【正文】 2201104201106201108新基金 上證指數(shù) 4 “休眠魚”是如何形成的？ ? 選擇當(dāng)前業(yè)績良好的基金？ 表 2：下一年度仍然處于業(yè)績前 30％的基金數(shù)量（股票方向基金） 2022年 2022年 2022年 2022年 2022－ 2022年 基金數(shù)量 12/214 12/266 12/331 21/389 6只 5 如何有效盤活客戶存量基金資產(chǎn) ? 如何有效“激活休眠魚”盤活客戶存量基金資產(chǎn) 基金組合診斷 組合調(diào)整方案 原有基金組合 調(diào)整后 基金組合 基金組合的持續(xù)動態(tài)優(yōu)化 客戶基金投資效率提升 有效實現(xiàn)基金持續(xù)銷售 6 如何有效 “ 激活休眠魚” ? 盤活客戶基金存量資產(chǎn)的三件核心工作 ? 通過診斷客戶基金組合，激發(fā)客戶調(diào)整的動機(jī) －－大部分客戶基金組合都存在問題或效率不高，客戶自身有優(yōu)化基金組合的需求； ? 針對問題出具專業(yè)調(diào)整方案，說服客戶調(diào)整基金資產(chǎn) －－通過專業(yè)分析和針對性的調(diào)整方案，滿足客戶優(yōu)化基金組合需求，盤活客戶存量資產(chǎn)； ? 持續(xù)跟進(jìn)，通過服務(wù)促進(jìn)基金持續(xù)銷售 －－不斷證明調(diào)入的基金好于調(diào)出的基金，調(diào)整后的基金組合好于調(diào)整前的基金組合 7 開展基金診斷，激發(fā)客戶調(diào)整動機(jī) 張女士，三十五歲，以家庭閑置資金進(jìn)行長期投資，投資目的為 實現(xiàn)家庭財富的持續(xù)增值。 ? 同類型排名處于前 20%以內(nèi) 。建議投資者優(yōu)先購買或調(diào)入 。 基金投資能力一般 ， 且基金風(fēng)格并不契合未來市場環(huán)境 。 在組合優(yōu)化中 ， 建議調(diào)出 。 43 客戶基金資產(chǎn)盤活效果分析 －－來自德圣基金研究中心的案例分享 ? 遼寧某銀行基金資產(chǎn)盤活活動抽樣分析： 德圣基金研究中心去年一月以來與遼寧某銀行進(jìn)行了多次基金資產(chǎn)盤活活動，我們統(tǒng)計了部分參與資產(chǎn)盤活活動的客戶基金組合診斷調(diào)整數(shù)據(jù)，并做了相關(guān)的匯總分析： 合計調(diào)整基金資產(chǎn)統(tǒng)計總額： 167,740, ， 調(diào)出基金資產(chǎn)：131,508, ， 調(diào)入基金資產(chǎn)： 131,506,； 其中調(diào)出與調(diào)入基金資產(chǎn)分別占到參與活動基金總資產(chǎn)的 78％以上 ，調(diào)整中累積基金交易量達(dá)到參與活動基金總資產(chǎn)的 150％以上 。 45 客戶基金資產(chǎn)盤活效果分析 －－來自德圣基金研究中心的案例分享 ? 德圣基金研究中心 2022年以來與多家銀行進(jìn)行了客戶資產(chǎn)盤活的有益嘗試和逐步深入的合作，取得了良好的雙贏效果。 ? 動態(tài)管理基金投資組合（季度審視，必要時調(diào)整） 每季度審視組合構(gòu)成，年度換手 100％－ 150％之間，平均每季可能調(diào)整組合資產(chǎn)的 25％－ 30％左右； ? 有效的動態(tài)管理將大大提高基金投資的有效性 29 “ 激活休眠魚”的效果 案例分析：如果德圣基金研究中心是銀行的一個客戶 ? 德圣基金研究中心三次基金組合動態(tài)調(diào)整 【 2022年 4月組合調(diào)整 】 基金代碼 基金名稱 基金公司 基金類型 操作 配置比例 485107 工銀信用添利 A 工銀瑞信基金 債券型 調(diào)入 25% 070010 嘉實主題精選 嘉實基金 偏股混合 調(diào)入 10% 202022 南方價值優(yōu)選 南方基金 股票型 保留 20% 090007 大成策略回報 大成基金 股票型 保留 10% 233006 大摩領(lǐng)先 摩根華鑫基金 股票型 保留 15% 630002 華商盛世股票 華商基金 股票型 保留 20% 519089 新華優(yōu)選成長 新華基金 股票型 調(diào)出 340007 興業(yè)社會責(zé)任 興業(yè)全球基金 股票型 調(diào)出 30 “ 激活休眠魚”的效果 案例分析：如果德圣基金研究中心是銀行的一個客戶 【 2022年 7月組合調(diào)整 】 基金代碼 基金名稱 基金公司 基金類型 操作 配置比例 020221 國泰金鷹增長 國泰基金 股票型 調(diào)入 25% 202022 南方價值優(yōu)選 南方基金 股票型 保留 20% 090007 大成策略回報 大成基金 股票型 增加配置 20% 630002 華商盛世股票 華商基金 股票型 保留 20% 485107 工銀信用添利 A 工銀瑞信基金 債券型 減少配置 15% 070010 嘉實主題精選 嘉實基金 偏股混合 調(diào)出 31 “ 激活休眠魚”的效果 案例分析：如果德圣基金研究中心是銀行的一個客戶 【 2022年 10月組合調(diào)整 】 基金代碼 基金名稱 基金公司 基金類型 操作 配置比例 163302 大摩資源 摩根史丹利華鑫 偏股型 調(diào)入 20% 470009 匯添富活力 匯添富基金 股票型 調(diào)入 20％ 202022 南方價值優(yōu)選 南方基金 股票型 保留 20% 090007 大成策略回報 大成基金 股票型 增加配置 20% 630002 華商盛世股票 華商基金 股票型 保留 20% 485107 工銀信用添利 A 工銀瑞信基金 債券型 調(diào)出 020221 國泰金鷹增長 國泰基金 股票型 調(diào)出 32 德圣精選基金組合業(yè)績概覽 起始日期 截至日期 組合收益 基準(zhǔn)收益 上證指數(shù) 超額收益 202214 20221231 % % % % 20221016 （上證指數(shù) 6124點） 20221231 （上證指