【正文】 1 歡迎進入 銀行 世 界 銀行管理觀摩教學 2 第二章 商業(yè)銀行管理理論 3 第一節(jié) 銀行管理原則 一、流動性原則 流動性的含義。 影響流動性的因素。 二、安全性原則 安全性的含義。 影響安全性的因素。 三、盈利性原則 盈利性的含義。 影響盈利性因素。 四、“三性”原則的辯證關(guān)系 4 第二節(jié) 資產(chǎn)負債管理理論 一、資產(chǎn)管理理論。 盛行于 20世紀 50年代以前。資產(chǎn)管理理論的形成是基于負債是資產(chǎn)既定前提，資產(chǎn)規(guī)模受負債規(guī)模的制約，管理者所能做的只能是在既有的負債規(guī)?；A(chǔ)上，努力實現(xiàn)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化，即資產(chǎn)在期限結(jié)構(gòu)上同負債期限結(jié)構(gòu)相匹配。在注重資產(chǎn)流動性的基礎(chǔ)上，關(guān)注銀行資本充足度。在奉行資產(chǎn)管理期間，銀行家們提出了“真實票據(jù)理論”、“資產(chǎn)轉(zhuǎn)移理論”、“預期收入理論”等，這些理論為拓展銀行資產(chǎn)的經(jīng)營領(lǐng)域奠定了基礎(chǔ)。 5 真實票據(jù)理論。 真實票據(jù)理論又稱商業(yè)貸款理論 ,是早期英國銀行管理經(jīng)驗基礎(chǔ)上發(fā)展起來的。認為銀行只發(fā)放短期的、與商品周轉(zhuǎn)服務(wù)的具有自償性貸款。 真實票據(jù)理論缺陷： （ 1） 沒有考慮活期存款沉淀部分的相對穩(wěn)定性，忽視了信用創(chuàng)造的能力。 （ 2）適用于單個銀行，對整個銀行體系未必適用。 （ 3）該理論限制了銀行資產(chǎn)創(chuàng)新；自償貸款隨著經(jīng)濟周期自動伸縮貸款量，加大經(jīng)濟的波動，不利于中央銀行貨幣政策的調(diào)節(jié)。 6 資產(chǎn)轉(zhuǎn)換理論。 資產(chǎn)轉(zhuǎn)換理論是由莫爾頓于 1918年提出的。認為銀行的流動性取決于銀行掌握易變現(xiàn)的資產(chǎn)，如債券等票據(jù)等 ， 通過證券市場上出售也能保持銀行的流動性。在這理論影響下，銀行業(yè)務(wù)經(jīng)營更加靈活多樣。但缺陷是：片面強調(diào)了銀行的流動性依賴于其資產(chǎn)的出售，忽視了資產(chǎn)的真實質(zhì)量，為社會信用膨脹提供了條件。 預期收入理論。 預期收入理論是由普羅科諾于 1949年在 《 定期放款與銀行流動性理論 》 一書中提出的。認為，銀行的貸款能否到期償還或變現(xiàn)，取決于借款人未來現(xiàn)金流入。在這理論的影響下，二戰(zhàn)后分期付款的長期貸款、房地產(chǎn)貸款和消費貸款得到迅速發(fā)展，成為支持戰(zhàn)后西方經(jīng)濟發(fā)展的重要因素。但是，該理論將銀行資產(chǎn)經(jīng)營安全建立在銀行管理者主觀預期的基礎(chǔ)上，僅考慮借款人的未來收入，增加了銀行經(jīng)營風險。 7 二、負債管理理論 進入 20世紀 60年代， CPI開始困擾各國經(jīng)濟，利率普遍上漲，銀行為了生存，主動地轉(zhuǎn)變經(jīng)營思想，通過市場發(fā)行債務(wù)工具增加其流動性。負債管理理論改變了銀行資產(chǎn)只能被動地適應(yīng)負債的局面，完全根據(jù)業(yè)務(wù)的需要，主動通過擴大負債的辦法，支持和發(fā)展資產(chǎn)業(yè)務(wù)，增強商業(yè)銀行的經(jīng)營活力。因此，負債管理理論是銀行家們在實際業(yè)務(wù)中創(chuàng)新的結(jié)果。 存款理論。強調(diào)應(yīng)根據(jù)客戶意愿組織存款，按照安全性原則管理存款，根據(jù)存款分布狀況安排貸款，參照貸款的收益支付存款利息，不能盲目發(fā)展存款和貸款。他反映了銀行經(jīng)營策略重點被置于資產(chǎn)管理方面，注重存款的安全性；銀行流動性是通過調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，而不是通過調(diào)整負債結(jié)構(gòu)來實現(xiàn)，這在一定程度上限制了銀行經(jīng)營活動的范圍。存款理論屬于銀行的被動負債管理理論。 8 購買理論。該理論認為銀行可以采取主動地購買資金滿足流動性需求。但該理論影響：推動了社會信用擴張和經(jīng)濟增長；又導致銀行負債成本上升，盲目競爭，加重債務(wù)危機和通貨膨脹。 銷售理論。是 20世紀 80年代西方金融競爭和金融危機加深的背景下形成一種負債管理理論，其主題是推銷金融產(chǎn)品。銷售理論的含義主要包括：（ 1）客戶至上和客戶需要多樣化。（ 2）通過服務(wù)渠道來達到吸收資金的目的，則是銷售理論的精華所在。（ 3）金融產(chǎn)品開發(fā)要從資產(chǎn)與負債這兩方面考慮。 銷售理論注重著一種市場概念，關(guān)注客戶需要和偏好，告訴客戶銀行所提供產(chǎn)品和服務(wù)。銷售理論的興起和盛行，反映了 80年后銀行和非銀行金融機構(gòu)之間的業(yè)務(wù)相互滲透和彼此之間的競爭，標志著銀行由分業(yè)經(jīng)營模式向混業(yè)經(jīng)營模式的轉(zhuǎn)變，銀行業(yè)務(wù)逐漸走向綜合化和智能化。 9 三、資產(chǎn)負債綜合管理理論。 20世紀 90年代初，產(chǎn)生了資產(chǎn)負債綜合管理理論。資產(chǎn)負債綜合管理理論既綜合了上述兩種理論的優(yōu)點，又克服了其缺陷，強調(diào)根據(jù)經(jīng)濟情況的變化，通過資產(chǎn)結(jié)構(gòu)和負債結(jié)構(gòu)的共同調(diào)整，實現(xiàn)“三性”之間的協(xié)調(diào)與均衡。其內(nèi)容是： 流動性問題。需要從資產(chǎn)和負債兩方面來預測流動性需求，尋找滿足流動性需求的途徑。 期限利率對稱和利率敏感性問題。通過調(diào)整資產(chǎn)與負債結(jié)構(gòu)，達到期限和利率的對稱。 風險控制問題。明確規(guī)定了資本充足率，根據(jù)不同的經(jīng)營環(huán)境制定各類資產(chǎn)的風險度標準和控制風險的方法，對收益性的評估標準注重考察資產(chǎn)收益率和資本收益率。 10 四、資產(chǎn)負債表外管理理論 資產(chǎn)負債表外管理理論是資產(chǎn)負債綜合管理理論的延伸，使資產(chǎn)負債綜合管理由表內(nèi)擴張到表外，極大地豐富了銀行管理理論的內(nèi)容，也使得銀行風險管理日益復雜化。銀行為了有效地進行風險管理，必須發(fā)展多樣化的金融服務(wù)，如基金托管與管理、期貨期權(quán)等衍生工具交易。這種管理思想，還在不斷的發(fā)展和完善中，銀行要在工作中研究、開發(fā)、制定新的銀行管理措施和方法，完善管理理論體系，從而對銀行進行有效地管理。 11 五、我國銀行資產(chǎn)負債比例管理監(jiān)控指標 反映資產(chǎn)與負債關(guān)系的指標 倍資本期末總額資產(chǎn)期末總額財務(wù)杠桿 20??%75?? 存款期末余額貸款期末余額存貸比率%25?? 流動性負債余額流動性資產(chǎn)余額流動比率%120?? 定期存款期末余額中長貸款期末余額中長期貸款比率%4?? 風險加權(quán)資產(chǎn)期末總額 核心資本期末總額核心資本充足率12 反映資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的指標 資產(chǎn)期末總額貸款期末余額貸款與資產(chǎn)的比率 ?資產(chǎn)期末總額流動性資產(chǎn)期末余額率流動性資產(chǎn)與總資產(chǎn)比 ?13 反映資產(chǎn)質(zhì)量的指標 %15?? 客戶貸款及墊款總額 不良貸款余額不良貸款率%60?? 不良貸款余額貸款減值準備余額撥備覆蓋率客戶貸款及墊款總額貸款減值準備金余額貸款總