【文章內(nèi)容簡(jiǎn)介】 對(duì)全部競(jìng)爭(zhēng)產(chǎn)品及競(jìng)爭(zhēng)廠家作出描述與分析。包括： ★ 競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的市場(chǎng)份額 ★ 競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的年銷售量與銷售金額 ★ 競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的財(cái)務(wù)實(shí)力 ★ 本公司產(chǎn)品與競(jìng)爭(zhēng)產(chǎn)品相比所具有的優(yōu)勢(shì)和劣勢(shì) ★ 潛在競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手有哪些，其進(jìn)入市場(chǎng)估計(jì)在何時(shí) 營(yíng)銷： 主要描述產(chǎn)品銷售過程和分銷渠道。即： ★ 產(chǎn)品是如何出廠并到達(dá)最終消費(fèi)者手中的？ ★ 公司自己有直銷隊(duì)伍還是通過代理商進(jìn)行銷售？ ★ 有哪些零售商和中間商參入了產(chǎn)品銷售過程？ ★ 風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)與中間商的關(guān)系如何？ l 生產(chǎn)： 主要是對(duì)產(chǎn)品生產(chǎn)全過程及影響生產(chǎn)的主要因素進(jìn)行介紹。重點(diǎn)是生產(chǎn)成本的分析與介紹，包括對(duì)產(chǎn)品銷售成本構(gòu)成的分析。l 生產(chǎn)特征： 主要包括以下幾個(gè)問題： ★ 產(chǎn)品的生產(chǎn)過程及生產(chǎn)工藝復(fù)雜與否？是否需要員工有特殊的生產(chǎn)技能？ ★ 生產(chǎn)過程中哪幾個(gè)環(huán)節(jié)最為關(guān)鍵？ ★ 生產(chǎn)所需的零部件種類繁多還是只有少數(shù)幾種？哪一種或哪幾種最為關(guān)鍵？ ★ 產(chǎn)品實(shí)際附加值有多高？等等。l 供應(yīng)商： 一般可以用分欄式的表格形式列出 3－4家最大的供應(yīng)商及他們所供應(yīng)的東西。第一欄列出供應(yīng)商，第二欄列出供應(yīng)的總價(jià)值，第三欄列出所供的物品。接下來，還要開列一張主要部件供應(yīng)商的清單。風(fēng)險(xiǎn)投資人會(huì)用清單聯(lián)絡(luò)供應(yīng)商加以驗(yàn)證。l 轉(zhuǎn)包商： 說明的內(nèi)容包括： ☆ 轉(zhuǎn)包商名單、協(xié)作金額 ☆ 轉(zhuǎn)包商名稱、地址及聯(lián)系電話。l 設(shè)備： 主要內(nèi)容包括： ☆ 詳細(xì)介紹公司已有或打算購買的主要設(shè)備； ☆ 概要說明固定資產(chǎn)總額及可變現(xiàn)價(jià)值； ☆ 說明使用現(xiàn)有設(shè)備能達(dá)到的產(chǎn)值和產(chǎn)量； ☆ 設(shè)備采購周期。 風(fēng)險(xiǎn)投資人需要通過此部分了解公司設(shè)備采購的難度、設(shè)備的復(fù)雜程度和設(shè)備運(yùn)轉(zhuǎn)有無技能方面的特殊要求、設(shè)備具有專用性等l 廠房和生產(chǎn)設(shè)施： 主要描述公司所擁有的房地產(chǎn)或租用的辦公室和工廠。指出工廠的面積大小和單位面積價(jià)格，相關(guān)固定資產(chǎn)和生產(chǎn)設(shè)備等。l 專利和商標(biāo)： 本部分要對(duì)公司持有或?qū)⒁暾?qǐng)的專利和商標(biāo)進(jìn)行詳細(xì)描述，以此來強(qiáng)調(diào)其獨(dú)特性。或者列出公司的專利和商標(biāo)清單，讓風(fēng)險(xiǎn)投資人自己來判斷這種獨(dú)特性。l 研究與開發(fā)： 主要介紹投入研究開發(fā)的資金，包括過去已經(jīng)投入的和未來打算投入的資金。同時(shí)指出這些研究開發(fā)投入所要實(shí)現(xiàn)的目標(biāo)。l 訴訟： 描述公司可能卷入的訴訟案件，包括： ☆ 別人起訴本公司的案件 ☆ 本公司起訴其它人的案件。l 政府法規(guī)： 描述公司的政府主管部門以及該部門與本公司的關(guān)系。要重點(diǎn)指出公司是如何遵守有關(guān)部門關(guān)于職業(yè)安全以及環(huán)保等方面的規(guī)章制度。l 利益沖突： 說明潛在的利益沖突，比如一個(gè)董事同時(shí)又是本公司的某個(gè)供應(yīng)商的所有者，或者是從事類似業(yè)務(wù)的公司的董事或所有者，等等。如果你不揭示利益沖突而且風(fēng)險(xiǎn)投資人發(fā)現(xiàn)了這一點(diǎn)，公司就會(huì)立刻失去信用。l 積壓訂單： 這一部分主要指出公司尚未完成的訂單數(shù)量。列出最大的 34個(gè)主顧和他們的訂單，可以讓風(fēng)險(xiǎn)投資人知道是誰要購買這些產(chǎn)品。l 保險(xiǎn)： 列出公司已買和將要買的保險(xiǎn)，包括： ☆ 水災(zāi)險(xiǎn) ☆ 傷亡險(xiǎn) ☆ 產(chǎn)品責(zé)任險(xiǎn) ☆ 關(guān)鍵職員的人壽險(xiǎn)等等。l 稅收： 主要說明對(duì)公司征收的特別稅收。如果本公司正處于營(yíng)運(yùn)之中，還應(yīng)指出任何未交稅金，例如工資稅、收入稅等。l 公司組織結(jié)構(gòu)： 主要說明： ☆ 公司是公司制還是合伙制。 ☆ 公司是否為獨(dú)立法人，從何處得到授權(quán)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)以及所使用的商標(biāo)名稱。 ☆ 公司注冊(cè)地點(diǎn)、經(jīng)營(yíng)范圍及公司全稱。 ☆ 公司是否是一家有著附屬公司的母公司，并用圖表來表示其法律關(guān)系，所占股權(quán)的比例。l 出版物和同業(yè)公會(huì)： 在信息方面，風(fēng)險(xiǎn)投資人通過被投資企業(yè)所涉足的行業(yè)的同業(yè)公會(huì)來更多地了解公司的業(yè)務(wù)。l 公用事業(yè)： 包括： ☆ 水、電的可得性。 ☆ 通訊設(shè)備的可得性。 ☆ 通向工廠和辦公室的道路和其他設(shè)施。第三部分 公司管理架 構(gòu)l 董事與經(jīng)理l 關(guān)鍵雇員l 管理層的忠誠度l 薪酬l 股票期權(quán)l(xiāng) 主要股東l 雇傭協(xié)議l 顧問、會(huì)計(jì)師、律師、銀行家及其 他 董事與經(jīng)理： 要求列出所有董事會(huì)成員、高級(jí)經(jīng)理人員及關(guān)鍵雇員名單。包括其全名、職位及年齡。 關(guān)鍵雇員： 要求列出 34名關(guān)鍵雇員并以 《 簡(jiǎn)歷 》 形式對(duì)其作出簡(jiǎn)要介紹。整個(gè)介紹要能證明這些關(guān)鍵雇員的確是一些成功之士。你必須向風(fēng)險(xiǎn)投資人證明自己是個(gè)成功者，否則你就得不到投資。 l 管理層的忠誠度：l 忠誠度的描述大致可以采取 “肯定聲明 ”的形式表達(dá)。 企業(yè)家必須向風(fēng)險(xiǎn)投資人證明自己及其管理隊(duì)伍的其它成員都非常 “干凈 ”。l 薪酬： 列出所有從公司支取新酬的核心雇員、董、主要經(jīng)理人員或官員。應(yīng)用表格形式列出每個(gè)人的姓名、職位、領(lǐng)取或?qū)⒁I(lǐng)取的薪水。在薪水一項(xiàng)里，你要把所有的費(fèi)用都列進(jìn)去，包括董事會(huì)費(fèi)、顧問費(fèi)、傭金、津貼、紅利和薪金等，換句話說，公司總的報(bào)酬支出。l 股票期權(quán)： 要求以表格的形式列出所有目前尚未兌付的股票期權(quán)。對(duì)每一位享有股票期權(quán)的企業(yè)成員，均應(yīng)列出其全部期權(quán)數(shù)量、平均執(zhí)行價(jià)格、已經(jīng)執(zhí)行價(jià)格、已經(jīng)兌付的期權(quán)數(shù)量和尚未兌的期權(quán)數(shù)量。對(duì)那些到目前尚未兌付的期權(quán)，還應(yīng)說明理由。 主要股東： 要求列股東名稱、直接或間接持股數(shù)量、持有的股票期權(quán)數(shù)量、所占股權(quán)比重、期權(quán)全部?jī)陡逗笏嫉墓蓹?quán)比重以及期權(quán)執(zhí)行價(jià)格等。l 雇傭協(xié)議： 要求詳細(xì)列出公司和雇員的雇傭協(xié)議并特別注明和每個(gè)雇員簽訂的是什么協(xié)議。風(fēng)險(xiǎn)投資人不喜歡雇傭協(xié)議。絕大多數(shù)情況下，它們被用以保證高層管理人員不被解雇并一直享受高薪水。l 顧問、會(huì)計(jì)師、律師、銀行家及其他 ： 這部分要求說明顧問的名稱，會(huì)計(jì)師、律師和銀行家以及他們的電話號(hào)碼。如果支付給他們?nèi)魏螌ｉT費(fèi)用，或公司每月支付聘用費(fèi)用，在這一部分加以說明。 第四部分 融資要求及說明 l 提議的融資方式 l 資本結(jié)構(gòu) l 籌資抵押 l 擔(dān)保 l 融資條件 l 報(bào)告 l 資金運(yùn)用 l 所有權(quán) l 資本稀釋l 費(fèi)用支付