【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 寶源 (環(huán) )美小基金 A1股+1171% 美小企業(yè)具潛力 長(zhǎng)期投資績(jī)效穩(wěn) ? 寶源 (環(huán) )美小基金從成立以來(lái)的長(zhǎng)期投資績(jī)效勝過(guò)大型股與小型股指數(shù)表現(xiàn) SP 500指數(shù) (大型股指數(shù) ) +528% 羅素 2023指數(shù) (小型股指數(shù) ) +494% 資料來(lái)源〆 Lipper， 寶源基金乃以 A1股累積美元計(jì)算，自 1989/7/20貣迄 2023/8/31 33 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 科技泡沫後股市修正期間基金表現(xiàn)相對(duì)抗跌 寶源 (環(huán) )美國(guó)小型公司基金與羅素 2023美國(guó)小型股指數(shù)於科技泡沫後之報(bào)酬率比較 註〆 1. 報(bào)酬率統(tǒng)計(jì)期間為選取參考指標(biāo)羅素 2023指數(shù)於 2023年攀升至最高點(diǎn)日期 2023/3/10至科技泡沫後股市修正至最 低點(diǎn)日期 2023/10/10。 2. 臺(tái)灣僅銷(xiāo)售 A1累積股， A1股成立時(shí)間為 2023/8/31，為提供長(zhǎng)期資料供參考之用，寶源 (環(huán) )美國(guó)小型公司基金乃 以 A股累積美元計(jì)算報(bào)酬率 資料來(lái)源〆 Lipper, 報(bào)酬率統(tǒng)計(jì)期間 2023/3/10~2023/10/10 美股科技泡沫後羅素 2023指數(shù)自最高點(diǎn)至最低點(diǎn)下挫 %，同期間寶源 (環(huán) )美國(guó)小型公司基金下跌幅度為 % 寶源 (環(huán) )美國(guó)小型公司基金 羅素 2023指數(shù) 34 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 2023年次級(jí)房貸風(fēng)暴中表現(xiàn)抗跌 寶源 (環(huán) )美國(guó)小型公司基金 羅素 2023小型股指數(shù) 在 2023年面對(duì)二月底中國(guó)股災(zāi)與七八月份的美國(guó)次級(jí)房貸風(fēng)暴，寶源 (環(huán) )美國(guó)小型公司基金都較羅素 2023小型股指數(shù)表現(xiàn)抗跌，並維持年初迄今 %的正報(bào)酬，優(yōu)於羅素 2023年初迄今的 %。 資料來(lái)源〆 Lipper，以 A1累積股美元計(jì)算至 2023/8/31 35 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 定期定額長(zhǎng)期投資績(jī)效遠(yuǎn)勝同類型基金 定期定額投資 15年，總報(bào)酬率 (%)遠(yuǎn)勝於同類型基金帄均 基金類型 1年 3年 5年 10年 15年 寶源環(huán)球基金系列 美國(guó)小型公司 美國(guó)小型股票基金績(jī)效帄均 (共 20支 ) (共 18支 ) (共 16支 ) (共 9支 ) (共 3支 ) 資料來(lái)源〆 Lipper，臺(tái)灣僅銷(xiāo)售 A1累積股，為提供長(zhǎng)期資料供參考之用，寶源基金乃以 A股累積新臺(tái)幣計(jì)算至2023/8/31 註〆假設(shè)投資人於每月月底投資新臺(tái)幣 10,000元々投資人於不同時(shí)間進(jìn)場(chǎng)會(huì)有不同之投資績(jī)效，過(guò)去的績(jī)效亦不代表未來(lái)績(jī)效之保證 36 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 發(fā)行日期 1989年 7月 晨星評(píng)等 * ★★★★ 計(jì)價(jià)幣別 美元 投資政策 主要投資於美國(guó)小型公司證券，以獲取資本增值。美國(guó)小型公司購(gòu)入時(shí)其市值是美國(guó)市場(chǎng)中市值最小的美國(guó)公司。 基金規(guī)模 (迄 2023年 7月 31日 ) 配息政策 累計(jì)型，故不配息 註冊(cè)國(guó)家 盧森堡 基金經(jīng)理人 珍妮〃瓊絲 ( Jenny Jones) 寶源環(huán)球基金系列 美國(guó)小型公司 資料來(lái)源〆 Schroders，截至 2023年 7月 31日 *晨星星號(hào)評(píng)級(jí)是按基金過(guò)去一段時(shí)間 (三年 (含 )以上 )在同類型基金中，經(jīng)調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)後收益將基金按 1至 5星級(jí)排序，最高為 5顆星評(píng)級(jí) 37 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 產(chǎn)業(yè)別配置 (%) * 產(chǎn)業(yè)配置 資料來(lái)源〆 Schroders，截至 2023年 7月 31日 *會(huì)隨市場(chǎng)狀況而作變化 其他, 0 . 3 5 %現(xiàn)金, 1 1 . 9 7 %民生必需品　, %金融服務(wù), %科技, 1 3 . 9 0 %交通, 3 . 2 7 %公用事業(yè), %生產(chǎn)耐久財(cái), %其他能源, %原料加工, %醫(yī)療照護(hù), %非民生必需品, %38 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 為何買(mǎi)寶源 (環(huán) )歐洲小型公司基金〇 39 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 短中長(zhǎng)期投資報(bào)酬表現(xiàn) 單位〆 % 年初至今 三個(gè)月 六個(gè)月 一年 二年 三年 成立迄今 寶源 (環(huán) )歐洲小型公司 資料來(lái)源〆 Lipper， A1股，歐元計(jì)算至 2023/7/31， 本基金 A1股自 2023年 8月 31日成立，故發(fā)行至今績(jī)效是指自 2023/8/312023/8/31 註〆本基金之計(jì)價(jià)幣別或與新臺(tái)幣或美元不同，投資報(bào)酬之計(jì)算亦因不同幣別而異 40 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 註〆投資人因不同時(shí)間進(jìn)場(chǎng)將有不同之投資績(jī)效，過(guò)去的績(jī)效亦不代表未來(lái)績(jī)效之保證 註〆 本基金計(jì)價(jià)幣別或與新臺(tái)幣或美元不同，投資報(bào)酬之計(jì)算亦因不同幣別計(jì)算而異 資料來(lái)源為 Lipper ， A1股，歐元計(jì)算報(bào)酬率，資料統(tǒng)計(jì)期間為 2023/8/31貣訖 2023/8/31 自寶源 (環(huán) )歐洲小型公司基金 A1股成立以來(lái)，任一月底開(kāi)始定期定額投資 2或 3年，正報(bào)酬機(jī)率為 100% 定期定額投資投資表現(xiàn) 正報(bào)酬出現(xiàn)機(jī)率 定期定額投資 2年 定期定額投資 3年 0%20%40%60%80%100%120%1Y 2Y 3Y定期定額投資 1年 85% 100% 100% 41 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 020230040000060000080000010000001202300140000016000001800000A u g 01Fe b 02A u g 02Fe b 03A u g 03Fe b 04A u g 04Fe b 05A u g 05Fe b 06A u g 06Fe b 07A u g 07定期定額投資表現(xiàn) 註〆投資人因不同時(shí)間進(jìn)場(chǎng)將有不同之投資績(jī)效，過(guò)去的績(jī)效亦不代表未來(lái)績(jī)效之保證 註〆 本基金計(jì)價(jià)幣別或與新臺(tái)幣或美元不同，投資報(bào)酬之計(jì)算亦因不同幣別計(jì)算而異 資料來(lái)源為 Lipper ，本基金 A1股自 2023年 8月 31日成立，故自 2023/8/31貣以新臺(tái)幣計(jì)算報(bào)酬率，資料統(tǒng)計(jì)期間為 2023/8/31貣訖 2023/8/31 金額 投入時(shí)點(diǎn) 自寳源歐小 A1股 2023/8/31成立貣每月月底投資 1萬(wàn)元，截至 2023年 8月 31日 成立以來(lái)定期定額報(bào)酬率 % 定期定額投資本金 720,000元 定期定額投資本利和 1,547,791元 寶源歐小定期定額 投入本金 42 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 050100150200250S e p 0 4 J a n 0 5 M a y 0 5 S e p 0 5 J a n 0 6 M a y 0 6 S e p 0 6 J a n 0 7 M a y 0 7 S e p 0 7註〆每一柱狀圖代表任一月底投資本基金並持有三年之報(bào)酬率 註〆本基金計(jì)價(jià)幣別或與新臺(tái)幣或美元不同，投資報(bào)酬之計(jì)算亦因不同幣別計(jì)算而異。投資人因不同時(shí)間進(jìn)場(chǎng)將有不同之投資績(jī)效，過(guò)去的績(jī) 效亦不代表未來(lái)績(jī)效之保證 資料來(lái)源〆 Lipper，本基金 A1股自 2023年 8月 31日成立，故自 2023/8/31開(kāi)始以新臺(tái)幣計(jì)算報(bào)酬率，資料統(tǒng)計(jì)期間為 2023/8/31貣訖 2023/8/31 任一月底投資並持有三年報(bào)酬率 長(zhǎng)期持有，正報(bào)酬機(jī)率相對(duì)佳 投入時(shí)點(diǎn) 帄均 % 自成立以來(lái)任一月底投資並持有三年之報(bào)酬率 43 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 寶源 (環(huán) )歐洲小型公司的 特色 ? 結(jié)合科學(xué)與藝術(shù)的選股技術(shù) ? 金三角投資策略 ， 掌握攻守優(yōu)勢(shì)〆 A類型是當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)領(lǐng)導(dǎo)者或優(yōu)質(zhì)股々 B類型是轉(zhuǎn)機(jī)股々 C類型則是走下坡股 （ 賣(mài)出 ） ? 專注於具有良好議價(jià)能力及提供供需多元化的公司 ? 投資於市值低於 20億歐元之公司 ? 投資組合多元化佈局 寶源追蹤誤差 持股 股票佈位 產(chǎn)業(yè)配置 區(qū)域配置 現(xiàn)金 5 8% 100 150 +/% 相對(duì)於 HSBC European Smaller Index +/10% 相對(duì)於 HSBC European Smaller Index n/a 10%為上限 風(fēng)險(xiǎn)控管 As at 31 October 2023 Source: Schroders 44 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 發(fā)行日期 1994年 10月 (A1股發(fā)行日 2023年 8月 31日 ) 計(jì)價(jià)幣別 歐元、美元 投資政策 投資於歐洲的小型公司證券，以獲取資本增長(zhǎng)。小型歐洲公司為購(gòu)入時(shí)其市值是歐洲各市場(chǎng)中市值最少的 30%之歐洲公司。 基金規(guī)模 (2023年 7月 31日 ) 配息政策 累計(jì)型，故不配息 註冊(cè)國(guó)家 盧森堡 基金經(jīng)理人 Andy Brough, Gillian De Candole Source: Schroders 寶源 (環(huán) )歐洲小型公司 45 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 資料來(lái)源〆 Schroders，資料時(shí)間〆 2023/7/31 ? 產(chǎn)業(yè)配置比重 (%) ? 區(qū)域配置比重 (%) 基金佈局策略 工業(yè), %消費(fèi)服務(wù)業(yè),%金融, %其他資產(chǎn),%其他, %能源, %健康護(hù)理,%科技, %民生必需品,%公用事業(yè),%瑞典, 5 . 3 1 %義大利, 6 . 1 6 %荷蘭, 9 . 8 1 %瑞士, 1 1 . 6 5 %芬蘭, 3 . 6 1 %其他, 1 2 . 2 9 %其他資產(chǎn),% 英國(guó), 2 3 . 4 6 %德國(guó), 1 2 . 1 4 %法國(guó), 1 3 . 8 1 %46 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 寶源 (環(huán) )新興市場(chǎng)債券 遠(yuǎn)離美國(guó)次級(jí)房貸風(fēng)暴的債券投資 47 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 新興市場(chǎng)國(guó)家體質(zhì)升級(jí) 更勝已開(kāi)發(fā)國(guó)家 8 0 0 6 0 0 4 0 0 2 0 0020040060096 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06*新興市場(chǎng)國(guó)家 已開(kāi)發(fā)國(guó)家新興市場(chǎng)國(guó)家 已開(kāi)發(fā)國(guó)家0 . 00 . 51 . 01 . 52 . 02 . 53 . 03 . 590 95 00 0 6 * *新興市場(chǎng) 已開(kāi)發(fā)國(guó)家新興市場(chǎng) 已開(kāi)發(fā)國(guó)家資料來(lái)源〆 IMF， 2023/05 新興市場(chǎng)與已開(kāi)發(fā)國(guó)家外匯存底 新興市場(chǎng)與已開(kāi)發(fā)國(guó)家經(jīng)常帳餘額 48 僅供專業(yè)人士或銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)內(nèi)部參考使用 需經(jīng)專人說(shuō)明 寶源證券投資顧問(wèn)股份有限公司提供 體質(zhì)升級(jí) 債信也升級(jí) D e c 9 7 D e c 9 8 D e c 9 9 D e c 0 0 D e c 0 1 D e c 0 2 D e c 0 3 D e c 0 4 D e c 0 5 D e c 0 6BBB BBBBBB+A 本地長(zhǎng)期債券 97/98金融風(fēng)暴時(shí)之最低信用評(píng)等 最新的信用評(píng)等 香港 SP A+ (8/31/98) SP AA (7/27/06) 菲律賓 SP BBB+ (2/23/98) SP BB+ (1/17/05) 南韓 SP BBB (12/22/97) SP A+ (11/13/01) 馬來(lái)西亞 SP A ( 9/15/98) SP A+ (8/20/02) 泰國(guó) SP A (1/8/98) SP A (10/31/06) Sourc