【正文】 贈(zèng)語(yǔ)； 如果我們做與不做都會(huì)有人笑，如果做不好與做得好還會(huì)有人笑，那么我們索性就做得更好，來(lái)給人笑吧！ 現(xiàn)在你不玩命的學(xué)，以后命玩你。但是，現(xiàn)金流量表就具備了傳統(tǒng)會(huì)計(jì)報(bào)表所不具備的一些優(yōu)勢(shì)?，F(xiàn)金流量表的運(yùn)用有利于提高投資決策水平。然而，由于影響指標(biāo)數(shù)值因素的多樣性及指標(biāo)本身的局限性，運(yùn)用這些指標(biāo)，要注意剔除非常項(xiàng)目的影響，保證計(jì)算口徑和計(jì)算方法的一致性。因此，企業(yè)不應(yīng)該長(zhǎng)時(shí)間保持過(guò)高的現(xiàn)金流量比率。推測(cè)企業(yè)未來(lái)現(xiàn)金流量的可能變化，同時(shí)預(yù)測(cè)企業(yè)未來(lái)的財(cái)務(wù)狀況及發(fā)展趨勢(shì)。綜合運(yùn)用這些分析方法，可以充分解讀現(xiàn)金流量表所體現(xiàn)的企業(yè)財(cái)務(wù)信息，為報(bào)表使用者全面、清楚地了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況，發(fā)現(xiàn)企業(yè)在財(cái)務(wù)治理方面存在的問(wèn)題，進(jìn)行科學(xué)的財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)與決策提供正確的依據(jù)。但如果企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量額是正數(shù)，且數(shù)額較大，則依然表明企業(yè)財(cái)務(wù)狀況良好。反映償債能力的現(xiàn)金流量比率指標(biāo)主要有： ① 債務(wù)保障率 債務(wù)保障率=負(fù)債總額／經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~ 該指標(biāo)反映企業(yè)用經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所得現(xiàn)金償付企業(yè)全部債務(wù)所需的年限說(shuō)明企業(yè)全部債務(wù)償還能力。 需要說(shuō)明的是，式中存貨增加額在存貨的期末余額大于期初余額時(shí)才會(huì)有，如存貨期末余額小于期初余額，則以零計(jì)算。這可以判斷出一個(gè)企業(yè)日常運(yùn)作的好壞與否?，F(xiàn)金流量表彌補(bǔ)了傳統(tǒng)會(huì)計(jì)報(bào)表的一些不足?，F(xiàn)金流量表在財(cái)務(wù)分析方面應(yīng)注意事項(xiàng)第一、在財(cái)務(wù)分析時(shí)一定要與損益表和資產(chǎn)負(fù)債表結(jié)合起來(lái)。 參考。對(duì)收入和費(fèi)用的確認(rèn)，其標(biāo)準(zhǔn)是：對(duì)主體經(jīng)濟(jì)資源和義務(wù)確實(shí)產(chǎn)生影響，也即按照權(quán)利或義務(wù)的發(fā)生與否為依據(jù)進(jìn)行確認(rèn)；對(duì)于資產(chǎn)和負(fù)債的確認(rèn)，應(yīng)當(dāng)以形成資產(chǎn)或負(fù)債的相關(guān)交易活動(dòng)為主要標(biāo)準(zhǔn)，以是否影響主體的未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益為次要標(biāo)準(zhǔn)。這些分析，就客觀為相關(guān)的投資者做出正確的投資決策作出了良好的準(zhǔn)備。在正確判斷公司運(yùn)行狀況方面，現(xiàn)金流量的衡量比利潤(rùn)的衡量顯得更加重要。 ③ 凈現(xiàn)金流量充足性比率 凈現(xiàn)金流量充足性比率=經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~／( 存貨增加額+償付債務(wù)+資本支出一現(xiàn)金股利) 企業(yè)的現(xiàn)金需求，無(wú)非是要滿足正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所需購(gòu)置生產(chǎn)資料的需要，滿足償付到期債務(wù)的需要，以及適宜投資活動(dòng)的支付需要和支付投資者現(xiàn)金股利的需要。比率分析是以現(xiàn)金流量表提供的相關(guān)信息為主，綜臺(tái)資產(chǎn)債務(wù)表和利潤(rùn)表的有關(guān)項(xiàng)目計(jì)算有關(guān)的財(cái)務(wù)指標(biāo)，以評(píng)價(jià)企業(yè)的收益質(zhì)量和償債能力等。如果說(shuō)企業(yè)現(xiàn)金凈增加額是由于籌資活動(dòng)引起的，則意味著企業(yè)未來(lái)要有更大的現(xiàn)金流入，才能滿足償付的需要，否則，企業(yè)可能承受較大的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。現(xiàn)會(huì)流量是企業(yè)理財(cái)?shù)暮诵?，作為現(xiàn)金流量衡量的現(xiàn)金流量表，反映出的是企業(yè)一定時(shí)期的現(xiàn)金和現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出信息狀況。定比是選定某一年作為基期，然后其余各年與基期比較，計(jì)算出趨勢(shì)百分比。① 資本獲現(xiàn)能力倍數(shù)