【正文】 以完善的公司治理機(jī)制，保障投資的透明性和有效性。 第十部分 財(cái)務(wù)分析 編制依據(jù)及說(shuō)明 國(guó)家計(jì)委和建設(shè)部頒發(fā)的《建設(shè)項(xiàng)目經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)方法與參考》 有關(guān)現(xiàn)行財(cái)稅制度、法規(guī)、政策 根據(jù)融資成本核算考慮一定的風(fēng)險(xiǎn)系數(shù) 各專業(yè)提供的有關(guān)資料 投資估算與資金籌措 計(jì)劃投資 ，其中包括如下項(xiàng)目： ◆二期 30 萬(wàn)噸機(jī)焦在建項(xiàng)目，計(jì)劃投資 5000 萬(wàn)元； ◆ 120 萬(wàn)噸洗煤技改項(xiàng)目，計(jì)劃投資 3000 萬(wàn)元； ◆電廠二期工程，計(jì)劃投資 3000 萬(wàn)元。 本項(xiàng)目的實(shí)施幾乎不存在政治風(fēng)險(xiǎn)。項(xiàng)目建成后，公司將嚴(yán)格按照 ISO/9000 質(zhì)量管理體系和 ISO/4000 環(huán)保質(zhì)量體系規(guī)范運(yùn)作。 企業(yè)管理制度 本項(xiàng)目投資后的管理模式，必須以“投資者放心，經(jīng)營(yíng)者安心”為基礎(chǔ)，以“創(chuàng)業(yè)、創(chuàng)新、創(chuàng)利”為運(yùn)作目標(biāo)，以《企業(yè)內(nèi)部控制制度業(yè)務(wù)規(guī)則》的科學(xué)規(guī)范管理為準(zhǔn)則，以“按程序辦事，按制度辦事，按客觀規(guī)律辦事”為原則，以“普通員工的責(zé)任心，中層員工的上進(jìn)心，高層員工的事 業(yè)心”三心合一為理念，在管理體系上，組建企業(yè)內(nèi)部 三級(jí)責(zé)任制的管理模式。 利用適宜的促銷策略是贏得市場(chǎng)的需要 為了提高營(yíng)銷價(jià)值，公司根據(jù)銷售的客觀情況，選擇適宜得為的促銷策略。 營(yíng)銷計(jì)劃 充分認(rèn)識(shí)中國(guó)加入 WTO 后對(duì)市場(chǎng)帶來(lái)的巨大商機(jī) ，利用公司現(xiàn)擁有的資源和技術(shù)開發(fā)優(yōu)勢(shì)及企業(yè)豐富經(jīng)驗(yàn)，吸引戰(zhàn)略投資者或通過(guò)融資合作，為爭(zhēng)將該項(xiàng)目產(chǎn)品做成既有自身特色又具有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)和相對(duì)資源壟斷性特色品種，在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有一席之地。 優(yōu)勢(shì)八、社會(huì)環(huán)境優(yōu)勢(shì) 西方一些國(guó)家在環(huán)保政策上的特殊要求，使新建和改建焦?fàn)t受到限制，迫使西方國(guó)家在世界范圍內(nèi)尋求焦炭資源，給我國(guó)的焦炭產(chǎn)業(yè)帶 來(lái)極好的機(jī)遇。而國(guó)內(nèi)焦炭消費(fèi)需求也繼續(xù)增長(zhǎng)， 20xx 年 16 月份國(guó)內(nèi)消費(fèi)量約為 16487 萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng) %。 營(yíng)銷是公司經(jīng)營(yíng)的第一線 ,營(yíng)銷的成功在相當(dāng)程度上公司的產(chǎn)品或服務(wù)能否為市場(chǎng)、為客戶接受。 市場(chǎng)占有率 市場(chǎng)占有率通常用企業(yè)的銷售量與市場(chǎng)的總體容量的比例來(lái)表示 :競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手市場(chǎng)占有率分析的目的是為了明確競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手及本企業(yè)在市場(chǎng)上所處的位置 ,分析市場(chǎng)占有率不但要分析在行業(yè)中 ,競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手及本企業(yè)總體的市場(chǎng)占有率的情況 ,還要分析細(xì)分競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的占有率情況。 焦?fàn)t氣制甲醇是國(guó)家“十一五”計(jì)劃的環(huán)保項(xiàng)目 ,也是我省大力推廣和重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)發(fā)展項(xiàng)目 ,符合國(guó)家省 市的發(fā)展規(guī)劃 ,是政府部門予以大力支持的環(huán)保項(xiàng)目。其中出口 萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng) %。 20xx年全國(guó)焦炭表觀消費(fèi)量約 28318萬(wàn)噸 ,同比增長(zhǎng) %，其增幅同比下降 個(gè)百分點(diǎn)；比“十五”期間平均增幅高 個(gè)百分點(diǎn)，仍然處于消費(fèi)的高增長(zhǎng)時(shí)期。同期 ,焦炭出口量基本維持在 1400 萬(wàn) — 1500萬(wàn)噸 ,其中 20xx 年 ,出口量 1501 萬(wàn)噸 ,約占世界焦炭貿(mào)易量的 60%左右 ,而焦炭出口量占全國(guó)焦炭產(chǎn)量的比例逐漸下降 ,由 20xx 年的%下降到 20xx 年的 %。硫是無(wú)機(jī)化工重要的原料，也是石油化工、冶金行業(yè)的環(huán)保副產(chǎn)品。 2）煤焦油 煤焦油是重要的有機(jī)化工原料，焦油加工精煉是近代煤化工的一個(gè)重要分支。 —— 迅速增強(qiáng)企業(yè)實(shí)力及市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力 ,實(shí)現(xiàn)企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展目標(biāo)。 公司定位 從創(chuàng)立初始 ,核心創(chuàng)始人就明確了公司的發(fā)展目標(biāo) ,為公司的快速發(fā)展打下了基礎(chǔ) ,進(jìn)行了明確的定位 : 人才定位 :高素質(zhì)、高層次、專業(yè)化 目標(biāo)定位 :生產(chǎn)一流產(chǎn)品、追求一流服務(wù)、營(yíng)造一流品牌、攀長(zhǎng)一流企業(yè) 地位定位 :跟進(jìn)中國(guó)機(jī)焦制造業(yè) ,力爭(zhēng)超越國(guó)外同行業(yè)企業(yè) 企業(yè)理念 誠(chéng)信為本，服務(wù)為根，創(chuàng)新為魂 :“誠(chéng)信為本”標(biāo)明了公司以誠(chéng)信立業(yè)、以誠(chéng)信為經(jīng)營(yíng) 的根本價(jià)值觀，公司倡導(dǎo)每一位員工對(duì)客戶要始終堅(jiān)持誠(chéng)信合作的原則，靠誠(chéng)信贏得客戶信賴，靠誠(chéng)信獲得新客戶并力爭(zhēng)保持長(zhǎng)期合作。 企業(yè)發(fā)展 孝義市華德煤焦有限公司（以下簡(jiǎn)稱華德煤焦有限公司）于 20xx 年06 月 17 日在山西省孝義市工商行政管理局注冊(cè)成立。 風(fēng)險(xiǎn)與對(duì)策 為保證項(xiàng)目的順利進(jìn)行 ,項(xiàng) 目方對(duì)市場(chǎng)進(jìn)行了全面的考察 ,縝密的分析了項(xiàng)目建設(shè)過(guò)程中可能出現(xiàn)的各個(gè)方面風(fēng)險(xiǎn) ,并結(jié)合行業(yè)具體情況 , 制造出切實(shí)可行的規(guī)避方法。從總體上來(lái)看，行業(yè)運(yùn)行情況良好，發(fā)展平穩(wěn)較快，這 意味著 焦化行業(yè) 仍將有較好的市場(chǎng) 空間。受國(guó)際市場(chǎng)需求趨旺焦價(jià)整體會(huì)隨之拉高，焦炭出口也會(huì)日益增長(zhǎng)。 管理 項(xiàng)目投資到位后 ,將按崗位標(biāo)準(zhǔn)對(duì)員工實(shí)行培訓(xùn)上崗。 第二部分 公司簡(jiǎn)介 企業(yè)概況 公司名稱：孝義市華德煤焦有限公司 項(xiàng)目名稱：二期 30萬(wàn)噸機(jī)焦在建、 120 萬(wàn)噸洗煤技改等項(xiàng)目 公司注冊(cè)資本： 3060 萬(wàn)人民幣。他秉承堅(jiān)忍不拔，奮斗不懈，勇于開拓，敢于創(chuàng)新，把握機(jī)遇的創(chuàng)業(yè)精神，為公司的建立和發(fā)展奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)，使得公司健康、快速發(fā)展起來(lái)。在這種情況下，全體員工心情舒暢、干勁十足，總經(jīng)理的決策能夠暢通無(wú)阻，得以順利實(shí)現(xiàn)。一般來(lái)講，每煉一噸生鐵則需要冶金焦 400500公斤甚至更多，我國(guó)焦炭總量的 8085%都為冶金焦。 3）硫磺 硫磺即硫，黃色晶狀固體。我國(guó)的煤炭具有其它能源無(wú)可比擬的優(yōu)勢(shì) ,約占我國(guó)化石能源的 95%,儲(chǔ)量的 90%。據(jù)有關(guān)部門估計(jì)，20xx 年全國(guó)總計(jì)生產(chǎn)焦炭 29768 萬(wàn)噸，同比增產(chǎn) 4356 萬(wàn)噸，增長(zhǎng)%，其增幅比上年回落 個(gè)百分點(diǎn)。 全年出口煤焦油 萬(wàn)噸，焦油加工量約在 520 萬(wàn)噸左右。 甲醇制取低碳烯烴 (DMTO)已有了萬(wàn)噸級(jí)工業(yè)化示范裝置，技術(shù)開發(fā)取得重大突破。 20xx 年我國(guó)鋼鐵行業(yè)焦炭用量將為 29091 萬(wàn)噸，預(yù)計(jì)需求將增加 3175萬(wàn)噸。 競(jìng)爭(zhēng)策略 強(qiáng)化企業(yè)品牌。 優(yōu)勢(shì)分析 針對(duì)此項(xiàng)目本公司融資律師、項(xiàng)目專家、會(huì)計(jì)師等進(jìn)行了詳細(xì)分析，具體如下： 優(yōu)勢(shì)一、以產(chǎn)品需求為優(yōu)勢(shì) 近年來(lái) 我國(guó)的焦化行業(yè)正逐步進(jìn)入一個(gè)平穩(wěn)發(fā)展期 ， 國(guó)內(nèi)的耗焦大戶繼續(xù)增長(zhǎng)， 20xx 年上半年，消費(fèi)煤炭占全國(guó)焦炭消費(fèi)總量 85%以上的我國(guó)粗鋼、生鐵產(chǎn)量分別達(dá)到 26319 萬(wàn)噸和 24642 萬(wàn)噸，分別增長(zhǎng)%和 %；大量消費(fèi)焦炭的鐵合金、電石產(chǎn)量同比分別增長(zhǎng)%和 %；大量消費(fèi)鑄造焦的機(jī)械行業(yè)增加值同比增長(zhǎng) %等等，這些行業(yè)的持續(xù)較高速度發(fā)展，繼續(xù)拉動(dòng)了對(duì)焦炭的較高需求。國(guó)家政策鼓勵(lì)焦化企業(yè)利焦?fàn)t煤氣生產(chǎn)煤焦油、粗苯、甲醇等下游產(chǎn)品 ,這項(xiàng)工程實(shí)質(zhì)上是一項(xiàng)環(huán)保工程 ,既解決了焦化企業(yè)的煤氣排空污染又增加了產(chǎn)品附加值，產(chǎn)生了豐厚的經(jīng)濟(jì)效益。 ◆流動(dòng)資金 4000 萬(wàn)元。我們的定價(jià)策略和其它營(yíng)銷策略一樣，以消費(fèi)者為中心，適應(yīng)消費(fèi)者心理的價(jià)值感受。負(fù)責(zé)原材料庫(kù)、成品庫(kù)、進(jìn)銷和生產(chǎn)廠內(nèi)安全、環(huán)衛(wèi)工作。財(cái)務(wù)部經(jīng) 理由總經(jīng)理推薦，董事會(huì)討論任免，其他中層管理人員由總經(jīng)理任免。 公司將先內(nèi)后外公開招聘和選拔優(yōu)秀人才加盟企業(yè)，建立一整套行之 有效的人力資源管理制度，通過(guò)創(chuàng)業(yè)平臺(tái)與人品境界、企業(yè)精神與企業(yè)文化、股份期權(quán)與職業(yè)生涯設(shè)計(jì)等措施，確保骨干隊(duì)伍的穩(wěn)定，防范人才流失的風(fēng)險(xiǎn)。 采取對(duì)策 公司在實(shí)施投資項(xiàng)目過(guò)程將嚴(yán)格執(zhí)行國(guó)家環(huán)境保護(hù)法有關(guān)法律、法規(guī)，嚴(yán)格按國(guó)家有關(guān)環(huán)境要求建設(shè)，杜絕資金投向產(chǎn)生污染環(huán)境的項(xiàng)目。隨著公司的發(fā)展，公司的利稅，利潤(rùn)將大幅度增長(zhǎng)，公司將很快步入快速發(fā)展的軌道，公司采取固定回報(bào)或回購(gòu)股份等方式使投資者的資本順利退出。一是通過(guò)二板市場(chǎng)直接上市實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)投資的退出，二是借殼上市實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)投資的退出。 以上項(xiàng)目需投入 億元，全部款項(xiàng)擬通過(guò)融資解決。 決策層人才方面 決策層人員的決策，可以決定企業(yè)的命運(yùn)，可以免除或減少?zèng)Q定企業(yè)命運(yùn)的負(fù)面影響。 針對(duì)任何項(xiàng)目都有投資風(fēng)險(xiǎn)的可能，華德煤焦有限公司將在可行性研究分析的基礎(chǔ)上，加強(qiáng)項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)控制，在強(qiáng)大的技術(shù)依托及現(xiàn)代化管理下，有計(jì)劃有步驟地進(jìn)行投資發(fā)展，在不斷的良性發(fā)展中，增強(qiáng)企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力，在不斷拓展開發(fā)市場(chǎng)的同時(shí)，為中外合作的投資者創(chuàng)造更大的經(jīng)濟(jì)效益。一切為實(shí)現(xiàn)企業(yè)各種資源的優(yōu)化配置和合理使用，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)的預(yù)定目標(biāo)。推銷人員的素質(zhì)直接關(guān)系著推銷工作的成功與企業(yè)信譽(yù)，要加強(qiáng)對(duì)銷售人員的培訓(xùn)。 第七部分 營(yíng)銷策略 為了能夠迅速有效的擴(kuò)展我們的產(chǎn)品市場(chǎng)，并獲得長(zhǎng)久的發(fā)展，公司將以經(jīng)濟(jì)效益為中心，樹立鮮明的產(chǎn)品形象，建立廣泛的市場(chǎng)營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)，嚴(yán)格控制生產(chǎn)成本與產(chǎn)品質(zhì)量，持續(xù)的技術(shù)發(fā)展等方面系統(tǒng)規(guī)劃產(chǎn)品的市場(chǎng)銷售。 優(yōu)勢(shì)九、其它競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì) 1）企業(yè)品牌效應(yīng)優(yōu)勢(shì) 2）企業(yè)人才優(yōu)勢(shì) 3）戰(zhàn)略合作伙伴優(yōu)勢(shì) 4）技術(shù)研發(fā)優(yōu)勢(shì) 5）市場(chǎng)先機(jī)優(yōu)勢(shì) 6）企業(yè)營(yíng)銷模式優(yōu)勢(shì) 7）提供良好服務(wù)為優(yōu)勢(shì) 綜上所述， 本工程是一項(xiàng)環(huán)保工程 ,即解決了本廠的煤氣排空污染又產(chǎn)生了豐厚的經(jīng)濟(jì)效益，符合國(guó)家政策扶持，優(yōu)勢(shì)頗多 ，競(jìng)爭(zhēng)力極強(qiáng)的一個(gè)項(xiàng)目。以豐富的焦煤資源為依托，山西省已成為全球最大的焦炭生產(chǎn)基地。 借著互聯(lián)網(wǎng)的優(yōu)勢(shì) ,為用戶提供更好的產(chǎn)品和服務(wù) 。同時(shí)要對(duì)利潤(rùn)率的構(gòu) 成進(jìn)行分析 ,主要分析主營(yíng)成本率、營(yíng)業(yè)費(fèi)用率、管理費(fèi)用率以及財(cái)務(wù)費(fèi)用率 ,看哪個(gè)指標(biāo)是優(yōu)于競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的 ,哪個(gè)指標(biāo)比競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手高 ,從而采取相應(yīng)的措施提高企業(yè)的盈利水平。雖然焦炭市場(chǎng)環(huán)境不好，但是大焦炭企業(yè)生存空間還是很大的，大企業(yè)迫切要做的，就是不斷提高生產(chǎn)技術(shù)和 管理 水平，延長(zhǎng)產(chǎn)業(yè)鏈，提高資源利用率，減少浪費(fèi)和污染，這樣才能不斷作大作強(qiáng)。 據(jù)統(tǒng)計(jì)，國(guó)際市場(chǎng)硫磺離岸價(jià)格自 20xx 年初的 41 美元 (噸價(jià)，下同 )攀升至目前的 95 美元，漲幅超過(guò) 130%，數(shù)月內(nèi)達(dá)到如此高的上漲幅度，是近幾 年硫磺市場(chǎng)中鮮見(jiàn)的。??等等。國(guó)際價(jià)格在每噸 200 美元左右 ,目前我國(guó)焦炭企業(yè)的 1/3 微利 ,1/3 持平 ,1/3 虧損。苯及其同系物是重要的有機(jī)合成工業(yè)的基礎(chǔ)原料，也是合成橡膠、工程塑料、合成纖維、合成醫(yī)藥、合成染料和炸藥等原料。 （ 2）酚 及其 同系物 生產(chǎn) 合成纖維 、工程 塑料 、 農(nóng)藥 、醫(yī)藥、燃料中間體、炸藥等。焦炭是冶金、機(jī)械、化工行業(yè)的主要原料和燃料。在服務(wù)經(jīng)濟(jì)的時(shí)代，客戶需要得到高質(zhì)量的產(chǎn)品和服務(wù)。 公司現(xiàn)有總資產(chǎn) 萬(wàn)元，其中 :固定資產(chǎn) 萬(wàn)元 ,流動(dòng)資產(chǎn) 萬(wàn)元。 ◆流動(dòng)資金 4000 萬(wàn)元。 優(yōu)勢(shì)二、資源優(yōu)勢(shì) 本項(xiàng)目所在地 孝義市 素有“三晉寶地”之稱，礦產(chǎn)資源豐富，品種較多，尤以 煤炭?jī)?chǔ)量最大， 有 埋藏較淺，煤層穩(wěn)定，煤質(zhì)較好，低瓦斯、易于開采等優(yōu)勢(shì)。 地理位置：位于擁有大量?jī)?yōu)質(zhì)煤資源的山西省孝義市西南面，相依公路、鐵路，交通方便、信息靈通。 優(yōu)勢(shì)九、其它競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì) 1）企業(yè)品牌效應(yīng)優(yōu)勢(shì) 2）企業(yè)人才優(yōu)勢(shì) 3）戰(zhàn)略合作伙伴優(yōu)勢(shì) 4）技術(shù)研發(fā)優(yōu)勢(shì) 5）市場(chǎng)先機(jī)優(yōu)勢(shì) 6）企業(yè)營(yíng)銷模式優(yōu)勢(shì) 7）提供良好服務(wù)為優(yōu)勢(shì) 綜上所述， 本工程是一項(xiàng)環(huán)保工程 ,即解決了本廠的煤氣排空污染又產(chǎn)生了豐厚的經(jīng)濟(jì)效益，符合國(guó)家政策扶持范圍，優(yōu)勢(shì)頗多，競(jìng)爭(zhēng)力極強(qiáng)的一個(gè)項(xiàng)目。公司將以非常負(fù)責(zé)的態(tài)度對(duì)待投資者，因?yàn)橥顿Y人一般希望在適當(dāng)?shù)臅r(shí)候選擇退出，以獲取利益，公司會(huì)把投資者在退出時(shí)達(dá)到預(yù)期回報(bào)放在十分重要位置上。 管理團(tuán)隊(duì) 公司現(xiàn)有員工 400 余名 ,其中高中文化程度以上和工程技術(shù)人員有 96人，員工知識(shí)結(jié)構(gòu)合理 ,整體素質(zhì)較高，是一支專業(yè)水平高、經(jīng)驗(yàn)豐富、熱心于公司事業(yè)，事業(yè)心強(qiáng)和誠(chéng)摯穩(wěn)定的科技研發(fā)隊(duì)伍 ,正 是這支有高水平的商業(yè)管理隊(duì)伍 ,不斷的技術(shù)創(chuàng)新、引進(jìn)、消化和吸收 ,使公司形成具有自主管理實(shí)驗(yàn)及研發(fā)知識(shí)產(chǎn)權(quán)的技術(shù) ,在國(guó)內(nèi)同行中處于領(lǐng)先地位。 企業(yè)文化 注重營(yíng)造企業(yè)文化氛圍：企業(yè)文化是企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)阿力的重要組成部分，文化力是企業(yè)和諧發(fā)展、持續(xù)發(fā)展的強(qiáng)大內(nèi)在驅(qū)動(dòng)力。 冶金焦主要用途是做為高爐冶煉的燃料和還原劑。其中，有些原料是目前石油化工所無(wú)法生產(chǎn)的不能取代的。 與 我公司形成長(zhǎng)期合作的關(guān)系的銷售伙伴有：焦炭公司和煤運(yùn)公司、技術(shù)合作伙伴：山西省長(zhǎng)治鋼鐵集團(tuán)公司。只有經(jīng)過(guò)優(yōu)勝劣汰 ,培育出少數(shù)“寡頭”企業(yè) ,具備自然壟斷性質(zhì)的焦炭行業(yè)才能避免盲目擴(kuò)張和資源浪費(fèi) ,進(jìn)入規(guī)范化、集約化發(fā)展軌道。 據(jù)有關(guān)資料統(tǒng)計(jì)， 20xx 年全球?qū)固啃枨罅康脑鲩L(zhǎng)，中國(guó)焦炭出口配額的減少，國(guó)際海運(yùn)費(fèi)的上漲以及國(guó)際煉焦煤價(jià)格的上漲都推動(dòng)了中國(guó)焦炭出口價(jià)格的大幅上漲。燃料甲醇可以加入汽 (柴 )油摻燒或代替汽(柴 )油作動(dòng)力燃料，對(duì)于解決能源安全和可持續(xù)發(fā)展具有極其重要的戰(zhàn)略意義。 據(jù)有關(guān)資料統(tǒng)計(jì)， 20xx 年全球粗鋼產(chǎn)量將突破 14 億噸，生 鐵產(chǎn)量欲突破 10 億噸，其中在我國(guó)， 20xx 年鋼鐵產(chǎn)量將可能增長(zhǎng) 10％ .最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示， 20xx 年 15 月份國(guó)內(nèi)粗鋼和生鐵的累計(jì)產(chǎn)量分別達(dá)到 萬(wàn)噸和 萬(wàn)噸，業(yè)內(nèi)預(yù)計(jì)， 20xx 年中國(guó)粗鋼產(chǎn)量將繼續(xù)增長(zhǎng)約 ％ ％，其產(chǎn)量將可能達(dá)到 億噸 億噸，同比增長(zhǎng) 3076 萬(wàn)噸 5076 萬(wàn)噸。 對(duì)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的領(lǐng)導(dǎo)人的分析包括：姓名