【正文】 CENTRAL SOUTH UNIVERSITY 第 三 部 分 內(nèi) 部 診 斷 分 析 研 究 報 告 CENTRAL SOUTH UNIVERSITY 內(nèi)部診斷 分析研究 報告 209 第 1 章 項目 診斷 背景 及概要 本 章 是 浙江 華友鈷鎳新材料有限公司內(nèi)部診斷的背景分析及診斷概要， 這是內(nèi)部診斷的基礎(chǔ)和 起始點，同時也是對本次內(nèi)部診斷的一個概要性說明。 華友公司成長歷史和戰(zhàn)略分析背景 華友公司成長歷史簡述 ? 1995 年，陳雪華先生創(chuàng)辦桐鄉(xiāng)市華信化工廠，開始鎳、鈷等金屬及其化 合物的生產(chǎn)經(jīng)營，主要產(chǎn)品為 氧化鎳、氧化鈷及鎳、鈷、銅無機鹽類 ； ? 1998 年， 創(chuàng)辦桐鄉(xiāng)華盛金屬化工公司 ； ? 2020 年，浙江華友鈷鎳材料有限公司正式成立，華友公司是一家全新的 公司， 是一家專業(yè)從事鎳、鈷、銅冶煉化工企業(yè)，擁有完整的 濕法 冶煉系統(tǒng)裝備 ，將具有國際領(lǐng)先水平的萃取工藝應(yīng)用于生產(chǎn) ； ? 2020 年，創(chuàng)辦浙江力科鈷鎳有限公司，力科公司是在華信化工廠的基礎(chǔ) 上創(chuàng)建的，主要從事鈷、銅、鎳等金屬及其化合物的生產(chǎn)經(jīng)營。主要產(chǎn)品有氧化鈷、硫酸銅、氧化鎳等 ； ? 2020 年，公司實現(xiàn)銷售收入首次突破 1 億元大關(guān)，達到 億元，實 現(xiàn)凈利潤 3752 萬元 ； ? 2020 年，開始進駐非洲投資開發(fā)資源，在非洲設(shè) 立分支機構(gòu)開拓業(yè)務(wù) ； ? 2020 年 3 月，公司被評為浙江省高新技術(shù)企業(yè) ； ? 2020 年 6 月，設(shè)立子公司桐鄉(xiāng)市華友進出口公司，主要從事貨物進出口 和代理進出口業(yè)務(wù) ； ? 2020 年 6 月，在剛果民主共和國司盧本巴希市設(shè)立全資子 公司 剛果東 方國際礦業(yè)公司，主要從事礦產(chǎn)資源的采礦、選礦和冶煉業(yè)務(wù) ； ? 2020 年 6 月，公司被評為國家級重點高新技術(shù)企業(yè) ； ? 2020 年 9 月，在南非共和國設(shè)立全資子公司南非東方國際礦業(yè)公司，主 CENTRAL SOUTH UNIVERSITY 內(nèi)部診斷 分析研究 報告 210 要從事礦產(chǎn)資源的貿(mào)易工作 ； ? 2020 年 12 月，實現(xiàn)對浙江力科鈷鎳有限公司的收購 ， 產(chǎn)能規(guī)模達到鈷 金屬量 3000 噸，銅金屬量 5000 噸。 公司獲 得 榮譽 與稱號 2020 嘉興市外貿(mào)出口明星企業(yè) ； 2020 嘉興市建立現(xiàn)代基本規(guī)范企業(yè) ； 2020桐鄉(xiāng)經(jīng)濟開發(fā)區(qū)人均創(chuàng)利十強 ； 2020 桐鄉(xiāng)經(jīng)濟開發(fā)區(qū)出口創(chuàng)匯十強 ； 2020 浙江省最具成長性中型企業(yè) 100 佳 ； 2020 桐鄉(xiāng)工業(yè)“ 320”工程龍頭企業(yè)終期考核達標獎 ； 2020 國家火炬計劃重點高新技術(shù)企業(yè) ； 2020 嘉興市優(yōu)秀信貸誠信企業(yè) ；2020 桐鄉(xiāng)經(jīng)濟開發(fā)區(qū)納稅十強 ； 2020 桐鄉(xiāng)市循環(huán)經(jīng)濟型示范企業(yè) ； 浙江省高新技術(shù)企業(yè)。 華友成長歷程及其特點 按照 華友公司的發(fā)展進程和特點， 華友公司 從初始到壯大 要 經(jīng)歷三個階段和兩個戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型期，才能成長為具有真正市場競爭力的現(xiàn)代企業(yè) ， 如圖 11所示 。目前，華友公司 正處于第二次戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型期 ，即由自生能力和市場推動轉(zhuǎn)向核心競爭能力推動。 1 3 2 培育 支柱產(chǎn)業(yè)或主導(dǎo)產(chǎn)品的市場勢力與構(gòu)筑自生能力期 培育核心競爭力期 第一次戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型期：由緣約性推動轉(zhuǎn)向自生能力和主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)的市場勢力推 動 創(chuàng)業(yè)與初步發(fā)展期 圖 11 華友公司發(fā)展階段圖 第二次戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型期：由自生能力和市場勢力推動轉(zhuǎn)向核心競爭能力推動 CENTRAL SOUTH UNIVERSITY 內(nèi)部診斷 分析研究 報告 211 （ 1995－ 2020） 1995 年，陳雪華先生創(chuàng)辦桐鄉(xiāng)市華信化工廠，開始鎳、鈷等金屬及其化合物的生產(chǎn)經(jīng)營，主要產(chǎn)品為 氧化鎳、氧化鈷及鎳、鈷、銅無機鹽類 ； 1998 年，創(chuàng)辦桐鄉(xiāng)華盛金屬化工公司 。 （ 2020－ 2020） 2020 年公司引入了第一個戰(zhàn)略合作者，即臺商謝偉通先生，實現(xiàn)了公司的第一次戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型：公司正式定名為華友鈷鎳材料有限公司。浙江華友鈷鎳材料有限公司 是一家專業(yè)從事鎳、鈷、銅冶煉 的 化工企業(yè)， 并 擁有完整的 濕法 冶煉系統(tǒng)裝備 ； 2020 年，創(chuàng)辦浙江力科鈷鎳有限公司，力科公司是在華信化工廠的基礎(chǔ)上創(chuàng)建的，主要從事鈷、銅、鎳等金屬及其化合物的生產(chǎn)經(jīng)營 ， 主要產(chǎn)品有氧化鈷、硫酸銅、氧化鎳等。 2020 年，公司實現(xiàn)銷售收入首次突破 1 億元大關(guān)，達到 億元，實現(xiàn)凈利潤 3752 萬元，這標志著第一次戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型的成功完成，進入到培育主導(dǎo)產(chǎn)品與 構(gòu)筑自生能力期，開始重視資源的開發(fā)與占有。 這次戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，使華友從創(chuàng)業(yè)與初步發(fā)展期過渡到培育支柱產(chǎn)業(yè) 、 主導(dǎo)產(chǎn)品的市場勢力與構(gòu)筑自生能力期，從一個由緣約性推動的集體企業(yè)變更為一個 由 自生能力和主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)的市場勢力推動的股份有限公司。 生 能力期（ 2020－ 2020） 從 2020 年開始 ，華友鈷鎳已經(jīng)不再局限于本家族，本地化，它進入 到了 開放式管理階段。華友鈷鎳的管理層逐漸融入了創(chuàng)始人的同宗、朋友甚至職業(yè)經(jīng)理人和完全外來的技術(shù)人員，這些人逐漸構(gòu)成了一個利益共同體，從前以親情和鄉(xiāng)土情為主要聯(lián)結(jié)方式的 共同體轉(zhuǎn)變?yōu)橐岳鏋橹饕?lián)結(jié)方式的共同體。 在企業(yè)內(nèi)部的管理上也趨向科學(xué)的管理方法 ，管理結(jié)構(gòu)與華友過去的 初創(chuàng)時期的管理結(jié)構(gòu)相融合，成為新型的管理模式。 （ 2020－） 華友 公司經(jīng)過 幾年 打拼， 取得 優(yōu)異的 業(yè)績，公司的核心競爭優(yōu)勢已經(jīng)開始出現(xiàn)，并以之推動企業(yè)發(fā)展 。 縱觀華友的發(fā)展歷程，華友幾乎只用了短短的 3 年時間， 就 從一家小企業(yè)跨入了“跨國企業(yè)”的行業(yè)，實現(xiàn)了華友讓人震撼的跳躍，這種發(fā)展速度必然會對原有的管理模式帶來巨大的沖擊 。 問卷調(diào)查結(jié)果 也 顯示，公司中層以上管理者認為企業(yè)內(nèi)外部風(fēng)險“較大”的占到 答題人數(shù)總數(shù)的 CENTRAL SOUTH UNIVERSITY 內(nèi)部診斷 分析研究 報告 212 %，“不大”的占到 %，很大的占到 %， 如 圖 12 所示 。 因此， 華友當前面臨的應(yīng)該是全方位的重新審視和定位，這就構(gòu)成了華友公司的第二次戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，即由自生能力和市場勢力推動轉(zhuǎn)向核心競爭能力推動，這就要求公司的戰(zhàn)略規(guī)劃亟需調(diào)整和明晰。 企業(yè)內(nèi)外部風(fēng)險大小17%61%22%0%很大較大不大沒有 圖 12 華友公司企業(yè)內(nèi)外部風(fēng)險調(diào)查情況圖 對華友公司診斷背景 的認識 浙江華友鈷鎳材料有限公司是一家專業(yè)從事鈷、鎳、銅濕法冶煉、化學(xué)品新材料的制造企業(yè)，公司位于長江三角洲浙江桐鄉(xiāng)經(jīng)濟開發(fā)區(qū)，地處浙江、上海、江蘇三地交接處，毗 鄰上海、寧波二大港口，交通便利，經(jīng)濟環(huán)境優(yōu)越。 其 產(chǎn)品主要應(yīng)用于：電池材料、粉末冶金、催化劑、陶瓷、電鍍等行業(yè)。目前已具備年產(chǎn)鈷、鎳、銅相關(guān)化學(xué)品以金屬量計 10000 噸的規(guī)模 。 主要產(chǎn)品有：四氧化三鈷、氧化亞鈷、鈷粉、 T 類氧化鈷、草酸鈷、碳酸鈷、硫酸鈷、氯化鈷、草酸鎳、氧化鎳、硫酸鎳、鎳粉、氧化銅、硫酸銅及鈷、鎳、銅相關(guān)的新材料。 華友 公司 一直致力于 鈷、鎳、銅相關(guān)化學(xué)品的研發(fā)與生產(chǎn)，公司創(chuàng)立至今，始終堅持以 “ 誠實信用、科技創(chuàng)新、客戶滿意 ” 的經(jīng)營理念，經(jīng)過近十年的不懈努力，公司已發(fā)展成為國內(nèi)外鈷鎳化學(xué)品行業(yè) 中極具影響力的企業(yè)。 以金屬量計公司的產(chǎn)能 ： 鈷 3000 噸 /年，鎳 1000 噸 /年，銅 5000 噸 /年，目前已成為中國最大的鈷化學(xué)品生產(chǎn)商，世界最大的鈷化學(xué)品生產(chǎn)商之一，鈷綜合產(chǎn)品生產(chǎn)規(guī)模居世界第七位。截止 2020 年 5 月，公司總資產(chǎn)逾 億元，凈資產(chǎn)逾 億元。 華友公司 目前 正處于一個戰(zhàn)略變革時期 ， 如圖 13所示，具體內(nèi)容主要體現(xiàn) CENTRAL SOUTH UNIVERSITY 內(nèi)部診斷 分析研究 報告 213 在以下六個方面 ： 2020 年 6 月和 9 月，公司在非洲剛果民主共和國設(shè)立剛果東方國際礦業(yè)公司，在南非設(shè)立南非東方國 際礦業(yè)公司，并于當年 12 月實現(xiàn)了對浙江力科鈷鎳有限公司的收購，公司提出了到 2020 年的十年發(fā)展戰(zhàn)略設(shè)想：到 2020 年，華友的生產(chǎn)規(guī)模達到年產(chǎn)鈷 15000 噸，進入世界前三，鎳 10000 噸，銅 15000 噸；年營業(yè)收入突破 100 億，成為全球行業(yè)內(nèi)具有影響力的現(xiàn)代化企業(yè) ， 提出了“ 至誠無息 ， 厚德載物；誠信經(jīng)營，百年華友 ”的企業(yè)核心理念。 所以，從 華友公司 目前所處的地位， 正 是 戰(zhàn)略擴張的攻堅階段。 ? 公司主輔業(yè)規(guī)模及發(fā)展方向發(fā)生變化。從非洲的礦產(chǎn)資源來看，作為輔 業(yè)的銅在規(guī)模和效益上將超過目前的主業(yè)鈷，如何確定銅的地位，乃至 如何確定銅產(chǎn)品鏈的長度及寬度將是未來一段時期內(nèi)需要解決的重要問題之一。同時，作為主業(yè)的鈷產(chǎn)品應(yīng)當如何發(fā)展，鈷產(chǎn)品鏈如何拓寬，如何進一步改進生產(chǎn)技術(shù)，提升鈷產(chǎn)品的純度和一致性，這也是維系公司未來發(fā)展地位的重要問題之一 ； 環(huán)境變化 國內(nèi)外政策的變化，原礦金屬含量的變化以及市場波動 發(fā)展規(guī)模 建設(shè)規(guī)模不斷擴大，各地、各類人才不斷充實 技術(shù)進步 工藝持續(xù)改進，技術(shù)升級，環(huán)保技術(shù)壓力很大 產(chǎn)業(yè)調(diào)整 銅、鈷產(chǎn)量將激增，現(xiàn)有產(chǎn)業(yè)無法發(fā)揮此優(yōu)勢 股東需求 戰(zhàn)略投資者的引入，上市后股 權(quán)結(jié)構(gòu)的變化，股東要求 華友公司 發(fā)展戰(zhàn)略 圖 13 華友公司診斷背景分析 戰(zhàn)略調(diào)整 公司十年戰(zhàn)略發(fā)展規(guī)劃，達到全球行業(yè)內(nèi)影響力 CENTRAL SOUTH UNIVERSITY 內(nèi)部診斷 分析研究 報告 214 ? 公司內(nèi)部資源能力發(fā)生巨大變化。從礦山資源方面來看，由于公司在非 洲的業(yè)務(wù)拓展，所擁有的礦山資源日漸豐厚，公司占有資源量越來越大，因而生產(chǎn)線的回旋余地增大。作為資源型企業(yè)，這意味著公司潛在競爭實力的增強；另一方面，在剛果（金）的投資風(fēng)險較高，礦源仍然有可能面對不可抗力因素。 因此，如何掌控巨大的 資源，使之順利轉(zhuǎn)化為生產(chǎn)力成為公司重要的戰(zhàn)略問題。從公司內(nèi)部管理來看，公司人力資源、財務(wù)資源都獲得了極大的充實和提升，公司管理水平、綜合實力在不斷增強，但也面臨如何順利過渡，實現(xiàn)飛躍的重大戰(zhàn)略問題。 ? 我國 政策的變化。在鈷方面，鑒于我國鈷資源缺乏的現(xiàn)實， 2020 年 9 月 16 日，中國政府調(diào)整了部分鈷產(chǎn)品的出口退稅率，并于 2020 年做了進一步的調(diào)整。這兩次出口退稅的調(diào)整表明了國家對限制能源、原材料類產(chǎn)品出口，鼓勵高附加值產(chǎn)品出口、努力改變粗放型經(jīng)濟增長方式、促進貿(mào)易升級的決心。從2020 年的調(diào)整來看 ，除了鈷酸鋰及四氧化三鈷沒有取消，剩余的鈷類產(chǎn)品都涉及到了。在涉及到的產(chǎn)品中，除了草酸鈷被調(diào)整到 5％，剩余的鈷鹽及其他鈷類產(chǎn)品出口退稅全部取消。華友公司的鈷產(chǎn)品大量是銷往國外，同時由于鈷的產(chǎn)量過小，無法通過期貨來防范市場風(fēng)險，因此，公司鈷產(chǎn)品相對于國外競爭對手來講，受到空前的成本和價格壓力。 鎳方面也面臨 同樣 問題， 6月 19 日中國財政部公布了最新的出口退稅政策，并決定從 7 月 1 日開始實施，其中濕法冶煉鎳中間產(chǎn)品、鎳和鎳合金管、其它鎳箔、鎳網(wǎng)等的出口退稅率將降至 5％，但是上述這些鎳產(chǎn)品中國出口的并不多，因此對國內(nèi) 市場影響并不大，但是氯化鎳（ 28273500）和硫酸鎳（ 28332400）的出口退稅取消，對硫酸鎳生產(chǎn)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營略有影響， 2020 年我國共出口硫酸鎳 7858 噸，主要出口地區(qū)為吉林（ 2040 噸）和昆山（ 4898 噸），尤其是對進口金屬鎳加工成硫酸鎳再出口的企業(yè)， 13％的出口退稅率取消后對公司的業(yè)績影響還是較大的。 ? 國外政府政策的變化。在鈷方面，自從 3 月份民主剛果公布了限制原料 出口的禁令政策之后，中國原料進口在逐步減少的態(tài)勢已經(jīng)有所顯現(xiàn)，鈷礦高價的情況一直沒有得到改善，低品位鈷礦也要在 22 美元 /磅左右，高品 位鈷礦甚至 CENTRAL SOUTH UNIVERSITY 內(nèi)部診斷 分析研究 報告 215 達到 24～ 25 美元 /磅，甚至國內(nèi)廢鈷鋰的價格也在不斷上漲，整個原料成本的壓力讓很多企業(yè)舉步為艱，已經(jīng)有一些中小企業(yè)處于停產(chǎn) 或 半停產(chǎn)狀態(tài)。鈷行業(yè)基本上陷入了一個原料成本高，產(chǎn)品消費低迷，價格低的怪圈。到 10 月份，民主剛果政府將不允許精礦出口，這對于華友公司的產(chǎn)業(yè)布局將產(chǎn)生巨大影響。 ? 銅行業(yè)發(fā)展的變化。據(jù)統(tǒng)計，我國銅儲量的靜態(tài)保有年限只有 8 年左右， 基礎(chǔ)儲量的保有年限約 13 年，可以說銅資源非常的匱乏，而且銅資源都集中在少