn)。 投資方參股本公司原因 本公司主要經(jīng)營智能交通系統(tǒng)，良好健全的交通系統(tǒng)將大幅度的減少交通事故的發(fā)生，為國家政府亟需行業(yè)產(chǎn)品，其需求量大且前景廣闊。 公司處于研發(fā)階段，核心的技術(shù)原理都已掌握，無需投入過多的資金即可構(gòu)建成完整的體系。 預(yù)計(jì)凈資產(chǎn)回報(bào)率見表 81第一年 第二年 第三年 第四年 第五年預(yù)計(jì)凈資產(chǎn)回報(bào)率 20% 20% 30% 35% 40%表 81 投資方可享權(quán)力投資方有權(quán)參與每次的重大會議，提出意見享有與公司骨干成員共同投票的權(quán)力，并可以隨時(shí)對公司進(jìn)行監(jiān)督，反應(yīng)所發(fā)現(xiàn)的問題，公司將及時(shí)進(jìn)行處理。投資方在公司允許的情況下可以收回投資。37 公司承擔(dān)責(zé)任如果公司沒有實(shí)現(xiàn)項(xiàng)目發(fā)展計(jì)劃，公司將承擔(dān)一定的法律責(zé)任，公司允許投資方收回投資，并對投資方給予一定股權(quán)的補(bǔ)償。 投資方收回投資投資方收回投資需在公司成立兩年后。收回投資可以以資金或股權(quán)的方式收回。 稅率優(yōu)惠 增值稅增值稅是對銷售貨物或者提供加工、修理修配勞務(wù)以及進(jìn)口貨物的單位和個(gè)人就其實(shí)現(xiàn)的增值額征收的一個(gè)稅種。增值稅已經(jīng)成為中國最主要的稅種之一，增值稅的收入占中國全部稅收的 60%以上，是最大的稅種。稅率為 3%。 營業(yè)稅營業(yè)稅是對在我國境內(nèi)提供應(yīng)稅勞務(wù)、轉(zhuǎn)讓無形資產(chǎn)或銷售不動產(chǎn)的單位和個(gè)人，就其所取得的營業(yè)額征收的一種稅。營業(yè)稅屬于流轉(zhuǎn)稅制中的一個(gè)主要稅種。稅率在 3%到 20%不等。交通運(yùn)輸業(yè) 3%建筑業(yè) 3%郵電通信業(yè) 3% 企業(yè)所得稅　 企業(yè)所得稅是對我國內(nèi)資企業(yè)和經(jīng)營單位的生產(chǎn)經(jīng)營所得和其他所得征收的一種稅。企業(yè)所得稅納稅人即所有實(shí)行獨(dú)立經(jīng)濟(jì)核算的中華人民共和國境內(nèi)的內(nèi)資企業(yè)或其他組織。國家需要重點(diǎn)扶持的高新技術(shù)企業(yè)適用稅率 15%。38