【正文】 問題機(jī)構(gòu)的評(píng)定采用銀行審查比率法及綜合評(píng)分法。從戰(zhàn)略的、全球的高度來講，我們要重視對(duì)國際金融監(jiān)管變化走向的研究，以盡快適應(yīng)提高我國金融效率和金融業(yè)國際競(jìng)爭(zhēng)力的需要。統(tǒng)一監(jiān)管可提高對(duì)復(fù)雜金融聯(lián)合體的監(jiān)管效率，實(shí)現(xiàn)金融監(jiān)管的規(guī)模經(jīng)濟(jì)，順應(yīng)現(xiàn)代金融業(yè)混業(yè)經(jīng)營的潮流。而監(jiān)管沖突是由于不同機(jī)構(gòu)的監(jiān)管目標(biāo)不同所致。建立統(tǒng)一監(jiān)管機(jī)構(gòu)的好處之一是能夠獲得監(jiān)管“規(guī)模經(jīng)濟(jì)”(economies ofscale)和監(jiān)管“范圍經(jīng)濟(jì)”(economies of scope)。(3)金融服務(wù)局：對(duì)金融機(jī)構(gòu)、金融市場(chǎng)及服務(wù)于該市場(chǎng)的專業(yè)機(jī)構(gòu)和個(gè)人、清算和支付系統(tǒng)，對(duì)有問題的金融案例進(jìn)行謹(jǐn)慎的監(jiān)管。金融服務(wù)局為確保金融的安全對(duì)董事會(huì)成員和高級(jí)管理人員在執(zhí)行業(yè)務(wù)過程中進(jìn)行檢查，以保證是否按審慎和公正原則進(jìn)行，是否建立有效的公司治理結(jié)構(gòu)、內(nèi)部制度和內(nèi)控體系，其員工是否稱職。英國的此項(xiàng)改革在國際上產(chǎn)生了極大的影響。1997年，英國工黨政府上臺(tái)后不久，宣布改革金融監(jiān)管體制，決定把包括英格蘭銀行在內(nèi)的原9個(gè)政府管理機(jī)構(gòu)的金融監(jiān)管職能，集中由一家新成立的機(jī)構(gòu)——金融服務(wù)管理局(Financial Services Authority，F(xiàn)SA)承擔(dān)，統(tǒng)一負(fù)責(zé)對(duì)英國的銀行、證券、保險(xiǎn)、投資等全部金融機(jī)構(gòu)和金融市場(chǎng)的監(jiān)管。金融服務(wù)局基于金融業(yè)務(wù)的性質(zhì)，特定機(jī)構(gòu)在市場(chǎng)上的風(fēng)險(xiǎn)種類以及客戶的復(fù)雜心態(tài)，采用靈活多樣的風(fēng)險(xiǎn)性監(jiān)管辦法來制訂監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)和監(jiān)管條例。金融機(jī)構(gòu)不能服從或遵照監(jiān)管條例的，金融服務(wù)局將進(jìn)行干預(yù)和強(qiáng)制執(zhí)行或根據(jù)適當(dāng)?shù)难a(bǔ)救措施和原則限期金融機(jī)構(gòu)達(dá)到標(biāo)準(zhǔn)。同時(shí)，一個(gè)金融機(jī)構(gòu)受幾個(gè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的重疊監(jiān)管也造成被監(jiān)管者的成本和工作量增加。在統(tǒng)一監(jiān)管模式下，將貨幣政策與金融監(jiān)管職能分離，成立專門的金融監(jiān)管局，這樣就可大大地降低道德風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)統(tǒng)一監(jiān)管的關(guān)注在美國取消《格拉斯一斯蒂格爾法》以后達(dá)到了一個(gè)新階段，該法的取消意味著美國重新進(jìn)入金融混業(yè)經(jīng)營時(shí)代。在這種環(huán)境下，分業(yè)監(jiān)管雖有利于集中精力對(duì)各自所負(fù)責(zé)的金融領(lǐng)域進(jìn)行監(jiān)管，使監(jiān)管的力度得到強(qiáng)化，但同時(shí)也使各監(jiān)管機(jī)構(gòu)之間各自為政，形成條塊分割，在監(jiān)管工作中缺乏配合，致使被監(jiān)管對(duì)象有機(jī)可乘，從而出現(xiàn)分業(yè)監(jiān)管與跨業(yè)違規(guī)的矛盾。其基本特征是將各金融機(jī)構(gòu)的各項(xiàng)財(cái)務(wù)比率與同類資產(chǎn)規(guī)模的金融機(jī)構(gòu)相互比較，落于最后某一百分比者，即為問題金融機(jī)構(gòu)，對(duì)其加以進(jìn)一步分析，并加強(qiáng)注意。OSS系統(tǒng)的設(shè)計(jì)是為了確認(rèn)銀行的財(cái)務(wù)比率在過去一段時(shí)間內(nèi)，如果變動(dòng)幅度較同組平均變動(dòng)幅度為大，則該銀行會(huì)被列入應(yīng)特別加以注意的銀行名單內(nèi)。②根據(jù)個(gè)別銀行的某項(xiàng)比率算出該比率在同類銀行中的百分位位置。(2)實(shí)地檢查時(shí)，評(píng)等等級(jí)較低的銀行。早期預(yù)警風(fēng)險(xiǎn)機(jī)制應(yīng)處于金融風(fēng)險(xiǎn)防范的首位，它是金融機(jī)構(gòu)安全有效運(yùn)行的重要保證。開展金融預(yù)警的邏輯結(jié)構(gòu)一般是：明確警情一尋找警源一分析警兆一預(yù)報(bào)警度。警度是反映警情指標(biāo)數(shù)值實(shí)際變化所含的“警”的程度或強(qiáng)度。案例3【案例名稱】“廣東國投”以破產(chǎn)方式退出市場(chǎng)【案例適用】金融監(jiān)管的范圍；市場(chǎng)退出監(jiān)管 【案例來源】根據(jù)唐曉陽：穢廣東國投”為何從輝煌走向破產(chǎn)》，《改革與戰(zhàn)略)1999年第5期；劉偉林：《從廣信破產(chǎn)看我國金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)退出》，《金融研究)1999年第8期；徐建：《商務(wù)專家眼中的“廣信”事件》，《投資與合作)1999年第3期等報(bào)刊資料整理編寫【案例內(nèi)容】1999年1月10日，廣東省國際信托投資公司由于嚴(yán)重資不抵債，向法院提出破產(chǎn)申請(qǐng)。廣東省高級(jí)人民法院指定省政府有關(guān)部門成立破產(chǎn)清算組，負(fù)責(zé)對(duì)該國投的破產(chǎn)清算工作。一般來說，金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)退出的方式主要有接管、關(guān)閉、兼并收購、破產(chǎn)清算等。購并方式所需付出的成本主要是被購并機(jī)構(gòu)往往存在資產(chǎn)流動(dòng)性差、財(cái)務(wù)狀況惡化等問題，其他機(jī)構(gòu)將其購并后可能會(huì)使其自身的經(jīng)營效率有所F降等。如對(duì)“中銀信托”的處理上，盡管“中銀信托”的實(shí)際財(cái)務(wù)狀況是資不抵債，原股東的原始投資額已喪失殆盡，但在收購協(xié)議執(zhí)行過程中，“中銀信托”的股東仍按照1：1的比例從收購方得到了償付或者按照同意比例轉(zhuǎn)換為對(duì)收購方的股權(quán)。另一方面，基于市場(chǎng)的處理方式也有助于警示社會(huì)公眾的金融風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，形成一種健康的金融運(yùn)行氛圍。協(xié)議提出后，得到世界上大多數(shù)國家的響應(yīng)。①三大支柱的內(nèi)容概括如下： :最低資本要求老協(xié)議基于資本比率的概念，即分子代表銀行持有的資本數(shù)量，分母代表銀行風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)量指標(biāo)，統(tǒng)稱為風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)，計(jì)算出的資本比率不得低于8％。相反，對(duì)于這兩種風(fēng)險(xiǎn)，分別采用三種不同方法有助于提高風(fēng)險(xiǎn)敏感度，并允許銀行和監(jiān)管當(dāng)局選擇他們認(rèn)為最符合其銀行業(yè)務(wù)發(fā)展水平及金融市場(chǎng)狀況的一種或幾種方法。應(yīng)要求這類銀行對(duì)其體系進(jìn)行足夠保守的壓力測(cè)試，其目的是估測(cè)在惡劣環(huán)境出現(xiàn)時(shí)銀行需進(jìn)一步增加多少資本。幾十年來，國際社會(huì)一直就此進(jìn)行不懈的努力。首先，它強(qiáng)調(diào)銀行資本水平要更全面、更充分地反映銀行的風(fēng)險(xiǎn)。第三道防線是，督促和規(guī)范商業(yè)銀行及時(shí)、充分、客觀披露經(jīng)營、財(cái)務(wù)、風(fēng)險(xiǎn)及資本方面的信息，提高商業(yè)銀行經(jīng)營及風(fēng)險(xiǎn)的透明度。14 / 14。新資本協(xié)議較之舊資本協(xié)議的最大創(chuàng)新之處，在于不再將資本監(jiān)管視野局限在狹隘的最低資本監(jiān)管上，而是最低資本、外部監(jiān)管和市場(chǎng)紀(jì)律三大支柱三管齊下，并特別強(qiáng)調(diào)三大支柱應(yīng)互為犄角，低水平或局部性地實(shí)施某一個(gè)或某兩個(gè)支柱均不足以確保銀行經(jīng)營的穩(wěn)健性。其次，強(qiáng)調(diào)資本水平要更敏感、更準(zhǔn)確地反映銀行的實(shí)際風(fēng)險(xiǎn)水平。新舊巴塞爾資本協(xié)議是國際銀行業(yè)監(jiān)管中里程碑式的文獻(xiàn)，在國際銀行業(yè)監(jiān)管中已經(jīng)并將繼續(xù)發(fā)揮重要作用。一旦資本水平下滑，監(jiān)管當(dāng)局可要求銀行降低風(fēng)險(xiǎn)，確?，F(xiàn)有的資本可滿足最低資本要求及壓力測(cè)試反映出的結(jié)果。此，新協(xié)議提出的監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)督檢查突出了銀行和監(jiān)管當(dāng)局都應(yīng)提高風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的能力。同樣，8％的最低比率保持不變。在總結(jié)一系列金融危機(jī)的教訓(xùn)之后，巴塞爾委員會(huì)于1998年開始著手修改《巴塞爾協(xié)議》，并于1999年6月公布了新協(xié)議征求意見稿。對(duì)“廣東國投’’依法實(shí)施破產(chǎn)，符合市場(chǎng)化原則和法制化原則，表明了中國的金融機(jī)構(gòu)開始遵循市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的規(guī)律，政府不再對(duì)國有金融機(jī)構(gòu)承擔(dān)無限責(zé)任，也是中國按國際慣例辦事的一種體現(xiàn)。在處置瀕臨破產(chǎn)的金融機(jī)構(gòu)時(shí)，其著眼點(diǎn)是以維護(hù)整個(gè)金融體系穩(wěn)定、防止出現(xiàn)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)為首要目標(biāo)。金融機(jī)構(gòu)通過破產(chǎn)清算方式退出市場(chǎng)對(duì)社會(huì)的震動(dòng)較大，所付出的成本主要包括：(1)相當(dāng)一部分債權(quán)人會(huì)遭受損失，其波及效應(yīng)會(huì)使社會(huì)公眾對(duì)金融系統(tǒng)的信心下降；(2)對(duì)倒閉金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行清理、財(cái)產(chǎn)拍賣需要耗費(fèi)大量成本；(3)使從該金融機(jī)構(gòu)借款的企業(yè)受到很大影響，因?yàn)榻栀J市場(chǎng)中的借貸關(guān)系是通過長期往來而形成的，許多企業(yè)會(huì)可能因找不到可替代的新的業(yè)務(wù)往來金融機(jī)構(gòu)而連鎖