【正文】 到的利息、本利和越大。計息周期是計算一次利息的時間單位。付息周期內(nèi)的有效利率為： i=er1 三、資金的等值計算 資金等值是考慮資金時間價值時的等值。 一次支付終值 F=P(1+i)n (1+i)n稱為一次支付限值系數(shù)。 比值表示法 E=B/C 差額 — 比值表示法 E=（ BC） / C 四、經(jīng)濟效益評價指標(biāo)體系 效果指標(biāo) 效果指標(biāo)的用途有兩個：一是和耗費指標(biāo)結(jié)合在一起用于衡量經(jīng)濟效益；二是在耗費一定時，單獨用于衡量經(jīng)濟效益?？煞譃閯趧酉闹笜?biāo)和勞動占用指標(biāo)。 這類指標(biāo)數(shù)值越大越 好。 ○ 1 投資利潤率： 投資 利潤率又稱平均報酬率， 是指項目達到設(shè)計生產(chǎn)能力的一個正常年份的年利潤率總額或平均年利潤總額與原始投資額的比率。 即可用靜態(tài)計算，也可用動態(tài)計算。 經(jīng)濟評價的內(nèi)容、深度和側(cè)重點，是由項目決策工作不同階段的要求所決定的。 ○ 5 預(yù)測分析與統(tǒng)計分析相結(jié)合，以預(yù)測分析為主。 三、 項目的財務(wù)評價與國民經(jīng)濟評價 項目的財務(wù)評價與國民經(jīng)濟評價的區(qū)別： 評價角度不同 25 效益、費用的含義和劃分范圍不同 評價采用的價格不同 評價所采用的參數(shù)不同 在項目投資決策中的地位不同 第二節(jié) 經(jīng)濟評價基本方法 一、 單指標(biāo)比較法 單指標(biāo)評價法是指用單一指標(biāo)作為標(biāo)準(zhǔn)來選擇方案，該指標(biāo)可以是價值指標(biāo)、實物指標(biāo)或時間指標(biāo)。它是根據(jù)某個評價指標(biāo)在某個因素的變動情況下，對多個方案優(yōu)劣變化的比較，有時又稱多方案盈虧平衡分析法。 六、 概率分析法 敏感性分析可指出項目評價指標(biāo)對各種不確定因素的敏感程度，找出敏感因素，但不能說明不確定因素發(fā)生變動的情況的可能性的大小， 如需知道不確定因素的變化對項目經(jīng)濟評價指標(biāo)的影響產(chǎn)生的可能性大小時，這就需要借助于概率分析。 二、建設(shè)項目財務(wù)報表的編制 財務(wù)評價輔助報表 ○ 1 固定資產(chǎn)投資估算表 ○ 2 流動資金估算表 ○ 3 投資計劃與資金籌措表 ○ 4 主要投入物及產(chǎn)出物使用價格依據(jù)表 29 ○ 5 單位產(chǎn)品生產(chǎn)成本估算表 ○ 6 外購原材料及燃料動力費估算表 ○ 7 固定資產(chǎn)折舊費估算表 ○ 8 無形資產(chǎn)及遞延資產(chǎn)估算表 ○ 9 總成本費用估算表 ○10產(chǎn)品銷售收入和銷售稅金及附加估算表 ○11借款還本付息計算表 財務(wù)評價的基本報表 ○ 1 財務(wù)現(xiàn)金流量表（全部投資） ○ 2 財務(wù)現(xiàn)金流量表（ 自有資金 ） ○ 3 損益表 ○ 4 資金來源與運用表 ○ 5 資產(chǎn)負(fù)債表 ○ 6 財務(wù)外匯平衡表 三、財務(wù)評價指標(biāo) 按財務(wù)評價的目標(biāo)，可分為反映盈利能力的指標(biāo)、反映清償能力的指標(biāo)和反映外匯 平衡能力的指標(biāo)。影子價格具有以下特點： ○ 1 影子價格考慮了資源的供求關(guān)系， 反映了資源的稀缺性，供大于求的資源的影子價格為零； ○ 2 影子價格具有 邊際性，它等于資源最優(yōu)規(guī)劃下的邊際機會成本，又等于資源邊際產(chǎn)出價值； ○ 3 影子價格不是實際價格，而是一種計算價格 ，某一資源的影子價格不是一個固定數(shù)值，而是隨著經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的改變而變化。 二、國民經(jīng)濟評價指標(biāo) 國民經(jīng)濟評價的基本報表 1）國民經(jīng)濟效益費用流量表 2）經(jīng)濟外匯流量表 費用效益流量分析指標(biāo) 1）內(nèi)部收益率（ IRR） 2）凈現(xiàn)值（ NPV） 外匯效果分析指標(biāo) 1）經(jīng)濟外匯凈現(xiàn)值（ ENPVF） 經(jīng)濟外匯凈現(xiàn)值是反映項目實施后對國家外匯收支影響的重要指標(biāo)。 了解項目經(jīng)理定義，掌握項目經(jīng)理的責(zé)權(quán)利，熟悉項目經(jīng)理的素質(zhì)要求和建造師執(zhí)業(yè)資格制度 。 ○ 3 確立組織機構(gòu)、劃分工作部門。 ○ 2 由企業(yè)投資進行的擴建、改建、技改項目，企業(yè)董事會（工廠制的企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)班子）是項目法人。 ○ 7 負(fù)責(zé)項目建成后 的生產(chǎn)經(jīng)營，實現(xiàn)投資的保值和增值，審 定項目利潤分配方案。就是說根據(jù)目標(biāo)而設(shè)事（任務(wù)），因事而設(shè)置機構(gòu)和劃分層次，因事設(shè)人和定崗定責(zé)，因責(zé)而授權(quán)，權(quán)責(zé)明確，權(quán)責(zé)統(tǒng)一，關(guān)系清楚。 5）項目組織與企業(yè)組織一體化原則 項目組織是企業(yè)組織的有機部分。 在現(xiàn)代工程項目管理中，人們已賦予進度以綜合的含義，它將工程項目任務(wù)、工期、成本有機地結(jié)合起來，形成一個綜合的指標(biāo)， 能全面反映項目的實施狀況。 4）資源耗費指標(biāo) 最常用的有勞動工時、機械臺班、成本消耗等。 五、建設(shè)項目進度控制的措施 建設(shè)項目進度控制的措施包括組織措施、技術(shù)措施、合同措施、經(jīng)濟措施和信息管理措施等。在項目進度控制中進度計劃這個環(huán)節(jié)的實質(zhì)性體現(xiàn)為：一是制定分級進度計劃；二是需對這些計劃進行優(yōu)化。 1） 協(xié)調(diào)人際關(guān)系 40 2）協(xié)調(diào)工作關(guān)系 3）協(xié)調(diào)資源關(guān)系 4）協(xié)調(diào)現(xiàn)場關(guān)系 九、建設(shè)項目進度控制和工期控制 工期和進度是兩個既相互聯(lián)系，又有區(qū)別的概念。每個階段都可設(shè)立相應(yīng)的進度控制目標(biāo)，由此形成按實施階段設(shè)立的項目進度目標(biāo)系統(tǒng)。 二、 S 曲線比較法 以橫座標(biāo)表示進度時間，以縱座標(biāo)表示累計完成工作任務(wù)量和實際完成工作任務(wù)量分別繪制成 S 曲線，通過兩者的比較來判斷進度的快慢，以及得出其他各種有關(guān)進度信息的進度計劃檢查方法。 ○ 4 若工作總時差小于原總時差但仍為負(fù)值， 說明實際進度落后切計劃工期已受影響，此時滯后的天數(shù)為兩者之差，而計劃工期的延遲天數(shù)與工序尚有總時差相等。 ○ 2 若出現(xiàn)進度偏差的工作為非關(guān)鍵工作，且滯后工作天數(shù)超過其總時差，會使后續(xù)工作和工期延誤，必須調(diào)整。 2）當(dāng)進度偏差體現(xiàn)為某項工作的實際進度滯后 此種情況 下是否調(diào)整原定計劃通常應(yīng)視進度偏差和相應(yīng)工作總時差及自由時差的比較結(jié)果而定。 ○ 2 若工作總 時差等于原總時差， 說明實際進度與計劃一致。 例如某工程項目基礎(chǔ)工程的計劃進度和截止到第 9 周末的實際進度如圖 54 所示，其中雙線表示計劃進度，粗實線表示實際進度。 根據(jù)項目特點，可把項目實施過程分成若干實施階段。 八、建設(shè)項目進度控制過程中的協(xié)調(diào) 在建設(shè)項目進度控制過程中通過對 各個單一的因素進行控制，往往不能取得理想的控制效果，還必須注重各影響因素之間的內(nèi)在關(guān)系，即通過協(xié)調(diào)各因素之間的種種關(guān)系以最終形成管理合力。 六、進度控制的過程 建設(shè)項目的進度控制包括計劃、實施、檢查和調(diào)整四個環(huán)節(jié)。 這是指通過應(yīng)用經(jīng)濟手段制約或影響工程進度。 2）按工程活動的結(jié)果狀態(tài)數(shù)量描述 這主要針對專門領(lǐng)域，其生產(chǎn)對象簡單、工程活動簡單。 熟悉建設(shè)工程項目進度計劃的調(diào)整方法 。這就要求組織內(nèi)部 各層次間、各級組織之間要形成一個相互制約、相互聯(lián)系的有機體。 建設(shè)項目組織機構(gòu)活動的目標(biāo)相對于工業(yè)比較單一，簡單說就是“工期短，質(zhì)量好，費用省”，但其工作內(nèi)容卻十分復(fù)雜。 ○ 5 組織工程設(shè)計、施 工的發(fā)包和投標(biāo)，嚴(yán)格履行合同，對建 設(shè)項目的財務(wù)、進度、工期、 質(zhì)量進行監(jiān) 督、檢查、控制，并進行必要的協(xié)調(diào)工作。 項目法人的組織形式 ○ 1 由政府出資的新建項目。 ○ 2 項目管理組織內(nèi)部的分工與協(xié)作 ○ 3 項目管理組織應(yīng)擁有不同層次的權(quán)利 ○ 4 項目管理組織具有動態(tài)性 三、工程項目管理組織的策劃 項目管理組織策劃的內(nèi)容和程序如下： ○ 1 確定工作任務(wù)。 第四章 建設(shè)工程項目管理組織與規(guī)劃 學(xué)習(xí)要點： 了解工程項目管理組織的概念，掌握工程項目管理組織的特點，熟悉工程項目管理組織策劃的內(nèi)容和程序 。 社會折現(xiàn)率 社會折現(xiàn)率是社會對資金機會成本和資金時間價值的估量，即資金的影子價格。影子價格是一種能夠確切反映社會的效益和費用的合理價格，有時也稱為計算價格或經(jīng)濟價格。 財務(wù)評價方法 財務(wù)評價方法主要是對項目進行現(xiàn)金流量分析、靜態(tài)獲利性分析、動態(tài)獲利性分析、財務(wù)報表分析。敏感性分析是研究建設(shè)項目的主要因素如產(chǎn)品售價、產(chǎn)量、經(jīng)營成本、投資、建設(shè)期等發(fā)生變化時，導(dǎo)致項目財務(wù)評價指標(biāo)如內(nèi)部收益 率、凈現(xiàn)值、投資收益率、投資回收期等的預(yù)期值發(fā)生變化的程度。 根據(jù)上述假設(shè)條件和有關(guān)產(chǎn)品成本的性態(tài)分析資料，可以用圖示的方法，把項目的銷售收入、總成本費用、產(chǎn)量三者之間的變動關(guān)系反映出來，從而為盈虧平衡分析建立形象的概念，以便于比較和分析。 ○ 3 經(jīng)濟評價應(yīng)與現(xiàn)行財稅制度一致 。 ○ 3 宏觀效益分析與微觀效益分析相結(jié)合，以宏觀效益分析為主。 理解國民經(jīng)濟評價參數(shù)，熟悉國民經(jīng)濟評價指標(biāo)。 23 R=NB/K （ 3）時間性指標(biāo)。 靜態(tài)指標(biāo)主要有投資收益率、投資利潤率、投資利稅率、投資效果系數(shù)、追加投資效果系數(shù)、成本利潤率等。 （ 1）價值性指標(biāo) 。社會需要在盡可能短的時間內(nèi)提供數(shù)量多、質(zhì)量好的產(chǎn)品?，F(xiàn)金流量圖如下： 第三節(jié) 建設(shè)項目投資經(jīng)濟效益指標(biāo)體系 一、 經(jīng)濟效益 經(jīng)濟效益是指人們在經(jīng)濟實踐活動中取得的有用成果與勞動耗費之比， 或產(chǎn)出的經(jīng)濟成果與投入資源總量之比。 現(xiàn)金流量圖 現(xiàn)金流 量包括現(xiàn)金收入與支出（現(xiàn)金流入與流出）。則 單利計息： F=P(1+ni),I=P*ni 復(fù)利計息： F=P(1+i)n,I=FP 普通復(fù)利和連續(xù)復(fù)利 普通復(fù)利是計息周期不趨于零，采用間歇式方法來計算利息，也叫離散復(fù)利。本金是用來獲利的原始資金。 影響資金時間價值的因素 18 貨幣閑置不用，受資金時間價值影響，會帶來損失。 2）可行性研究報告的內(nèi)容 ○ 1 總論 ○ 2 項目建設(shè)必要性分析 ○ 3 產(chǎn)品市場分析與結(jié)論 3）生產(chǎn)規(guī)模的確定 4）建設(shè)條件分析與結(jié)論 5）技術(shù)條件分析與結(jié)論 6）財務(wù)效益分析 7）不確定性分析 8）國民經(jīng)濟效益分析 9）結(jié)論與建議 項目評估與決策 項目評估就是在可行性研究的基礎(chǔ)上，在最終決策前，對其市場、資源、技術(shù)、經(jīng)濟和社會等方面進行再分析、在評價，以選擇最佳投資項目（或投資方案）的一種科學(xué)方法。 投資項目決策屬于微觀決策范圍，它是按 照一定程序、方法和標(biāo)準(zhǔn)，對項目的投資規(guī)模、投資方向、投資結(jié)構(gòu)、投資分配及投資方案做出具體選擇。 五、風(fēng)險管理概述 風(fēng)險管理概述 風(fēng)險管理是對于實現(xiàn)組織的公眾利益、人員安全、環(huán)境、法律方面目標(biāo)的過程中遇到的風(fēng)險進行管理，是一個系統(tǒng)管理過程。 風(fēng)險的屬性 1）風(fēng)險事件的隨機性。 3）在上述工作基礎(chǔ)上，對項目總體控制方案進行策劃，其中部分工 作需要決策層參與，并對有關(guān)的問題進行決策和指導(dǎo)。 評標(biāo)過程有兩點是特別重要的，一是評標(biāo)條件的事先性和公開性；二是評標(biāo)條件的科學(xué)性和合理性。 在工程建設(shè)領(lǐng)域，建設(shè)監(jiān)理制度的推行，使工程建設(shè)管理成為在政府有關(guān)部門的監(jiān)督管理之下，由項目業(yè)主、承包商、監(jiān)理單位直接參加的“三方”管理體制。 3）按工程進度核實工程量，做好進度款簽證工作，嚴(yán)格控制投資額度。 工程項目目標(biāo)控制的方法 1）網(wǎng)絡(luò)計劃法 2） S曲線法 3）香蕉曲線法 四、工程項目目標(biāo)協(xié)調(diào) 三大目標(biāo)之間的關(guān)系 工程項目的質(zhì)量、進度和投資三大目標(biāo)是一個相互關(guān)聯(lián)的整體，三大目標(biāo)之間既存在著矛盾，又存在著統(tǒng)一。 被動控制是一種反饋控制，是一種經(jīng)常采用的控制方式。 實施主動控制可以采取以下措施： 1）詳細(xì)調(diào)查并分析研究外部環(huán)境條件，以確定影響目標(biāo)實現(xiàn)和計劃實施的各種有利和不利因素，并將這些因素考慮到計劃和其他管理職能之中。下面通過自動控制原理中的幾個概念來說明項目目標(biāo)控制原理。 定性指標(biāo)：一般是比較直觀的形象的結(jié)果表達。內(nèi)容是對施工全過程進行計劃、組織、指揮、協(xié)調(diào)和控制。 2）設(shè)計階段：設(shè)計競賽或設(shè)計招標(biāo)、資質(zhì)審查評標(biāo)定標(biāo)、簽設(shè)計合同提供資料、設(shè)計三控、組織設(shè)計審查上報設(shè)計文件和概算文件、審查資金籌措計劃和用款計劃等。 3）工程項目計劃管理，包括實施方案及總體計劃、工期計劃、成本（投資）計劃、資源計劃以及它們的優(yōu)化。 5）按資金的來源劃分 國家預(yù)算撥款、國家撥改貸、銀行貸款、企業(yè)聯(lián)合投資、企業(yè)自籌、利用外資、外資項目。 工程項目概述 工程項 目：為達到預(yù)期的目標(biāo)，投入一定量的資本，在一定的約束條件下，經(jīng)過決策與實施的必要程序形成固定資產(chǎn)的一次性事業(yè)。 本章結(jié)構(gòu)： 第一節(jié) 工程項目管理概述 第二節(jié) 工程項目管理的內(nèi)容和任務(wù) 第三節(jié) 工程項目目標(biāo)控制 第四節(jié) 工程管理與建設(shè)監(jiān)理 第五節(jié) 工程項目的招投標(biāo) 第六節(jié) 項目策劃與風(fēng)險控制 本章內(nèi)容： 第一節(jié) 工程項目管理概述 一般而言，工程 項目管理是一種具有特定目標(biāo)、資源及時間限制和復(fù)雜的專業(yè)工程技術(shù)背景的一次性管理事業(yè)，是對工程項目全過程進行的高水平的、科學(xué)的、系統(tǒng)的管理活動。 了解工程項目管理的內(nèi)容、類型，熟悉工程項目管理的任務(wù)。 項目的分類 ○ 1 按項目規(guī)模分類 ： 大型項目 、 中型項目 、 小型項目 。 2）按建設(shè)規(guī)模劃分 基本建設(shè)項目 ： 大型項目 、 中型項目 、 小型項目 。不同角度對項目管理有不同的描述： 管理學(xué)角度：通過計劃、組織、人事、領(lǐng)導(dǎo)和控制等職能，設(shè) 計和保持一種良好的環(huán)境，