【正文】 0052011年鐵路固定資產(chǎn)投資情況 3圖41 20052011年全國公路建設(shè)投資情況 3圖42 固定資產(chǎn)投資與房地產(chǎn)開發(fā)投資累計增長率變動情況 3圖43 不同地區(qū)房地產(chǎn)投資額累計完成情況 3圖44 全國房地產(chǎn)土地購置與開發(fā)累計面積及同比增長率變動情況 3圖45 采礦業(yè)固定資產(chǎn)投資情況 3圖46 20082011年煤炭行業(yè)固定資產(chǎn)投資完成情況 3圖47 20052011年工程機械行業(yè)三費同比增速圖 3圖48 20052011年工程機械行業(yè)三費比重變動圖 3圖49 19992011我國叉車銷量及同比增速 3圖50 2011年電動叉車月度產(chǎn)量及同比增速 3圖51 2011年叉車主要生產(chǎn)企業(yè)產(chǎn)量 3圖52 19992011我國叉車出口量及同比增速 3圖53 2008年全球各大洲叉車市場份額 3圖54 2011年111月國內(nèi)叉車產(chǎn)量市場占有率 3圖55 叉車行業(yè)下游需求分布情況 3圖56 20082011年裝載機銷售量及增長情況 3圖57 20082011年裝載機出口銷售量及增長情況 3圖58 2011年111月裝載機銷量市場占有率 3圖59 20072011年柳工裝載機銷售情況 3圖60 裝載機下游需求分布 3圖61 20082011年挖掘機銷售量及增長情況 3圖62 2011年挖掘機月度產(chǎn)量及同比增速 3圖63 20072011年柳工挖掘機銷售情況 3圖64 20072011年三一重工挖掘機銷售情況 3圖65 2011年國內(nèi)挖掘機市場品牌占有率 3圖66 2003年2011年挖掘機國產(chǎn)品牌占有率變化情況 3圖67 19982008年挖掘機表觀消費量 3圖68 挖掘機下游行業(yè)需求分布情況 3圖69 20082011年混凝土機械銷量及增長情況 3圖70 2011年混凝土機械月度產(chǎn)量及同比增速 3圖71 城市化率變化情況 3圖72 我國水泥散裝率變化情況 3圖73 2011年起重機月度產(chǎn)量及同比增速 3圖74 20082011年汽車起重機銷售量及增長情況 3圖75 20082011年履帶起重機銷量 3圖76 20082011年履帶式起重機主要生產(chǎn)企業(yè)銷量 3圖77 20032011年起重機出口量及增速變化情況 3圖78 2011年汽車起重機銷量市場占有率 3圖79 2011年履帶式起重機銷量市場占有率 3圖80 20002011年起重機銷量增長與基建地產(chǎn)工業(yè)投資增長情況 3圖81 汽車起重機下游行業(yè)分布情況 3圖82 2011年壓實機械月度產(chǎn)量及同比增速 3圖83 20082011年壓路機銷售量及增長情況 3圖84 20082011年壓路機出口量及增長情況 3圖85 20072011年壓路機主要企業(yè)銷售量 3圖86 20072011年推土機銷量及同比增速情況 3圖87 2011年推土機出口及同比增速情況 3圖88 20062011年我國推土機出口結(jié)構(gòu) 3圖89 20062011年我國推土機銷售結(jié)構(gòu) 3圖90 2011年111月推土機銷量市場占有率 3圖91 推土機下游需求分布 3圖92 2006年推土機世界需求分布 3圖93 20052011年湖南省工程機械行業(yè)規(guī)模比重變化 3圖94 20052011年山東省工程機械行業(yè)規(guī)模比重變化 3圖95 20052011年江蘇省工程機械行業(yè)規(guī)模比重變化 3圖96 2011年行業(yè)主要上市公司償債能力與運營能力相關(guān)指標比較 3圖97 20082011年三一重工挖掘機銷量增速與行業(yè)增速對比 3第一章 行業(yè)基本情況第一節(jié) 行業(yè)的定義及分類按照機械工業(yè)出版社的《工程機械》一書關(guān)于“工程機械”的定義為：工程機械是為城鄉(xiāng)建設(shè)、鐵路、公路、港口碼頭、農(nóng)田水利、電力、冶金、礦山等各項基本建設(shè)工程施工服務(wù)的機械；凡是土方工程、石方工程、混凝土工程及各種建筑安裝工程在綜合機械化施工中，所必需的作業(yè)機械設(shè)備，統(tǒng)稱為工程機械。由于2012年基建投資仍可保持增長，房地產(chǎn)投資趨于穩(wěn)定增長，制造業(yè)投資保持增長，2012年的實際投資結(jié)構(gòu)將好于2011年。從世界經(jīng)濟來看，越來越多國家的季度國內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）由衰退轉(zhuǎn)為增長，國際貿(mào)易和全球工業(yè)生產(chǎn)指數(shù)明顯反彈。表3 2011年行業(yè)主要上市公司3季度盈利與上年同期比較單位：%同比增長率20113Q20083Q變化幅度營業(yè)收入營業(yè)利潤利潤總額歸屬母公司股東的凈利潤經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額凈資產(chǎn)收益率（ROE）注：相關(guān)指標均代表行業(yè)平均水平，為上市公司數(shù)據(jù)資料來源：世經(jīng)未來整理將2011年前三季度工程機械行業(yè)上市的主要財務(wù)數(shù)據(jù)與中報數(shù)據(jù)進行對比，可以看出：2011年中期行業(yè)的主要數(shù)據(jù)仍為負增長，但前三季度，所有主要的財務(wù)指標均已“轉(zhuǎn)正”。2011年資產(chǎn)、銷售收入、利潤比重全國第一位?；炷翙C械是工程機械行業(yè)中與房地產(chǎn)聯(lián)系最為密切的機械，因此受房地產(chǎn)投資拉動最為明顯。金融危機對叉車行業(yè)的沖擊在2011年才真正顯示出來。第二，美國、日本以及歐盟等國家的汽車、房地產(chǎn)、機械制造等主要鋼鐵下游行業(yè)正在逐步復(fù)蘇。行業(yè)從2008年下半年開始急劇下滑，于2011年初降至谷底。以往的發(fā)展規(guī)劃，一直抓主機零部件在次，2011年提出的裝備制造業(yè)調(diào)整規(guī)劃國家從產(chǎn)業(yè)政策方面把基礎(chǔ)零部件放到了比較高的位置，配套件的發(fā)展得到了一個很好的機遇；另外，國家財政補貼多年沒有，而本次振興規(guī)劃將資金落實到了實處；其次，這次振興規(guī)劃在財政補貼、貸款及招投標等方面都提出了相應(yīng)的扶持政策。裝備制造業(yè)調(diào)整規(guī)劃將工程機械產(chǎn)業(yè)提到了戰(zhàn)略性的地位。國家刺激內(nèi)需政策的出臺，才使得工程機械行業(yè)能夠從底部開始回升。盡管當(dāng)前我國鋼鐵出口狀況出現(xiàn)好轉(zhuǎn)跡象，但由于當(dāng)前全球經(jīng)濟尚未完全擺脫金融危機困擾，復(fù)蘇進程中仍存在再次波動風(fēng)險，而且一些國家為了保護本國鋼鐵產(chǎn)業(yè)發(fā)展，對我國鋼鐵產(chǎn)品出口反傾銷、反補貼力度不斷加大，使得我國鋼材出口環(huán)境進一步惡化。受全球經(jīng)濟低迷影響，年初以來，叉車的同比降幅超過30%，是所有工程機械行業(yè)中勢頭最差的一個子行業(yè)。此外混凝土機械還大量應(yīng)用于鐵路、橋梁建設(shè)等。2011年前11月，%，%，%，行業(yè)地位明顯。前期適度寬松的貨幣政策，較大幅度降低了行業(yè)的整體財務(wù)費用，全球經(jīng)濟復(fù)蘇導(dǎo)致的行業(yè)的總需求開始回升，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率的上升，使得行業(yè)整體的現(xiàn)金流開始出現(xiàn)的較快的增長，企業(yè)運營更為健康。全球股市也持續(xù)反彈，而信貸風(fēng)險溢價回落。專家預(yù)計，2012年城鎮(zhèn)固定資產(chǎn)投資增速約為23%，雖較2011年有明顯下降，但工程機械的國內(nèi)需求仍將保持適度增長。工程機械行業(yè)的生產(chǎn)特點是多品種、小批量，屬于技術(shù)密集、勞動密集、資本密集型行業(yè)。從20052011年工程機械行業(yè)工業(yè)總產(chǎn)值占GDP比重來看，工程機械行業(yè)對GDP的貢獻呈遞增的趨勢。相關(guān)行業(yè)影響角度我國經(jīng)濟發(fā)展水平的提高導(dǎo)致消費結(jié)構(gòu)升級，從而帶動了相關(guān)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級，工程機械行業(yè)是為國民經(jīng)濟發(fā)展和國防建設(shè)提供技術(shù)裝備的基礎(chǔ)性產(chǎn)業(yè)，其品種、數(shù)量和質(zhì)量直接影響一個國家生產(chǎn)建設(shè)的發(fā)展。從19982011年工程機械行業(yè)收入及表觀消費量增長情況來看，在9900、0200607三次經(jīng)濟復(fù)蘇或反彈時期，工程機械行業(yè)收入及表觀消費量都隨宏觀經(jīng)濟的復(fù)蘇迅速反彈，實現(xiàn)較高增長。例如裝載機的銷售主要集中在我國的煤炭工業(yè)發(fā)達地區(qū)、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)快速發(fā)展地區(qū)、以及區(qū)域經(jīng)濟的中心地區(qū)；而挖掘機的銷售主要集中在地區(qū)建設(shè)投資密集、地區(qū)經(jīng)濟實力較強的地區(qū)。輕工業(yè)主要受消費剛性需求拉動，運行比較平穩(wěn)，重工業(yè)在經(jīng)歷半年多的調(diào)整后，去庫存化基本完成，加上中央政策拉動，運行狀況得到改善。2011年投資持續(xù)快速增長。2012年，隨著國家四萬億政策實施，國家對基礎(chǔ)建設(shè)的投資加大，我國固定資產(chǎn)投資額將持續(xù)增加。其中，同比增速自2008年11月份以來首次實現(xiàn)正增長。資料來源：中國人民銀行圖9 20072011年我國月度信貸投放規(guī)模人民幣匯率方面，2011年，我國的人民幣匯率政策是：繼續(xù)完善人民幣匯率形成機制改革，進一步發(fā)揮市場供求在匯率形成中的基礎(chǔ)性作用，保持人民幣匯率在合理均衡水平上的基本穩(wěn)定。從2008年9月開始，央行連續(xù)5次下調(diào)存貸款利率，%%，下降了216個點。10月份通過公開市場操作回籠資金7160億元，實現(xiàn)資金凈回籠1560億元。固定資產(chǎn)投資額比上年增長超過30%；城鎮(zhèn)新開工項目計劃總投資比上年增長超過6%。首先，從工程機械行業(yè)的研發(fā)和制造上來看，工程機械行業(yè)屬于資金和技術(shù)高度密集型，其產(chǎn)品本身的研發(fā)和制造需要大額的配套資金，對國家信貸政策特別是利率的降低和上升比較敏感。因此信貸的寬松政策對工程機械的復(fù)蘇十分重要。五是創(chuàng)新體制機制，先行試驗一些重大改革措施，繼續(xù)發(fā)揮海峽西岸經(jīng)濟區(qū)對外開放的先行作用。五要加決形成沿長江、隴海、京廣和京九“兩橫兩縱”經(jīng)濟帶，積極培育充滿活力的城市群；推進老工業(yè)基地振興和資源型城市轉(zhuǎn)型，發(fā)展縣域經(jīng)濟，加決革命老區(qū)、民族地區(qū)和貧困地區(qū)發(fā)展。教育、衛(wèi)生、文化、體育等社會事業(yè)加決發(fā)展，基本公共服務(wù)水平明顯提高；五是人居環(huán)境更加良好，資源利用效率持續(xù)提高，節(jié)能減排效果明顯，生態(tài)環(huán)境保持良好。十大措施的主要作用是通過擴大投資和加快結(jié)構(gòu)調(diào)整，達到刺激國內(nèi)需求的目的。另外，對于隧道施工如掘進機等設(shè)備的需求也較大。我們申報的財政補貼的項目中，裝載機必須在6t以上，液壓挖掘機30t以上，履帶吊200t以上，全地面起重機160t以上、推土機235kW（320馬力）以上等。推進行業(yè)重組并購也要按照這個思路來執(zhí)行。（四）退稅率上調(diào)我國出口接近全面退稅為應(yīng)對國際金融危機，自2008年8月至2011年4月，中央政府先后6次上調(diào)出口商品退稅率，涉及到12個稅號的工程機械產(chǎn)品，包括混凝土泵、升降機、倒卸式起重機或自動梯的零件、戽斗、鏟斗、抓斗及夾斗、推土機或側(cè)鏟推土機用鏟等工程機械產(chǎn)品。調(diào)整進口稅政策可以有效提高我國企業(yè)的核心競爭力及自主創(chuàng)新能力，推動產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和升級，推動重大技術(shù)裝備的國產(chǎn)化進程，加快振興裝備制造業(yè)。這將為工程機械制造企業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造更大的便利和發(fā)展空間。將推進轉(zhuǎn)變產(chǎn)業(yè)增長方式，推進結(jié)構(gòu)調(diào)整，支持裝備制造業(yè)骨干企業(yè)進行聯(lián)合重組，發(fā)展具有工程總承包、系統(tǒng)集成、國際貿(mào)易和融資能力的大型企業(yè)集團。工程機械行業(yè)受到社會環(huán)境各因素影響的分析如下表：表7 工程機械行業(yè)社會環(huán)境因素分析因素對工程機械行業(yè)影響社會結(jié)構(gòu)一方面，工程機械是投資帶動型產(chǎn)品，其社會總需求量在很大程度上受制于政府的投資計劃。環(huán)保觀念人類社會發(fā)展越來越多地受能源危機、環(huán)境污染等問題的困擾，節(jié)能、環(huán)保、綠色制造成為制造業(yè)的主旋律。由于產(chǎn)品可靠性在某種程度上還未得到更廣范圍、更深層次的認可，我國工程機械在歐美國家市場占有量很小，尤其是高端產(chǎn)品市場。（二）行業(yè)內(nèi)人均勞動生產(chǎn)率不斷改善近年來我國工程機械行業(yè)勞動生產(chǎn)率不斷得到改善。國內(nèi)工程機械行業(yè)龍頭企業(yè)也已開始注重自主創(chuàng)新，并把越來越多的精力投入到技術(shù)研發(fā)上。外觀設(shè)計、操縱舒適性、零部件匹配、加工制造精細性等方面，我國工程機械產(chǎn)品與國外先進產(chǎn)品之間還是存在一定差距的。消費者有時會盡量從一家供貨單位采購更多的系列產(chǎn)品，這樣便于司機培訓(xùn)、備件供應(yīng)、設(shè)備管理及維修技術(shù)服務(wù)。第三節(jié) 2011年工程機械行業(yè)社會環(huán)境分析工程機械為各行業(yè)提生產(chǎn)供技術(shù)裝備，是“生產(chǎn)機器的機器制造業(yè)”。將對基礎(chǔ)零部件技術(shù)研究實施減息貸款等優(yōu)惠政策和金融支持，推動高校、科研院所和企業(yè)的技術(shù)資源進行整合；引導(dǎo)企業(yè)通過市場手段進行資產(chǎn)重組，組建大型基礎(chǔ)零部件企業(yè)集團；鼓勵主機企業(yè)與配套件企業(yè)組建長期戰(zhàn)略合作伙伴關(guān)系，增強配套企業(yè)生產(chǎn)能力等。質(zhì)檢局有關(guān)負責(zé)人解釋，新條例有以下4個方面的變化：一是加重了對特種設(shè)備違法違規(guī)行為的處罰力度；二是將場(廠)內(nèi)專用機動車輛、移動式壓力容器充裝、特種設(shè)備無損檢測的安全監(jiān)察明確納入條例調(diào)整范圍；三是增加了高耗能特種設(shè)備節(jié)能管理的規(guī)定；四是進一步明確了特種設(shè)備生產(chǎn)、使用單位的安全主體責(zé)任。對國產(chǎn)裝備尚不能完全滿足需求，仍需進口的，作為過渡措施，經(jīng)嚴格審核，以逐步降低優(yōu)惠幅度、縮小免稅范圍的方式，在一定期限內(nèi)繼續(xù)給予進口優(yōu)惠政策。也就是說企業(yè)新購入的設(shè)備所含進項增值稅可以從企業(yè)本年新增增值稅中抵扣，避免了企業(yè)設(shè)備購置的重復(fù)征稅。工程機械振興目標提出，外貿(mào)出口比例由27%提高到35%以上。工程機械除了少數(shù)盾構(gòu)機、大型施工機械外，大部分屬于市場化運作的產(chǎn)品，市場化運作主要要求提高企業(yè)的核心競爭力，其中研發(fā)、創(chuàng)新能力是核心競爭力的重要標志，加強研發(fā)平臺建設(shè)，是第一個投資重點。在土方機械方面，對于挖掘機、推土機、平地機、攤鋪機的需求比較大。商務(wù)部發(fā)布《境外投資管理辦法》保留了商務(wù)部對少數(shù)重大境外投資的核準權(quán)限，簡化對外投資的核準程序國務(wù)院關(guān)于調(diào)整固定資產(chǎn)投資項目資本金比例的通知保持國民經(jīng)濟平穩(wěn)較快增長國務(wù)院發(fā)布裝備制造業(yè)調(diào)整和振興規(guī)劃實施細則加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，推動產(chǎn)業(yè)優(yōu)化升級，加強技術(shù)創(chuàng)新，促進裝備制造業(yè)持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展發(fā)改委等出臺《關(guān)于貫徹落實擴大內(nèi)需促進經(jīng)濟增長決策部署進一步加強工程建設(shè)招標投標監(jiān)管工作的意見》加強工程建設(shè)招投標監(jiān)管財政部提高出口退稅率提高部分商品的出口退稅率總裝備部頒發(fā)《關(guān)于加強競爭性裝備采購工作的意見》對深化和規(guī)范競爭性裝備采購工作作出了部署工程機械行業(yè)不免稅目錄調(diào)整工程機械行業(yè)《新目錄》規(guī)定44種，增加5種，提高技術(shù)規(guī)格的有23種。圍繞“三區(qū)一平臺”的總體定位，江西今后著力構(gòu)建“四大支撐體系’，、重點打造“十大產(chǎn)業(yè)基地”甘肅省循環(huán)經(jīng)濟總體規(guī)劃2011年12月24日根據(jù)國務(wù)院批復(fù)的《甘肅省循環(huán)經(jīng)濟總體規(guī)劃》，甘肅省將在中央支持下，在72個大類項目上共投資2133億，至2015年打造出全國首個國家級循環(huán)經(jīng)濟示范區(qū)海南國際旅游島建設(shè)2011年12月31日主要政策包括