【正文】 潤里，但現(xiàn)實中因為利潤的重要性，會計中有些科目和利潤報表是特別為它而制訂的。按照先進先出法，9月10日領(lǐng)用的材料，其實際成本確定如下：(500)　+　(7500)　=　35850元即假定月初結(jié)存500公斤先領(lǐng)用，其余7500公斤屬于9月5日購入。外商投資企業(yè)固定資產(chǎn)折舊，應(yīng)當(dāng)采用直線法計算，如需要采用其它方法計算折舊，可以提出申請，經(jīng)有關(guān)部門批準(zhǔn)后使用。經(jīng)有關(guān)部門審查后批準(zhǔn)全部作為壞帳處理。雖然目前國內(nèi)的壞帳準(zhǔn)備這個帳戶是虛有其名，但如果中國要和世界掛鉤，那么國家必須放松對壞帳準(zhǔn)備的制度。我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則》指出：“會計核算應(yīng)當(dāng)以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)”(《企業(yè)會計準(zhǔn)則》第16條)。周期越短，所需流動資金越少，流動比率和速動比率相對可以小些；反之，周期越長，所需流動資金越多，流動比率和速動比率也大些。簡單地說，如果一個企業(yè)的營業(yè)額是10000元，同時這個企業(yè)的營運資本所需又是3000元，那么當(dāng)這家企業(yè)的營業(yè)額上升到100000元的話，他的營運資本所需肯定不止3000元，而應(yīng)該在30000元左右。給予客戶過多的賒帳會使企業(yè)資金周轉(zhuǎn)不靈。第三，速動比率包括應(yīng)收帳款，就我國實際情況而言，應(yīng)收帳款的變現(xiàn)能力并不強，有時甚至較存貨還差。負(fù)債比率就是測量企業(yè)資產(chǎn)中由負(fù)債形成部分所占的比重。 銷售毛利率＝產(chǎn)品銷售收入產(chǎn)品銷售成本 產(chǎn)品銷售收入v 一般來說，企業(yè)的銷售利潤應(yīng)是利潤總額的最主要的組成部分，而其他業(yè)務(wù)利潤、投資收益和營業(yè)外收支則相對較低。b）按縱向的百分比分析法縱向百分比分析法是以報表中某一關(guān)鍵項目當(dāng)作100％，而將其余項目的金額與關(guān)鍵項目對比求出百分比。理財活動的現(xiàn)金收入－理財活動現(xiàn)金支出＝理財活動的凈現(xiàn)金流量2）現(xiàn)金流量表的結(jié)構(gòu)現(xiàn)金流量表反映的是企業(yè)營業(yè)、投資和理財3大活動的現(xiàn)金收入、現(xiàn)金支出及現(xiàn)金流量凈額的情況，其一般格式如下圖：現(xiàn)金流量表營業(yè)活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量現(xiàn)金流入 XXX現(xiàn)金流出 XXX營業(yè)活動產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量 XXX投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量現(xiàn)金流入 XXX現(xiàn)金流出 XXX投資活動產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量 XXX理財活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量現(xiàn)金流入 XXX現(xiàn)金流出 XXX理財活動產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量 XXX現(xiàn)金和約當(dāng)現(xiàn)金的增減凈額 XXX加：年初現(xiàn)金和約當(dāng)現(xiàn)金 XXX年末現(xiàn)金和約當(dāng)現(xiàn)金 XXX3）投資政策和它的融資投資流量凈現(xiàn)金流量v 高獲利能力公司，以往的投資能帶來足夠的現(xiàn)金來償還當(dāng)初投入的資金而且還有多余?，F(xiàn)金流量比率：該比率用以反映企業(yè)償還即將到期的債務(wù)的能力。：通過該指標(biāo)反映經(jīng)營活動所創(chuàng)造的現(xiàn)金凈流量，能有多大比例再投資于企業(yè)的固定資產(chǎn)。F. 獲現(xiàn)能力比率：指經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量和經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流入總量的比率，反映銷售商品、提供勞務(wù)所創(chuàng)造的現(xiàn)金流量增加值。由于投資的無形化,它的成本核算模式及回報核算變得越來越難,越來越復(fù)雜.此外一項投資和一項費用(成本)最大的區(qū)別在于,費用(成本)是為了維持企業(yè)的日常運轉(zhuǎn)，,一項擴大公司業(yè)務(wù)的選擇.由于投資是為了將來的回報,！e) 融資的選擇l 銀行借款流動負(fù)債l 流動性強長期負(fù)債投資者權(quán)益l 流動性差流動資產(chǎn)l 流動性強固定資產(chǎn)無形資產(chǎn)長期投資l 流動性差利用外部資金來源來支持企業(yè)發(fā)展新增銀行借款新增長期資產(chǎn)優(yōu)點:不影響企業(yè)的營運資本,不給企業(yè)的現(xiàn)金帶來壓力,擴大負(fù)債經(jīng)營使得在一定的獲利能力下能夠給股東帶來更高的回報率.缺點:給企業(yè)的運作帶來一定的負(fù)債壓力,雖然銀行借款的利率要比股東的回報率低,但是股東的權(quán)益對企業(yè)而言是一種軟性債務(wù),只有在企業(yè)有利潤的情況下才會支付給股東。也就是說，投資活動和融資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量很大程度都依賴于經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。因此，必須對經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量進行分析，也需要了解企業(yè)利潤中的現(xiàn)金“成分”(即收益質(zhì)量)，以此判斷企業(yè)的真正收益能力，并及時修改或制定合理的信用政策。現(xiàn)金股利指的是現(xiàn)金流量表中“分配股利或利潤所支付的現(xiàn)金”數(shù)額中所有的現(xiàn)金股利。經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額對總負(fù)債比率：該比率是債務(wù)保障率的倒數(shù)，用來衡量企業(yè)用年度現(xiàn)金流量償還企業(yè)總負(fù)債的能力。投資活動的現(xiàn)金收入－投資活動的現(xiàn)金支出＝投資活動的凈現(xiàn)金流量。5) 趨勢分析趨勢分析法是將企業(yè)連續(xù)幾年的會計報表的有關(guān)項目進行比較，以觀察企業(yè)的財務(wù)狀況、營業(yè)情況的變化及其發(fā)展趨勢，從中找出一些規(guī)律性的東西，為企業(yè)的決策提供有用的信息。這個比率高，表示負(fù)債尚未形成企業(yè)的負(fù)擔(dān)，其債務(wù)的安全性就大，企業(yè)的償債能力也越強；這個比率接近于1，表示該企業(yè)的利息負(fù)擔(dān)過重，債權(quán)債務(wù)的安全性差。為評價應(yīng)收款項周轉(zhuǎn)情況，以及其對企業(yè)償債能力的影響，可對企業(yè)應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率作出分析。比率越高，則債權(quán)人越安全；反之，則安全性越小。以下是最常見的資金短缺因素：a）過多的銷售很多發(fā)展很快的新企業(yè)，會因為銷售額增長得太快，而沒有足夠的營運資金來確保企業(yè)的生存而破產(chǎn)。v 凈現(xiàn)金(TRE)：由公司的現(xiàn)金減去短期借款，同時用營運資本來源減去營運資本所需可以核對凈現(xiàn)金固然重要，但它只是一個結(jié)果，由營運資金來源減去營運資金所需就能得出凈現(xiàn)金的金額。一個企業(yè)從買進原料或產(chǎn)品（付出現(xiàn)金）到它出售產(chǎn)品（收到現(xiàn)金）中的這段時間叫做營運資本周期。即一事項不加以說明，就可能使報表使用者發(fā)生誤解，從而影響決策的，均為重要事項。接前例：借 應(yīng)收帳款 ￥5000 貸 壞帳準(zhǔn)備 ￥5000借 銀行存款 ￥5000 貸 應(yīng)收帳款 ￥5000思考？這樣的壞帳核算有利于公司? 還是國家？由于國家這樣的嚴(yán)格控制壞帳的計提，所以說許多公司的資產(chǎn)并不符合公司的真實性。4)壞帳：由于市場的競爭性、復(fù)雜性和不確定性，以及客戶信用情況的好壞，在企業(yè)的應(yīng)收帳款中，難免有些帳款收不回來。固定資產(chǎn)的特點：企業(yè)的固定資產(chǎn)是指單位價值較大，使用年限在一年以上的房屋、建筑物、機器、機械、運輸工具和其它與生產(chǎn)經(jīng)營有關(guān)的設(shè)備、工具等。9月5日：購入12000公斤，總成本54000元。本期利潤的分配本期利潤 原來不是想怎么分就怎么分綜合：期初財產(chǎn)（所有者權(quán)益）：開業(yè)時候的最初投資，實收資本。財產(chǎn)=產(chǎn)業(yè)+債權(quán)債務(wù)什么是資產(chǎn)負(fù)債表？資產(chǎn)負(fù)債表 = 股東某時所擁有財產(chǎn)的清單 （當(dāng)然還要用一種貨幣來表達）。經(jīng)批準(zhǔn)也可以用于增加資本。這個方法主要用于可以辨認(rèn)的商品及貨物，比如一些大型機器。3)折舊與攤銷為什么要有折舊和攤銷？ 由于固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其它資產(chǎn)的投資金額比較高的原因，折舊和攤銷可以把這筆費用分?jǐn)偟揭院髱啄曛?。計算方法：第i年的折舊率= NK = 2（NK） 1+2+…+N N(N+1)N=固定資產(chǎn)最低使用年限K=至第i年年初止固定資產(chǎn)已提折舊年限然后：第i年的折舊額=（固定資產(chǎn)估計殘值） 第i年的 折舊率按前例：第1年的折舊率= 50 = 2（50） =% 1+2+3+4+5 5(5+1)第2年的折舊率= 51 = 2（51）=% 1+2+3+4+5 5(5+1)第3年的折舊率= 52 = 2（52）=20% 1+2+3+4+5 5(5+1)第4年的折舊率= 53 = 2（53）=% 1+2+3+4+5 5(5+1)第5年的折舊率= 54 = 2（54）=% 1+2+3+4+5 5(5+1)年次原價殘值￥年初折余價值￥年折舊率年折舊額￥累計折舊額￥16300070000%209982099826300049002%16802378003630003220020%126005040046300019600%83985879856300011202%420263000各種折舊法的比較：累計比較年數(shù)總和法雙倍余額遞減法直線法年次20998280001260013780044800252002504005560037800358798613605040046300063000630005每年折舊額比較：年數(shù)總和法雙倍余額遞減法直線法年次2099828000126001168021680012600212600108001260038398576012600442021640126005無形資產(chǎn)與其它費用的攤銷：記帳方法：每月底，在準(zhǔn)備報表時記帳時，借記管理費用，直接貸記無形資產(chǎn)或其他費用的科目如：借記：管理費用 ￥400 貸記：開辦費 ￥400計算方法：根據(jù)無形資產(chǎn)和其他費用的攤銷限期，每年平均攤銷。這樣，壞帳準(zhǔn)備帳戶年末余額便能保持應(yīng)有的￥16200（17300－1100）。2)系統(tǒng)而合理的分?jǐn)偅寒?dāng)費用與營業(yè)收入無直接關(guān)系，但能確知費用會產(chǎn)生未來收入時，則可按系統(tǒng)而合理的方法，將費用分?jǐn)傆诟魇芤嫫?，即攤銷費用。長期資金來源配對長期資金用途短期資金來源配對短期資金用途b) 營運資本分析生存利潤發(fā)展企業(yè)失敗的因素一個企業(yè)的失敗有很多原因，這其中包括了許多營業(yè)上的問題比如：－銷售量太低－利潤太低－客戶太少－產(chǎn)品不符合市場－等等...但是有些企業(yè)，即使它們擁有符合市場的產(chǎn)品、強大的銷售隊伍、很高的利潤和很有潛力的市場等...它們還會陷入困境。所以營運資本來源必須是正數(shù)。短期虧損不是大問題，但是長期虧損會拖累企業(yè)，除非老板虧得起！病況：小火燉死藥方：補充營養(yǎng)，撲滅小火(贏利！)凈現(xiàn)金0凈現(xiàn)金0營業(yè)額趨勢金額時間營運資本來源營運資本所需此類危機屬于非常嚴(yán)重的問題，銷售絕對是任何企業(yè)的龍頭，東西賣不出去的話，什么都是空的。面臨經(jīng)濟萎縮時，企業(yè)將不得不為償還各種債務(wù)而低價拋售其擁有的存貨，造成存貨變現(xiàn)損失。 利息保障倍數(shù)：稅前利潤+利息費用 利息費用v 已獲利息倍數(shù)通過測試企業(yè)各期獲得的利稅總額與所需支付利息費用的倍數(shù)關(guān)系，判斷企業(yè)用所獲利潤支付利息的能力，從而判斷債權(quán)的安全性。產(chǎn)品銷售成本是資產(chǎn)的耗費，是投入指標(biāo)；產(chǎn)品銷售利潤是所得，是產(chǎn)出指標(biāo)；銷售成本利潤率是所得與費用的比值，是投入產(chǎn)出指標(biāo)。營業(yè)活動的現(xiàn)金收入－營業(yè)活動的現(xiàn)金支出＝營業(yè)活動的凈現(xiàn)金流量b）投資活動的現(xiàn)金收支投資活動是指企業(yè)投資于證券、土地、建筑物、設(shè)備、其它不動產(chǎn)以及借款的活動，其目的是為了獲得較高的投資收益。所謂非重復(fù)性發(fā)生事項，就是指那些性質(zhì)不尋?；虿唤?jīng)常發(fā)生的事項。為了避免非重復(fù)性和不確定性活動對現(xiàn)金流量所產(chǎn)生的影響，通常以五年的總數(shù)為計算單位。計算公式：經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 x100% 現(xiàn)金股利公式中的現(xiàn)金股利可以是上期實際發(fā)放的現(xiàn)金股利，也可以是本期預(yù)測發(fā)放的現(xiàn)金股利。比較正常的來源渠道是經(jīng)營活動。第三點，這樣的操作流程可能比較復(fù)雜和漫長,很多時候去銀行借錢要比股東增資來得簡單,沒有工商行政部門的介入等等…l 融資租賃流動負(fù)債l 流動性強長期負(fù)債所有者權(quán)益l 流動性差流動資產(chǎn)l 流動性強固定資產(chǎn)無形資產(chǎn)長期投資l 流動性差利用外部資金來源來支持企業(yè)發(fā)展新增租賃性長期負(fù)債新增長期資產(chǎn)優(yōu)點:不影響企業(yè)的營運資本,，租賃的優(yōu)點在于它的靈活性,租賃的資產(chǎn)并不屬于企業(yè)的而是出租方的,租期為3年,這樣大眾的出租車能保證每3年都更換新的型號.缺點: 首先企業(yè)的運作會有一定的負(fù)債壓力,世界上沒有免費的午餐,得到靈活性的代價就是租賃一樣?xùn)|西的代價要比向銀行借錢購買高.l 自我融資流動資產(chǎn)l 流動性強l固定資產(chǎn)無形資產(chǎn)長期投資l 流動性差流動負(fù)債l 流動性強長期負(fù)債所有者權(quán)益l 流動性差利用內(nèi)部資金來源來支持企業(yè)發(fā)展減少現(xiàn)金新增長期資產(chǎn)優(yōu)點:沒有利息壓力,自我融資相當(dāng)于一種權(quán)益性融資,企業(yè)如果有多余現(xiàn)金的話,可以把這些現(xiàn)金投入到長期投資中.缺點:首先由于是利用了股東權(quán)益,企業(yè)沒有擴大負(fù)債經(jīng)營；其次如果企業(yè)的現(xiàn)金并不是很充足的話,那么企業(yè)會承受相當(dāng)大的現(xiàn)金壓力.Ⅰ) 成本與財務(wù)