【正文】 倉單質(zhì)押在性質(zhì)上應(yīng)為權(quán)利質(zhì)押。而《日本商法典》第604條規(guī)定，關(guān)于倉單準(zhǔn)用于第575條的規(guī)定，因而，可解釋為倉單質(zhì)押為動產(chǎn)質(zhì)權(quán)。二、倉單質(zhì)押的性質(zhì)關(guān)于倉單質(zhì)押的性質(zhì)，即倉單質(zhì)押為動產(chǎn)質(zhì)押還是權(quán)利質(zhì)押，學(xué)說上有不同的看法。我國多數(shù)學(xué)者認(rèn)為，倉單為無因證券。無因證券是證券權(quán)利的存在和行使不以作成證券的原因?yàn)橐C券的效力與作成證券的原因完全分離的證券。日本、意大利、俄羅斯等國都規(guī)定倉單是記名證券，而瑞士則規(guī)定倉單可以是無記名證券。例如，《日本商法典》第602條規(guī)定：寄存證券及質(zhì)入證券制成后，倉庫營業(yè)人及證券持有人間有關(guān)寄托事項(xiàng)，以其證券記載為準(zhǔn)?！钡谒?，倉單是文義證券。倉單發(fā)生轉(zhuǎn)移，倉儲物的所有權(quán)也發(fā)生轉(zhuǎn)移。第三，倉單是物權(quán)證券。第二，倉單是背書證券。所以，只要倉單缺乏的事項(xiàng)不足以影響權(quán)利義務(wù)的確定和倉儲物的一致性，就應(yīng)認(rèn)定為有效，反之認(rèn)定為無效。但也有學(xué)者認(rèn)為，法律中沒有關(guān)于欠缺應(yīng)記載事項(xiàng)應(yīng)使倉單為無效的明文規(guī)定，應(yīng)認(rèn)為除倉庫營業(yè)人的署名及足以表示倉儲物的性質(zhì)和交付場所的事項(xiàng)為絕對記載事項(xiàng)之外，其他均為可記載事項(xiàng)。日本舊時判例及部分學(xué)者認(rèn)為，如果倉單缺少其中任何一項(xiàng)，就足以使倉單無效。各國法對倉單的記載事項(xiàng)均有規(guī)定，我國《合同法》對倉單的格式和記載事項(xiàng)也有嚴(yán)格規(guī)定，即倉單必須有保管人簽字或蓋章，并記載規(guī)定的事項(xiàng)?！笨梢?，我國法律所采取的是一單主義。日本、俄羅斯采取并用主義。二是一單主義，即保管人只填發(fā)存入倉單，該倉單既可用以轉(zhuǎn)讓，也可用于出質(zhì)。法國、意大利等采取兩單主義。所謂倉單，是指保管人在收到倉儲物時向存貨人簽發(fā)的表示收到一定數(shù)量的倉儲物的有價證券。五、中小企業(yè)融資用途應(yīng)為針對倉單貨物的貿(mào)易業(yè)務(wù)。倉單中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)條件一、將可用于質(zhì)押的貨物(現(xiàn)貨)存儲于本行認(rèn)可的倉儲方，并持有倉儲方出具的相應(yīng)的倉單。1貿(mào)易公司結(jié)清有關(guān)倉儲費(fèi)用。1在倉單中小企業(yè)融資期內(nèi)，貿(mào)易公司向境內(nèi)進(jìn)口商轉(zhuǎn)售貨物。中小企業(yè)融資銀行作為開證行在審核單據(jù)無誤后付款。中小企業(yè)融資銀行開出以供貨商為受益人的信用證，并由供貨商所在地銀行通知信用證。統(tǒng)一授信的擔(dān)保模式有利于企業(yè)更加便捷地獲得中小企業(yè)融資，減少原先向銀行申請質(zhì)押貸款時的多個申請環(huán)節(jié)。(9)根據(jù)銀行指令，倉儲公司向購貨方移交貨物。(5)生產(chǎn)企業(yè)按照匯票要求，向倉儲公司交貨。流程說明：(1)經(jīng)銷商向銀行提出借款申請，并支付一定保證金。異地倉庫倉單質(zhì)押貸款充分考慮客戶的需要，可以把需要質(zhì)押的存貨等保管在方便企業(yè)生產(chǎn)或銷售的倉庫中，極大地降低了企業(yè)的質(zhì)押成本。倉單質(zhì)押貸款實(shí)質(zhì)是存貨抵押貸款，由于銀行難以有效地監(jiān)管抵押物，就需要借助第三方倉儲公司形成的倉單，以及倉儲公司提供的保管、監(jiān)督、評估作用實(shí)現(xiàn)對企業(yè)的中小企業(yè)融資。(3)銀行向企業(yè)發(fā)放貸款。目前國內(nèi)外金融機(jī)構(gòu)的倉單中小企業(yè)融資模式主要有以下四種：倉單質(zhì)押貸款的基本模式倉單質(zhì)押貸款，是制造企業(yè)或流通企業(yè)把商品存儲在倉儲公司倉庫中，倉儲公司向銀行開具倉單，銀行根據(jù)倉單向申請人提供一定比例的貸款，倉儲公司代為監(jiān)管商品。質(zhì)押中小企業(yè)融資與信用中小企業(yè)融資相比，有倉儲公司負(fù)責(zé)監(jiān)管，質(zhì)押物變現(xiàn)能力強(qiáng)，因此，信貸資金風(fēng)險較低。通過與銀行的合作協(xié)議，通過提供保管、監(jiān)管、保證服務(wù)，為服務(wù)企業(yè)獲得銀行中小企業(yè)融資提供了保證，從而能夠加深倉儲公司與服務(wù)企業(yè)的業(yè)務(wù)合作關(guān)系。存貨資金的盤活，使企業(yè)的存貨周轉(zhuǎn)速度加快，有助于企業(yè)獲取采購的主動權(quán)，同時能夠使企業(yè)增加銷售客戶，擴(kuò)大市場份額。同時，銀行需要確認(rèn)倉單是否是完全的貨權(quán)憑證、銀行在處理倉單時的合法地位、抵押物價值的評估等問題。與固定資產(chǎn)抵押貸款不同，質(zhì)押倉單項(xiàng)下貨物受限制程度較低，貨物允許周轉(zhuǎn)，通?？梢圆扇∫糟y行存款置換倉單和以倉單置換倉單兩種方式。適用范圍廣。第一篇：倉單質(zhì)押基本知識倉單中小企業(yè)融資又稱為“倉單質(zhì)押中小企業(yè)融資”，是指申請人將其擁有完全所有權(quán)的貨物存放在商業(yè)銀行指定的倉儲公司(以下簡稱倉儲方)，并以倉儲方出具的倉單在銀行進(jìn)行質(zhì)押，作為中小企業(yè)融資擔(dān)保，銀行依據(jù)質(zhì)押倉單向申請人提供用于經(jīng)營與倉單貨物同類商品的專項(xiàng)貿(mào)易的短期中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)。倉單中小企業(yè)融資不但適用于商品流通企業(yè)，而且適用于各種生產(chǎn)企業(yè)，能夠有效地解決企業(yè)中小企業(yè)融資擔(dān)保難的問題。質(zhì)押物受限制程度低，對企業(yè)經(jīng)營的影響也較小。倉單中小企業(yè)融資的作用倉單中小企業(yè)融資是現(xiàn)代生產(chǎn)經(jīng)濟(jì)條件下企業(yè)物資流動、經(jīng)營活動與銀行中小企業(yè)融資活動有機(jī)融合在一起的、多方得益的一種中小企業(yè)融資模式。存貨資金的盤活，也就是經(jīng)營資金的節(jié)約。通過提供金融服務(wù)功能，可以增加倉儲公司的客戶數(shù)量。而且在貸款收益之外，還可以獲得包括結(jié)算、匯兌差價等中間業(yè)務(wù)收入。開展倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)，既解決了借款人流動資金不足的困難，同時通過倉單質(zhì)押可以降低銀行發(fā)放貸款的風(fēng)險，保證貸款安全，還能增加倉儲公司的倉庫服務(wù)功能，增加貨源，提高倉儲公司的經(jīng)濟(jì)效益。(4)企業(yè)實(shí)現(xiàn)貨物的銷售，購買方(客戶)將貨款匯入銀行的企業(yè)賬戶。在實(shí)踐中，以倉單質(zhì)押模式為基礎(chǔ)，通過拓展倉儲倉單的范圍、強(qiáng)化倉儲公司擔(dān)保職能、以未來倉單作質(zhì)押等，又可以形成異地倉庫倉單質(zhì)押貸款、統(tǒng)一授信擔(dān)保貸款和保兌倉中小企業(yè)融資模式。保兌倉中小企業(yè)融資模式保兌倉或稱買方信貸，相對于企業(yè)倉單質(zhì)押業(yè)務(wù)的特點(diǎn)是先票后貨，即銀行在買方(客戶)交納一定的保證金后開出承兌匯票，收票人為生產(chǎn)企業(yè)，生產(chǎn)企業(yè)在收到銀行承兌匯票后向銀行指定的倉庫發(fā)貨，貨到倉庫后轉(zhuǎn)為倉單質(zhì)押。(2)倉儲公司向銀行提供承兌擔(dān)保。(6)倉儲公司提貨、存?zhèn)}，并向銀行簽發(fā)倉單。統(tǒng)一授信的擔(dān)保模式統(tǒng)一授信的擔(dān)保模式是指銀行根據(jù)倉儲公司的規(guī)模、經(jīng)營業(yè)績、運(yùn)營現(xiàn)狀、資產(chǎn)負(fù)債比例以及信用程度等，把一定的貸款額度直接授權(quán)給倉儲公司，再由倉儲公司根據(jù)客戶的條件、需求等進(jìn)行質(zhì)押貸款和最終清算。同時也有利于銀行充分利用倉儲公司監(jiān)管貨物的管理經(jīng)驗(yàn)，通過倉儲公司的擔(dān)保，強(qiáng)化銀行對質(zhì)押貸款全過程監(jiān)控的能力，更加靈活地開展質(zhì)押貸款服務(wù)，降低貸款風(fēng)險。供貨商審證后發(fā)貨。供貨商所在地銀行向供貨商劃撥款項(xiàng)。1境內(nèi)進(jìn)口商向貿(mào)易公司支付貨款。1物流公司向貿(mào)易公司放貨。二、應(yīng)當(dāng)對倉單上載明的貨物擁有完全所有權(quán)，并且是倉單上載明的貨主或提貨人。六、本行要求的其他條件倉單質(zhì)押的中小企業(yè)融資額度及方式單質(zhì)押的中小企業(yè)融資額度可根據(jù)申請人及貨物的不同情況采取不同的質(zhì)押率，最高不超過所質(zhì)押倉單項(xiàng)下貨物總價值的70%。從立法上看，關(guān)于倉單有三種立法例。例如，《意大利民法典》同時規(guī)定了倉庫存貨單和倉單，倉單應(yīng)當(dāng)與倉庫存貨單結(jié)合在一起。西班牙、我國臺灣等采取一單主義?！度毡旧谭ǖ洹返?98條規(guī)定：寄托人有請求時，倉庫營業(yè)人應(yīng)向其交付寄托物的寄存證券及設(shè)質(zhì)證券；第627條規(guī)定：寄托人有請求時，倉庫營業(yè)人可以向其交付倉單，以之代替寄存證券及設(shè)質(zhì)證券。倉單是保管人簽發(fā)的一種有價證券。所以，倉單是要式證券。后來的判例和學(xué)說則認(rèn)為，只要倉單記載了寄托物的個性及數(shù)量即為已足，其他事項(xiàng)的欠缺不影響倉單的效力。關(guān)于法定記載以外的事項(xiàng)的記載，只要不違背倉單的本質(zhì)，應(yīng)認(rèn)為有效力。在倉單的記載事項(xiàng)中，除第（1）項(xiàng)和第（2）項(xiàng)為絕對記載事項(xiàng)外，其他記載事項(xiàng)的欠缺均不影響倉單的效力。背書證券是可以通過背書方式加以轉(zhuǎn)讓的證券。物權(quán)證券是以物權(quán)為證券權(quán)利內(nèi)容的證券。因而，倉單是物權(quán)證券。文義證券是證券上的權(quán)利義務(wù)僅依證券上記載的文義而確定的證券。第五，倉單是記名證券。從我國《合同法》的規(guī)定來看，倉單上應(yīng)當(dāng)載明存貨人的名稱或姓名和住所。倉單是否為要因證券，學(xué)者們的觀點(diǎn)并不一致。在倉儲合同中，保管人簽發(fā)倉單后，倉單持有人對保管人即可行使權(quán)利，而對取得倉單的原因，不負(fù)證明責(zé)任。日本通說認(rèn)為，倉單系表彰其所代表物品的物權(quán)證券，占有倉單與占有物品有同一的效力，因而倉單質(zhì)押屬于動產(chǎn)質(zhì)權(quán)。我國臺灣地區(qū)學(xué)者對倉單質(zhì)押的性質(zhì)存在不同的看法。首先，從我國《擔(dān)保法》的規(guī)定看，倉單質(zhì)押是規(guī)定在權(quán)利質(zhì)押中的。但是，倉單是一種特殊的物，并不是動產(chǎn)，而是設(shè)定并證明持券人有權(quán)取得一定財(cái)產(chǎn)權(quán)利的書面憑證，是代表倉儲物所有權(quán)的有價證券。從最純粹的意義上講，倉單本身只不過為一張紙而已，無論對誰來講均無任何意義，有意義的是記載其上的財(cái)產(chǎn)權(quán)利，故而倉單質(zhì)押在性質(zhì)上不能認(rèn)定為動產(chǎn)質(zhì)押。如果否認(rèn)了這一點(diǎn)，則在質(zhì)權(quán)人實(shí)行質(zhì)權(quán)時便無權(quán)向倉儲物的保管人提示倉單請求提取倉儲物，而只能將倉單返還給出質(zhì)人，由出質(zhì)人從保管人處提取倉儲物，然后為債務(wù)的清償。從這種意義上說，倉單質(zhì)押在性質(zhì)上應(yīng)為權(quán)利質(zhì)押而不能為動產(chǎn)質(zhì)押?？梢?，倉單質(zhì)押與動產(chǎn)質(zhì)押一樣，也以倉單的交付為成立要件，沒有倉單的交付，質(zhì)權(quán)就不能成立。對此，國外法律中均有明文規(guī)定。我國《擔(dān)保法》對以倉單設(shè)質(zhì)是否需要背書，沒有明文確定，但《票據(jù)法》第35條對匯票設(shè)質(zhì)有所規(guī)定，即“匯票可以設(shè)定質(zhì)押；質(zhì)押時應(yīng)當(dāng)以背書記載‘質(zhì)押’字樣”。德國、日本民法等均認(rèn)為，以倉單等證券設(shè)定質(zhì)權(quán)的，無論背書中是否記載設(shè)質(zhì)的文句，質(zhì)權(quán)均可成立，只是背書中未記載設(shè)質(zhì)文句而成立的質(zhì)權(quán)，不能對抗善意第三人。[8]我國現(xiàn)有法律中沒有規(guī)定證券設(shè)質(zhì)是否記載“質(zhì)押”文句的效力問題，但最高人民法院《關(guān)于適用擔(dān)保法若干問題的解釋》第98條規(guī)定：“以匯票、支票、本票出質(zhì)，出質(zhì)人與質(zhì)權(quán)人沒有背書記載‘質(zhì)押’字樣，以票據(jù)出質(zhì)對抗善意第三人的，人民法院不予支持。我們認(rèn)為，以倉單出質(zhì)時，出質(zhì)人和質(zhì)權(quán)人背書中未記載“質(zhì)押”字樣的，質(zhì)權(quán)同樣可以成立，只是不得對抗善意第三人，質(zhì)權(quán)人為質(zhì)權(quán)目的以外的行為時，對第三人可發(fā)生效力。[10]我們認(rèn)為，從《擔(dān)保法》和《合同法》的規(guī)定來看，倉單持有人以倉單質(zhì)押的，無須經(jīng)過保管人的簽名或蓋章，只需與質(zhì)權(quán)人簽訂質(zhì)押合同，并將倉單背書并交付給質(zhì)權(quán)人即可成立?！倍摲ǖ?7條規(guī)定：“質(zhì)押擔(dān)保的范圍包括主債權(quán)及利息、違約金、損害賠償金、質(zhì)物保管費(fèi)用和實(shí)現(xiàn)質(zhì)權(quán)的費(fèi)用。這里有疑問的是，質(zhì)物的保管費(fèi)用是否屬于倉單質(zhì)押擔(dān)保的范圍。所以，在一般情況下，倉單質(zhì)押所擔(dān)保的債權(quán)范圍并不包括質(zhì)物的保管費(fèi)用。另外，依《合同法》第390條的規(guī)定，倉儲物的保管人對入庫倉儲物發(fā)現(xiàn)有變質(zhì)或其他損壞，危及其他倉儲物的安全和正常保管的，除催告存貨人或者倉單持有人做出必要的處置外，在緊急情況下，保管人可以做出必要的處置。同時，如果倉儲物生有孳息的，則倉單質(zhì)押的效力也及于該孳息。債務(wù)人未為全部清償以前，質(zhì)權(quán)人有權(quán)留置倉單而拒絕返還之。但是，倉單是提取倉儲物的憑證，因此倉單質(zhì)押的質(zhì)權(quán)人在債務(wù)人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)時留置倉單，就可以憑其所占有的倉單向保管人請求提取倉儲物而進(jìn)行變價并優(yōu)先受償屆期債權(quán)?！钡?89條規(guī)定：“保管人對入庫倉儲物發(fā)現(xiàn)有變質(zhì)或者其他損壞的，應(yīng)當(dāng)及時通知存貨人或者倉單持有人。設(shè)定質(zhì)權(quán)的目的在于擔(dān)保特定債權(quán)能夠順利獲得清償，因此在擔(dān)保債權(quán)到期而未能獲得清償時，質(zhì)權(quán)人自有實(shí)現(xiàn)質(zhì)權(quán)的權(quán)利，以此為到期債權(quán)不能獲如期清償?shù)木葷?jì)，從而實(shí)現(xiàn)質(zhì)押擔(dān)保的目的。質(zhì)權(quán)人的義務(wù)主要包括保管倉單和返還倉單。（三）倉單質(zhì)押對出質(zhì)人的效力倉單質(zhì)押對出質(zhì)人的效力主要表現(xiàn)為其對倉儲物處分權(quán)受有限制。在前者，表現(xiàn)為倉單質(zhì)押消滅；在后者，表明質(zhì)權(quán)人對債務(wù)人的信用持信任態(tài)度而自愿放棄自己債權(quán)的擔(dān)保，法律自無強(qiáng)制的必要。我們認(rèn)為，倉單質(zhì)押對倉儲物的保管人亦發(fā)生效力，只是不如其對質(zhì)權(quán)人和出質(zhì)人那么強(qiáng)而已。從此意義上講，倉單質(zhì)押的效力及于保管人。但是，如果由于質(zhì)權(quán)人提前提取倉儲物而尚有未支付的倉儲費(fèi)的，保管人得請求質(zhì)權(quán)人支付未支付的倉儲費(fèi)。倉單質(zhì)押擔(dān)保的最終目的和最主要的功能即在于以此種擔(dān)保來確保債權(quán)人的債權(quán)能夠如期獲得清償，因而，在債權(quán)人的債權(quán)到期不能獲得清償時，質(zhì)權(quán)人有必要實(shí)行質(zhì)權(quán)以實(shí)現(xiàn)倉單質(zhì)押擔(dān)保的目的和功能。倉單作為提貨憑證，一般會有倉儲期間記載其上。第一，倉單所記載的提貨日期先于質(zhì)押所擔(dān)保的債權(quán)的清償期屆至的，依《擔(dān)保法》第77條的規(guī)定，質(zhì)權(quán)人可以在債權(quán)清償期屆滿前提取倉儲物，并與出質(zhì)人協(xié)議將提取的倉儲物用于提前清償所擔(dān)保的債權(quán)，或者向與出質(zhì)人約定的第三人提存，質(zhì)權(quán)的效力仍然及于該提存物上。值得討論的是，在上述情況下，如果質(zhì)權(quán)人與出質(zhì)人不能達(dá)成協(xié)議的，應(yīng)如何處理？對此，現(xiàn)行法上并無明確的規(guī)定。在有期限的債的關(guān)系中，債務(wù)人即享有在債務(wù)履行期屆至之前有拒絕履行未到期債務(wù)的權(quán)利，這種權(quán)利所體現(xiàn)就是一種期限利益。有學(xué)者認(rèn)為，在質(zhì)權(quán)人的擔(dān)保債權(quán)清償期屆至?xí)r，不待證券清償期屆至，質(zhì)權(quán)人可依動產(chǎn)質(zhì)權(quán)的實(shí)行方法實(shí)行其質(zhì)權(quán)。[12]最高人民法院《關(guān)于適用擔(dān)保法若干問題的解釋》第102條規(guī)定：“以載明兌現(xiàn)或者提貨日期的匯票、支票、本票、債券、存款單、倉單、提單出質(zhì)的，其兌現(xiàn)或者提貨日期后于債務(wù)履行期的，質(zhì)權(quán)人只能在兌現(xiàn)或提貨日期屆滿時兌現(xiàn)款項(xiàng)或提取貨物。因此，質(zhì)權(quán)人在倉單所記載的提貨日期后于質(zhì)押所擔(dān)保的債權(quán)的清償期屆至?xí)r，質(zhì)權(quán)人提前提取倉儲物，與法并無不可，且對保管人也無危害。質(zhì)權(quán)人向保管人提示倉單請求提取倉儲物，保管人不得拒絕交付倉儲物。出質(zhì)人用于出質(zhì)的倉單為提取該倉單項(xiàng)下倉儲物的唯一合法憑證，并將出質(zhì)的倉單交貸款人保管。因質(zhì)押財(cái)產(chǎn)所有權(quán)的瑕疵給丙方造成損失的，乙方應(yīng)承擔(dān)賠償責(zé)任；因質(zhì)押財(cái)產(chǎn)質(zhì)量隱蔽瑕疵給丙方造成損害的，乙方應(yīng)承擔(dān)賠償責(zé)任。第四條 倉單質(zhì)押期間出現(xiàn)以下情形的，保管人必須當(dāng)天電話通知貸款人，并于2個工作日內(nèi)書面通知貸款人。如因質(zhì)押物自身的缺陷或質(zhì)量問題造成貸款人的損失，保管人不承擔(dān)責(zé)任。第八條 貸款人實(shí)現(xiàn)質(zhì)權(quán)時，有權(quán)直接處置質(zhì)押倉單下倉儲物，無需取得出質(zhì)人同意。第十條 授信期內(nèi)如果質(zhì)押物價格跌到基準(zhǔn)價格的80%以下或者質(zhì)押物損失、缺漏、毀損達(dá)到10%以上時，貸款人向借款人（出質(zhì)人）發(fā)出《通知書》，要求借款人（出質(zhì)人）以保證金的方式補(bǔ)足價格變動的差額款（基準(zhǔn)價格與現(xiàn)貨市場價格的差額），或追加新的標(biāo)的物作為質(zhì)押擔(dān)保。第十二條各方當(dāng)事人違反本協(xié)議約定，或者因不當(dāng)履行給他方當(dāng)事人造成損失的，依法承擔(dān)賠償責(zé)任。第十五條 本協(xié)議經(jīng)各方簽字或蓋章之日起生效。貸款人（簽章）出質(zhì)人（簽章）保管人（簽章）法定代表人： 法定代表人：法定代表人：（或委托代理人）（或委托代理人）（或委托代理人）月 月 月查詢及出質(zhì)通知書編號：致：貴公司同意為以下簡稱出質(zhì)人）存放于貴公司監(jiān)管倉的下列貨物