【正文】 投資學(xué)試題庫(kù)第一章試題二、選擇題1. 長(zhǎng)期投資收益率最高的投資產(chǎn)品是： A股票 B債券 C黃金 D房地產(chǎn)？A牛市 B猴市 C虎市 D熊市。 A投資環(huán)境不同 B分析方法不同 C投資心理不同 D操作方法不同、適應(yīng)市場(chǎng)的投資策略不包括______。 A發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)趨勢(shì) B研究市場(chǎng)趨勢(shì)變化原因 C判斷市場(chǎng)走向的合理性 D不逆市場(chǎng)趨勢(shì)而行動(dòng) 5.“如果你愛他，把他送到股市，因?yàn)槟莾菏翘焯?；如果你恨他，把他送到股市，因?yàn)槟莾菏堑鬲z”。這句話最能說明的基本原理是： A尊重市場(chǎng)、適應(yīng)市場(chǎng) B投資收益和投資風(fēng)險(xiǎn)形影相隨 C牛熊市周而復(fù)始 D分散投資降低風(fēng)險(xiǎn) 6.“風(fēng)水輪流轉(zhuǎn)”和投資學(xué)四大準(zhǔn)則中內(nèi)涵最接近的是： A尊重市場(chǎng)、適應(yīng)市場(chǎng) B投資收益和投資風(fēng)險(xiǎn)形影相隨 C牛熊市周而復(fù)始 D分散投資降低風(fēng)險(xiǎn)7. “識(shí)時(shí)務(wù)者為俊杰”和投資學(xué)四大準(zhǔn)則中內(nèi)涵最接近的是： A尊重市場(chǎng)、適應(yīng)市場(chǎng) B投資收益和投資風(fēng)險(xiǎn)形影相隨 C牛熊市周而復(fù)始 D分散投資降低風(fēng)險(xiǎn) 8.《新聞晚報(bào)》有一則新聞報(bào)道“理財(cái)教育急功近利 父母教小學(xué)生炒股”。根據(jù)該報(bào)道，你認(rèn)為當(dāng)時(shí)的股票市場(chǎng)可能是： A熊市 B牛市 C不清楚 D猴市，愿意并且能夠承擔(dān)資產(chǎn)價(jià)格的短期波動(dòng)，期望以承受一定的投資風(fēng)險(xiǎn)來獲取較高的投資收益。這種投資者的風(fēng)險(xiǎn)厭惡程度屬于______。A低風(fēng)險(xiǎn)厭惡者 B中等風(fēng)險(xiǎn)厭惡者 C高風(fēng)險(xiǎn)厭惡者 D無法判斷。A股票 B黃金 C收藏品 D房地產(chǎn) 該圖最能說明的基本原理是： A尊重市場(chǎng)、適應(yīng)市場(chǎng) B投資收益和投資風(fēng)險(xiǎn)形影相隨 C牛熊市周而復(fù)始 D分散投資降低風(fēng)險(xiǎn) ，你體會(huì)到投資四大準(zhǔn)則的哪一條？ A尊重市場(chǎng)、適應(yīng)市場(chǎng) B投資收益和投資風(fēng)險(xiǎn)形影相隨 C牛熊市周而復(fù)始 D分散投資降低風(fēng)險(xiǎn)三、連線并解釋用箭頭標(biāo)出，下面四句常用語分別對(duì)應(yīng)了四大投資法則中的哪一個(gè)？并簡(jiǎn)要說明。不要在一棵樹上吊死 風(fēng)險(xiǎn)和收益形影相隨時(shí)勢(shì)造英雄 分散投資降低風(fēng)險(xiǎn)樂極生悲否極泰來 尊重市場(chǎng)、適應(yīng)市場(chǎng) 不入虎穴焉得虎子 牛熊市周而復(fù)始 四、計(jì)算題你用10萬元資金，購(gòu)買了10只價(jià)格都是5元的股票，每只購(gòu)票購(gòu)買2000股。假設(shè)這些股票價(jià)格變動(dòng)相互獨(dú)立，一年后價(jià)格只有兩種暴漲、暴跌兩種可能。假設(shè)一年后出現(xiàn)了下表所示的五種情形，請(qǐng)將各種情形的收益率填寫在相應(yīng)表格中，并回答該案例說明了什么投資學(xué)原理？暴跌股票暴漲股票情形一5只股票價(jià)格為零三只35元，兩只40元情形二6只股票價(jià)格為零三只40元，一只60元情形三7只股票價(jià)格為零兩只50元，一只70元情形四8只股票價(jià)格為零一只60元，一只80元情形五9只股票價(jià)格為零一只150元 分析題 四大投資準(zhǔn)則是投資人必須遵循的基本投資規(guī)則。請(qǐng)分析四大投資準(zhǔn)則之間相互關(guān)系。第二章試題二、選擇題。A電話咨詢公司 B到上市公司進(jìn)行實(shí)地調(diào)查 C參加股東大會(huì) D參加公司產(chǎn)品發(fā)布會(huì)。A抗風(fēng)險(xiǎn)能力強(qiáng) B專家理財(cái) C有效投資組合 D品德值得信賴？A基金份額不固定 B營(yíng)運(yùn)時(shí)間沒有期限C資產(chǎn)可以全部投資在風(fēng)險(xiǎn)證券上 D投資者隨時(shí)可申購(gòu)和贖回，后期利率比前期利率____，呈累進(jìn)狀態(tài)。A高 B低 C一樣 D無法比較，風(fēng)險(xiǎn)較大，因而利率一般也比較____。A高于，高 B高于，低 C低于，高 D低于，低，下面哪一項(xiàng)不是可轉(zhuǎn)換債券獨(dú)具的特點(diǎn)？A轉(zhuǎn)換期 B轉(zhuǎn)化價(jià)格 C轉(zhuǎn)換比例 D票面利率，你應(yīng)該買_______。A貨幣市場(chǎng)基金 B債券基金 C收入型基金 D股票基金8. 你是一個(gè)高風(fēng)險(xiǎn)厭惡型投資者，你應(yīng)該買_______。 A股票 B債券 C基金 D期貨、期權(quán)。A約定股息率 B股票可由公司贖回 C具有表決權(quán) D優(yōu)先分派股息和清償剩余資產(chǎn)10某種證券投資基金的資產(chǎn)80%投資于可流通的國(guó)債、地方政府債券和公司債券，20%投資于金融債券，該基金屬于_________基金。A貨幣市場(chǎng) B債券 C期貨 D股票。 A由于費(fèi)用和傭金，低于凈資產(chǎn)價(jià)格 B由于費(fèi)用和傭金，高于凈資產(chǎn)價(jià)格 C由于有限的需求，低于凈資產(chǎn)價(jià)格 D由于超額需求，高于凈資產(chǎn)價(jià)格，以相對(duì)于凈資產(chǎn)價(jià)格的_____價(jià)格交易.A 折扣，折扣 B 折扣，溢價(jià) C 溢價(jià)，溢價(jià) D 溢價(jià)，折扣：回售條款雙良轉(zhuǎn)債當(dāng)出現(xiàn)下述情形之一時(shí)，持有人有權(quán)將其持有的轉(zhuǎn)債按面值的103%回售給發(fā)行人：%；。歌華轉(zhuǎn)債在本可轉(zhuǎn)債最后一個(gè)計(jì)息年度，如果公司股票在任何連續(xù)30個(gè)交易日的收盤價(jià)格低于當(dāng)期轉(zhuǎn)股價(jià)的70%，持有人可按債券面值的103%將債券回售給發(fā)行人。中行轉(zhuǎn)債若本次可轉(zhuǎn)債募集資金運(yùn)用的實(shí)施情況與募集說明書中的承諾相比出現(xiàn)變化，并被中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定為改變募集資金用途的，持有人享有一次以面值加當(dāng)期應(yīng)計(jì)利息的價(jià)格向本行回售本次發(fā)行的可轉(zhuǎn)債的權(quán)利。 A 雙良轉(zhuǎn)債中行轉(zhuǎn)債歌華轉(zhuǎn)債 B雙良轉(zhuǎn)債歌華轉(zhuǎn)債中行轉(zhuǎn)債 C歌華轉(zhuǎn)債雙良轉(zhuǎn)債中行轉(zhuǎn)債 D歌華轉(zhuǎn)債中行轉(zhuǎn)債雙良轉(zhuǎn)債 ： A基金經(jīng)理更迭 B基金收費(fèi)很高 C基金經(jīng)理道德風(fēng)險(xiǎn) D基金投資風(fēng)格漂移，100元面值的轉(zhuǎn)債的市場(chǎng)價(jià)格最可能是： A 104元 C 115元 D 135元三、填空題、高、低、較低等詞(一個(gè)詞只能用一次)填入下表中的空格。股票、債券、基金、衍生產(chǎn)品特性的比較分析收益 風(fēng)險(xiǎn) 費(fèi)用 流動(dòng)性 資金門檻 研究精力股票債券基金衍生產(chǎn)品 高 高 低 較低 較高 低 較低 較低 低 低 較高 較高 較高 較高 低 很高 低 較高 高 高“股民”還是做“基民”是許多中小投資者必須做的選擇。中國(guó)股市監(jiān)管層和媒體輿論一直鼓勵(lì)投資人“棄股從基”。早在2007年股市大牛市時(shí)，人民日?qǐng)?bào)就發(fā)表了文章《做“股民”還是做“基民”》，明確指出：投資者從股民向“基民”轉(zhuǎn)型的新趨勢(shì)初見端倪。甚至有人認(rèn)為，中國(guó)股市風(fēng)險(xiǎn)很大的根源之一就是，股市投資人中有眾多中小股民，必須讓這些人借道基金投資。然而，近十年過去，中國(guó)投資人仍然是股民隊(duì)伍龐大，基民只是看起來很美，平均每戶基民持有基金市值不到5萬元，依然未成中小投資人的主流。請(qǐng)至少找出三條股民應(yīng)該轉(zhuǎn)基民的理由和三條不應(yīng)該轉(zhuǎn)基民的理由填寫在下表中：理由之一理由之二理由之三股民轉(zhuǎn)基民股民不轉(zhuǎn)基民 ，且許多外國(guó)債券有非常生動(dòng)的名稱。指出下表中8種國(guó)際債券的名稱，如果是外國(guó)債券，要將其名稱具體化，如揚(yáng)基債券、武士債券等。 發(fā)行人發(fā)行地點(diǎn)票面貨幣債券名稱中國(guó)某家公司美國(guó)美元英鎊日本日元美元英國(guó)英鎊美元?dú)W洲某家公司中國(guó)人民幣美元四、分析題和論述題，第一大股東持有6400萬股，第二大股東持有2300萬股，其他中小投資者持有1300萬股。股東大會(huì)擬選舉9名董事，問：在直接選舉法和累積投票法的情況下，第一大股東、第二大股東和中小股東分別能選舉代表自身利益的最大董事人數(shù)是多少？并說明具體投票方法。擬選舉9名董事。參加股東大會(huì)共有四大股東，分別代表股份數(shù)3500萬股、2000萬股、800萬股和700萬股，其余3000萬股分散在眾多中小股東手中，沒有派代表參會(huì)。假設(shè)不同股東都有自己心儀的選擇對(duì)象，且這些被選擇對(duì)象沒有任何重合，股東之間完全獨(dú)立。請(qǐng)模擬直接選舉法和累積投票法下，四大股東的投票選擇，將選擇結(jié)果填在下表中，并解釋這種選擇的依據(jù)。 表1 直接投資制下的選擇結(jié)果第一大股東第二大股東第三大股東第四大股東可投任一候選人的投票權(quán)（萬票）35002000800700心儀的投票對(duì)象9999每位心儀對(duì)象得票數(shù)（萬票）最終由自己選任的董事人數(shù) 表2 累積投票制下的選擇結(jié)果第一大股東第二大股東第三大股東第四大股東總投票權(quán)（萬票）35009=3150020009=180008009=72007009=6300心儀的投票對(duì)象9999心儀對(duì)象得票數(shù)（萬票）由自己選任的董事人數(shù) ，每月初以凈資產(chǎn)值購(gòu)買某基金1000元。假設(shè)可以買入零股，買賣基金不需要任何費(fèi)用，該基金凈值在1年中的變化如下表。請(qǐng)根據(jù)基金凈值變化，計(jì)算當(dāng)月買入股份數(shù)和全年盈虧，并對(duì)結(jié)果進(jìn)行解釋。 表：基金凈值在各月的變化月份基金凈資產(chǎn)值月份基金凈資產(chǎn)值月份基金凈資產(chǎn)值1月5月9月2月6月10月3月7月11月4月8月12月 。仔細(xì)觀察調(diào)查柱狀圖，回答問題：①兩次調(diào)查中股票、債券、基金和衍生產(chǎn)品的排序發(fā)生了什么變化？②這種變化表明了投資人風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度發(fā)生了何種變化？③兩次調(diào)查之前，股票市場(chǎng)是什么運(yùn)行態(tài)勢(shì)？ “股民”還是做“基民”是許多中小投資者必須做的選擇。中國(guó)股市監(jiān)管層和媒體輿論一直鼓勵(lì)投資人“棄股從基”。早在2007年股市大牛市時(shí)，人民日?qǐng)?bào)就發(fā)表了文章《做“股民”還是做“基民”》，明確指出：投資者從股民向“基民”轉(zhuǎn)型的新趨勢(shì)初見端倪。甚至有人認(rèn)為，中國(guó)股市風(fēng)險(xiǎn)很大的根源之一就是，股市投資人中有眾多中小股民，必須讓這些人借道基金投資。然而，近十年過去，中國(guó)投資人仍然是股民隊(duì)伍龐大，基民只是看起來很美，平均每戶基民持有基金市值不到5萬元，依然未成中小投資人的主流。為什么會(huì)出現(xiàn)“股基”之爭(zhēng)？請(qǐng)以有關(guān)理論進(jìn)行分析。 ？二、選擇題。A獲得無須償還的資本金 B為公司各項(xiàng)業(yè)務(wù)活動(dòng)帶來便利C震懾競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手 D可采用股票期權(quán)激勵(lì)計(jì)劃等激勵(lì)措施留住和吸引關(guān)鍵人才。 ，這個(gè)日期被稱為___________，當(dāng)天收市后持有公司股票的投資者享有公司宣稱的各種權(quán)益。A股權(quán)登記日 B除權(quán)日 C公告日 D大會(huì)召開日。A配股 B派送紅股 C公積金轉(zhuǎn)增股本 D對(duì)外進(jìn)行重大投資 ，創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)特別強(qiáng)調(diào)_________。A產(chǎn)品成熟 B開拓國(guó)際市場(chǎng) C成長(zhǎng)性 D有完整的產(chǎn)業(yè)鏈，但大多數(shù)股票下跌甚至有較大幅度下跌，這說明______。 A指數(shù)虛假 B市場(chǎng)缺乏信心 C權(quán)重股大幅度上漲 D國(guó)際市場(chǎng)大幅度上漲。 A順應(yīng)市場(chǎng) B打擊市場(chǎng)操縱 C頒布政策法規(guī) D逆市場(chǎng)策略。 A流通市場(chǎng) B 代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng) C發(fā)行市場(chǎng) D主板市場(chǎng)。小張委托賣出中國(guó)石油，限價(jià)是11元/股。此后指數(shù)上漲，其成交價(jià)格最可能是___________。 ，須在證券公司單獨(dú)開立信用證券賬戶和信用資金賬戶，并提供現(xiàn)金和有價(jià)證券等作為___________。A抵押 B擔(dān)保 C證明 D保證金（如低30%以上），這很可能說明___________。 A公司經(jīng)營(yíng)出現(xiàn)重大問題 B公司高管人事更替 C公司正接受有關(guān)部門調(diào)查 D股票除權(quán)，比重最大的是金融企業(yè)、房地產(chǎn)企業(yè)、鋼鐵企業(yè)、機(jī)械制造企業(yè)等，是中國(guó)目前經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的縮影。A中小板市場(chǎng) B三板市場(chǎng) C主板市場(chǎng) D創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)13_______是政府對(duì)證券轉(zhuǎn)讓時(shí)向轉(zhuǎn)讓雙方或單方按照轉(zhuǎn)讓金額的一定比例征收的稅款，是交易成本的重要組成部分。A傭金 B個(gè)人所得稅 C資本利得稅 D印花稅： A信號(hào)傳遞理論 B流動(dòng)性理論 C迎合理論 D最優(yōu)股本理論，中介機(jī)構(gòu)的利益天枰最可能傾向于： A機(jī)構(gòu)投資人 B中小投資人 C發(fā)行人 D監(jiān)管機(jī)構(gòu)三、計(jì)算題，2016年6月7日。上市以來，英威騰共有七次利潤(rùn)分配：①2010年4月16日10股派現(xiàn)金6元；②2010年9月16日10股送9股、派現(xiàn)金3元；③2012年5月29日10股送8股；④2013年5月16日10股派現(xiàn)金1元，送6股；⑤2014年5月22日10股派現(xiàn)金1元；⑥，；⑦2016年5月4日。問：？2. 5年前你以200元/股買入某股票100股。此后5年公司業(yè)績(jī)持續(xù)高增長(zhǎng)，利潤(rùn)分配每年都是10股送轉(zhuǎn)10股的高送轉(zhuǎn)形式。目前公司股價(jià)為20元/股。用兩種方法計(jì)算你目前的持股市值：①用總股票數(shù)量計(jì)算；