【正文】 ? 表達能力，半成品現(xiàn)象，木頭人情景 ? 過于結論化，忽略信息溝通，只進行問題和請示溝通，結果與過程 60 例行管理報告包括哪些內容？ ? 比較資產(chǎn)負債表 ? 比較損益表 ? 資金與信貸計劃表 ? 收入與市場份額分析 ? 產(chǎn)品（與服務）盈利能力分析 ? 客戶盈利能力分析 ? 項目盈利能力分析 ? 費用分析 ? 存貨分析 ? 應收帳款分析 61 決策支持分析有哪些內容？ ? 項目分析 ? 可行性分析 ? 風險分析 ? 盈利能力分析 ? 商業(yè)模式可行性分析 ? 預測 62 你是如何做分析的 ？ ? 是最佳途徑嗎？ ? 是最佳組織方式嗎？ ? 投入產(chǎn)出是否合理？ ? 是否適應需求？ ? 你使用什么工具？ 63 財務分析人員需要哪些信息？ 企業(yè)內部歷年的信息？ 關聯(lián)公司信息？ 企業(yè)的產(chǎn)品和行業(yè)信息？ 競爭對手信息？ 市場信息？ 財務標桿？ 64 財務分析注意事項？ ? 做分析的目標和目的是什么？ ? 使用財務分析的人？分析者是誰？ ? 假設和前提？ ? 原始數(shù)據(jù)是否真實？ ? 分析的全面嗎？ 65 財務分析面臨的難題？ ? 為什么效率低？ ? 有人看你的分析嗎？你怎么辦？ ? 有人配合你的分析嗎？你是統(tǒng)計員嗎？ ? 給出結論還是給出狀態(tài)？ 66 一、資產(chǎn)負債表的特征 ? （ 1）靜態(tài) ，快照 ? （ 2）財務狀況 ? （資產(chǎn)構成，來源結構） 67 ? 三、資產(chǎn)負債表分析三要訣 ? 資產(chǎn)不是越多越好 ? 負債不是越少越好 ? 凈資產(chǎn)要看盈利積累了多少 資產(chǎn)負債表分析 特征分析 68 ? 資產(chǎn)規(guī)模分析要點 ? 資產(chǎn)要看來源 ? 資產(chǎn)要看結構 ? 資產(chǎn)要看質量 ? 資產(chǎn)要看周轉 資產(chǎn)負債表分析 特征分析 69 固流結構策略 保守型 流動資產(chǎn)很高，存貨足夠，現(xiàn)金充裕 小企業(yè)風險承受能力弱，多此 償債能力強 盈利能力弱 風險小 中庸型 風險型 只安排少量的保險儲備量 流動資產(chǎn)少，固定資產(chǎn)多 大企業(yè)籌資能力強，固資多 償債能力？ 盈利能力？ 大企業(yè)多 70 資產(chǎn) 來源 現(xiàn)金 50 股本 50 資產(chǎn) 來源 現(xiàn)金 應付 其他應收款 50 待攤費用 10 股本 50 71 ? 資產(chǎn)質量 ? 優(yōu)良資產(chǎn)：就是能夠產(chǎn)生可預期的 不斷增值的現(xiàn)金流的資產(chǎn) ? 不能夠產(chǎn)生現(xiàn)金流的資產(chǎn)可稱為“無效資產(chǎn)” ? 好的企業(yè)家是“生產(chǎn)優(yōu)良資產(chǎn)的專家” ? 差的經(jīng)營者是“生產(chǎn)無效資產(chǎn)的庸才” ? 總資產(chǎn)中優(yōu)良資產(chǎn)比例愈高，集團資產(chǎn)質量愈好 72 三張報表比喻 ? BS ? IS ? CF ? 面子 ? 日子 ? 底子 BS資產(chǎn) IS損益 CF現(xiàn)金 73 ? BS重點項目分析 ? 要點（七個看）： ? 看左方： 資產(chǎn)規(guī)模、資產(chǎn)結構和資產(chǎn)質量 ? 看右方： 資產(chǎn)取得的方式、負債規(guī)模結構 ? 和自有資本實力 ? 左右對比看：償債能力、支付能力和財務風險 ? 前后對比看：財務狀況發(fā)展變化趨勢及原因 ? 與 CS對比看：現(xiàn)金周轉能力和償債壓力 ? 與 IS對比看： 贏利能力和周轉能力 ? 看 BS重點項目：影響財務狀況的主要原因 資產(chǎn)負債表分析 特征分析 74 （一）流動資產(chǎn)項目分析 流動資產(chǎn)是指一年內或超過一年的一個營業(yè)周期內變現(xiàn)或者耗用的資產(chǎn)。 ? 一個人是否最終富有，取決于他有沒有富人的思維方式，錢來了又去了，也許您所缺少的不是積累能力和創(chuàng)業(yè)資本，而且 財商 觀念 ...... 43 CFO的理財新觀念： 成本管理需要戰(zhàn)略家 ? 戰(zhàn)略成本管理與成本戰(zhàn)略？ ? 戰(zhàn)略成本管理與成本控制？ 44 ? 什么是產(chǎn)業(yè)群？ ? 什么是產(chǎn)業(yè)鏈？ ? 什么是供應鏈？ 供應鏈？ 45 地域優(yōu)勢 ？ ? 全球人力成本 – 人力資源水平和成本在各個地區(qū)的分布不平衡，導致了不同產(chǎn)業(yè)、不同公司、不同產(chǎn)品在各個不同區(qū)域的不同成本構成，這一戰(zhàn)略成本決策是導致成本高低的直接因素。 ? 選 C的人，這是一項比較安心的方法，以為即使受傷，傷勢也很輕微。 ? 你的選擇： A B 無所謂 40 CFO的理財新觀念： 一再投資 ? 不要讓你的利潤空閑著，你的利潤要繼續(xù)投資下去，最好投資別的事業(yè)或你控制的事業(yè)上，那樣，才能錢滾錢，替你增加好幾倍的財富。 ? 你的選擇： A B 無所謂 39 風險偏好測試（ 2） ? A：你在今天付出 10萬元 ,一年后通過投硬幣決定收入，正面朝上收入 50萬元 。 所占 % 產(chǎn)生利潤 銀行情況 優(yōu)質客戶 40% 150% 30130% 持平客戶 20% 0 300% 賠本客戶 40% 50% 40（ 30%） 36 解決方案 ? 不斷分割你的客戶群 ? 每 6—12個月，按照盈利多少排序 ? 根據(jù)將來的利潤增長潛力調整 ? 針對最低的 10%采取行動 ? （ 1）改變條件 ? （ 2）改變定價 ? （ 3）服務差別 ? （ 4）如果還是不行，轉移給你的競爭對手 37 CFO的理財新觀念： 不要冒你承擔不起的風險 ? 如果你損失 10萬元，若損失得起的話，就可以繼續(xù)下去，但如果你賠不起 5萬元，而一旦失敗的話，你就完蛋了。 Corolla 花農(nóng) 消費者餐桌 29 中國首家旅游超市 ——玩家旅游網(wǎng)2022年 3月 27日開業(yè) ? 傳統(tǒng)的分銷模式 ? 花農(nóng)到一級批發(fā)商，到二級批發(fā)商，到花店，超市，到消費者， 7——10天，價格是花農(nóng)價格的 8倍，已經(jīng)不新鮮了 ? 花萼 花冠：創(chuàng)始人路絲說服了 30家主要花農(nóng)安裝電腦并與自己的網(wǎng)絡連接 ? 每天傳 2次定單，培訓花農(nóng)反映、包裝速度，提供零售材料，開發(fā)新鮮包裝 ? 與聯(lián)邦快遞聯(lián)盟 ? 互聯(lián)網(wǎng)定貨，鮮花采摘后 2天內到消費者 ? 企業(yè)市場價值 ——100億美圓 30 CFO的理財新觀念： 把情感引入你的品牌 ? 你會得到： ? 6%的額外利潤 ? 戰(zhàn)略控制的潛力 ? 追求新機會的基點 ? 穿 NIKE不僅是早晨跑得更快，更代表挺身而出、迎接挑戰(zhàn)的勇氣！ 31 CFO的理財新觀念： 尋找金牛 ? 越針對高利潤產(chǎn)品，賺錢就越多 ? 復合最賺錢的業(yè)務和最擅長的事 ? 從資產(chǎn)上盈利 7次，讓你的資產(chǎn)出汗！ ? 從主打產(chǎn)品到利潤倍增器 ? 迪斯尼的電影 《 獅子王 》 成功以后 —— ? （ 1）玩具（ 2）服裝（ 3）書籍（ 4）電視?。?5）音樂 ? （ 6）冰上舞蹈（ 7）辛巴主題公園 32 高利潤產(chǎn)品的平臺戰(zhàn)略 ? 《 獅子王 》 就是平臺產(chǎn)品 ? 多次使用平臺，多次資產(chǎn)倍增，攤銷開發(fā)成本，達到乘數(shù)效果！ ? 平臺模式包括 2類： ? 軟件平臺：影象、信息（一條消息多種渠道使用、傳播、獲利） ? 硬件平臺：如汽車平臺， AUDI 33 CFO的理財新觀念： 創(chuàng)造標準 ? 在價值鏈的某一個部分創(chuàng)造一種價值標準，在這個部分占據(jù)競爭優(yōu)勢。 1999年安裝消防設備 15萬元。 ? 象限 D： 加速回收，早一點收攤 15 產(chǎn)業(yè)結構分析與競爭戰(zhàn)略－企業(yè)總體策略分析 ? 把公司各種產(chǎn)品座落的象限確定，然后看公司應該如何把資源分配在這些產(chǎn)品身上。比特 第一部分 理財新思維 怎樣評價企業(yè) 8 CFO的新思維 ? 動態(tài)、全面理解企業(yè)的經(jīng)營環(huán)境，建立基于整個價值鏈管理的財務戰(zhàn)略，變管理控制為決策支持，財務活動與業(yè)務活動的無縫對接，對業(yè)務活動全方位、實時有效的支持。1 2 并購 分析 現(xiàn)金流 分析 收益 分析 資源 分析 理財 新觀念 財務 分析 課 程 結 構 3 ? 理解公司財務報表的精髓并還原數(shù)字背后的故事 ? 理解影響公司報表各項新準則 ? 理解現(xiàn)代理財新思維 我們的目標 Objective ： 4 資產(chǎn)負債表 項 目 2022年 項 目 2022年 存放中央銀行款項 短期存款 短期貸款 短期儲蓄存款 貼 現(xiàn) 一年內到期的長期負債 短期投資 其 他 其 他 流動負債合計 流動資產(chǎn)合計 長期存款 中長期貸款 長期儲蓄存款 長期投資 應付次級債券 固定資產(chǎn)凈額 其 他 其 他 長期負債合計 長期資產(chǎn)合計 負債合計 無形和其他資產(chǎn)合計 權益合計 資產(chǎn)合計 100 負債和權益合計 100 5 資產(chǎn)負債表 項 目 2022年 項 目 2022年 貨幣資金 短期借款 應收賬款 應付賬款 存 貨 應交稅金 預付賬款 其他應付款 其 他 流動負債合計 流動資產(chǎn)合計 長期借款 投資 長期應付款 固定資產(chǎn)凈額 遞延收益 在建工程 長期負債合計 長期資產(chǎn)合計 負債合計 無形資產(chǎn) 權益合計 無形和其他資產(chǎn)合計 少數(shù)股東權益 資產(chǎn)合計 100 負債和權益合計 100 6 資產(chǎn) 金額 來源 金額 收入 322,554,593 現(xiàn)金 4,314,575 短期借款 107,486,355 成本 311,283,224 應收賬款 41,089,634 應付賬款 93,375,943 毛利 1,307,160 其他應收款 276,646,917 其他應付款 56,581,447 費用 126,288,088 存貨 51,302,110 流動負債 487,063,442 營業(yè)利潤 124,925,172 流動資產(chǎn) 172,546,979 長期負債 凈利 163,609,086 長期投資 41,676,975 負債合計 487,063,442 OA凈流量 13,293,927 固定資產(chǎn) 285,149,641 股本 192,000,000 IA凈流量 4,193,349 無形資產(chǎn) 131,802,155 權益合計 140,301,171 FA凈流量 19,596,553 資產(chǎn)總計 631,446,21