【正文】 代表在做，你做貴的，我便宜的，那醫(yī)生肯定用那貴的。 據(jù)這位醫(yī)藥代表介紹，自從實(shí)行招標(biāo)采購以來，藥企需要 ? 公關(guān) ? 的對象越來越多。而導(dǎo)致藥價(jià)居高不下的另外一個(gè)重要原因，是因?yàn)榉钦袠?biāo)藥品也能夠順利進(jìn)入醫(yī)院。 醫(yī)院不愿意談這個(gè)問題，但還有一種人很有發(fā)言權(quán)，那就是醫(yī)藥代表?？墒钱?dāng)我們的記者隨后來到一家醫(yī)院附近的藥店時(shí)，發(fā)現(xiàn)這里同樣藥品的藥價(jià)，與醫(yī)院有著不小的差距。 隨后，記者以一名感冒患者的身份對北京市一家二級甲等醫(yī)院進(jìn)行了暗訪。但是，最近有不少觀眾向我們反映，他們并沒有明顯感受到藥品招標(biāo)帶來的實(shí)惠。一些藥品生產(chǎn)成本不到一元錢，到了醫(yī)院售價(jià)可能達(dá)到 812元。不過，這一數(shù)據(jù)還只是代表沒有加權(quán)的各個(gè)部分的平均數(shù)（ Furubotn and Richter, 2022）。 對市場的供給方來說，交易費(fèi)用表現(xiàn)為推銷成本中扣除運(yùn)輸成本的部分。這些專業(yè)人士提供 ? 交易服務(wù) ? ，消費(fèi)者向這些專家支付的費(fèi)用出現(xiàn)在國民收入帳戶中，因此可以間接地推知其大小。如果情況不是這樣，那么，我們就不會看到同類產(chǎn)品有不同的價(jià)格。 1．市場交易費(fèi)用 消費(fèi)者要購買一種產(chǎn)品或服務(wù)，首先要花時(shí)間和精力來獲得關(guān)于產(chǎn)品質(zhì)量的信息。 但在一般日常用品的交易中 ， 這些都是不重要或者是不存在的 。 這時(shí)要降低交易費(fèi)用 ，就需要建立專門的治理結(jié)構(gòu) ， 而這種專門的治理結(jié)構(gòu)需要更高的成本 。因而，在不確定性越大的時(shí)候，交易的成本也就越高。但即使是預(yù)期到的意外事件，要進(jìn)行預(yù)期并在合約中提出解決辦法也是有成本的。 例如，對于外部環(huán)境變量，人們是不能控制的，也不知道會如何變化。專用性資產(chǎn)由于沒有競爭，在議價(jià)過程中很容易出現(xiàn)? 要挾 ? 行為，而通用性資產(chǎn)由于有多種選擇而限制了這種? 要挾 ? 行為。 因?yàn)?，資產(chǎn)的專用性不同意味著在市場交換時(shí)面臨的選擇也就不同。四是奉獻(xiàn)資產(chǎn) (dedicated asset)。當(dāng)然，在現(xiàn)實(shí)世界，這種機(jī)會成本為零的具有完全專用性的資產(chǎn)很少，大多數(shù)資產(chǎn)都具有一定的機(jī)會成本，各種資產(chǎn)的區(qū)別只在于專用性的程度不同而已。 除了人的因素以外，還有三個(gè)與特定交易有關(guān)的因素，也導(dǎo)致了交易費(fèi)用。 這些機(jī)會主義的行為使交易費(fèi)用增加，因?yàn)槿藗冊谶M(jìn)行交易時(shí)不得不考慮如何防止對方的機(jī)會主義行為，由此需要一些資源的支出。 在威廉姆森看來，機(jī)會主義行為是交易費(fèi)用經(jīng)濟(jì)學(xué)研究的核心，因?yàn)榻灰踪M(fèi)用的很大一部分就來自于機(jī)會主義行為。因此，威廉姆森指出： ? 有限理性是一個(gè)無法回避的現(xiàn)實(shí)問題，因此就需要正視為此所付出的各種成本，包括計(jì)劃成本，以及對交易實(shí)施監(jiān)督所付出的成本。雖然其主觀上仍然希望最大化，但有限理性的個(gè)人可能不知道最大化是什么，他也不可能對一切的變化進(jìn)行閃電般的計(jì)算，以得到最大化的解決辦法。這兩者結(jié)合起來，使交易雙方既不可能估計(jì)到所有的情況，也不可能防止他人投機(jī)取巧，因而必須采取一些預(yù)防性的辦法或安排來保護(hù)自己不受損害，由此導(dǎo)致了交易費(fèi)用的增加。他的交易費(fèi)用理論首先研究了為什么會存在交易費(fèi)用這一問題，然后才是在交易費(fèi)用存在的情況下經(jīng)濟(jì)的治理結(jié)構(gòu)會如何安排的問題。但這兩類組織的解決方法都有缺陷：市場的缺陷是經(jīng)常導(dǎo)致爭議和分歧；企業(yè)的缺陷是減少了爭論卻可能濫用權(quán)威。 為什么存在交易費(fèi)用 上面的分析實(shí)際上已提到了交易費(fèi)用存在的原因，這里根據(jù)威廉姆森的概括，再集中討論一下。在一個(gè)社會中，軍費(fèi)和行政開支是財(cái)政支出一部分，是可以計(jì)算的費(fèi)用，但是，文山會海、貪污腐敗卻無法在費(fèi)用的意義上進(jìn)行估計(jì)。 政治交易從表現(xiàn)形式上看，費(fèi)用五花八門，而且大多無法計(jì)量。實(shí)際上，所有這些成本都不是微不足道的。從一般意義上來說，政治交易費(fèi)用就是通過集體行動(dòng)來供給公共物品的成本?？扑乖?《 企業(yè)的本質(zhì) 》 一文中曾經(jīng)提到這種費(fèi)用，并指出企業(yè)規(guī)模隨著企業(yè)家犯錯(cuò)誤的可能性增加而下降。這些是典型的固定交易費(fèi)用。 2．經(jīng)理交易費(fèi)用 經(jīng)理交易費(fèi)用主要是交易由企業(yè)來組織時(shí)所涉及到的費(fèi)用，典型的是在企業(yè)和雇員之間執(zhí)行勞動(dòng)合同的費(fèi)用，以及經(jīng)理決策失誤的費(fèi)用。 度量產(chǎn)品的有價(jià)值屬性 、保護(hù)權(quán)利和執(zhí)行合同條款都有成本 。但在一些大額交易中，尤其在成交以后仍然需要雙方相互合作才能履行合約的例子中，文字性合約是需要的，并且還可能需要律師和公證服務(wù)。由于這三方是具有不同的利益主體，因而并不總是能取得一致意見。以拍賣為例，拍賣就是一種專門進(jìn)行討價(jià)還價(jià)的機(jī)制，這種機(jī)制從設(shè)計(jì)到執(zhí)行，需要很高的代價(jià)，但顯而易見的是，這種機(jī)制能夠很好地進(jìn)行討價(jià)還價(jià)，并且可以降低討價(jià)還價(jià)的成本。隨著情況的不同，合約的繁簡程度及協(xié)商的難度不同。如果短期內(nèi)無法解決，應(yīng)要求開發(fā)商承擔(dān)逾期交房的違約責(zé)任，并索要書面憑證。一方面，由于國家頒布的驗(yàn)收標(biāo)準(zhǔn)非常嚴(yán)格，房屋施工又是手工作業(yè)，因此，即使開發(fā)商花大力氣來操作，也難免會與標(biāo)準(zhǔn)有出入。他說，驗(yàn)房公司出具的驗(yàn)房報(bào)告雖然不具備法律效力，但與前幾年備受冷眼不同，如今開發(fā)商也似乎認(rèn)可了他們的檢驗(yàn)結(jié)果。如果空鼓問題發(fā)現(xiàn)不及時(shí)，等裝修后開裂了再維修將非常麻煩，維修成本非常高，且維修后乳膠漆也可能會有色差。 ? 在這一行摸爬滾打多年的武漢驗(yàn)房網(wǎng)宋金強(qiáng)說， ? 體檢 ? 主要包括入戶門、天棚面層、墻面、門窗安裝、欄桿安裝、防水工程、給排水系統(tǒng)、室內(nèi)空間尺寸、電氣工程等，每一項(xiàng)都有國家標(biāo)準(zhǔn)。再說，驗(yàn)房師是不是真有水平看出問題來，萬一被忽悠，這錢不是被白花了？ ? 這一看法道出了一部分業(yè)主的擔(dān)憂。專欄 21說明了檢驗(yàn)的專業(yè)化趨勢。例如，在證券交易所購買上市公司的股票，人們可能并不知道賣者為誰，但購買以前也必須了解目標(biāo)股票的相關(guān)信息；在市場上購買衣服，雖然有固定的商場或服裝店可供選擇，但購買何種款式卻仍然需要挑選。間接支出包括創(chuàng)設(shè)有組織的市場（如建立股票交易所、集市或周末市場等）等。 在某些情況下，甚至需要通過法律行動(dòng)來執(zhí)行合約。具體來說，包括交易對象是誰，他愿意且能夠達(dá)成什么協(xié)議。在現(xiàn)實(shí)生活中，信息是不完全的，市場存在不確定性，沒有一個(gè)決策者能夠立即知道或自動(dòng)地知道誰會買賣一種產(chǎn)品或以什么條件買賣。這些工作的成本常常很高。二是事后成本（ ex post costs），是指在交易達(dá)成后保證合同履行的成本。也就是說，如果每一次交易都要花費(fèi)一定的成本，那么，交易次數(shù)越多，交易費(fèi)用也就越高。此外，還要考慮的是運(yùn)行和維持一個(gè)政府的制度框架而產(chǎn)生的成本，這種交易費(fèi)用可稱為政治交易費(fèi)用（ political transaction costs）（ Furubotn and Richter, 2022）。正是在這塊費(fèi)用上，中信證券開出了 ? 天價(jià)承銷 ? ，興業(yè)證券則一共只掙了 800萬。 承銷費(fèi)用占比最大 在整個(gè)上市過程中，承擔(dān)最多工作的券商收取的費(fèi)用是最高的，同時(shí)，這也是不同公司上市成本的最大區(qū)別之處。 資產(chǎn)評估的費(fèi)用占比極少。除此之外，在進(jìn)行改制過程中，律師事務(wù)所、會計(jì)師事務(wù)所以及資產(chǎn)評估事務(wù)所都要介入上市的整個(gè)流程。 專欄 21 創(chuàng)業(yè)板上市成本：最低 1500萬 據(jù)理財(cái)周報(bào)昨日消息：創(chuàng)業(yè)板的推出，直接降低了上市的門檻， ? 上市 ? 這個(gè)詞聽起來離你不再那么遙遠(yuǎn)。 例如，在當(dāng)今的香港， GDP中至少有 80%來自交易費(fèi)用。所以嚴(yán)格地說，交易費(fèi)用就是一種制度費(fèi)用。此外，由于存在與基本的正規(guī)制度運(yùn)行相聯(lián)系的非正式活動(dòng)，也會出現(xiàn)交易費(fèi)用。除了進(jìn)行市場交易以外，人們還進(jìn)行社會交易和政治交易，這就產(chǎn)生了廣義的交易費(fèi)用。從本質(zhì)上說，交易費(fèi)用是人與人打交道時(shí)的成本，而信息成本是一種更廣泛的概念，它既包括人與人打交道的成本，也包含著人與物質(zhì)世界打交道的成本。 但是，交易費(fèi)用雖與信息費(fèi)用有關(guān)，卻也不完全等同。由于市場交易可分為三個(gè)階段，因而狹義的交易費(fèi)用是這三個(gè)階段費(fèi)用的加總。 首先我們看一看比較狹義的交易費(fèi)用。 第一個(gè)特征是新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)家早就認(rèn)識到的，但新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)沒有注意到第二個(gè)和第三個(gè)特征的重要性。 但上述這些社會行動(dòng)或政治交易可能并不涉及到資源在物理意義上的轉(zhuǎn)讓，也不涉及到權(quán)利在法律意義上的轉(zhuǎn)讓，而只是一種承諾或補(bǔ)償。 而政治交易也特別重要，因?yàn)楸仨氄f明政客、官僚和利益集團(tuán)之間的交易，并考慮這些集團(tuán)對于行使公共權(quán)力而進(jìn)行的討價(jià)還價(jià)和計(jì)劃。 在制度分析中，人們關(guān)注的不只是經(jīng)濟(jì)交易，還包括社會行動(dòng)和政治交易。 因此，概括起來說，制度是一個(gè)社會的游戲規(guī)則，起著規(guī)范、約束人們行為的作用。例如，經(jīng)濟(jì)糾紛中的司法判決，是把一定數(shù)量的國民財(cái)富或等值的購買力，強(qiáng)制地從一個(gè)手里轉(zhuǎn)移到另一個(gè)人手里，這里既沒有買賣，也沒有管理，但卻發(fā)生了財(cái)富的轉(zhuǎn)移。管理型交易沒有競爭性，但也含有一定成分的談判性，只是一方處于強(qiáng)勢地位，另一方處于弱勢地位。 尼爾認(rèn)為，從廣義上講，制度暗指一種可觀察且可遵守的人類事務(wù)安排，它同時(shí)也含有時(shí)間和地點(diǎn)的特殊性而非一般性。市場競爭主體在競爭中形成市場價(jià)格，通過交換，權(quán)利在雙方發(fā)生轉(zhuǎn)移。例如，一件衣服的交易，從物理意義上來說是將衣服從賣方移交到買方手中，但從法律意義上來說卻是將關(guān)于衣服的權(quán)利從賣方轉(zhuǎn)移到買方。 舊制度經(jīng)濟(jì)學(xué)的代表人物康芒斯（ 1934）提出了另一個(gè)交易概念：他認(rèn)為交易 ? 就是個(gè)人之間對物體未來所有權(quán)的讓出與獲取 ? 。在那里，制針需要許多步驟的工藝，每個(gè)工人只從事一部分工藝，他們相互合作。因此我們可以稱為企業(yè)內(nèi)部交易和外部交易或市場交易。 交易費(fèi)用經(jīng)濟(jì)學(xué)的主要代表人物之一威廉姆森是這樣定義交易的：當(dāng)一種物品或服務(wù)在不同的技術(shù)界面上被轉(zhuǎn)讓時(shí)，交易就發(fā)生了。 因此 ， 掌握交易費(fèi)用理論對于理解整個(gè)新制度經(jīng)濟(jì)學(xué)的理論體系具有重要意義 。 這一體系以交易為基本分析單位 ,研究了交易費(fèi)用的內(nèi)涵 ， 交易費(fèi)用的構(gòu)成 ， 交易費(fèi)用的經(jīng)濟(jì)含義 ， 并在此基礎(chǔ)上形成了系統(tǒng)的制度分析理論 。 交易費(fèi)用的概念 1．交易的概念 要了解什么是交易費(fèi)用，首先要了解什么是交易。這種交割可以發(fā)生在企業(yè)內(nèi)，也可以發(fā)生在不同的市場之間。斯密的制針例子來說明。每個(gè)企業(yè)對生產(chǎn)要素的購買或產(chǎn)品的銷售，都可以看作是外部交易或市場交易的例子。這二者雖有聯(lián)系，但卻不同。這種市場交易由于所有主體都是獨(dú)立的個(gè)人，因而是一種法律上平等的競爭性交易。 布羅姆利認(rèn)為，制度是影響人們經(jīng)濟(jì)生活的權(quán)利和義務(wù)的集合，包括兩個(gè)部分：一部分是行為準(zhǔn)則，另一部分包括規(guī)則和所有權(quán)。 這種交易實(shí)際上是企業(yè)交易，這是一種不平等的交易，因?yàn)榻灰纂p方是一種上級與下級的關(guān)系，一方是法律上的上級，有權(quán)發(fā)號施令；另一方是法律上的下級，只能服從。由于這種交易是政府與公民之間進(jìn)行的，每一個(gè)公民個(gè)人只得到相同數(shù)量的產(chǎn)品，所以叫配額或限額的交易。顯然，制度是指導(dǎo)人們進(jìn)行活動(dòng)的指南，沒有制度，游戲是進(jìn)行不下去的，即使進(jìn)行下去，游戲的結(jié)果也是無法確定的，這就把制度的本質(zhì)特征揭示出來了。當(dāng)然，最小的范圍也是兩個(gè)人組成的社會，在魯賓遜的一人狀態(tài)下，是不存在制度的，因?yàn)樗男袨槌耸艿阶匀坏南拗埔酝?，不用考慮其他任何人的反應(yīng)。這就是說，社會行動(dòng)是形成和維持制度框架所必需的，而經(jīng)濟(jì)活動(dòng)就發(fā)生在這樣的制度框架內(nèi)。在討論一種制度，尤其是經(jīng)濟(jì)制度的交易費(fèi)用時(shí)，不能不討論到政治交易，因?yàn)楹芏嘀贫鹊男纬赏钦谓灰椎慕Y(jié)果。 無論是政治交易，還是經(jīng)濟(jì)交易，根據(jù)威廉姆森的看法，都具有下列三個(gè)關(guān)鍵特征：一是不確定性；二是交易發(fā)生的頻率；三是進(jìn)行特定交易投資（ transactionspecific investments）的程度。這些定義從不同角度說明了交易費(fèi)用的性質(zhì)，雖然都有其適用空間，但卻無法得到一個(gè)簡潔統(tǒng)一的概念。 狹義的交易費(fèi)用主要是立足市場交易概念，因而對于市場交易中形成合約和執(zhí)行合約所花的費(fèi)用十分關(guān)注。 這些活動(dòng)都是需要費(fèi)用的，有些活動(dòng)需要專門的組織才能完成，而且都與信息相關(guān)聯(lián)，因此，信息費(fèi)用或信息成本十分重要。 例如荒島上的魯濱遜沒有人同他打交道，故不存在交易費(fèi)用，但他有信息費(fèi)用，因?yàn)樗?