【正文】 一、會(huì)計(jì)造假與信貸風(fēng)險(xiǎn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)是信息經(jīng)濟(jì)，準(zhǔn)確、真實(shí)、快速的經(jīng)濟(jì)信息，是市場(chǎng)主體及市場(chǎng)監(jiān)督者能夠作出正確決策的重要依據(jù)，也是社會(huì)公眾利益的保障。不真實(shí)的經(jīng)濟(jì)信息，將導(dǎo)致錯(cuò)誤的經(jīng)濟(jì)決策，損害公眾的利益，擾亂市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序。財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息是經(jīng)濟(jì)信息的基礎(chǔ)，據(jù)專家們統(tǒng)計(jì)，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息在經(jīng)濟(jì)信息中占有2/3以上，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量對(duì)經(jīng)濟(jì)信息的質(zhì)量具有決定性的影響。因此，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息必然受到高度關(guān)注。這就是為什么美國(guó)的安然案與安達(dá)信事件，中國(guó)的銀廣夏與中天勤事件會(huì)引起全世界媒體的關(guān)注。對(duì)于安然案，美國(guó)《商業(yè)周刊》說(shuō)：“這場(chǎng)金融災(zāi)難的影響遠(yuǎn)遠(yuǎn)不止一家大公司的破產(chǎn)。這是一場(chǎng)大規(guī)模的腐敗?！蔽恼轮赋觯骸巴顿Y者的信心是我們整個(gè)經(jīng)濟(jì)成功的關(guān)鍵”，安然事件“從根本上動(dòng)搖了我們的信念”。美國(guó)證管會(huì)前主任雷維特說(shuō)：“美國(guó)資本市場(chǎng)的基礎(chǔ)已被毀壞?！泵绹?guó)著名的經(jīng)濟(jì)學(xué)家保羅克魯格曼說(shuō)：“安然公司的崩潰不只是一個(gè)公司的垮臺(tái)問(wèn)題，它是一個(gè)制度的瓦解。而這個(gè)制度的失敗不是因?yàn)槭韬龃笠饣驒C(jī)能不健全，而是因?yàn)楦?。”安然式丑聞被大量曝光以后，監(jiān)管部門和投資者發(fā)現(xiàn)，原來(lái)會(huì)計(jì)報(bào)表的相關(guān)數(shù)據(jù)經(jīng)常是胡編亂造出來(lái)的。這就是所謂的創(chuàng)意會(huì)計(jì)（creativeaccounting），也叫做財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾，但財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾過(guò)分了就是“假帳”。就比如化妝，把黑人化成了白人，那就成了做假。朱總理在視察北京國(guó)家會(huì)計(jì)學(xué)院時(shí)揮筆寫下了“誠(chéng)信為本、操守為重、堅(jiān)持準(zhǔn)則、不做假帳”的十六字校訓(xùn)，為上海會(huì)計(jì)學(xué)院題寫了“不做假帳”。一國(guó)總理如此呼喚會(huì)計(jì)要遵守基本的職業(yè)道德，可見(jiàn)做假之風(fēng)已深到何等程度。2001年，中國(guó)股市暴跌，上市公司造假黑幕一樁樁暴露，結(jié)果引來(lái)一場(chǎng)中國(guó)股市的大論戰(zhàn)。在這場(chǎng)大論戰(zhàn)中，厲以寧表態(tài)說(shuō)，中國(guó)證券市場(chǎng)是新生事物，是“嬰兒”。“嬰兒尿床很正?！?。從厲以寧的話里來(lái)推斷，也就是說(shuō)，他認(rèn)為上市公司造假是必然的。某教授作了一副對(duì)聯(lián)上聯(lián)：上級(jí)壓下級(jí) 一級(jí)壓一級(jí) 層層加碼 馬到成功下聯(lián)：下級(jí)騙上級(jí) 一級(jí)騙一級(jí) 層層注水 水到渠成橫批：不是假賬周道烱（前證監(jiān)會(huì)主席）曾在一次論壇上說(shuō)：“中國(guó)企業(yè)的會(huì)計(jì)，實(shí)在是很難做的！去銀行貸款，要將資產(chǎn)做大；去稅所交稅，要將收入做小；向上級(jí)邀功，需將利潤(rùn)做大；欲私設(shè)金庫(kù)，又需將利潤(rùn)隱瞞……”。當(dāng)然，由于我們的工作性質(zhì)，我們要接觸到大量的企業(yè)，因此也可以輕而易舉的得出以上結(jié)論。為什么企業(yè)要做假？一句話可以概括：“財(cái)務(wù)報(bào)表舞弊始于壓力或不良動(dòng)機(jī)”。信貸人員對(duì)企業(yè)的調(diào)查主要集中于三個(gè)方面：（1）企業(yè)管理層經(jīng)營(yíng)管理能力與誠(chéng)信狀況、（2）企業(yè)財(cái)務(wù)狀況、（3）融資項(xiàng)目的前景。前兩個(gè)方面是企業(yè)的現(xiàn)狀，第三個(gè)方面是企業(yè)的前景，要對(duì)對(duì)企業(yè)前景做出盡可能準(zhǔn)確的判斷，必須先把握企業(yè)的現(xiàn)狀，尤其是企業(yè)財(cái)務(wù)的真實(shí)狀況，這也是防范信貸風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)。在此我們討論：如何對(duì)企業(yè)提供的資料（主要是財(cái)務(wù)資料）進(jìn)行分析，以判斷企業(yè)財(cái)務(wù)狀況，首先是財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的真實(shí)性，其次是企業(yè)的償債能力與長(zhǎng)期盈利能力的評(píng)估。事實(shí)上，我們也可以通過(guò)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況的分析，也可以起到間接評(píng)估管理層經(jīng)營(yíng)管理能力、誠(chéng)信狀況的作用。在假帳泛濫的信用危機(jī)年代，我們應(yīng)該有足夠的專業(yè)懷疑精神，如果不能搜集充分、適當(dāng)?shù)淖C據(jù)來(lái)表明企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況是真實(shí)的，則應(yīng)當(dāng)推定其不真實(shí)。二、會(huì)計(jì)與財(cái)務(wù)基礎(chǔ)會(huì)計(jì)學(xué)從來(lái)就算不上是一門精密的科學(xué)。我國(guó)現(xiàn)行的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，存在不少漏洞。但不管怎么說(shuō)，無(wú)論是在實(shí)際工作中，還是作為一門學(xué)問(wèn)來(lái)研究，會(huì)計(jì)總有一些根本性的原則是不可更改的，只要我們很好的理解這些原則，并遵循這些原則去辦事，我們還是可以依據(jù)財(cái)務(wù)報(bào)表對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況作出一個(gè)比較準(zhǔn)確的判斷。 會(huì)計(jì)報(bào)表資產(chǎn)負(fù)債表：資產(chǎn)－負(fù)債＝所有者權(quán)益；虛增資產(chǎn)、虛減負(fù)債，虛增所有者權(quán)益；對(duì)資產(chǎn)項(xiàng)目的流動(dòng)性或內(nèi)容隨意進(jìn)行調(diào)整（各資產(chǎn)項(xiàng)目?jī)?nèi)容調(diào)整、帳齡調(diào)整），對(duì)負(fù)債項(xiàng)目的償還期限隨意列示；流動(dòng)性與財(cái)務(wù)杠桿。利潤(rùn)表：收入－費(fèi)用＝利潤(rùn)；多計(jì)或虛構(gòu)收入、少計(jì)或不計(jì)費(fèi)用；關(guān)聯(lián)交易；利潤(rùn)表中的非現(xiàn)金項(xiàng)目；現(xiàn)金流量：經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金、投資現(xiàn)金、籌資現(xiàn)金。負(fù)的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量通常是麻煩的信號(hào) 會(huì)計(jì)核算原則權(quán)責(zé)發(fā)生制、收入與成本配比、及時(shí)性原則：當(dāng)期收入與成本、費(fèi)用核算；實(shí)質(zhì)重于形式（售后回購(gòu)業(yè)務(wù)－收入的確認(rèn)原則）、真實(shí)性（實(shí)際發(fā)生的交易或事項(xiàng)）收益性支出與資本性支出：利息資本化問(wèn)題歷史成本原則（不得隨意調(diào)帳，增加資本公積）；謹(jǐn)慎性、一致性（會(huì)計(jì)政策與估計(jì)不得隨意變更）：如折舊政策、存貨計(jì)價(jià)、七項(xiàng)準(zhǔn)備計(jì)提政策 會(huì)計(jì)核算制度的改革會(huì)計(jì)核算制度的改革――《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》，各項(xiàng)具體《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》，各項(xiàng)《上市公司信息披露制度》的頒布。最核心的一點(diǎn)是對(duì)資產(chǎn)的定義。資產(chǎn)，是指過(guò)去的交易、事項(xiàng)形成并由企業(yè)擁有或者控制的資源，該資源預(yù)期會(huì)給企業(yè)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)利益。改革前的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則――基本準(zhǔn)則》將資產(chǎn)定義為：資產(chǎn)是企業(yè)擁有或者控制的能以貨幣計(jì)量的經(jīng)濟(jì)資源，包括各種財(cái)產(chǎn)、債權(quán)和其他權(quán)利。忽略了作為企業(yè)資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)具有的最基本的性質(zhì)（最重要的特征）――預(yù)期會(huì)給企業(yè)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)利益。由此帶來(lái)的主要變化：216。 八項(xiàng)準(zhǔn)備計(jì)提：壞賬準(zhǔn)備、短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備、長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備、固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、在建工程減值準(zhǔn)備、無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、委托貸款減值準(zhǔn)備。這些資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的提取幾乎涵蓋了企業(yè)的全部資產(chǎn)，對(duì)于我們判斷企業(yè)財(cái)務(wù)狀況及資產(chǎn)質(zhì)量具有特別重要的意義。企業(yè)不得提取秘密準(zhǔn)備（否則視為會(huì)計(jì)差錯(cuò)，予以追溯調(diào)整）。各項(xiàng)減值準(zhǔn)備提取的條件與應(yīng)收款項(xiàng)、存貨、無(wú)形資產(chǎn)的轉(zhuǎn)銷。企業(yè)可以通過(guò)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的提取調(diào)節(jié)利潤(rùn)（尤其是長(zhǎng)期資產(chǎn)的減值準(zhǔn)備）。216。 投資：(1)長(zhǎng)、短期投資的界定－管理者意圖，易變現(xiàn)否（涉及流動(dòng)性）；(2)非現(xiàn)金資產(chǎn)投資之初始成本的界定－帳面價(jià)值而非公允價(jià)值，不產(chǎn)生資本公積，以致虛增權(quán)益；(3)權(quán)益法核算－以是否對(duì)被投資企業(yè)是否具有重大影響來(lái)界定（此點(diǎn)可以用來(lái)操縱利潤(rùn)），股權(quán)比例不是十分關(guān)鍵； 216。 無(wú)形資產(chǎn)：自行開發(fā)之無(wú)形資產(chǎn)金額的確認(rèn)（研發(fā)費(fèi)用不予資本化），土地之?dāng)備N，開辦費(fèi)核算。216。 利息資本化：專門借款之費(fèi)用才能資本化（不能挪用流動(dòng)資金借款用于購(gòu)建固定資產(chǎn)），而且也不是所有的專門借款之費(fèi)用可以資本化（三個(gè)條件與資本化率），暫停資本化（非正常中斷3個(gè)月）與停止資本化（達(dá)到預(yù)定可使用狀態(tài)）。216。 債務(wù)重組：概念、方式與債務(wù)重組日，核心原則當(dāng)期不產(chǎn)生收益（計(jì)入資本公積），只有損失。216。 或有事項(xiàng)：常見(jiàn)的包括商業(yè)票據(jù)貼現(xiàn)、未決訴訟、未決仲裁、債務(wù)擔(dān)保、產(chǎn)品質(zhì)量保證。預(yù)計(jì)負(fù)債。216。 收入：確認(rèn)條件（1）商品所有權(quán)上的主要風(fēng)險(xiǎn)與報(bào)酬已轉(zhuǎn)移（2）沒(méi)有保留與所有權(quán)聯(lián)系的繼續(xù)管理權(quán)，也沒(méi)有對(duì)已售商品實(shí)施控制（3）經(jīng)濟(jì)利益能夠流入企業(yè)（4）相關(guān)的收入和成本能夠可靠計(jì)量。房地產(chǎn)銷售――售后回購(gòu)；提供勞務(wù)收入的確認(rèn)，建安工程收入、軟件開發(fā)收入、特許權(quán)費(fèi)收入與高爾夫會(huì)員費(fèi)收入。216。 待處理財(cái)產(chǎn)損益不能掛帳。三、基本的財(cái)務(wù)分析方法（先不詳細(xì)講，主要結(jié)合案例講）企業(yè)財(cái)務(wù)管理的目標(biāo)可以歸為兩類：第一類與獲利能力有關(guān)，這與增加利潤(rùn)的不同方式有關(guān)；第二類目標(biāo)包括避免破產(chǎn)、穩(wěn)定性與安全性，涉及到控制風(fēng)險(xiǎn)的不同方式。不幸的是，這兩類目標(biāo)多少有些相互矛盾。追求利潤(rùn)一般會(huì)涉及某些風(fēng)險(xiǎn)要素，因而安全性和利潤(rùn)不可能同時(shí)最大化。這也是貸款時(shí)必須考