【正文】 22010年8月90萬(wàn)AH9002010年9月90萬(wàn)AH9002010年10月95萬(wàn)AH90萬(wàn)KW(電機(jī))230016336672010年11月95萬(wàn)AH95萬(wàn)KW(電機(jī))237516866882010年12月100萬(wàn)AH100萬(wàn)KW（電機(jī)）25001775725合計(jì)1152582413284三、項(xiàng)目資金需求分析公司擬建設(shè)的大容量高伏特動(dòng)力鐵鋰電池、電機(jī)、現(xiàn)已投入2000萬(wàn)在180。180。180。經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)購(gòu)置了100畝土地用作廠房建設(shè)，為了應(yīng)對(duì)2010年對(duì)大容量高伏特動(dòng)力電池的井噴式需求（公司已有一個(gè)億的國(guó)際訂單）公司將加大對(duì)生產(chǎn)動(dòng)力電池的原材料采購(gòu)，不斷拓展市場(chǎng)銷售渠道，引進(jìn)高端的研發(fā)人才，該項(xiàng)目的一期預(yù)計(jì)將有5000萬(wàn)的資金缺口需要向銀行貸款。以下是公司流動(dòng)資金需求分析，固定資產(chǎn)投資需求已在項(xiàng)目規(guī)劃中體現(xiàn)：類別類別說(shuō)明原材料生產(chǎn)動(dòng)力電池的主要外購(gòu)材料磷酸鐵鋰預(yù)計(jì)隨著需求的增長(zhǎng)價(jià)格將會(huì)有所上升，公司將加大對(duì)磷酸鐵鋰的購(gòu)買，以每月10噸的需求量核算，每月將購(gòu)買160萬(wàn)元左右的磷酸鐵鋰材料（注：?jiǎn)蝺r(jià)16萬(wàn)元/噸），此外生產(chǎn)動(dòng)力電池的隔膜材料預(yù)計(jì)每月的采購(gòu)量也將在864萬(wàn)左右。此部分資金需求情況在項(xiàng)目規(guī)劃中已有體現(xiàn)。營(yíng)業(yè)費(fèi)用公司從2010開始將加大對(duì)市場(chǎng)的布局，拓展新的銷售渠道，預(yù)計(jì)每年市場(chǎng)拓展支出將達(dá)到1654萬(wàn)元,包括國(guó)際和國(guó)內(nèi)銷售渠道建設(shè)支出850萬(wàn)元、銷售人員工資及福利費(fèi)500萬(wàn)元、其它費(fèi)用304萬(wàn)元管理費(fèi)用隨著生產(chǎn)的逐步推進(jìn)，公司將大力引進(jìn)高端研發(fā)人才，不斷充實(shí)公司的研發(fā)隊(duì)伍，提高公司的研發(fā)實(shí)力，預(yù)計(jì)研發(fā)成本每年將遞增10%以上。四、公司主要產(chǎn)品的價(jià)格預(yù)測(cè)公司主要產(chǎn)品的市場(chǎng)售價(jià)皆有上升的趨勢(shì)，目前磷酸鐵鋰電池的市場(chǎng)售價(jià)為10元/AH ，永磁無(wú)刷輪轂式直流電機(jī)的售價(jià)約為15元/KW，電控系統(tǒng)的市場(chǎng)售價(jià)按規(guī)格分別為：110元/150元/300元/10000元/ 平均價(jià)格：3500元/套 由于受原材料影響，電池價(jià)格不會(huì)下降，預(yù)測(cè)三年內(nèi)會(huì)有10—15%上升。電機(jī)價(jià)格由銅價(jià)影響難以確定，不過(guò)量產(chǎn)后非材料成本會(huì)下降5%。五、未來(lái)5年的經(jīng)濟(jì)效益預(yù)測(cè)年份總銷售收入（萬(wàn)元）總成本費(fèi)用（含所得稅）（萬(wàn)元）凈利潤(rùn)（萬(wàn)元）2009年0002010年115252011年626002012年650002013年74500盈利能力分析公司投資效益用基準(zhǔn)收益率Ic=10%進(jìn)行測(cè)算的財(cái)務(wù)主要評(píng)價(jià)指標(biāo)見下表：序號(hào)指標(biāo)名稱單位所得稅前所得稅后1財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率%%%2財(cái)務(wù)凈現(xiàn)值萬(wàn)元以上分析評(píng)價(jià)結(jié)果表明：項(xiàng)目所得稅前財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率、所得稅后財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率均大于基準(zhǔn)收益率10%，本項(xiàng)目財(cái)務(wù)效益可行。；，在計(jì)算期內(nèi)除能回收投資外還可得到超額財(cái)務(wù)盈余。六、項(xiàng)目的投資分析靜態(tài)投資回收期分析 單位：萬(wàn)元20092010201120122013銷售收入010700626006500074500成本費(fèi)用（含所得稅費(fèi)用）0凈利潤(rùn)0折舊現(xiàn)金流入現(xiàn)金流出292011170520020001710固定資產(chǎn)192061703200流動(dòng)資產(chǎn)10005000200020001710現(xiàn)金凈流量2920現(xiàn)金流入：2010年：2011年：2012年：投資回收期為：+()/≈也即項(xiàng)目將在2012年2月底收回投資。投資報(bào)酬率分析該產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目的平均投資報(bào)酬率：（+++）/≈64%第八章 項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)及對(duì)策一、政策風(fēng)險(xiǎn)及對(duì)策本項(xiàng)目的開發(fā)符合當(dāng)前國(guó)家的新能源汽車產(chǎn)業(yè)政策，受到國(guó)家的高度支持。從政策的持續(xù)性看，將長(zhǎng)期內(nèi)會(huì)保持政策的連續(xù)性。在汽車產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整過(guò)程中，很多國(guó)家包括我國(guó)都把發(fā)展動(dòng)力電池及其配套產(chǎn)品作為發(fā)展新能源汽車產(chǎn)業(yè)的突破口。由于新能源動(dòng)力汽車銷量的爆發(fā)式增長(zhǎng)，受到各級(jí)政府的重視，紛紛出臺(tái)了各種補(bǔ)貼和鼓勵(lì)政策，提高企業(yè)新能源動(dòng)力汽車及其核心部件開發(fā)的積極性。因此該項(xiàng)目建設(shè)完全符合國(guó)家新能源汽車產(chǎn)業(yè)政策，順應(yīng)當(dāng)前動(dòng)力電池的需求，項(xiàng)目建設(shè)沒有政策風(fēng)險(xiǎn)。二、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)及對(duì)策由市場(chǎng)分析可見，產(chǎn)品擁有巨大的市場(chǎng)容量和潛力。本項(xiàng)目需根據(jù)對(duì)市場(chǎng)的準(zhǔn)確把握。但本項(xiàng)目產(chǎn)品的原材料，由于沒有跟上新能源汽車規(guī)模增長(zhǎng)，導(dǎo)致原材料價(jià)格一直上漲，本項(xiàng)目需依靠某鋰電池集團(tuán)在行業(yè)內(nèi)的技術(shù)優(yōu)勢(shì)，解決好動(dòng)力鐵鋰電池及相關(guān)配套技術(shù)，確保產(chǎn)品生產(chǎn)有序進(jìn)行，不斷降低產(chǎn)品的成本、提高質(zhì)量，提高產(chǎn)品的經(jīng)濟(jì)附加值。這樣就有效的避免了原材料的價(jià)格波動(dòng)和惡性競(jìng)爭(zhēng)并在競(jìng)爭(zhēng)中立于不敗之地。同時(shí)，本項(xiàng)目在產(chǎn)品上市前，進(jìn)行了前期的市場(chǎng)調(diào)研并逐步搭建市場(chǎng)營(yíng)銷體系。因此本項(xiàng)目可從容面對(duì)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)，其市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)很小。三、技術(shù)創(chuàng)新的風(fēng)險(xiǎn)及對(duì)策磷酸鐵鋰電池一直存在一個(gè)關(guān)鍵技術(shù)問(wèn)題——電導(dǎo)率很低，不導(dǎo)電的材料如何能做正極材料。但某鋰電池集團(tuán)的技術(shù)人員進(jìn)行理論計(jì)算預(yù)測(cè)和探索合成方法相結(jié)合。通過(guò)第一性原理計(jì)算，發(fā)現(xiàn)可以通過(guò)摻雜形成氧的空位，而提高導(dǎo)電性，從而制造出大倍率電流放電，并且電池循環(huán)2000次，容量還能保持在80%以上高性能鐵鋰電池，達(dá)到國(guó)際領(lǐng)先水平。為了在未來(lái)的競(jìng)爭(zhēng)中，立于不敗之地。某鋰電池集團(tuán)非常重視技術(shù)的創(chuàng)新、引進(jìn)、合作、培育、研發(fā)等方面的工作，為使產(chǎn)品在技術(shù)和研發(fā)方面始終走在同行業(yè)前列，長(zhǎng)期以來(lái)，公司培育，發(fā)展了國(guó)內(nèi)外一流的專業(yè)技術(shù)人才，并與國(guó)內(nèi)各大院校、中科院等聯(lián)合開發(fā)，形成了一批實(shí)力雄厚的技術(shù)團(tuán)隊(duì)，來(lái)從事新能源核心部件電池、電機(jī)、電控等技術(shù)的研發(fā)拓展。第九章 結(jié)論高功率鐵鋰電池、電機(jī)、電控系統(tǒng)及新能源汽車生產(chǎn)項(xiàng)目的產(chǎn)品的開發(fā)和擬定的生產(chǎn)規(guī)模是根據(jù)某鋰電池集團(tuán)有限公司實(shí)際情況和廣泛市場(chǎng)調(diào)研基礎(chǔ)上確定的，高性能磷酸鐵鋰電池、電機(jī)、電控系統(tǒng)等產(chǎn)品具有較強(qiáng)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，生產(chǎn)所需技術(shù)國(guó)際領(lǐng)先，生產(chǎn)工藝成熟、可靠，生產(chǎn)配套設(shè)施配置齊全，公司有能力實(shí)現(xiàn)確定的生產(chǎn)規(guī)模，發(fā)揮市場(chǎng)開拓優(yōu)勢(shì)，市場(chǎng)前景將十分廣闊。確定的生產(chǎn)規(guī)模待項(xiàng)目實(shí)施后能夠做到供需平衡，生產(chǎn)規(guī)模是合適的。項(xiàng)目建成后，經(jīng)財(cái)務(wù)測(cè)算項(xiàng)目具有較強(qiáng)的盈利能力，抗風(fēng)險(xiǎn)能力，經(jīng)濟(jì)效益好，本項(xiàng)目產(chǎn)品有市場(chǎng)，生產(chǎn)技術(shù)先進(jìn)合理，建設(shè)條件基本具備。 綜上所述，投資該項(xiàng)目，無(wú)論是從社會(huì)收益角度、還是從項(xiàng)目本身經(jīng)濟(jì)效益的角度，都能真正意義上的體現(xiàn)出該項(xiàng)目投資的深遠(yuǎn)歷史意義和廣泛的推動(dòng)新能源汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展的現(xiàn)實(shí)意義。因此項(xiàng)目實(shí)施是必要和可行的。2009年10月2