商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)經(jīng)營(文件)
【正文】 ，遠期合約到期支付的是結(jié)算金，不涉及本金的交付，不影響商業(yè)銀行原有的資產(chǎn)負債規(guī)模，在成本相對減少或收益相對增加而資產(chǎn)規(guī)模不變的情況下，意味著銀行的收益上升。它是一種雙方以減少可能增加的收益為代價，通過預(yù)先固定遠期利率來防范未來利率波動導(dǎo)致的風(fēng)險，實現(xiàn)穩(wěn)定負債成本或資產(chǎn)保值的一種金融工具。其目的是固定遠期利率達到固定遠期外匯利率。o 特點：1. 互換并不改變雙方的資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)2. 可以限制信用風(fēng)險3. 只需簽訂一份合同即可成交（二）互換的意義1. 拓寬了商業(yè)銀行增加收益的渠道2. 商業(yè)銀行可以運用互換進行風(fēng)險管理3. 擴大了商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)范圍（三）互換的工具（種類）o ：o ：規(guī)避利率風(fēng)險，降低籌資成本規(guī)避匯率風(fēng)險，降低籌資成本（ 1）含義o 利率互換（又稱利率掉期）是指 交易雙方將同種貨幣不同利率形式的資產(chǎn)或者債務(wù)相互交換。② 基礎(chǔ)利率的互換。問這筆交易如何進行？甲公司 乙公司 比較優(yōu)勢資信等級 AAA BBB互換前直接籌集固定利率債券的成本直接籌集浮動利率銀行借款的成本%6個月LIBOR+%%6個月LIBOR+%%%互換后乙公司支付甲公司利息甲公司支付乙公司利息 LIBOR %互換后實際籌資成本 直接籌資成本 比直接籌資節(jié)約成本%LIBOR+%%%%（ 4） 利率互換的特點和作用① 無本金交換，只交換利息款項，所以風(fēng)險相對較小；交換的結(jié)果改變了資產(chǎn)或負債的利息，而不改變資產(chǎn)和負債的屬性。o 貨幣互換是一項常用的債務(wù)保值工具，主要用來控制中長期匯率風(fēng)險，把以一種外匯計價的債務(wù)或資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為另一種外匯計價的債務(wù)或資產(chǎn)，達到規(guī)避匯率風(fēng)險、降低成本的目的。三、金融期貨（一）金融期貨的概念o 是指在特定的交易所通過競價方式成交，承諾在未來某一日期以事先約定的價格買進或賣出某種金融商品的協(xié)議。2. 利率期貨。期貨交易的重要功能：套期保值四、金融期權(quán)o 金融期權(quán)的定義o 金融期權(quán)的分類o 金融期權(quán)的分類o 金融期權(quán)的盈虧分析（一）金融期權(quán)的定義o 是以金融商品或金融期貨合合約為標(biāo)的的期權(quán)的交易方式。2. 利率期權(quán)。4. 黃金及其他商品期權(quán)。商業(yè)銀行通過電話或路透交易系統(tǒng)直接與客戶進行交易，這種交易既包括面向非銀行客戶的零售市場，又包括面向金融機構(gòu)的批發(fā)市場。參與標(biāo)準(zhǔn)化程度高的交易所期權(quán)交易，可以使商業(yè)銀行從忙于促成交易中解脫出來，致力于期權(quán)的戰(zhàn)略策劃。 （四） 期權(quán)交易對商業(yè)銀行經(jīng)營管理的意義1. 期權(quán)是商業(yè)銀行進行風(fēng)險管理的有力工具。l 會給銀行帶來信用風(fēng)險的表外業(yè)務(wù)包括：貸款承諾、票據(jù)發(fā)行便利、信用證、遠期利率協(xié)議、期權(quán)、互換和貸款銷售及資產(chǎn)證券化等。o 是指銀行跨越國界，以外國貨幣所提供的信貸資產(chǎn)有可能遭受損失的可能性。o 會引起商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)流動性風(fēng)險的風(fēng)險因素主要包括：貸款承諾、票據(jù)發(fā)行便利、信用證、期貨和貸款銷售及資產(chǎn)證券化等業(yè)務(wù)。l 可能是由于會計技術(shù)操作原因造成，也有可能是由于債務(wù)人或付款人償還能力不足造成。二、表外業(yè)務(wù)的管理1. 建立有關(guān)表外業(yè)務(wù)的管理制度2. 改進表外業(yè)務(wù)風(fēng)險管理方法信用評估制度業(yè)務(wù)風(fēng)險評估制度雙重審核制度注重成本 收益率注重杠桿比率管理注重流動性比例管理三、表外業(yè)務(wù)活動的監(jiān)管1. 完善報告制度，加強信息披露2. 依據(jù)資信認證，限制市場準(zhǔn)入3. 嚴格資本管制，避免風(fēng)險集中四、調(diào)整會計揭示方法o 國際會計準(zhǔn)則委員會：o 在對表外業(yè)務(wù)進行會計揭示時，一般仍要堅持標(biāo)準(zhǔn)會計的 “權(quán)責(zé)發(fā)生制原則 ”和 “審慎原則”。 一月 21一月 21Wednesday, January 27, 2023? 雨中黃葉 樹 ，燈下白 頭 人。 一月 21一月 2116:17:5116:17:51January 27, 2023? 1他 鄉(xiāng) 生白 發(fā) ，舊國 見 青山。 2023/1/27 16:17:5116:17:5127 January 2023? 1做前，能 夠環(huán)視 四周；做 時 ，你只能或者最好沿著以腳 為 起點的射 線 向前。 一月 2116:17:5116:17Jan2127Jan21? 1世 間 成事，不求其 絕對圓滿 ，留一份不足，可得無限完美。 。 一月 21一月 21Wednesday, January 27, 2023? 閱讀 一切好 書 如同和 過 去最杰出的人 談話 。 勝 人者有力，自 勝 者 強 。 2023/1/27 16:17:5216:17:5227 January 2023? 1一個人即使已登上 頂 峰，也仍要自 強 不息。 27 一月 20234:17:52 下午 16:17:52一月 21? 1最具挑 戰(zhàn) 性的挑 戰(zhàn) 莫 過 于提升自我。 一月 2116:17:5116:17Jan2127Jan21? 1越是無能的人，越喜 歡 挑剔 別 人的 錯 兒。 2023/1/27 16:17:5116:17:5127 January 2023? 1空山新雨后，天氣晚來秋。 一月 21一月 2116:17:5116:17:51January 27, 2023? 1意志 堅 強 的人能把世界放在手中像泥 塊 一 樣 任意揉捏。 一月 21一月 21Wednesday, January 27, 2023? 很多事情努力了未必有 結(jié) 果，但是不努力卻什么改 變 也沒有。 。 一月 2116:17:5116:17Jan2127Jan21? 1故人江海 別 ，幾度隔山川。o 規(guī)定對表外業(yè)務(wù)中的避險交易和非避險交易有不同處理方法。o 指由于表外業(yè)務(wù)內(nèi)在風(fēng)險尚未被人們完全掌握，無法對其做出正確的定價而可能遭受損失的風(fēng)險。o 是指由于銀行經(jīng)營決策失誤，或由于銀行內(nèi)部控制不力，使操作人員越權(quán)經(jīng)營導(dǎo)致表外業(yè)務(wù)品種搭配不當(dāng)，使銀行在交易中處于不利地位，遭受風(fēng)險。o 商業(yè)銀行經(jīng)營的一些表外業(yè)務(wù)作為一項或有負債，一旦發(fā)生了特定的情況，如客戶大量提用貸款承諾，就可能給商業(yè)銀行帶來支付困難。l 市場風(fēng)險又分為利率風(fēng)險和匯率風(fēng)險。3. 期權(quán)為商業(yè)銀行管理頭寸提供了一項進取型技術(shù)。主要是指將期權(quán)經(jīng)營思想與商業(yè)銀行日常業(yè)務(wù)相融合而產(chǎn)生的創(chuàng)新，如可轉(zhuǎn)換債券、貨幣保證書和包銷協(xié)議等。o 第二個層次是交易所期權(quán)交易。（三）銀行對期權(quán)交易的參與商業(yè)銀行是期權(quán)交易的做市者之一，主要從三個層次上參與期權(quán)交易。3. 貨幣期權(quán)。（二）金融期權(quán)的基本類型1. 股權(quán)期權(quán)。3. 股
數(shù)學(xué)相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號-1