【正文】 ? 財(cái)務(wù)公司： 由企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部集資組建。 ? 商業(yè)銀行具有一般企業(yè)的特征 ? 追求利潤最大化 商業(yè)銀行是一種特殊的企業(yè) ? 它的經(jīng)營對(duì)象是特殊商品 ——貨幣 ? 商業(yè)銀行是一種特殊的金融企業(yè) ? 可提供全面、廣泛的金融服務(wù) ? 二、商業(yè)銀行的作用 ? 充當(dāng)信用中介和支付中介 ? 變社會(huì)各階層的積蓄和收入為資本 ? 創(chuàng)造信用流通工具 ? 三、商業(yè)銀行的組織制度與類型 （一）商業(yè)銀行的組織制度 ? 是指一個(gè)國家用法律形式所確定的商業(yè)銀行的體系結(jié)構(gòu)以及組成這一體系的各類銀行、金融機(jī)構(gòu)的職責(zé)分工和相互關(guān)系。 ? 總分行制度，即分支銀行制。 持股公司制，即集團(tuán)銀行制。 ? 全能型是指商業(yè)銀行可以經(jīng)營一切銀行的業(yè)務(wù)，包括各種期限、不同種類的存貸款業(yè)務(wù)以及全面的證券業(yè)務(wù)。 ? 第二，公開儲(chǔ)備 ? 是指銀行提取的或以其它盈余方式在資產(chǎn)負(fù)債表上明確反映的儲(chǔ)備。 ? 長期附屬債務(wù)，是指期限較長的資本債券和信用債券。 ? （三）其他負(fù)債業(yè)務(wù) ? 短期借款 ? 同業(yè)借款 ? 向中央銀行借款 ? 轉(zhuǎn)貼現(xiàn) ? 結(jié)算過程中的短期資金占用 長期借款 ? 主要是發(fā)行金融債券籌資。 ? 以收取手續(xù)費(fèi)的形式獲得收益。 ? 面臨較大的信用風(fēng)險(xiǎn)。 ? 銀行與客戶約定的透支帳戶，必須保有一定的資金來源。 商業(yè)銀行的盈利性管理 ? 提高資產(chǎn)收益，合理安排資產(chǎn)結(jié)構(gòu)。 ? 70年代全球性的 “ 石油危機(jī) ” 及其“ 石油美圓 ” 的回流。 說明金融創(chuàng)新的含義、原因和內(nèi)容。 ? 金融監(jiān)管的原因是： ? 金融業(yè)在經(jīng)濟(jì)中處于非常特殊的重要地位。 ? 包括三層含義： ? 它是金融資產(chǎn)進(jìn)行交易的有形或無形的場所。 ? 發(fā)行市場是新金融工具最初發(fā)行上市的市場。 ? 四、金融市場的基本要素： ? （一）金融市場的參加者 ? 是指參與金融市場的交易活動(dòng)而形成證券買賣雙方的單位。 ? 流動(dòng)性：是指金融工具迅速變?yōu)樨泿哦恢略馐軗p失的能力。 ? （四）金融市場的管理 ? 是指中央銀行及有關(guān)監(jiān)管當(dāng)局為維護(hù)金融市場的正常秩序而進(jìn)行的管理。 ? 是指金融機(jī)構(gòu)之間進(jìn)行短期臨時(shí)性資金融通的場所。 ? 組建專業(yè)性票據(jù)公司。 ? 中央銀行可通過國庫券的購買和出售，調(diào)節(jié)宏觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。 ? 存單的期限最短為 14天，最長不超過 1年。 ? 逆回購是指買入證券的一方同意按約定期限以約定價(jià)格出售所買入的證券。 消除市場分割，實(shí)現(xiàn)貨幣市場與資本市場的均衡發(fā)展。 ? 股票按股東所享有的分紅權(quán)利的不同分為： ? 普通股 ? 是在股東權(quán)利內(nèi)容上沒有限制的標(biāo)準(zhǔn)型股票。 ? 特點(diǎn)： ? 期限長、數(shù)額大。 ? 可轉(zhuǎn)換性，具有一般債券持有者不具備的選擇權(quán)。 ? 缺點(diǎn)：股票的流動(dòng)性差。 ? 證券交易所 ? 是為證券的集中交易提供固定場所和有關(guān)設(shè)施并制定各項(xiàng)規(guī)則，以形成公正合理的價(jià)格和正常的交易秩序的正式組織。 ? 分為兩種： ? 保證金買長交易，即多頭或買空。 ? “ 上網(wǎng)競價(jià) ” 方式 ? 投資者通過證券交易所電腦交易系統(tǒng)進(jìn)行競價(jià)，以確定股票實(shí)際發(fā)行價(jià)并成交。 ? 私募：指向少數(shù)特定的投資者發(fā)行股票。 ? 具有以下特點(diǎn)： ? 債權(quán)性，有規(guī)定的利率和期限。 ? 期限為 3——10年。 ? 一、證券概述： ? 證券是以證明或設(shè)定權(quán)利為目的所作成的憑證。 ? 金融法規(guī)建設(shè)嚴(yán)重滯后。 ? （五）回購協(xié)議 ? 是指在貨幣市場上出售證券、取得資金的同時(shí)，出售證券的一方同意在約定時(shí)間按契約或約定價(jià)格重新購回該項(xiàng)證券。 ? 市場參與者有： ? 創(chuàng)造承兌匯票的承兌銀行 ? 經(jīng)紀(jì)人 ? 投資者 （四）可轉(zhuǎn)讓大額定期存單市場 ? 是經(jīng)營可轉(zhuǎn)讓的定期存款單的市場，簡稱CD市場。 ? 國庫券市場的經(jīng)濟(jì)意義： ? 對(duì)資金供給者來說，投資國庫券安全可靠，收益穩(wěn)定、操作方便，常常成為商業(yè)銀行最合適的第二準(zhǔn)備。 ? 1999年以來，著力推進(jìn)票據(jù)市場的建設(shè)。 ? （二）特點(diǎn)： ? 融資期限短 ? 融資的目的是為了解決短期資金周轉(zhuǎn)的需要 ? 市場參與者主要是機(jī)構(gòu)投資者 ? 金融工具具有較強(qiáng)的 “ 貨幣性 ” 二、銀行短期借貸市場 ? 銀行對(duì)工商企業(yè)提供的一年以內(nèi)的短期信貸，以解決臨時(shí)性的短期資金需要的場所。 “雙邊拍賣 ” 方式成交 ? 買方的最高出價(jià) =賣方的最低要價(jià) ? 分散交易方式，通過金融機(jī)構(gòu)的柜臺(tái)進(jìn)行。 ? （二）金融工具 ? 是在信用活動(dòng)中產(chǎn)生，能夠證明金融交易金額、期限和價(jià)格的書面文件。 ? 按金融交易的標(biāo)的物不同，分為： ? 貨幣市場、資本市場、外匯市場和黃金市場。 ? 長期金融市場（資本市場），交易期限在一年以上。 市場退出監(jiān)管 ? 接管、解散、撤銷、破產(chǎn) ? 二、金融監(jiān)管的原則 ? 依法監(jiān)管原則 ? 綜合性與系統(tǒng)性監(jiān)管原則 ? 合理適度監(jiān)管原則 ? 公開、公平、公正的監(jiān)管原則 ? 自我約束與外部強(qiáng)制相結(jié)合 復(fù)習(xí)思考題 ? 在一個(gè)國家的金融體系中為什么需要一個(gè)中央銀行？ ? 說明中央銀行的職能。 ? 二、中央銀行的支付清算體系 ? 清算機(jī)構(gòu) ? 支付系統(tǒng) ? 支付結(jié)算制度 ? 同業(yè)間清算制度與操作 三、中央銀行支付清算制度的主要內(nèi)容 ? 組織票據(jù)交換清算 ? 辦理異地跨行清算 ? 提供證券和金融衍生工具清算服務(wù) ? 提供跨國支付服務(wù) ? 四、我國支付清算系統(tǒng)的現(xiàn)狀 ? 同城清算 ? 全國電子聯(lián)行系統(tǒng) ? 電子資金匯兌系統(tǒng)與郵政匯兌系統(tǒng) ? 銀行卡支付系統(tǒng) 第四節(jié) 中央銀行的金融監(jiān)管 與存款保險(xiǎn)制度 ? 一、金融監(jiān)管的含義與內(nèi)容 ? （一）金融監(jiān)管的含義 ? 金融監(jiān)管是金融監(jiān)督與金融管理的合稱。 ? 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)主要包括哪幾類？各類業(yè)務(wù)之間的關(guān)系如何？ ? 銀行資本如何構(gòu)成？各構(gòu)成部分包括什么內(nèi)容？ ? 簡述商業(yè)銀行的經(jīng)營原則。 ?該理論的缺陷（見課本 216頁） ?四、資產(chǎn)負(fù)債綜合管理理論 第四節(jié) 金融創(chuàng)新 ? 一、金融創(chuàng)新的含義與背景 ? 金融創(chuàng)新是指金融業(yè)各種要素的重新組合。 ? 盈利狀況的好壞是銀行吸引客戶、穩(wěn)定客戶的基礎(chǔ)。 保持銀行流動(dòng)性的原因 ? 銀行存取款業(yè)務(wù)的不斷進(jìn)行，會(huì)形成一個(gè)穩(wěn)定的余額，但此余額在時(shí)間上具有不確定性。 ? 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營的特殊性 ? 銀行自有資本的比重小，實(shí)行負(fù)債經(jīng)營。 ? 投資業(yè)務(wù)的管理應(yīng)遵循以下原則： ? 實(shí)行分散化原則 ? 選擇品質(zhì)優(yōu)良的證券 ? 要有健全的法律和規(guī)章制度 ? 三、中間業(yè)務(wù)和表外業(yè)務(wù) （一）中間業(yè)務(wù) ? 是指銀行不運(yùn)用自己的資金，而是代理客戶承辦支付和其它委托事項(xiàng)，并據(jù)以收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)。 ? 第四，可轉(zhuǎn)讓大額定期存單 特點(diǎn)： ? 面額大、金額固定、不記名、可以轉(zhuǎn)讓。 ? 普通準(zhǔn)備金，是為防備未來可能出現(xiàn)的一切虧損而設(shè)立的。有普通股和永久非累積優(yōu)先股。 ? 是指由一個(gè)人或一個(gè)集團(tuán)控制兩家或兩家以上的銀行。 ? 便于宏觀管理水平的提高。 ? 銀行抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力較弱。 ? 20世紀(jì) 90年代以來，商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營發(fā)生了深刻的變化。 綜合類證券公司從事證券的承銷、自營和經(jīng)紀(jì)等多項(xiàng)業(yè)務(wù)。 ? 1979年 10月 4日成立。 ? 中國人壽保險(xiǎn)公司：經(jīng)營以人的身體和生命為標(biāo)的的各類人身保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。 ? 是我國首家擁有個(gè)人股份的銀行。 ? （二）中國交通銀行 ? 中國交通銀行是以全民所有制為主的股份制的全國性金融企業(yè)。 ? 1984年 1月 1日成立。 ? 二、政策性銀行 – （一）國家開發(fā)銀行 1994年 3月 17日成立 – 辦理政策性國家重點(diǎn)建設(shè)（包括基本建設(shè)和技術(shù)改造）的貸款及貼息業(yè)務(wù)。 資金運(yùn)用以發(fā)放中長期貸款為主，貸款利率較低。 ? 沒收官僚資本銀行 ? 取消外國在華銀行特權(quán) 對(duì)民族資本的私營金融業(yè)進(jìn)行社會(huì)主義改造 ? 合并解放區(qū)銀行，建立統(tǒng)一的社會(huì)主義國家銀行 ? 建立和發(fā)展其他非銀行金融機(jī)構(gòu) ? （二）金融體系的發(fā)展 ? 單一的國家銀行體系（ 1948年 ——1978年） ? 中國人民銀行辦理一切銀行業(yè)務(wù) 缺點(diǎn)：統(tǒng)得過死，不利于調(diào)動(dòng)基層銀行的積極性。 ? 世界上第一家股份制銀行是 1694年成立的英格蘭銀行，它的建立標(biāo)志著資本主義銀行體系的開始。 比較銀行信用與國家信用的特點(diǎn)，說明兩者之間的關(guān)系。 利率與通貨膨脹 ?高利率可抑制通貨膨脹的發(fā)生，降低利率可防止過度緊縮。 ? 可貸資金利率理論：是新古典學(xué)派的利率理論，產(chǎn)生于 20世紀(jì) 30年代后期。 （ 2）認(rèn)為利率的功能僅僅是促使儲(chǔ)蓄與投資達(dá)到均衡，而不影響其它變量。 ? （一）馬克思的利率決定理論 ? 從利息的本質(zhì)及其來源展開分析。 ? 名義利率和實(shí)際利率： ? 名義利率是指在借貸契約或有價(jià)證券上載明的利率。 ? 利息實(shí)質(zhì)上是利潤的一部分，是剩余價(jià)值的特殊轉(zhuǎn)化形式。 五、民間個(gè)人信用 ? 民間個(gè)人信用是指城鄉(xiāng)居民個(gè)人之間獨(dú)立進(jìn)行的信用活動(dòng)。 ? 期限一般為 3——5年。借記卡主要有轉(zhuǎn)帳卡（含儲(chǔ)蓄卡）、專用卡和儲(chǔ)值卡三種。國債利息由納稅人承擔(dān)，而銀行貸款的利息則由借款人承擔(dān)。 ? 特征：國債的市場化建設(shè)處于探索階段；二級(jí)市場發(fā)展緩慢；國債市場監(jiān)管與清算制度不完善。 ? （一）國家信用的形式 ——國庫券與公債券 ? （二）國家信用的作用 ? 彌補(bǔ)財(cái)政赤字，籌集建設(shè)資金。 ? 生產(chǎn)資料社會(huì)主義改造完成后，國家禁止 商業(yè)信用的存在。 商業(yè)票據(jù)的種類： ? 商業(yè)票據(jù)按出票人的不同分為期票和匯票。 ? （ 2）借貸資本是一種特殊的商品資本。 ? 第三、信用存在和發(fā)展的前提是所有制和經(jīng)濟(jì)利益。 復(fù)習(xí)思考題： ? 為什么說貨幣是商品經(jīng)濟(jì)內(nèi)在矛盾的產(chǎn)物？ ? 怎樣理解貨幣的本質(zhì)。 ? 禁止非法買賣流通人民幣。 第二、業(yè)務(wù)庫 ? 業(yè)務(wù)庫是各商業(yè)銀行對(duì)外營業(yè)的基層機(jī)構(gòu)為辦理日常業(yè)務(wù)保留營業(yè)用現(xiàn)金而設(shè)立的金庫。 未經(jīng)人民銀行批準(zhǔn)，任何單位和個(gè)人不得對(duì)外提供印制人民幣的特殊材料、技術(shù)、工藝、專用設(shè)備等事項(xiàng)。 ? 三、我國的貨幣制度： ? 人民幣是唯一合法的通貨。是國內(nèi)不鑄造、不流通金幣，只發(fā)行代表一定重量黃金的銀行券（或紙幣）來流通，而銀行券（或紙幣）只能有條件的向發(fā)行銀行兌換金塊，不能自由兌換。 ? 本位幣、自由鑄造、無限法償 ? 輔幣、限制鑄造、有限法償 ? 銀行券、紙幣的發(fā)行與流通程序 ? 金準(zhǔn)備制度（黃金儲(chǔ)備制度） 二、貨幣制度的發(fā)展演變： ? 銀本位制：以白銀作為本位幣的貨幣制度。 ? 如果考慮到貨幣執(zhí)行支付職能的情況，則分子項(xiàng)的商品價(jià)格總額可調(diào)整為：商品的價(jià)格總額 —賒銷商品價(jià)格總額 +到期應(yīng)支付總額 —相互抵消的支付總額。 貨幣流通與商品流通的關(guān)系： ? 貨幣流通是由商品流通引起，并服務(wù)于商品流通。 ? 人民幣可發(fā)揮支付手段職能。 ? 執(zhí)行流通手段的貨幣必須是現(xiàn)實(shí)的貨幣，但可以是不足值的貨幣。貨幣銀行學(xué)教學(xué)課件 第一章 貨幣與貨幣制度 ? 第一節(jié) 貨幣的產(chǎn)生與發(fā)展 ? 一、貨幣的產(chǎn)生：貨幣的根源在于商品本身。 ? 流通手段職能：貨幣作為商品交換的媒介，實(shí)現(xiàn)商品的價(jià)值時(shí)，執(zhí)行流通手段職能。 ? 支付手段職能是在存在債權(quán)債務(wù)關(guān)系的條件下發(fā)揮作用，加大了發(fā)生危機(jī)的可能性。 ? 在商品流通過程中，貨幣作為流通手段和支付手段為商品形態(tài)的變化服務(wù)。 ? 商品價(jià)格總額 /同名貨幣的流通速度 =執(zhí)行流通手段職能的貨幣量。 ? 規(guī)定本位幣和輔幣的鑄造、發(fā)行和流通程序 。 ? 金塊本位制：也稱為生金本位制。 第四、貨幣供應(yīng)量具有一定的伸縮彈性。 ? 印制人民幣的原版、原模使用完畢后，由人民銀行封存。 ? 發(fā)行基金實(shí)行集中統(tǒng)一、分級(jí)負(fù)責(zé)的管理原則 。 ? 三、人民幣的流通和保護(hù)： ? 各金融機(jī)構(gòu)應(yīng)根據(jù)合理需要的原則，辦理人民幣的券別調(diào)劑業(yè)務(wù)。 ? 假幣由金融機(jī)構(gòu)予以沒收，由中國人民銀行統(tǒng)一銷毀。 ? 第二、信用產(chǎn)生的社會(huì)根源是商品和貨幣的不均衡分布。 ? 借貸資本的特點(diǎn)： ? （ 1）借貸資本是一種所有權(quán)資本。 ? （二）商業(yè)票據(jù)： ? 商業(yè)票據(jù)是以商業(yè)信用形式出售商品的債權(quán)人用以保證自己債權(quán)的一種書面憑證。 ? （四）我國的商業(yè)信用： ? 建國初期，有效利用商業(yè)信用，促進(jìn)了經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。