【導讀】大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶的法律責任。報告已經(jīng)三分之二以上獨立董事簽字同意，并由董事長簽發(fā)。導性陳述或者重大遺漏?；鸬倪^往業(yè)績并不代表其未來表現(xiàn)。投資有風險，投資者在作出投資決策前應仔。細閱讀本基金的招募說明書及其更新。本報告中財務資料未經(jīng)審計。本報告期自2020年1月1日起至2020年6月30日止。

　　

【正文】 正常業(yè)務范圍內按一般商業(yè)條款訂立。 本報告期及上年度可比期間的關聯(lián)方交易 通過關聯(lián)方交易單元進行的交易 本基金本報告期內及上年度可比期間無通過關聯(lián)方交易單元進行的交易。 關聯(lián)方報酬 基金管理費 單位：人民幣元 項目 本期 2020年 1月 1日至 2020年6月 30日 上年度可比期間 2020年 1月 1日至 2020年6月 30日 當 期發(fā)生的基金應支付的管理費 61,820, 45,512, 其中：支付銷售機構的客戶維護費 5,442, 4,280, 交銀施羅德成長股票證券投資基金 2020 年半年度報告 25 注：支付基金管理人交銀施羅德基金公司的管理人報酬按前一日基金資產凈值 %的年費率計提，逐日累計至每月月底，按月支付。其計算公式為： 日管理人報酬＝前一日基金資產凈值 % 247。當年天數(shù)。 基金托管費 單位：人民幣元 項目 本期 2020年 1月 1日至 2020年6月 30日 上年度可比期間 2020年 1月 1日至 2020年6月 30日 當期發(fā)生的基金應支付的托管費 10,303, 7,585, 注：支付基金托管人中國農業(yè)銀行的托管費按前一日基金資產凈值 %的年費率計提，逐日累計至每月月底，按月支付。其計算公式為： 日托管費＝前一日基金資產凈值 % 247。 當年天數(shù)。 銷售服務費 無。 與關聯(lián)方進行銀行間同業(yè)市場的債券 (含回購 )交易 本基金本報告期內及上年度可比期間未與關聯(lián)方進行銀行間同業(yè)市場的債券 (含回購 )交易。 各關聯(lián)方投 資本基金的情況 報告期內基金管理人運用固有資金投資本基金的情況 份額單位：份 項目 本期 2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日 上年度可比期間 2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日 期初持有的基金份額 23,897, 23,897, 期間申購 /買入總份額 期間因拆分變動份額 減：期間贖回 /賣出總份額 期末持有的基金份額 23,897, 23,897, 期末持有的基金份額占基金總份額比例 % % 注： 如果本報告期間發(fā)生轉換入、紅利再投業(yè)務，則總申購份額中包含該業(yè)務； 如果本報告期間發(fā)生轉換出業(yè)務，則總贖回份額中包含該業(yè)務。 交銀施羅德成長股票證券投資基金 2020 年半年度報告 26 報告期末除基金管理人之外的其他關聯(lián)方投資本基金的情況 本報告期末及上年度末除基金管理人之外的其他關聯(lián)方未持有本基金。 由關聯(lián)方保管的銀行存款余額及當期產生的利息收入 單位：人民幣元 關聯(lián)方名稱 本期 2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日 上年度可比期間 2020年 1月 1日至 2020年 6月 30日 期末余額 當期利息收入 期末余額 當期利息收入 中國農業(yè)銀行 862,285, 3,401, 384,254, 2,561, 注：本基金的銀行存款由基金托管人中國農業(yè)銀行保管，按銀行同業(yè)利率計息。 本基金在承銷期內參與關聯(lián)方承銷證券的情況 本基金本報告期內及上年度可比期間未在承銷期內參與關聯(lián)方承銷證券。 其他關聯(lián)交易事項的說明 本基金本報告期內及上年度可比期間無其他關聯(lián)交易事項。 利潤分配情況 本基金本報告期 內未進行利潤分配。 期末（ 2020 年 6 月 30 日 ）本基金持有的流通受限證券 因認購新發(fā) /增發(fā)證券而于期末持有的流通受限證券 金額單位：人民幣元 受限證券類別：股票 證券 代碼 證券名稱 成功 認購日 可流 通日 流通受限類型 認購 價格 期末估值單價 數(shù)量（單位：股 ） 期末 成本總額 期末 估值總額 備注 002106 萊寶高科 20200318 20200319 非公開發(fā)行 2,800,000 46,256, 42,980, 注：萊寶高科 2020年年度權益分派方案為：每 10股派 (含稅 )，利潤分配股權登記日為 2020年 6月 5日，利潤分配除權除息日為 2020年 6月 6日。 本基金本報告期末未持有暫時停牌等流通受限股票。 期末債券正回購交易中作為抵押的債券 本基金本報告期末無從事債券正回購交易形成的賣出回購證券款余額。 交銀施羅德成長股票證券投資基金 2020 年半年度報告 27 金融工具風險及管理 風險管理政策和組織架構 本基金是一只股票型基 金，以具有良好成長性的公司為主要投資對象，追求超額收益，屬于證券投資基金中較高預期收益和較高風險的品種。本基金的投資范圍為具有良好流動性的金融工具，包括國內依法發(fā)行上市的股票、債券、貨幣市場工具、權證、資產支持證券及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會允許基金投資的其他證券品種。本基金在日常經(jīng)營活動中面臨的與這些金融工具相關的風險主要包括信用風險、流動性風險及市場風險。本基金的基金管理人從事風險管理的主要目標是爭取將以上風險控制在限定的范圍之內，使本基金在風險和收益之間取得最佳的平衡以實現(xiàn)“風險和收益相匹配”的風險收益目標 。 本基金的基金管理人奉行全面風險管理體系的建設，在董事會下設立合規(guī)審核及風險管理委員會，負責制定風險管理的宏觀政策，審議通過風險控制的總體措施等；在管理層層面設立風險控制委員會，討論和制定公司日常經(jīng)營過程中風險防范和控制措施；在業(yè)務操作層面風險管理職責主要由風險管理部負責協(xié)調并與各部門合作完成運作風險管理以及進行投資風險分析與績效評估。風險管理部對公司總經(jīng)理負責。督察長獨立行使督察權利，直接對董事會負責，就內部控制制度和執(zhí)行情況獨立地履行檢查、評價、報告、建議職能，定期和不定期地向董事會報告公司內部控制執(zhí) 行情況。 本基金的基金管理人建立了以合規(guī)審核及風險管理委員會為核心的，由督察長、風險控制委員會、風險管理部和相關業(yè)務部門構成的風險管理架構體系。 本基金的基金管理人對于金融工具的風險管理方法主要是通過定性分析和定量分析的方法去估測各種風險產生的可能損失。從定性分析的角度出發(fā)，判斷風險損失的嚴重程度和出現(xiàn)同類風險損失的頻度。而從定量分析的角度出發(fā)，根據(jù)本基金的投資目標，結合基金資產所運用金融工具特征通過特定的風險量化指標、模型，日常的量化報告，確定風險損失的限度和相應置信程度，及時可靠地對各種風險進行監(jiān)督、檢 查和評估，并通過相應決策，將風險控制在可承受的范圍內。 信用風險 信用風險是指基金在交易過程中因交易對手未履行合約責任，或者基金所投資證券之發(fā)行人出現(xiàn)違約、拒絕支付到期本息等情況，導致基金資產損失和收益變化的風險。 本基金的基金管理人在交易前對交易對手的資信狀況進行了充分的評估。本基金的銀行存款存放在本基金的托管行中國農業(yè)銀行，與該銀行存款相關的信用風險不重大。本基金在交易所進行的交易均以中國證券登記結算有限責任公司為交易對手完成證券交收和款項清算，違約風險可能性很?。辉阢y行間同業(yè)市場進 行交易前均對交易對手進行信用評估并對證券交割方式進行限制以控制相應的信用風險。 本基金的基金管理人建立了信用風險管理流程，通過對投資品種信用等級評估來控制證券發(fā)行人的信用風險，且通過分散化投資以分散信用風險。于 2020 年 6 月 30 日，本基金持有的除國債、央行票據(jù)和政策性金融債以外的債券占基金資產凈值的比例為%(2020 年 12 月 31 日： %)。 交銀施羅德成長股票證券投資基金 2020 年半年度報告 28 流動性風險 流動性風險是指基金 在履行與金融負債有關的義務時遇到資金短缺的風險 。本基金的流動性風險一方面來自于基金份額持有人可隨時要求贖 回其持有的基金份額，另一方面來自于投資品種所處的交易市場不活躍而帶來的變現(xiàn)困難或因投資集中而無法在市場出現(xiàn)劇烈波動的情況下以合理的價格變現(xiàn)。 針對兌付贖回資金的流動性風險，本基金的基金管理人每日對本基金的申購贖回情況進行嚴密監(jiān)控并預測流動性需求，保持基金投資組合中的可用現(xiàn)金頭寸與之相匹配。本基金的基金管理人在基金合同中設計了巨額贖回條款，約定在非常情況下贖回申請的處理方式，控制因開放申購贖回模式帶來的流動性風險，有效保障基金持有人利益。 針對投資品種變現(xiàn)的流動性風險，本基金的基金管理人通過獨立的風險管理部門 設定流動性比例要求，對流動性指標進行持續(xù)的監(jiān)測和分析，包括組合持倉集中度指標、組合在短時間內變現(xiàn)能力的綜合指標、組合中變現(xiàn)能力較差的投資品種比例以及流通受限制的投資品種比例等。本基金投資于一家公司發(fā)行的股票市值不超過基金資產凈值的10%，且本基金與由本基金的基金管理人管理的其他基金共同持有一家公司發(fā)行的證券不得超過該證券的 10%。本基金所持大部分證券在證券交易所上市，其余亦可在銀行間同業(yè)市 場交易， 因此除附注 中列示的部分基金資產流通暫時受限制不能自由轉讓的情況外，其余 均能 以合理價格適時 變現(xiàn)。 此外， 本基金可通 過賣出回購金融資產方式借入短期資金應對流動性需求，其上限一般不超過基金持有的債券投資的公允價值。 本基金所持有的全部金融負債的合約約定到期日均為一個月以內且不計息，可贖回基金份額凈值 (所有者權益 )無固定到期日且不計息，因此賬面余額即為未折現(xiàn)的合約到期現(xiàn)金流量。 市場風險 市場風險是指基金所持金融工具的公允價值或未來現(xiàn)金流量因所處市場各類價格因素的變動而發(fā)生波動的風險，包括利率風險、外匯風險和其他價格風險。 利率風險 利率風險是指金融工具的公允價值或現(xiàn)金流 量受市場利率變動而發(fā)生波動的風險。利率敏感性金融工具均面臨由于市場利率上升而導致公允價值下降的風險，其中浮動利率類金融工具還面臨每個付息期間結束根據(jù)市場利率重新定價時對于未來現(xiàn)金流影響的風險。 本基金的基金管理人定期對本基金面臨的利率敏感性缺口進行監(jiān)控，并通過調整投資組合的久期等方法對上述利率風險進行管理。 本基金持有的大部分金融資產和金融負債不計息，因此本基金的收入及經(jīng)營活動的現(xiàn)金流量在很大程度上獨立于市場利率變化。本基金持有的利率敏感性資產主要為銀行存款、結算備付金、 存出保證金 、 債券投資 、 買入返售金融資 產 等。 交銀施羅德成長股票證券投資基金 2020 年半年度報告 29 利率風險敞口 單位：人民幣元 本期末 1 年以內 15 年 5 年以上 不計息 合計 2020 年 6 月 30 日 資產 銀行存款 862,285, 862,285, 結算備付金 10,602, 10,602, 存出保證金 2,079, 2,079, 交易性金融資產 197,330, 3,262, 7,186,680, 7,387,273, 買入返售金融資產 577,601, 577,601, 應收證券清算款 46,045, 46,045, 應收股利 387, 387, 應收利息 1,620, 1,620, 應收申購款 23,856, 7,062, 30,918, 資產 總計 1,673,755, 3,262, 7,241,796, 8,918,814, 負債 應付證券清算款 6,654, 6,654, 應付贖回款 10,587, 10,587, 應付管理人報酬 11,036, 11,036, 應付托管費 1,839, 1,839, 應付交易費用 4,612, 4,612, 其他負債 249, 249, 負債總計 34,980, 34,980, 利率敏感度缺口 1,673,755, 3,262, 7,206,816, 8,883,834, 上年度末 1 年以內 15 年 5 年以上 不計息 合計 2020 年 12 月 31 日 資產 銀行存款 807,963, 807,963, 結算備付金 4,623, 4,623, 存出保證金 2,738, 2,738, 交易性金融資產 3,088, 6,424,702, 6,427,791, 應收證券清算款 374, 374, 應收利息 183, 183, 應收申購款 10,012, 2,012, 12,025, 其他資產 250, 250, 資產總計 822,600, 3,088, 6,430,263, 7,255,952, 負債 應付證券清算款 3,441, 3,441, 應付贖回款 44,058, 44,058, 應付管理人報酬 8,432, 8,432, 應付托管費 1,405, 1,405, 應付交易費用