【正文】 用管理制度和經濟責任制。堅持按國家基本建設程序辦事。固定資產投資在可研報告批準后，委托有資質的單位進行設計，并經主管部門批準后，按審批項目資金撥款。在審計部門的監(jiān)督下?？顚Ｓ?，嚴禁人為透支或挪用。第九章 財務評價1本項目財務評價是根據《建設項目經濟評價 方法與參數(shù)》（第二版）、財政部發(fā)布的《企業(yè)財務通則》、《企業(yè)會計準則》和《工業(yè)企業(yè)財務制度》等相關文件以及國家有關法定、規(guī)定和現(xiàn)行的財稅制度編制。2綜合分析和計算項目的總投資、定員、生產成本、利潤及財務內部收益等技術經濟數(shù)據和指標。本項目技術經濟分析基礎為工程投資估算及相關資料。3財務預測及資產分析匯總詳見財務預測及效益分析匯總表9－1。4本項目計算期1年，其中建設期半年，生產期半年（含1年投產期）。產品銷售價格確定原則：根據產品的目標市場，結合WTO準入后的市場情況，確定本項目產品的銷售價格。主要產品價格如表9—1所示。外購原材料到廠價系根據預測的采購價格加運雜費確定。主要外購原材料和動力價格如表9—2所示。產品銷售價格表表9—1 單位：元序號產品名稱單位價格增值稅率1精制營養(yǎng)免淘米元/噸380013％2精制免淘米元/噸378013％3碎 米元/噸220013％4細 糠元/噸130013％5大 糠元/噸60013％原材料燃料動力價格表表9—2序號材料名稱單位價格（到廠價）增值稅率1稻 谷元/噸276013％2輔 料元/噸3包 裝 袋元/只13％4電元/KWh17％5煤元/噸根據項目實際情況，確定本項目計算期中的建設期半年，按行業(yè)有關規(guī)定生產期定為9個月，計算期合計15個月生產負荷確定為投產后第一年80%，投產第二年及以后各年均按100%計。：35人。：按行業(yè)規(guī)定，結合項目加權平均成本資金確定折現(xiàn)率為10％，同時也作為項目的內部收益率指標的判據（基準收益率）。：。：由固定資產投資、建設期利息和鋪底流動資金組成，固定資產投資為200萬元，建設期利息12萬元，鋪底流動資金為120萬元，項目建設總投資為332萬元。：按分項詳細估算法估算流動資金。本項目投產后流動資金第一年為3733萬元，第二年為3400萬元，以后各年占用額為3000萬元.：1．自籌資金為125萬元。中央投資50萬元。地方投資25萬元。：根據需要分別作了原材料、動力、燃料成本估算表、總成本費用估算表和單位成本費用估算表。正常生產期內年平均總成本費用20370萬元。生產期內平均經營成本為2263萬元。原材料、燃料、動力消耗定額見下表。原材料、燃料、動力價格以近幾年市場已實現(xiàn)的價格為基礎，考慮了一定的物價上漲因素，并預測到建設期末，價格中不含增值稅。（1）原、輔材料成本估算：正常年份，本項目原輔材料成本為22400萬元，其中：稻谷為22400萬元。原輔材料費用估算詳見表9－3優(yōu)質大米原輔材料費用估算表表9－3序號項目名稱單位單價（元）生產量消耗定額（噸/噸）消耗量金額（萬元）備注1水 稻噸2輔 料噸3包 裝 物萬只154000402160000合 計燃料及動力估算表表9－4序號項目名稱單位單價（元）數(shù)量金額（萬元）備注1燃 料噸2動 力千瓦3810000324193水立方米合 計（2）工資及福利：根據該工資水平及本項目實際情況，項目勞動定員35人，其中管理及技術人員13人，生產人員22人。管理及技術人員工資按人均2000元，工人年工資按人均18000元計。％提取職工福利基金。（3）折舊：根據國家有關規(guī)定，本項目固定資產折舊采用平均年限法估算。其中基地建設工程折舊年限5年，殘值率10％，折余值在年末回收。年折舊額為40萬元，土建折舊年限為5年，折余值在期末回收，殘值率10％。設備按5年折舊，殘值率10％，年余值在期末回收。（4）修理費：修理費為設備設施的維護和更新所需費用，％計算。（5）其他費用：其他費用包括銷售費、管理費，為簡化計劃，％估算，計80萬元。：根據國家及地方有關稅收的規(guī)定，本項目應繳納的銷售稅金及附加主要有：增值稅、城市維護建設稅和教育費附加，其中：增值稅的銷售稅率為13％，進項稅中，農業(yè)原料折扣稅率為13％，其他原輔材料、燃料、動力等抵扣稅率為17％。城市維護建設費和教育費附加稅率分別為3％和5％。：生產期內平均利潤總額150萬元。所得稅按利潤總額的24％計取，正常生產期內平均每年繳納所得稅額為36萬元。：2投資利潤率：＝生產期內平均利潤總額247?？偼顿Y100%＝45％投資利稅率：＝生產人年平均利稅總額247?？偼顿Y100%＝％：本項目對全部投資進行了現(xiàn)金流量分析。％。％，（含建設期半年），（含建設期半年）。財務內部收益率高于同行業(yè)基準收益率，說明本項目盈利能力到并超過了行業(yè)基準要求。敏感性分析在建設投資、產品售價、經營成本等不確定因素變化的情況下，分別對項目財務內部收益率進行單因素敏感性分析。敏感性分析表表9－5序號敏感性因素變化率（％）內部收益率（％）敏感度系數(shù)基本方案42％1建設投資％40％％43％2銷售價格％58％％24％2經營成本％26％％57％根據敏感性分析表繪制敏感性分析圖詳見敏感性分析圖9－1。敏感性分析圖9－1由敏感性分析結果可以看出，項目銷售價格是最為敏感的因素。盈虧平衡分析（1）計算盈虧平衡點：以生產能力利用率表示的盈虧平衡點（BEP），其計算公式如下（以下指標為正常生產期內第4年數(shù)值）；BEP＝年固定成本費用247。（年銷售收入－年銷售稅金及附加－年變動成本）100％=33%盈虧平衡時銷售收入：EP=18339萬元。計算表明，本項目盈虧平衡點較低，產量超過生產能力的13％時就可盈利。而實際產量由于有技術成熟的高科技保證，完全能達到設計產量，因此，本項目在生產能力及實際產量上抗風險能力較強。（2）繪制盈虧平衡圖，如圖9－2所示。盈虧平衡圖9－2：綜合以上財務評價指標可以看見，本項目各項財務指標均處于同行業(yè)較好水平。具有較好的經濟效益及較好的抗風險能力。財務分析匯總情況詳見表9－8。財務預測及效益分析匯總表表9－8序號項 目單位數(shù)量備 注1總 投 資萬元223其中：固定資產萬元200建設期利息12鋪底流動資金萬元1202每百元銷售收入占用流動資金元/百元3銷售收入萬元22450正常生產期內平均值4總成本費用萬元20370正常生產期內平均值5經營成本萬元18339正常生產期內平均值6利潤總額萬元150正常生產期內平均值7所 得 稅萬元36正常生產期內平均值8銷售稅金及附加萬元正常生產期內平均值9增 值 稅萬元正常生產期內平均值10銷售利潤率％％11投資利潤率％45％（含分析期內全部投資）12投資利稅率％％13財務內部收益率％42％所得稅前指標14財務凈現(xiàn)值萬元16所得稅前指標15全部投資回收期（含建設期半年）年所得稅前指標16全部投資回收期（含建設期版年）年所得稅后指標17盈虧平衡點％33％第十章 效益分析與風險評價經濟效益，以加工稻谷每噸獲純利114元，優(yōu)質米每噸銷價比普通大米增加200元計算，可年創(chuàng)利潤150萬元，經濟效益顯著。社會效益項目建成后，形成固定資產200萬元，可帶動糧食的產業(yè)化經營，促進糧食質量提高及產品流通，最少可安排35人就業(yè)，社會效益顯著。有力地增強農業(yè)生產后勁及全面提高土地綜合生產能力，為發(fā)展優(yōu)質米生產打下堅實的基礎，為全縣糧食產業(yè)發(fā)展起到典范作用。項目建設是加強農業(yè)的基礎地位，大力發(fā)展社會生產力的重要舉措，是踐行三個代表重要的具體行動，對穩(wěn)定糧食產業(yè)的長效發(fā)展有利。項目的投入，經濟效益明顯，社會效益顯著，項目建設不存在風險問題或風險極小。