【正文】 能有效降低一部分 ?噪音 ?，此外用一些趨勢型指標也會很好的消除 ?噪音 ?，如均 線、 MACD都可以，這些都可以輔助你有效的降低 ?噪音 ?，但是切記不可為了消除 ?噪音 ?而過度的使用，不然容易把真正的機會給過濾掉，我們不能為了殺死害蟲，把果樹也給殺死了。 “所以交易系統(tǒng)也跟樂隊的演奏一樣，無法完全的消除 ?噪音 ?” “啊，我受不了，老師說來說去最后這個問題的答案是解決不了啊 ” “我沒有說解決不了啊，實際上從你的反應(yīng)看，你就知道市場上大多數(shù)的投資者是多么的討厭這個 ?噪音 ?，可是在我看來，恰恰是這個 ?噪音 ?讓我戰(zhàn)勝了，市場上 絕大多數(shù)的投資者 ” “哦？這是為什么？ ”這次輪到我納悶了 “忍別人所不能忍，方成大事！你如果能接受如此的市場的無常，市場總會給你回報的，這就是交易者的代價！ ” 第三章 . 消除 ?噪音 ? 自從上次股峰老師研究跟我說了 ?噪音 ?的問題后，我開始格外留意起來，我發(fā)現(xiàn)在大多數(shù)的時間里 ?噪音 ?都會出現(xiàn)，而且嚴重的會形成 ?系統(tǒng)買入或者賣出假信號 ?這就無形中又增加了交易的難度，對此我苦惱不已， ?噪音 ?仿佛是白蟻，在不斷的啃食我的交易系統(tǒng)，本來我這個初學(xué)者的系統(tǒng)就很脆弱，現(xiàn)在就更加脆弱了，我?guī)е鄲老窭蠋熐缶取? 這兩次的交易算下來獲利 幾乎為零！ 4處賣出后股票沒有下跌，反而不斷的上漲，而我只能坐等著信號的出現(xiàn)，直到 5處系統(tǒng)才出現(xiàn)買入信號，之后的股票出現(xiàn)小幅下跌。 在經(jīng)歷上次的原則性的教育后，我更加期待老師講具體的案例，為此我還把我交易的股票都打印成冊， 以方便隨時和老師交流。所謂的交易成本的不可或缺性指的是在交易中不存在完美的交易，好像你買一支股票從最低點買入，在最高點賣出一樣，這是不現(xiàn)實的，不幸的是很多的人都在追求這種所謂的完美的交易，而把自己搞的很痛苦 ” “股峰老師你的意思是不是我們的交易必然是有一部分是不能取得，就像你以前說的做生意要有成本一樣，交易成本的不可或缺性就是這個成本吧！ ” “恩，是這個意思，我們曾經(jīng)說過整體的交易結(jié)果 =平均的利潤 *交易次數(shù) 平均的 虧損 *交易次數(shù)，在這個公式中平均虧損這一項包含兩項主要的虧損一種是交易者自身失誤所帶來的，最常見的失誤如沖動的交易等等，這個我們后面還會探討，這種虧損就是我們整體的交易生涯中需要不斷修正自己的，還有一種虧損是就是我們上面說的不可或缺性的成本，知道了這個道理后我們就知道了我們要把主要的精力放在如何修減交易者的失誤所帶來的損失，而不是想盡辦法把一支股票買在最低，賣在最高。同時在我的軟磨硬泡下股峰老師答應(yīng)交給我更加具體的技術(shù)，我還是發(fā)揚我實用主義的精神，打算學(xué)以致用，邊操作邊學(xué)習，可是股峰老師堅持把學(xué)習的時間放在晚上，股峰老師說這樣相比較白天時看盤的情緒波動，晚上會更加冷靜一些，判斷上也更加客觀。 在第二卷里，我會講一些具體的交易案例，以此說明交易的各個步驟的運行，我會從局部到整體，一個問題一個問題的講，在這里大家會看到一個個活生生的案例，但是請勿模仿，適合我的未必適合你。推出時間初步估計在 10月 11號以后，隨時可能有調(diào)整，敬請大家關(guān)注！第二卷。從散戶到操盤手的修煉法則 2—案例篇 作者：股峰求道 3篇首語 ——歡迎來到投機世界 5第一章 . 交易剛性成本的不可或缺性 8第二章 . 交易的者的利潤 10第三章 . 消除 ?噪音 ? 14第四篇 . 股峰求道談止損 14股峰求道談止損一 16股峰求道談止損二 18股峰求道談止損一止損的執(zhí)行 19第一個步驟，我先給了自己一個心理上的安全區(qū)域。 在第一卷的第一章，我講 了我是如何拜師學(xué)藝的，當我學(xué)有所成后，我常想股票投資究竟有沒有捷徑可以走，如果有那條隱秘在林中的道路又在哪里？ 在我經(jīng)過系統(tǒng)化的學(xué)習后，我找到在股市盈利的方法并非那么困難，甚至真相簡單的令人難以置信，但是為什么還有很多股民在做股票十年、甚至二十年堪稱經(jīng)驗豐富的老股民卻仍然在虧損呢？ 這個問題困擾著我，經(jīng)過長時間的思考我得出我自己的答案，股票盈利的方法固然簡單，但是發(fā)現(xiàn)通過簡單的方法能夠獲利的道路被人類追逐復(fù)雜的天性掩埋起來，人類對復(fù)雜事物的近乎魔咒般的追求，使得人類對眼前簡單的事物視而不見、嗤之以鼻，而 做股票就是一條化繁為簡的道路，這個道路是如此之簡單，卻被人漠視原因是人性在作怪，說的白話點就是思想的工作沒有做通。 交易這條道路是一條極其艱難的道路，雖然我自己發(fā)自我靈魂深處的熱愛它，但是我并不鼓勵普通人選擇這條道路，這也是我內(nèi)心的一個矛盾的地方，交易這條道路上充滿著誘惑，快速賺錢，迅速的致富的想法寫在每個選擇這條路的人的臉上，即使是交易多年的老手，面對對自己有利的行情和倉 位，也難免會幻想財務(wù)自由之后的美好生活，而普通大眾則把交易作為外財和翻身做主人的大好機會，想進入這個門檻又很低，只需要一點錢，可以是一萬兩萬，甚至可以是幾千塊錢，不用上工商、稅務(wù)的執(zhí)照，沒有負責的社會關(guān)系、不存在買賣欺騙，明買明賣絕無拖欠資金，沒有創(chuàng)建企業(yè)的高啟動資金和高利潤行業(yè)的高門檻，交易的這種天然的誘惑性使得無數(shù)剛剛邁入市場的人常常在自我的幻覺中交易，與其說他們在交易股票，不如說他們是在交易自己對于股票的 ?感覺 ?或者說是頭腦中想象的 ?市場 ?，這種大眾的幻想是形成市場的趨勢運動的力量之一，但是也是這種幻 想讓大多數(shù)投資者在熊市中被市場活剝，在中國獨特的市場中，熊市是一個消滅下一輪牛市競爭者的過程，而被消滅的基本都是盲目選擇這條道路的，所以在選擇這條道路之前，我會請君三思是否要選擇這條道路，有時候放棄是一種大智慧，而留下來的道路能否精彩你需要靠你自己了！ 如果你對上一部分的答案是肯定的，那么恭喜你，你將進入一條與眾不同的人生道路，在這條道路上你將面對世界上最了不起的人生智慧和心靈的探索，在這里成功者將找到一個符合自己個性的金融游戲，建造一臺屬于自己的印鈔機。 天氣漸漸轉(zhuǎn) 涼了，股峰老師把學(xué)習的地點才潘 募依錚 乙艙 貌喂垡幌呂鮮 Φ募遙 鮮業(yè)牡氐閿械閆 曳蚜撕艽蟮牧 耪業(yè)劍 椅使煞謇鮮 裁囪 ≡裾餉雌 牡胤劍 煞謇鮮 λ鄧 不毒玻 兄 謁伎跡 率瞪蝦罄次也胖 酪桓靄簿駁幕肪扯宰齬善庇瀉艽蟮撓跋臁 ? 股峰老師簡單的帶我參觀了他的家，股峰老師的家與我想象中的差距很大，我原以為成功交易的家應(yīng)該是奢華的，充滿了歐洲的風情的那種奢侈，而股峰老師的家格外的簡單，像普通的老百姓家一樣，我真的懷疑股峰老師是不是成功的交易者，也許股峰老師看出了我的懷疑，笑著說 “我家是不是有點寒酸啊 ”我連忙解釋 “哪里、哪里，房子夠住就行了 ”股峰老師依舊笑著道 “我知道你心里在想什么，我也經(jīng)歷過你這個階段，但是你記住交易是不斷探索人心靈的哲學(xué)，成功的交易者不需要依靠外界的物質(zhì)來表現(xiàn)自己，成功交易者的偉大在于對生活的理解，在于對生命與周圍一切的融合，這才是成功交易者了不起的地方 ”嗨，聽的我直慚愧，接著在股峰老師家的客廳里，我們開始了我們新的課程。 ” 我反省我自己的過去，我有太多的時候看著自己賣出的股票在賣出后仍然上漲而懊悔不已，而當我又重新買入時又迅速的套牢，為此我痛苦不已，我千方百 計的想解決這個問題，可是每當我接近這個問題的終點時，總被市場一股無形的力量所打回原形，再次回到一個怪圈，今天我終于明白了，過去的我不是我不努力，而是方向有問題，做股票還是要把方向的問題解決好啊，不然越努力離正確的道路越遠！ 接下來我跟股峰老師研究了一下具體的市場行情和個股，股峰老師強調(diào)在這個階段要變實踐邊學(xué)習，于是在股峰老師的引導(dǎo)下我選定了我要交易的股票，當然在這個過程股峰老師并沒有點評具體的股票，他不想讓我依賴拐棍，作為交易者最重要的是學(xué)會獨立思考。 股峰老師接過我的交易記錄，表揚道 “呵呵，小伙子有進步啊，懂得了交易記錄的重要性 ”隨即開始認真的翻看我的記錄，然后拿起筆在的交易記錄上不斷的畫圈、打叉，寫數(shù)，許久才抬起頭來。 我簡直要被這支股票折磨瘋了，我買它就跌，我賣它就漲，簡直跟我作對，氣死我了！ ” 股峰老師遞給我一杯水，我順手接下一飲而盡，心中的郁悶消解了很多。 股峰 老師道： “其實你大可不必為了這個問題煩惱，我們上次已經(jīng)說過了， ?噪音 ?是系統(tǒng)不可避免的，完全的消除是不現(xiàn)實的 ” 我急忙道 “可是 ?噪音 ?的影響實在太大了，系統(tǒng)頻繁出現(xiàn) ?假信號 ?我的整個交易都亂了 ” “嗨，看來你真的想急于成功啊，其實初級交易者在面對 ?噪音 ?時都會有你這樣的反應(yīng)，隨著交易者交易經(jīng)驗的增加，交易者會逐漸的忍耐，逐漸的適應(yīng) ?噪音 ?最后甚至像我上次所說把 ?噪音 ?為我所用，成為交易者超越市場上其他人的好的工具，這個過程有點像我們傳統(tǒng)文話所說的 ?內(nèi)圣外王 ?之道 ” “可是我等不了那么長的時間了，老師 雖然練成頂級武功需要十幾二十年，但是到了六七十歲我還有享受人生的時間嗎，因此我想能不能快點？ ”通常我知道股峰老師一定有好方法，所以我故意這么問， 果然股峰老師開口道 “辦法嗎，不是沒有，但是只是治標不治本 “ 我已經(jīng)迫不及待了，心想 “管他指標還是治本呢，先治療再說 ” 于是我急忙問道 “那是什么方法呢，老師你就別賣關(guān)子了 ” “其實這個方法很簡單，你有想過 ?噪音 ?為什么會出現(xiàn)嗎 ”股峰老師問道 “恩 …… ？？這個我還真的沒有想過 ” “其實 ?噪音 ?本身不是噪音，只是市場本身的聲音的一種，只是人為的被我們交易者當 成礙事的煩躁的聲音， ?噪音 ?本身并沒有錯，正如市場沒有錯一樣（在第一卷市場的本質(zhì)），所以我反向推理，既然市場沒有錯， ?噪音 ?也沒有錯，那么錯在誰呢？ ”股峰老師反問我 “恩 …… 難道錯在我自己身上？ ”我有點不可思議的說出來 “不、不、不，這不可能 ”我很快又否定， “我是按照交易系統(tǒng)來交易的，怎么會錯呢，我已經(jīng)告別了隨意交易、憑感覺交易的階段，邁入了系統(tǒng)交易的階段，而且系統(tǒng)的期望值是正的，所以按照這個邏輯我不可能錯 ”我又連忙自我解釋道。 “股峰老師，這樣的話操作起來很難啊 ” “呵呵，這就是交易藝術(shù)的一面啊，也是我們交易者需要不斷自我提升自己的一面 ” “可是還是很難啊 ”我感慨道，自從我了解交易的藝術(shù)面以后，我對自己的信心有點動搖，我天生缺乏藝術(shù)細胞。 ” 噢？股峰老師抱歉的笑笑， “可能是我當初學(xué)習的時候太過痛苦吧，抱歉把這種情緒傳給了你。 ”我說出了我最開 始對股票交易的看法。 ”股峰老師解釋道。 ” “可是這跟我們今天學(xué)習的內(nèi)容有什么關(guān)系？ ”我跟不上股峰老師這種天馬行空的思維。 ” “恩，我以前也聽很多老股民說過，自己過不了止損這個坎，畢竟辛苦賺到的錢，不想白白打水漂，聽股峰老師您這么分析我就明白了。 ” “那么這跟止損有什么關(guān)系？ ”我又被股峰老師天馬行空的思維給撤遠了。 ” 我心想 “怎么哲學(xué)都上來了。 ”顯然我更關(guān)注細節(jié)的問題。 ” “不，說是滿足更恰當一些，之所以叫做滿足是因為他們兩者不是相互協(xié)調(diào)的關(guān)系而是互相服從的關(guān)系，如果是相互協(xié)調(diào)必然存在著頻率不一致的問題，人的心理會隨著市場波動，這樣就會導(dǎo)致協(xié)調(diào)不好，即使是協(xié)調(diào)好了，也存在不斷調(diào)整的問題，所以我要用服從這個詞，讓交易者把自己的心理當成一個小孩子，去關(guān)心他去照顧他，即使孩子頑皮、耍小脾氣也必須包容他，這樣就把止損放在了交易者心理的后面，這條原則的通俗解釋是止損必須讓我舒服。 ” “好啦，好玻 鮮 涂燜蛋桑 葉嫉炔患傲??！蔽掖嘰俚 ? “我的第一步是在設(shè)置止損之前把股票分為幾種情況，第一種情況是強勢上漲行情，如圖 1這個時候我就用較窄的止損，通常是前期的幾根 K線，或者 5日的均線來作為止損，只所以這樣 是因為這支股票已經(jīng)進入上升通道，漲勢強勁，如果我的買入正確的話，那么應(yīng)該迅速獲利，如果錯了，窄幅的止損會讓我免受損失。 ” 不管怎么說股峰老師的經(jīng)驗還是有借鑒意義的。我用這種方法屢試不爽。） 股峰求道談止損一止損的執(zhí)行 “股峰老師我已經(jīng)開始嘗試去按照你教我的方法去設(shè)置止損了，可是我發(fā)現(xiàn)止損的問題并沒有 解決，看到賬戶的虧損后我沒有辦法止損。 ” “止損的問題是很個性化的問題，因為每個交易者的心靈都是不同的，這個世界沒有完全相同的兩片葉子，更沒有完全相同的兩個人。 ” 聽到股峰老師要傳授經(jīng)驗，我十分高興豎起耳朵聽下文。 第一個步驟，我先給了自己一個心理上的安全區(qū)域。 這樣我為自己制定了一 個安全區(qū)域，就是股票的下跌幅度不能超過 10%，因為如果超過 10%我就不能執(zhí)行止損了，在 10%的這個范圍以內(nèi)，我可以執(zhí)行止損，這個區(qū)域就被我稱為安全區(qū)域。 ” 我回想起之前的三幅圖表，原來如此！怪不得老師要先講設(shè)置呢，是為了這次打基礎(chǔ)啊。 ” 第五章 . 正確的買入 正確的買入一 “我們今天來學(xué)習正確的買入股票。 ” “可是大多數(shù)的散戶沒有自己的交易系統(tǒng)??！ ”我感慨道 “那就建立一個，哪怕是最簡單的系統(tǒng)！土槍土炮也比燒火棍強。 “當然不是，遵循系統(tǒng)的信號進行交易無疑是正確的，但是我們以前也探討過系統(tǒng)是建立在正向的數(shù)學(xué)期望的基礎(chǔ)上的，是宏觀的，在微觀上的某一次交易并不能保證我們一定獲利，不幸的是很多交易者喜歡留戀具體的每一次交易，甚至希望一站功成身退，這些都是不可取的想法。 “夠簡單？ ” “是的，夠簡單，足夠簡單的生活，沒有強烈的個人欲望，奢華的物質(zhì)追求，人情世故的社會心理，復(fù)雜的交易技巧，沒有所有的這些，而是用最簡單的，如孩童般的眼睛來看待交易的世界，然后你給了交易世界以孩童般真摯的內(nèi)心，他還給你用金子鑄就的世界， 這個就是交易的秘訣！ ” 我的內(nèi)心受到