【正文】 ，風(fēng)險(xiǎn)管理的核心在于選擇最優(yōu)的風(fēng)險(xiǎn)管理方案，將銀行的風(fēng)險(xiǎn)降到最低。對于主觀因素導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)的管理是商業(yè)銀行管理的中心內(nèi)容，主觀原因可以分為以下幾種 : (l)激勵(lì)約束制度不健全。從而表現(xiàn)出銀行經(jīng)營結(jié)果或狀況的不穩(wěn)定、不明確，由此影響到銀行的信譽(yù)以及經(jīng)營安全。唐國儲(chǔ)、李選舉對國有商業(yè)銀行如何通過分設(shè)客戶經(jīng)理和市場經(jīng)理、業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理和職能風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理，建立矩陣型的全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系，進(jìn)行了探討。而《新巴塞爾資本協(xié)議》提供的兩種計(jì)量方法，即標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部評級法(又分為初級法和高級法 )所提供的量化思路也具有廣泛的應(yīng)用和參考價(jià)值。 但是，近年來，由于民生銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理體系存在一些紕漏之處，影響到銀行信用體系和資金的安全性，給銀行長遠(yuǎn)發(fā)展造成一定的負(fù)面影響。 民生銀行風(fēng)險(xiǎn)管理 存在的 問題 及對策 內(nèi)容提要 作為 我國首家主要由非公有制企業(yè)入股的全國性股份制商業(yè)銀行 ，民生銀行成立 15 年來，業(yè)務(wù)不斷地拓展，規(guī)模不斷地?cái)U(kuò)大， 效益 逐年遞增，并保持了良好的資產(chǎn)質(zhì) 。鑒于此，筆者對民生銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀及問題進(jìn)行了研究，試圖找到完善之策。操作風(fēng)險(xiǎn)則由于風(fēng)險(xiǎn)因素、發(fā)生概率及風(fēng)險(xiǎn)損失率等方面具有極大的不確定性，其量化遠(yuǎn)比信用風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)難，目前還缺乏統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)方法和模型。黃憲、金鵬認(rèn)為銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理是由風(fēng)險(xiǎn)管理環(huán)境、風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)與政策設(shè)定、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測與識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)評估、風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)和處置、內(nèi)部控制、風(fēng)險(xiǎn)信息處理和報(bào)告、后評價(jià)和持續(xù)改進(jìn)等八個(gè)模塊構(gòu)成的一個(gè)有機(jī)體系和框架，并對在我國商業(yè)銀行建立全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系的障礙與努力方向進(jìn)行了分析。 第二，風(fēng)險(xiǎn)是一種機(jī)制，不是單純的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象。在委托一代理關(guān)系中，代理方總會(huì)從自身利益出發(fā)，往往作出對委托方不利的選擇，在約束激勵(lì)制度不健全的條件下，管理人員和一般員工的積極性和責(zé)任心不易被充分調(diào)動(dòng)。 2 民生銀行風(fēng)險(xiǎn)管理 現(xiàn)狀及存在的問題分析 中國民生銀行是我國首家主要由非公有制企業(yè)入股的全國性股份制商業(yè)銀行。落實(shí)了信貸“三查”，貸后管理明顯加強(qiáng)。 民生銀行風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問題分析 在風(fēng)險(xiǎn)管理認(rèn)識(shí)和理念上的差距 在國外銀行，十分重視風(fēng)險(xiǎn) — 收益匹配的原則，把控制風(fēng)險(xiǎn)和創(chuàng)造利潤看作同等重要的事情。 風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)尚不健全 2020 年以來， 民生銀行 先后開展了風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控管理調(diào)研、內(nèi)控體現(xiàn)項(xiàng)目建設(shè)、風(fēng)險(xiǎn)管理體制改革等探索，但截止目前，與美國銀行相比，尚未形成有效的風(fēng)險(xiǎn)防御結(jié)構(gòu)，這主要體現(xiàn)在以下三個(gè)方面：一是從全面性來看， 民生銀行 雖然在總行層面設(shè)置了信用風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)的管理機(jī)構(gòu)，但各級分支行的風(fēng)險(xiǎn)管理部普遍負(fù)責(zé)信用風(fēng)險(xiǎn)的管理，操作風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)偏軟、偏弱；二是從 獨(dú)立性來看，目前，上級行風(fēng)險(xiǎn)管理部門對下級分行風(fēng)險(xiǎn)管理部僅有業(yè)務(wù)管理權(quán)限，一、二級分行風(fēng)險(xiǎn)管理部門獨(dú)立性很難得到保證；三是從集中性來看，缺乏類似美國銀行的各種專業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)，各業(yè)務(wù)部門分別負(fù)責(zé)自身風(fēng)險(xiǎn)控制，風(fēng)險(xiǎn)管理職能相對分散化，導(dǎo)致綜合風(fēng)險(xiǎn)分析控制能力弱化，同時(shí)，由于各業(yè)務(wù)條線又設(shè)置專門的風(fēng)險(xiǎn)管理崗位，導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)管理的專業(yè)性不強(qiáng)。雖然近期 民生銀行 對評級信用分析法有一些改進(jìn)，但并沒有突破單變量分析的局限，沒有從總體上去評價(jià)信用風(fēng)險(xiǎn)，沒有通過更新風(fēng)險(xiǎn)管理工具和技術(shù)，把定性分析與定量分析密切結(jié)合。 第四，要將全行非信貸資產(chǎn)全部納入監(jiān)控、管理和處置的范圍之內(nèi)，定期對非信貸資產(chǎn)按風(fēng)險(xiǎn)等級實(shí)施五級分類。在風(fēng)險(xiǎn)管理的諸多要素中，人是最具有決定性的因素。本論文分析了民生銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀及存在的問題，認(rèn)為 民生銀行風(fēng)險(xiǎn)管理主要存在風(fēng)險(xiǎn)管理認(rèn)識(shí)和理念上的差距 、 缺乏統(tǒng)一的風(fēng)險(xiǎn)管理理念、風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)尚不健全 、 風(fēng)險(xiǎn)管理流程不適應(yīng)新形勢的要求 、 風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)的相對落后 、 全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系尚未真正建立 等問題，為此，筆者從整體角度提出了完善建議，包括 推行全行風(fēng)險(xiǎn)管理文化，實(shí)施全面風(fēng)險(xiǎn)管理、更新風(fēng)險(xiǎn)管理工具 、 建立全方位的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控系統(tǒng) 、 完善風(fēng)險(xiǎn)管理信息系統(tǒng) 、健全風(fēng)險(xiǎn)管理的隊(duì)伍建設(shè) 等 ，以期為促進(jìn)民生銀行風(fēng)險(xiǎn)管理體系 的 完善有所助益。 對于民生銀行而言，應(yīng)從以下幾個(gè)方面來做： 首先是要加速造就一支高水平、專業(yè)化的風(fēng)險(xiǎn)管理人才隊(duì)伍。 在今后的風(fēng)險(xiǎn)管理工作中， 民生銀行 應(yīng)特別注重在該領(lǐng)域的工作，以形成一個(gè)全方位的風(fēng)險(xiǎn)控制系統(tǒng)。 總的來說，在改進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)管理工具方面可以從如下幾方面入手：對于信用風(fēng)險(xiǎn)，通過客戶信用評級和債項(xiàng)評級手段、統(tǒng)一授信制度、“盡職調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)評審、問責(zé)審批”的授信決策機(jī)制、差別化授權(quán)機(jī)制及準(zhǔn)入退出機(jī)制，實(shí)現(xiàn)對信用風(fēng)險(xiǎn)的綜合管理，在信用風(fēng)險(xiǎn)的管理過程中注重借鑒采用各項(xiàng)先進(jìn)的管理工具和技術(shù)。在這種形勢下，民生銀 行信貸業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理流程同美國銀行相比，有明顯的落后性，這主要體現(xiàn)在以下四個(gè)方面：一是未充分體現(xiàn)“以客戶為中心”的理念，在客戶細(xì)分的基礎(chǔ)上實(shí)行差別化的業(yè)務(wù)流程；二是業(yè)務(wù)盡職調(diào)查深度不夠，授信談判能力不強(qiáng)，產(chǎn)品、服務(wù)方式單一，偏重于價(jià)格競爭；三是過于強(qiáng)調(diào)信貸經(jīng)營、審批和風(fēng)險(xiǎn)管理人員的職責(zé)分離，團(tuán)隊(duì)合作不足，內(nèi)外部的信息不對稱較為嚴(yán)重，授信申報(bào)審批反復(fù)次數(shù)較多，信貸效率不高；四是風(fēng)險(xiǎn)管理主要側(cè)重于事后監(jiān)控，未能實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn) 的源頭和過程控制，缺乏風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)的動(dòng)態(tài)平衡；五是風(fēng)險(xiǎn)評估和報(bào)告的結(jié)果未得到充分利用，風(fēng)險(xiǎn)管理流程缺乏持續(xù)改進(jìn)機(jī)制，導(dǎo)致很多風(fēng)險(xiǎn)反復(fù)產(chǎn)生。即風(fēng)險(xiǎn)和利潤 (回報(bào) )是同一枚硬幣的正反兩面，彼此不能分離。市場風(fēng)險(xiǎn)管理的職能部門為 民生銀行 總行計(jì)財(cái)管理部，主要集中在總行管理，目前各分行職能很弱。多種經(jīng)濟(jì)成份在中國金融業(yè)的涉 足和實(shí)現(xiàn)規(guī)范的現(xiàn)代企業(yè)制度，使中國民生銀行有別于國有銀行和其他商業(yè)銀行，而為國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)界、金融界所關(guān)注。商業(yè)銀行在貸款和其他業(yè)務(wù)中，應(yīng)調(diào)查借款人的資信狀況，和財(cái)務(wù)狀況，尤其要關(guān)注公司歷史上的現(xiàn)金流狀況，從而作出科學(xué)的決策。也就是說，風(fēng) 險(xiǎn)并不是一種單純的靜態(tài)反映即損失或收益大小。趙志宏在《銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系》一書中對于權(quán)威組織 COSO 關(guān)于全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系的研究成果進(jìn)行了比較系統(tǒng)的介紹，并且結(jié)合我國具體國情，大膽地提出了構(gòu)建我國商業(yè)銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系的分布實(shí)施規(guī)劃表。 2020 年 7 月，美國 COSO(The Committee of Sponsoring Organizations)委員會(huì)發(fā)布了《全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架》 (Enterprise Risk Management Framework)報(bào)告。受險(xiǎn)價(jià)值理論由 JPMan 公司 1994 年率先提出，開始主要用于度量可交易證券的價(jià)格風(fēng)險(xiǎn) (市場風(fēng)險(xiǎn) )。本論文分析了民生銀行風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀及存在的問題，認(rèn)為 民生銀行風(fēng)險(xiǎn)管理主要存 在風(fēng)險(xiǎn)管理認(rèn)識(shí)和理念上的差距 、 缺乏統(tǒng)一的風(fēng)險(xiǎn)管理理念、風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)尚不健全 、 風(fēng)險(xiǎn)管理流程不適應(yīng)新形勢的要求 、 風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)的相對落后 、 全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系尚未真正建立 等問題 。多種 經(jīng)濟(jì) 成份在中國 金融業(yè) 的涉足和實(shí)現(xiàn)規(guī)范的 現(xiàn)代企業(yè)制度 ，使中國民生銀行有別于國有銀行和其他 商業(yè)銀行 ，而為國內(nèi)外經(jīng)濟(jì)界、 金融界 所關(guān)注?？死锼?.馬藤提出在正態(tài)分布情況下，市場風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值等于交易頭寸的市場價(jià)值、交易頭寸組合的市場價(jià)值對基礎(chǔ)市價(jià)變動(dòng)的敏感性以及在持有期內(nèi)市價(jià)變動(dòng)的預(yù)期幅度，是一種具有普遍性的量化思路。劉莉亞等基于 Credit Metrics 系統(tǒng)，分別討論了違約模型和盯市模型下單筆貸款業(yè)務(wù)的經(jīng)濟(jì)資本的估算問題，深化了對 RAROC 計(jì)算問題的研究。而經(jīng)濟(jì)學(xué)中的風(fēng)險(xiǎn)總是指一種動(dòng)態(tài)行為，指對經(jīng)濟(jì)主體的雙重影響方式，即蒙受損失和獲取收益的可能性。量化風(fēng)險(xiǎn)是管理風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)， 因而對于可以計(jì)量的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行量化分析有利于商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)的控制與管理。風(fēng)險(xiǎn)管理不僅要通過研究風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的規(guī)律，計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)給銀行造成的損失，選擇降低損失的方案，而且還要不斷地修改完善風(fēng)險(xiǎn)控制方 案，不斷地評價(jià)風(fēng)險(xiǎn)管理的效果，以確保風(fēng)險(xiǎn)管理水平持續(xù)提高?？傂袑Ψ种羞M(jìn)行授信額度按所區(qū)域評級、授權(quán)，超過授權(quán)額度 報(bào)總行審批。新入主的領(lǐng)導(dǎo)層比較注重流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，注重對各分支行的經(jīng)營狀況和各項(xiàng)指標(biāo)的執(zhí)行情況進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控，計(jì)算機(jī)豐機(jī)報(bào)表系統(tǒng)每天產(chǎn)生的報(bào)表及各分、支行報(bào)送的手工統(tǒng)計(jì)報(bào)表 (每日 10： 00 前由 各分行手工統(tǒng)計(jì) 報(bào) 送總行計(jì)財(cái)部 )，基本可以做到反映每同資產(chǎn)流動(dòng)性的變化。在目前層級管理的體制下，各一級分行負(fù)責(zé)人的風(fēng)險(xiǎn)偏好往往能夠影響當(dāng)?shù)胤中械娘L(fēng)險(xiǎn)管理政策；同時(shí)，由于東、中、西地區(qū)經(jīng)濟(jì)的差別，造成了 民生銀行 風(fēng)險(xiǎn)管理理念不統(tǒng)一，極大影響了總行風(fēng)險(xiǎn)管理政策的貫徹和執(zhí)行。全面風(fēng)險(xiǎn)管理文化建設(shè)的各個(gè)環(huán)節(jié)可由 風(fēng) 險(xiǎn)管理委員會(huì)在董事會(huì)授權(quán) 下 進(jìn)行設(shè)計(jì)，干部職工全員參與，可以采用自上而下和自下而卜相結(jié)合的辦法 ； 設(shè)計(jì)方案的信息及時(shí)公布，設(shè)計(jì)者與參與者及時(shí)溝通。 第三，強(qiáng)化運(yùn)用“風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)察名單”、不良貸款遷徙等工具，推動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)管理關(guān)口前移，實(shí)現(xiàn)“橫向拓展 、縱向延伸”，逐步建立以“監(jiān)控、檢查、防范、挽救”為主要環(huán)節(jié)的事先預(yù)警、事中化解、事后處置機(jī)制。 三要依托數(shù)據(jù)大集中工程和現(xiàn)有的風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)系統(tǒng)，對現(xiàn)有已開發(fā)的逐筆撥備系統(tǒng)、信貸監(jiān)控系統(tǒng)和非信貸監(jiān)控系統(tǒng)等進(jìn)行全面的整合，使之充分發(fā)揮效用，提高風(fēng)險(xiǎn)管理，特別是風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警和信息傳遞的速度，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)全行的資源共享。這一制度突出了風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理制在整個(gè)風(fēng)險(xiǎn)管理體系中的重要作用，在風(fēng)險(xiǎn)管理中人才是至關(guān)重要的。 再次 是加強(qiáng)與國內(nèi)外同業(yè)的信息交流，虛心學(xué)習(xí)成功經(jīng)驗(yàn)，特別是要注重發(fā)揮好匯豐銀行駐 民生 銀行專家組的作用。美聯(lián)儲(chǔ)主席格林斯潘也曾表示：銀行監(jiān)管中應(yīng)用新科技可以使風(fēng)險(xiǎn)管理效率更高、成本更低。對于操作風(fēng)險(xiǎn)，需根據(jù)《巴塞爾新資本協(xié)議》的要求逐步采用基本指標(biāo)法或標(biāo)準(zhǔn) 建立全方位的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控系統(tǒng) 風(fēng)險(xiǎn)管理的目標(biāo)不僅是把幾個(gè)監(jiān)測指標(biāo)控制在規(guī)定范圍內(nèi)，因此，僅有好的風(fēng)險(xiǎn)管理工具還不夠，如何將潛在的損失及時(shí)加以識(shí)別和控制、將其危害降至最低，才是風(fēng)險(xiǎn)管理的意義所在。以上缺陷，最終制約 民生銀行 各項(xiàng)戰(zhàn)略業(yè)務(wù)的拓展，削弱了經(jīng)濟(jì)資本引導(dǎo)資源