【正文】 損失；經(jīng)營(yíng)中斷和系統(tǒng)出錯(cuò)；涉及執(zhí)行、交割以及交易過(guò)程管理的風(fēng)險(xiǎn)事件。強(qiáng)化利率敞口敏感性分析，運(yùn)用多種金融衍生工具，匹配資產(chǎn)負(fù)債期限結(jié)構(gòu)，有效化解利率風(fēng)險(xiǎn)。 58 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 2. 外幣流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理 ? 外幣資金業(yè)務(wù)管理實(shí)行“集中經(jīng)營(yíng)、統(tǒng)一管理”，由總行統(tǒng)一管理全行外幣流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。推行信貸審批資格認(rèn)證制度，健全新增不良貸款責(zé)任認(rèn)定、追究機(jī)制，建立責(zé)任檔案。非信貸風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)余額比上年減少 億元。 2023年 4月 22日，國(guó)家向工行注資 150億美元，并保留財(cái)政部原在工商銀行的 1240億元人民幣 (約 150億美元 )的資本金，用于改善資本結(jié)構(gòu)。 – 雖然經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)良好，然而， 2023年，工行集團(tuán)的利潤(rùn)總額僅為 ，比上一年度增加 ，卻仍遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于建行與中行的 、 346億元的利潤(rùn)總額。資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)率和資本經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)率達(dá)到 %和 %，分別比上年提高 和 。 6. 可采取其他的方式以減降風(fēng)險(xiǎn) – 如采用多領(lǐng)域、多地域、多項(xiàng)目的投資以分散風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)檫@可以擴(kuò)大投資面及經(jīng)營(yíng)范圍，擴(kuò)大資本效用，能與眾多合作企業(yè)共同承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而降低總經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。 44 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 4工程項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策 1. 權(quán)衡利弊后，回避風(fēng)險(xiǎn)大的項(xiàng)目，選擇風(fēng)險(xiǎn)小或適中的項(xiàng)目。 – 項(xiàng)目參加者如果都不承擔(dān)任何風(fēng)險(xiǎn)，則他也就沒(méi)有任何責(zé)任，當(dāng)然也就沒(méi)有控制的積極性，就不可能搞好工作。 – 在項(xiàng)目的實(shí)際運(yùn)行過(guò)程中，所有的這些因素都可能產(chǎn)生變化，而這些變化將可能使原定的目標(biāo)受到干擾甚至不能實(shí)現(xiàn)。 ? 因此，無(wú)論基本指導(dǎo)原則如何，有限的保險(xiǎn)市場(chǎng)能力使 得自留巨大損失成為相對(duì)于保險(xiǎn)來(lái)說(shuō)是合乎需要的，甚至是惟一可行的選擇方案。分散風(fēng)險(xiǎn)、中和風(fēng)險(xiǎn)或減少損失時(shí)，只能自己承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)所造成的損失。 28 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 32風(fēng)險(xiǎn)管理： 控制風(fēng)險(xiǎn) 1. 經(jīng)濟(jì)單位在風(fēng)險(xiǎn)不能避免或在從事某項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)勢(shì)必面臨某些風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，首先想到的是如何控制風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生、減少風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生，或如何減少風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后所造成的損失，即為控制風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防和抑制風(fēng)險(xiǎn)。 ? 局限性 – 只有在風(fēng)險(xiǎn)可以避免的情況下，避免風(fēng)險(xiǎn)才有效果； – 有些風(fēng)險(xiǎn)無(wú)法避免； – 有些風(fēng)險(xiǎn)可能避免但成本過(guò)大； – 消極地避免風(fēng)險(xiǎn)，只能使企業(yè)安于現(xiàn)狀。 20 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 企業(yè)外部風(fēng)險(xiǎn) 1. 行業(yè)風(fēng)險(xiǎn) – 因公司所處行業(yè)狀態(tài) ， 對(duì)相關(guān)產(chǎn)業(yè)的依賴程度而對(duì)公司經(jīng)營(yíng)造成影響 ， 以及行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)所帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn) 。 2. 動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn) – 指以科技水準(zhǔn)和社會(huì)變革為直接原因的風(fēng)險(xiǎn) – 如由于人類需要的改變，機(jī)器或制度的改造等。但是，與此同時(shí)，也有一些百年以上長(zhǎng)壽公司，甚至還有存續(xù)二、三百年的企業(yè)。 – 曾任教 (職 )于廣東仲愷技術(shù)學(xué)院經(jīng)濟(jì)系 、 國(guó)務(wù)院農(nóng)村經(jīng)濟(jì)研究中心 、 光大集團(tuán)證券公司等 。 先后從事經(jīng)濟(jì)及管理類課程教學(xué)；主持和參與國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)重點(diǎn)課題研究；設(shè)計(jì)和主持企業(yè)股份制改造及股票的發(fā)行上市；金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理及內(nèi)部控制研究 。 5 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 11 企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)及風(fēng)險(xiǎn)管理內(nèi)涵 [風(fēng)險(xiǎn) ] ? 風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生是可能的 ， 風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后會(huì)造成不利的后果 ， 風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性及其后果的嚴(yán)重程度都與其發(fā)生的條件相關(guān)； ? 風(fēng)險(xiǎn)可能會(huì)帶來(lái)?yè)p失 ， 所以風(fēng)險(xiǎn)的存在對(duì)人的活動(dòng)具有約束作用； ? 人們?cè)诮?jīng)營(yíng)管理中 ， 不能不考慮風(fēng)險(xiǎn)的威脅 ， 以免受到不必要的損失或受到過(guò)重的打擊 。 ? 靜態(tài)風(fēng)險(xiǎn)接近于純粹風(fēng)險(xiǎn)，動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)接近于投機(jī)風(fēng)險(xiǎn)。 2. 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) – 因經(jīng)濟(jì) 、 金融形勢(shì)及相關(guān)行業(yè)對(duì)市場(chǎng)造成的波動(dòng) ， 市場(chǎng)變化及產(chǎn)品的可替代性對(duì)公司經(jīng)營(yíng)損益造成的影響 。不求進(jìn)取。 2. 控制風(fēng)險(xiǎn)主要有兩方面意思：一是控制風(fēng)險(xiǎn)因素，減少風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生；二是控制風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的頻率和降低風(fēng)險(xiǎn)損害程度。 2. 經(jīng)濟(jì)單位承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的方式可以分為無(wú)計(jì)劃的單純自留或有計(jì)劃的自己保險(xiǎn)。 32 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 35風(fēng)險(xiǎn)管理： 轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn) 1. 經(jīng)濟(jì)單位為了避免自己在承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)后對(duì)其經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的妨害和不利，可以對(duì)風(fēng)險(xiǎn)采用各種不同的轉(zhuǎn)移方式，如進(jìn)行保險(xiǎn)或非保險(xiǎn)形式轉(zhuǎn)移。 – 任何的工程項(xiàng)目中都存在著風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)會(huì)造成工程項(xiàng)目實(shí)施的失控現(xiàn)象，如工期延長(zhǎng)、成本增加、計(jì)劃修改等，這些都會(huì)造成經(jīng)濟(jì)效益的降低，甚至項(xiàng)目的失敗。 – 如采用成本加酬金合同，承包商則沒(méi)有任何風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，承包商也會(huì)千方百計(jì)地提高成本以爭(zhēng)取工程利潤(rùn)，最終將損害工程的整體效益；如果承包商承擔(dān)全部的風(fēng)險(xiǎn)也是不可行的，為防備風(fēng)險(xiǎn)，承包商必須提高要價(jià)，加大預(yù)算，而業(yè)主也因不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)將決策隨便，盲目干預(yù)，最終同樣會(huì)損害整體效益。 – 這在項(xiàng)目決策中就應(yīng)該提高警惕，對(duì)于那些可能明顯導(dǎo)致虧損的項(xiàng)目就應(yīng)該放棄，而對(duì)于某些風(fēng)險(xiǎn)超過(guò)自己承受能力，并且成功把握不大的項(xiàng)目也應(yīng)該盡量回避，這是相對(duì)保守的風(fēng)險(xiǎn)對(duì)策。 47 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 5工程項(xiàng)目實(shí)施的風(fēng)險(xiǎn)控制 工程實(shí)施中的風(fēng)險(xiǎn)控制貫穿于項(xiàng)目控制（進(jìn)度、成本、質(zhì)量、合同控制等）的全過(guò)程中，是項(xiàng)目控制中不可缺少的重要環(huán)節(jié)，也影響項(xiàng)目實(shí)施的最終結(jié)果。這意味著，工行盈利能力提升較快。 50 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 – 對(duì)此，有業(yè)內(nèi)人士表示，國(guó)有銀行財(cái)務(wù)報(bào)表中的凈利潤(rùn)數(shù)字沒(méi)有特別大的意義，更能說(shuō)明當(dāng)前經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的是撥備及消化歷史包袱前的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)。注資后，工行各項(xiàng)所有者權(quán)益項(xiàng)目都將進(jìn)行調(diào)整，不良資產(chǎn)結(jié)構(gòu)要進(jìn)行重組，并將按市場(chǎng)化方式處置現(xiàn)有的不良資產(chǎn)。 53 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 1風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制 1. 重組“風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)”，制定 《 全面風(fēng)險(xiǎn)管理框架 》 ，推行包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)在內(nèi)的 ,貫穿風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、計(jì)量、監(jiān)測(cè)、控制、處置、補(bǔ)償?shù)娜^(guò)程管理的全面風(fēng)險(xiǎn)管理，完善風(fēng)險(xiǎn)管理問(wèn)責(zé)制?？偡中薪M建貸后監(jiān)督檢查中心，加大對(duì)貸后管理的監(jiān)督檢查力度。 ? 2023年上半年，由于美元等主要外幣利率處于歷史低位，外幣存款余額小幅下降，外幣貸款需求旺盛，外幣流動(dòng)性一度趨于緊張。實(shí)施并完成外幣債券交易系統(tǒng)全球延伸項(xiàng)目，實(shí)現(xiàn)總行對(duì)全球所有分行及香港外匯資金交易中心外幣債券投資組合的實(shí)時(shí)監(jiān)控。 2023年開(kāi)展了全行操作風(fēng)險(xiǎn)情況問(wèn)卷調(diào)查。為強(qiáng)化內(nèi)部審計(jì)的獨(dú)立性和權(quán)威性，進(jìn)行了一系列的制度安排和機(jī)制保障，包括：建立審計(jì)對(duì)象本地回避、定期調(diào)整等工作機(jī)制；實(shí)施獨(dú)立的經(jīng)費(fèi)保障制度；實(shí)行獨(dú)立的內(nèi)審情況報(bào)告制度和內(nèi)審委員會(huì)與高級(jí)管理層定期交流制度等。對(duì)有關(guān)業(yè)務(wù)領(lǐng)域、分支機(jī)構(gòu)和管理環(huán)節(jié)進(jìn)行了重點(diǎn)整治。監(jiān)事會(huì)向國(guó)務(wù)院報(bào)送年度檢查報(bào)告和專項(xiàng)檢查報(bào)告。 ? 此后，百富勤通過(guò)一系列的改組，母公司透過(guò)股票市場(chǎng)發(fā)行及行使認(rèn)股證、擴(kuò)股、加上每年賺取的利潤(rùn)經(jīng)派息后所余下資金，使其在不足 8年的時(shí)間內(nèi)變成一間股東資金超過(guò) 70億元的公司。 ? 百富勤在印尼的借貸和投資將近 6 億美元，由于印尼盾的持續(xù)下跌，這些投資和 貸款發(fā)生了重大損失，尤其是定息債券損失驚人，賬面損失高達(dá) 1 0 億美元，約合 7 7 .5 億港元，加上其它部門(mén)的 虧損，總損失達(dá) 1 0 0 多億港元，出現(xiàn)嚴(yán)重的支付困難。 1997年 12月 16日，百富勤又宣布美國(guó)第一芝加哥銀行根據(jù)與蘇黎世中心集團(tuán)相同的條款，認(rèn)購(gòu)面值 2500萬(wàn)美元的百富勤可贖回可換股優(yōu)先股。九十年代初，其首先協(xié)助中信泰富在港上市，以后又成功包銷保薦多間紅籌集資國(guó)企公司。監(jiān)事會(huì)的工作主要是促進(jìn)工商銀行加強(qiáng)經(jīng)營(yíng)管理、提高經(jīng)營(yíng)效益，辦成國(guó)際一流的商業(yè)銀行。 66 《企業(yè)全面風(fēng)險(xiǎn)管理》 2. 提高信息披露透明度 – 2023年信息披露透明度建設(shè)進(jìn)一步深入。審計(jì)結(jié)果顯示，按國(guó)際通行的審計(jì)準(zhǔn)則、審計(jì)方法和貸款五級(jí)分類標(biāo)準(zhǔn)，這十六家分行 2023年 12月 31日經(jīng)審計(jì)后的不良貸款率同工商銀行自身數(shù)據(jù)相差 ，其中浙江分行的差異僅為 百分點(diǎn)，安永會(huì)計(jì)師事務(wù)所向 16家分行出具了無(wú)保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告。進(jìn)一步完善反洗錢內(nèi)控制度，建立可疑交易報(bào)告制度和反洗錢重大事項(xiàng)報(bào)告制度，完善可疑交易信息報(bào)送程序，加強(qiáng)對(duì)可疑交易的分析研究。加強(qiáng)對(duì)代客外匯資金業(yè)務(wù)的管理，通過(guò)對(duì)貨幣的敞口、止損金額、止損點(diǎn)、交易金額的管理，實(shí)現(xiàn)敞口頭寸及時(shí)對(duì)外平盤(pán)，大幅降低匯率風(fēng)險(xiǎn)。此外，經(jīng)國(guó)家外匯管理局批準(zhǔn)，購(gòu)入 20億美元外幣營(yíng)運(yùn)資金，外幣流動(dòng)性壓力得到根本緩解。在加強(qiáng)信貸資產(chǎn)質(zhì)量五級(jí)分類真實(shí)性、規(guī)范性管理的基礎(chǔ)上，試行了 12級(jí)分類管理。風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)下設(shè)信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)四個(gè)專業(yè)委員會(huì)，各專業(yè)委員會(huì)會(huì)議實(shí)行委員投票表決制度，輔之以委員會(huì)議辯論制度、專家咨詢制度。 – 關(guān)于未公布 202