【正文】 　　六、計算改擴建貸款項目銀企資金相向流動現(xiàn)值比時，應(yīng)編制《銀企資金相向流動現(xiàn)值比計算表》（改擴建評估表１０）。折現(xiàn)率的確定辦法執(zhí)行本辦法第三十四條的規(guī)定。該表適用于有外匯收支的項目，用以反映項目計算期內(nèi)各年外匯余缺程度，進(jìn)行外匯平衡分析。　?。保冬F(xiàn)金流量表（全部投資）》（改擴建評估表７）?！　∵M(jìn)行銷售收入與銷售稅金及附加估算時，應(yīng)編制《銷售收入和銷售稅金及附加估算表》（改擴建評估表５）?！　∵M(jìn)行資金籌措方式與分年用款計劃分析時，應(yīng)編制《投資計劃與資金籌措表》（改擴建評估表３），并分析新增固定資產(chǎn)投資資金和新增流動資金籌措方式是否可行，籌資成本是否低廉，各種資金來源是否正當(dāng)，數(shù)額是否落實，投資使用計劃安排是否合理?！　。常鲃颖嚷适呛饬科髽I(yè)資產(chǎn)流動性大小的評估指標(biāo)，它反映企業(yè)流動資產(chǎn)在短期債務(wù)到期前可以變現(xiàn)用于償還流動負(fù)債的能力。　?。玻{(diào)查、計算企業(yè)近三年的銷售利潤率?！　。玻髽I(yè)的產(chǎn)品銷售網(wǎng)絡(luò)及銷售人員的推銷能力?！　∫?、企業(yè)資信評估是建設(shè)銀行對申請貸款的改擴建企業(yè)的經(jīng)濟技術(shù)實力、企業(yè)經(jīng)營管理水平、企業(yè)經(jīng)營效益、企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債及企業(yè)信用程度等狀況的綜合論證分析?！　∶舾行苑治鲆忻髦T因素的敏感程度，即哪些因素是最敏感的，哪些因素是不太敏感的，對各種因素的敏感性應(yīng)進(jìn)行綜合評估分析。為了分析不確定因素對項目評估指標(biāo)的影響，需進(jìn)行不確定性分析，以確定項目承擔(dān)風(fēng)險能力?！　≡u估抵押物價值?！　≠J款風(fēng)險度數(shù)值越小，表明貸款的風(fēng)險性越小?！　〉谌艞l　銀行相關(guān)效益評估。流動性評估包括存貸比率、銀企資金相向流動現(xiàn)值比?！　τ谟卸喾N貸款來源渠道的項目，在確定了各年的還款資金來源數(shù)額之后，除了計算綜合貸款償還期外，還應(yīng)按各種貸款的還款條件計算建設(shè)銀行貸款的償還期。為計算方便。根據(jù)項目的特點和實際需要，也可計算投資利潤率、投資利稅率和資本金利潤率等指標(biāo)。該表不分投資資金來源，以全部投資作為計算基礎(chǔ)，用以計算投資所得稅前及所得稅后財務(wù)內(nèi)部收益率、財務(wù)凈現(xiàn)值等評估指標(biāo)，據(jù)以考察全部投資的盈利能力?！　′N售收入與銷售稅金及附加估算與審查，應(yīng)編制《銷售收入和銷售稅金及附加估算表》（評估表４）?！　。玻?jīng)營成本是指總成本費用扣除固定資產(chǎn)折舊費（或維簡費），無形資產(chǎn)及遞延資產(chǎn)攤銷費，和長、短期負(fù)債利息凈支出以后的全部費用?！皽笥嬒⒎ā奔醇俣ǜ髂甑倪€本付息在年末發(fā)生，計算出各年的財務(wù)費用后再計算當(dāng)年的還本付息資金來源。　　攤銷費，包括無形資產(chǎn)攤銷和遞延資產(chǎn)攤銷?！　÷毠じ＠M，是指項目建成投產(chǎn)后，用于職工醫(yī)藥衛(wèi)生費用開支、職工困難補助、集體福利設(shè)施支出以及其他福利費按職工工資總額的一定比例提取?！　。保偝杀举M用是指項目在一定時期內(nèi)（一般為一年）為生產(chǎn)和銷售產(chǎn)品而花費的全部成本和費用。在資金籌措階段，建設(shè)項目所需要的資金總額由自有資金、長期負(fù)債、短期負(fù)債三部分組成。建設(shè)投資是指項目按擬定建設(shè)規(guī)模（分期建設(shè)項目為分期建設(shè)規(guī)模）、產(chǎn)品方案、建設(shè)內(nèi)容進(jìn)行建設(shè)所需的費用，它包括建筑工程費、設(shè)備購置費、安裝工程費、工程建設(shè)其他費用和預(yù)備費用?！　〉诙龡l　財務(wù)評估價格的選取是進(jìn)行基礎(chǔ)財務(wù)數(shù)據(jù)測算的關(guān)鍵，直接影響項目評審質(zhì)量，項目評審人員應(yīng)當(dāng)遵循穩(wěn)妥原則，對可行性研究報告中所選用的投入物產(chǎn)出物價格的合理性、可靠性進(jìn)行認(rèn)真審查論證。第五章　工藝技術(shù)與設(shè)備評估　　第十六條　工藝技術(shù)評估是對建設(shè)項目所采用的工藝技術(shù)設(shè)備的先進(jìn)性、經(jīng)濟合理性和適用性所進(jìn)行的綜合論證分析。主要內(nèi)容包括：　?。保庸すI(yè)項目?！　。保埃猿隹诋a(chǎn)品創(chuàng)匯償還外匯貸款的項目，應(yīng)分析和預(yù)測國際市場上該產(chǎn)品的供求狀況和價格走勢?！　〉谖鍡l　項目固定資產(chǎn)投資額在３０００萬元以上，或建設(shè)銀行貸款額在１０００萬元以上的基本建設(shè)新建新貸項目，改擴建貸款項目，以及固定資產(chǎn)投資額在３０００萬元以下或建設(shè)銀行貸款額在１０００萬元以下的基本建設(shè)新建新貸項目，其評估內(nèi)容深度、評估報告格式、評估報告內(nèi)容結(jié)構(gòu)應(yīng)分別符合本方法所列附件的要求。項目評估報告采用１６開本規(guī)格，活頁型裝訂，綠色塑料硬殼封面。　　第十二條　國民經(jīng)濟評估是按照資源合理配置的原則，從國家整體角度考察項目的效益和費用，用貨物影子價格、影子工資、影子匯率和社會折現(xiàn)率等經(jīng)濟參數(shù)分析、計算項目對國民經(jīng)濟的凈貢獻(xiàn)，評估項目的經(jīng)濟合理性。　　第八條　對于項目法人已經(jīng)確定的基本建設(shè)新建新貸項目，除對貸款項目的上述內(nèi)容進(jìn)行評估外，還應(yīng)對項目法人的資信狀況，企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人的政治業(yè)務(wù)素質(zhì)、管理水平和經(jīng)營能力進(jìn)行評估?！　τ谛陆ㄐ沦J項目的評估，應(yīng)在項目建議書提出之后，項目可行性研究報告批復(fù)之前提出項目評估報告?！　。保梗福鼓昕傂幸越偤郑ǎ福梗┑冢矗埃疤栁挠“l(fā)的《中國人民建設(shè)銀行基本建設(shè)貸款項目評估實施辦法》、《中國人民建設(shè)銀行技術(shù)改造貸款項目評估實施辦法》同時廢止。20090904 09:04 這些我都知道，但是項目總成本費用分為固定成本和可變成本，那可變成本里包括哪些費用呢？回答人的補充 　　　　銷售收入與稅金是指在項目生產(chǎn)期的一定時間內(nèi)，對產(chǎn)品各年的銷售收人和稅金進(jìn)行測算?！　∨f大綱要求　?。ㄒ唬┦煜へ攧?wù)評價基本報表的項目組成，各類數(shù)據(jù)的分析與評價；　?。ǘ┱莆战ㄔO(shè)項目財務(wù)評價指標(biāo)的含義、體系、評價方法及準(zhǔn)則。計算公式為：　　應(yīng)付賬款=（年外購原材料+年外購燃料）／應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)　　根據(jù)流動資金各項估算結(jié)果，編制流動資金估算表。又因為：　　周轉(zhuǎn)次數(shù)=周轉(zhuǎn)額／各項流動資金平均占用額　　如果周轉(zhuǎn)次數(shù)已知，則：　　各項流動資金平均占用額=周轉(zhuǎn)額／周轉(zhuǎn)次數(shù)　　　　應(yīng)收賬款是指企業(yè)對外賒銷商品、勞務(wù)而占用的資金?！　×?、流動資金估算方法　　流動資金估算一般采用分項詳細(xì)估算法?！　∩鲜街械哪甓韧顿Y用計劃額K，可由建設(shè)項目資金使用計劃表中得出，年價格變動率可根據(jù)工程造價指數(shù)信息的累積分析得出?！　」浪阒笜?biāo)是一種比概算指標(biāo)更為擴大的單位工程指標(biāo)或單項工程指標(biāo)?！　?）最后以上述計算結(jié)果（c）、1，3（視不同流程），即得到工廠的總費用C.　　如果某固體流程工廠建設(shè)的設(shè)備費用為E1；某固流流程工廠建設(shè)的設(shè)備費用為E2；某流體流程工廠建設(shè)的設(shè)備費用為E3，則根據(jù)上述計算程序可分別寫成：　　C1=E1 =E1 　　C2=E2 =E2 　　C3=E3 =E3 　　應(yīng)用朗格系數(shù)法進(jìn)行工程項目或裝置估價的精度仍不是很高，其原因如下：　　（1）裝置規(guī)模大小發(fā)生變化的影響；　　（2）不同地區(qū)自然地理條件的影響；　?。?）不同地區(qū)經(jīng)濟地理條件的影響；　?。?）不同地區(qū)氣候條件的影響；　?。?）主要設(shè)備材質(zhì)發(fā)生變化時，設(shè)備費用變化較大而安裝費變化不大所產(chǎn)生的影響?！　。?）朗格系數(shù)法。） +I　　式中C擬建項目投資額；　　E擬建項目設(shè)備費；　　ppp3.。20％以內(nèi)，盡管估價誤差仍較大，但有它獨特的好處：即這種估價方法不需要詳細(xì)的工程設(shè)計資料，只知道工藝流程及規(guī)模就可以；其次對于總承包工程而言，可作為估價的旁證，在總承包工程報價時，承包商大都采用這種方法估價?！　　　∩a(chǎn)能力指數(shù)法又稱指數(shù)估算法，它是根據(jù)已建成的類似項目生產(chǎn)能力和投資額來粗略估算擬建項目投資額的方法。　　單位生產(chǎn)能力估算法估算誤差較大，可達(dá)177。一個工程項目或裝置，均有許多配套裝置和設(shè)施，也可能產(chǎn)生差異，如：公用工程、輔助工程、廠外工程和生活福利工程等，這些工程隨地方差異和工程規(guī)模的變化均各不相同，它們并不與主體工程的變化成線性關(guān)系。比如化工項目美國取x=，英國取x=，日本取x=.　　若已建類似項目的生產(chǎn)規(guī)模與擬建項目生產(chǎn)規(guī)模相差不大，則指數(shù)x的取值近似為1.　　若已建類似項目的生產(chǎn)規(guī)模與擬建項目生產(chǎn)規(guī)模相差不大于50倍，且擬建項目生產(chǎn)規(guī)模的擴大僅靠增大設(shè)備規(guī)模來達(dá)到時，；若是靠增加相同規(guī)格設(shè)備的數(shù)量達(dá)到時，—。以擬建項目的設(shè)備費為基數(shù)，根據(jù)已建成的同類項目的建筑安裝費和其他工程費等占設(shè)備價值的百分比，求出擬建項目建筑安裝工程費和其他工程費，進(jìn)而求出建設(shè)項目總投資。已建項目中各專業(yè)工程費用占設(shè)備費的比重；　　其他符號同前?！　?）以上述計算的結(jié)果（b），即得到此裝置（或項目）的直接費（c），此時，裝置的建筑工程、電氣及儀表工程等均含在直接費用中。另外，再估算工程建設(shè)其他費用及預(yù)備費，即求得建設(shè)項目總投資。　　　　漲價預(yù)備費的估算可按國家或部門（行業(yè)）的具體規(guī)定執(zhí)行，一般按下式計算：　　pF=∑It[（1+f）t –1] （t=1—n）　　漲價預(yù)備費；　　It—第t年投資計劃額；　　F—年均投資價格上漲率；　　N—建設(shè)期年份數(shù)。計算建設(shè)期利息時，為了簡化計算，通常假定當(dāng)年借款按半年計息，以上年度借款按全年計息，計算公式為：　　各年應(yīng)計利息=（年初借款本息累計+本年借款額／2）X年利率　　年初借款本息累計=上一年年初借款本息累計+上年借款+上年應(yīng)計利息　　本年借款=本年度固定資產(chǎn)投資—本年自有資金投入　　對于有多種借款資金來源，每筆借款的年利率各不相同的項目，既可分別計算每筆借款的利息，也可先計算出各筆借款加權(quán)平均的年利率，并以此利率計算全部借款的利息。最低周轉(zhuǎn)次數(shù)　　存貨、現(xiàn)金、應(yīng)收賬款和應(yīng)付賬款的最低周轉(zhuǎn)天數(shù)，可參照同類企業(yè)的平均周轉(zhuǎn)天數(shù)并結(jié)合項目特點確定。在可行性研究中，流動負(fù)債的估算只考慮應(yīng)付賬款一項。　　新大綱要求　?。ㄒ唬┦煜じ黝愗攧?wù)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的測算及建設(shè)項目財務(wù)評價基本報表的編制；　?。ǘ┱莆战ㄔO(shè)項目財務(wù)評價指標(biāo)內(nèi)容及方法；　　（三）了解建設(shè)項目風(fēng)險評價方法。經(jīng)營成本是由總成本費用中扣除折舊費、攤銷費、維簡費和利息支出而得。《規(guī)定》和《辦法》執(zhí)行前，總行所發(fā)文件凡是與《規(guī)定》和《辦法》精神有抵觸的，均以《規(guī)定》和《辦法》為準(zhǔn)。評審部門應(yīng)根據(jù)項目貸款種類，適時提出項目評估報告，作為貸款審批決策的依據(jù)?！　〉谄邨l　建設(shè)銀行對基本建設(shè)新建新貸項目的評估，一般包括以下內(nèi)容：　?。保椖扛艣r分析；　?。玻a(chǎn)品市場需求分析；　?。常椖拷ㄔO(shè)條件評估；　　４．生產(chǎn)條件評估；　　５．項目投資區(qū)域環(huán)境評估；　　６．工藝技術(shù)評估；　?。罚A(chǔ)財務(wù)數(shù)據(jù)的測算評估與表格編制；　?。福攧?wù)效益評估指標(biāo)的計算與分析；　?。梗y行效益與風(fēng)險評估；　?。保埃鐣б嬖u估；　?。保保淮_定性分析；　?。保玻偨Y(jié)評估與決策建議。項目固定資產(chǎn)投資額在３０００萬元以下，或建設(shè)銀行貸款額在１０００萬元以下的改擴建貸款項目的評估報告格式、內(nèi)容結(jié)構(gòu)與內(nèi)容深度，可根據(jù)《改擴建貸款項目評估報告編制格式》的要求作適當(dāng)簡化?！　〉谑藯l　項目評估報告的封面、首頁格式、各種附表式樣，由各分行統(tǒng)一制定和印發(fā)。非工業(yè)類固定資產(chǎn)貸款項目應(yīng)結(jié)合具體項目的特點參照本辦法執(zhí)行?！　。叮A(yù)測未來若干年內(nèi)（一般為五年以上）產(chǎn)品需求總量，說明其理由；　?。罚a(chǎn)品出口的可能性，說明其理由；　　８．與國內(nèi)國外同類產(chǎn)品相比較，分析項目產(chǎn)品性能、質(zhì)量、價格是否具有明顯的競爭優(yōu)勢；　?。梗M(jìn)行產(chǎn)品銷售措施分析，調(diào)查銷售渠道是否落實，營銷策略是否可行。要根據(jù)不同行業(yè)項目的生產(chǎn)特點，評估審查項目建成投產(chǎn)后的生產(chǎn)條件是否具備。主要內(nèi)容包括：　?。保{(diào)查分析項目建設(shè)地區(qū)主要基礎(chǔ)設(shè)施條件，包括鐵路、公路、水運、航空、郵政通信、水電供應(yīng)等主要交通通訊設(shè)施狀況及其與經(jīng)濟發(fā)展、項目建設(shè)的適應(yīng)程度；　?。玻{(diào)查分析為項目建設(shè)、生產(chǎn)生活服務(wù)的相關(guān)設(shè)施是否完備齊全；　?。常嚓P(guān)配套協(xié)作項目建設(shè)方案是否同步；　　４．調(diào)查分析項目建設(shè)對地區(qū)經(jīng)濟、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的影響；　?。担{(diào)查分析項目所在地區(qū)是否屬于貸款風(fēng)險投放區(qū)。第六章　基礎(chǔ)財務(wù)數(shù)據(jù)的評估審查與報表編制　　第二十二條　基礎(chǔ)財務(wù)數(shù)據(jù)是制約和影響項目經(jīng)濟效益好壞的基本依據(jù)，項目評估審查要對項目可行性研究報告中各項基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，如項目總投資、成本費用、銷售收入、稅金、利潤、利率、匯率、評價價格等進(jìn)行認(rèn)真、細(xì)致、科學(xué)的測算和審查?！　。保潭ㄙY產(chǎn)投資包括建設(shè)投資、固定資產(chǎn)投資方向調(diào)節(jié)稅和建設(shè)期借款利息之和?！　〉诙鶙l　資金籌措方式與分年用款計劃分析?！　「鶕?jù)項目評估工作的特點，在項目評審階段，一般按照成本費用的經(jīng)濟性質(zhì)對其分類，采用完全成本法編制《總成本費用估算表》（評估表３）。職工年平均工資可根據(jù)歷史經(jīng)驗數(shù)據(jù)并考慮一定比率的年增長率而確定。固定資產(chǎn)修理費一般按固定資產(chǎn)原值的一定百分比計提，百分比可根據(jù)經(jīng)驗數(shù)據(jù)或參考同類企業(yè)的實際數(shù)據(jù)加以確定?！　∩a(chǎn)經(jīng)營期間的長期負(fù)債利息凈支出可采用“滯后計息法”或“分配計息法”計算。其他費用可參照同類企業(yè)的經(jīng)驗數(shù)據(jù)，采用其他費用占總成本費用的百分比計算。　　項目產(chǎn)出物有外銷時，應(yīng)計算外匯銷售收入，并按可實現(xiàn)匯率折算成人民幣，再計入銷售收入總額。　?。保冬F(xiàn)金流量表（全部投資）》（評估表６）?！　〉谌臈l　財務(wù)效益評估的盈利能力分析，是考察